Котировки на 16:20 МСК
Декабрьские фьючерсы на S&P 500: 2678 (+0,53%)
Декабрьские фьючерсы на Nasdaq 100: 6903 (+1,01%)
Внешний фон: немецкий DAX +0,1%; японский Nikkei -3,72%; китайский Shanghai Composite +0,02%.
Американские фондовые фьючерсы подрастают на премаркете, отскакивая после падения. В среду ключевые индексы закрылись в минусе на 2,4-4,4%.
Ранее была обозначена среднесрочная цель по S&P 500 – 2670-2550 пунктов. Накануне индекс вошел в эту зону. Предполагаю, что просадка может быть более глубокой.
Позитивные факторы
Заседание ЕЦБ. По итогам мероприятия процентные ставки остались на сверхнизких уровнях, предполагается, что они останутся такими как минимум до конца лета 2019 г. Ожидается, что программа QE продлится до конца 2018 г. При этом с учетом комментариев Марио Драги нельзя исключать продления программы.
Поступающие в последнее время макроданные были слабее, чем ожидал ЕЦБ, заявил Драги. По мнению главы регулятора, в регионе сохраняется необходимость в значительных стимулах ЕЦБ для восстановления инфляции. Риски для роста экономики были названы «целом сбалансированными», в качестве опасных факторов Драги обозначил протекционизм и ситуацию на развивающихся рынках.
График депозитной ставки ЕЦБ
Отчетность корпораций. Microsoft (+2,8%) увеличил чистую прибыль в I финквартале намного сильнее консенсус-прогноза аналитиков благодаря активному росту облачного бизнеса. Чистая прибыль подскочила на 34% относительно аналогичного периода годом ранее и составила $1,14 в расчете на акцию. Выручка компании увеличилась на 19%, до $29,08 млрд. Аналитики в среднем прогнозировали прибыль в $0,96 на акцию при выручке в $27,92 млрд.
В III квартале Tesla (+10%) заработала $311,5 млн, против убытка в $619 млн в аналогичном квартале прошлого года. Это только третий прибыльный квартал за восьмилетнюю историю в качестве публичной компании и первый за последние два года. Выручка более чем удвоилась по сравнению с прошлым годом, до $6,8 млрд. Показатели превысили прогнозы Wall Street.
Чистая прибыль Twitter (+11%) в июле-сентябре составила $789 млн по сравнению с убытком в $21 млн по итогам аналогичного периода годом ранее. Скорректированная прибыль составила $0,21 цент на акцию, оказавшись в полтора раза выше консенсуса аналитиков ($0,14). При этом число активных пользователей соцсети снизилось рекордными темпами из-за удаления фейковых аккаунтов - на 9 млн по сравнению со II кварталом, до 326 млн.
После закрытия торгов США квартальные отчеты представят Alphabet, Amazon, Intel.
Риски
Слабость развивающихся рынков. Индекс Shanghai Composite в четверг закрылся в нуле. Однако общая тенденция на снижение остается, несмотря на анонсированный комплекс мер фискального стимулирования. Инвесторы обеспокоены замедлением экономики КНР и рисками торговых войн. Рост ставок ФРС ухудшает ситуацию, так как давит на юань. Обновляют 52-недельные минимумы рынки акций и других развивающихся стран, в частности Аргентины и Индии.
Доходности Treasuries. Доходность 10-леток сейчас составляет 3,14%. Ранее произошел откат в связи со снижением рынка акций, однако, тренд на рост доходностей остается в силе. Ждем данных по ВВП США за III квартал в пятницу. Они ожидаются сильными, предполагая рост свыше 3% (кв/кв).
Накануне были опубликованы индексы деловой активности (PMI) за октябрь, в рамках которых взлетели компоненты инфляции. В четверг была представлена статистика по заказам на товары длительного пользования за сентябрь. Общий показатель увеличился на 0,8% относительно августа. Однако без учета самолетов и оборонного сектора заказы снизились на 0,1% (прогноз: +0,5%).
Италия. В начале недели Брюссель не одобрил проект бюджета страны, требуя его пересмотра. Срок для внесения изменений – три недели. Согласно проекту, речь шла о дефиците на 2019 г. в 2,4%, который в дальнейшем будет сокращаться. Еврокомиссия еще летом обозначала дефицит в 0,8%, учитывая высокую долговую нагрузку страны.
График индекса S&P 500 по итогам среды, таймфрейм дневной
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Декабрьские фьючерсы на S&P 500: 2678 (+0,53%)
Декабрьские фьючерсы на Nasdaq 100: 6903 (+1,01%)
Внешний фон: немецкий DAX +0,1%; японский Nikkei -3,72%; китайский Shanghai Composite +0,02%.
Американские фондовые фьючерсы подрастают на премаркете, отскакивая после падения. В среду ключевые индексы закрылись в минусе на 2,4-4,4%.
Ранее была обозначена среднесрочная цель по S&P 500 – 2670-2550 пунктов. Накануне индекс вошел в эту зону. Предполагаю, что просадка может быть более глубокой.
Позитивные факторы
Заседание ЕЦБ. По итогам мероприятия процентные ставки остались на сверхнизких уровнях, предполагается, что они останутся такими как минимум до конца лета 2019 г. Ожидается, что программа QE продлится до конца 2018 г. При этом с учетом комментариев Марио Драги нельзя исключать продления программы.
Поступающие в последнее время макроданные были слабее, чем ожидал ЕЦБ, заявил Драги. По мнению главы регулятора, в регионе сохраняется необходимость в значительных стимулах ЕЦБ для восстановления инфляции. Риски для роста экономики были названы «целом сбалансированными», в качестве опасных факторов Драги обозначил протекционизм и ситуацию на развивающихся рынках.
График депозитной ставки ЕЦБ
Отчетность корпораций. Microsoft (+2,8%) увеличил чистую прибыль в I финквартале намного сильнее консенсус-прогноза аналитиков благодаря активному росту облачного бизнеса. Чистая прибыль подскочила на 34% относительно аналогичного периода годом ранее и составила $1,14 в расчете на акцию. Выручка компании увеличилась на 19%, до $29,08 млрд. Аналитики в среднем прогнозировали прибыль в $0,96 на акцию при выручке в $27,92 млрд.
В III квартале Tesla (+10%) заработала $311,5 млн, против убытка в $619 млн в аналогичном квартале прошлого года. Это только третий прибыльный квартал за восьмилетнюю историю в качестве публичной компании и первый за последние два года. Выручка более чем удвоилась по сравнению с прошлым годом, до $6,8 млрд. Показатели превысили прогнозы Wall Street.
Чистая прибыль Twitter (+11%) в июле-сентябре составила $789 млн по сравнению с убытком в $21 млн по итогам аналогичного периода годом ранее. Скорректированная прибыль составила $0,21 цент на акцию, оказавшись в полтора раза выше консенсуса аналитиков ($0,14). При этом число активных пользователей соцсети снизилось рекордными темпами из-за удаления фейковых аккаунтов - на 9 млн по сравнению со II кварталом, до 326 млн.
После закрытия торгов США квартальные отчеты представят Alphabet, Amazon, Intel.
Риски
Слабость развивающихся рынков. Индекс Shanghai Composite в четверг закрылся в нуле. Однако общая тенденция на снижение остается, несмотря на анонсированный комплекс мер фискального стимулирования. Инвесторы обеспокоены замедлением экономики КНР и рисками торговых войн. Рост ставок ФРС ухудшает ситуацию, так как давит на юань. Обновляют 52-недельные минимумы рынки акций и других развивающихся стран, в частности Аргентины и Индии.
Доходности Treasuries. Доходность 10-леток сейчас составляет 3,14%. Ранее произошел откат в связи со снижением рынка акций, однако, тренд на рост доходностей остается в силе. Ждем данных по ВВП США за III квартал в пятницу. Они ожидаются сильными, предполагая рост свыше 3% (кв/кв).
Накануне были опубликованы индексы деловой активности (PMI) за октябрь, в рамках которых взлетели компоненты инфляции. В четверг была представлена статистика по заказам на товары длительного пользования за сентябрь. Общий показатель увеличился на 0,8% относительно августа. Однако без учета самолетов и оборонного сектора заказы снизились на 0,1% (прогноз: +0,5%).
Италия. В начале недели Брюссель не одобрил проект бюджета страны, требуя его пересмотра. Срок для внесения изменений – три недели. Согласно проекту, речь шла о дефиците на 2019 г. в 2,4%, который в дальнейшем будет сокращаться. Еврокомиссия еще летом обозначала дефицит в 0,8%, учитывая высокую долговую нагрузку страны.
График индекса S&P 500 по итогам среды, таймфрейм дневной
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter