23 июля 2019 Риком-Траст Абелев Олег
В последнее время инвесторы на российском рынке ведут себя тихо, поскольку находятся в ожидании решений крупнейших мировых центральных банков – ФРС, ЕЦБ, ну и конечно, не без ЦБ РФ.
Гораздо сильнее рынок взбудоражила новость о том, что Банк России ведет обсуждение введения запрета на покупку иностранных акций на индивидуальные инвестиционные счета (ИИС), что не позволит россиянам получать налоговый вычет за такие инвестиции. Как пишут ряд СМИ, такие ограничения могут касаться и покупки валюты.
Отметим, что регулятор уже давно обсуждает эту возможность с депутатами и участниками финансового рынка, поскольку обеспокоен, что государство, предоставляя гражданам налоговый вычет на такие инвестиции, поддерживает из средств бюджета вливания в зарубежный капитал.
Так-то оно так, только сразу возникает вопрос, будет ли данная мера столь эффективна, как ожидает регулятор, поскольку доля валютных инструментов на ИИС сегодня, по разным данным, фигурирует от 1,5% до 2% от общей суммы на открытых ИИС. Кроме того, интересно прояснить вопрос о том, что считать иностранными инструментами – как быть с евробондами российских эмитентов или депозитарными расписками, которые ведут основной бизнес в России, но имеют иностранную юрисдикцию? Вообщем, пока вопросов не меньше, чем ответов. Пресс-служба Банка России в ответе на запросы СМИ пока ничего не комментирует, указывая лишь на том, что тема совершенствования законодательства по ИИС обсуждается на площадке Госдумы в рамках рабочей группы, рассматриваются различные предложения, идет дискуссия, какие-либо окончательные решения не приняты.
Из корпоративных новостей отметим новость о том, что крупнейший российский ритейлер детских товаров «Детский мир» может отказаться развивать в России британскую сеть развивающих товаров Early Learning Centre (ELC), работающую по франшизе, и продать этот актив. В настоящий момент возможная сделка по продаже ELC находится пока в стадии обсуждения. По разным оценкам, стоимость всей сети может быть до 250 млн. рублей без учета стоимости товара.
Причина отказа от актива понятна – «Детский мир» традиционно сфокусирован на менее дорогих товарах с высокой долей собственных торговых марок, а формат премиальных магазинов ELC не подходит для портфеля группы при текущей экономической ситуации. Таким образом, продажа позволит группе сосредоточиться на развитии собственной сети ABC с более низкими ценами, чем в ELC.
Торги на российском рынке акций в понедельник завершились снижением, несмотря на умеренно позитивный внешний фон.
Индекс Мосбиржи снизился на 0,6% до уровня в 2 784,25 пунктов, индекс РТС просел на 0,7% до 1 341,17 пунктов.
На нефтяных рынках цены растут третий день подряд на фоне сохраняющейся геополитической напряженности на Ближнем Востоке, которая может оказать негативное влияние на поставки сырья из региона.
Госсекретарь США Майк Помпео заявил накануне, что страна выстраивает коалицию для патрулирования Ормузского пролива, к ней присоединятся страны "по всему миру". В конце предыдущей недели ВМС Корпуса стражей исламской революции (КСИР, часть вооруженных сил Ирана) задержали в Ормузском проливе в иранских территориальных водах британский танкер Stena Impero и впоследствии сопроводили его в порт Бендер-Аббас.
В то же время участники торгов обратили внимание на заявления Международного энергетического агентства о том, что оно сможет обеспечить поставки нефти в случае обострения напряженности в Ормузском проливе.
Снижение оценок по мировому спросу со стороны ОПЕК, МЭА и Минэнерго США оказали давление на цены на нефть в последние несколько недель. Погодные и геополитические сложности носили временный характер, и только сделка ОПЕК+ обеспечила трейдерам ясность относительно приверженности группы сокращению переизбытка нефти.
Соглашение ОПЕК и ряда не входящих в организацию стран (ОПЕК+) о сокращении добычи нефти для стабилизации ситуации на рынке действует с начала 2017 года. Его действие неоднократно продлевалось, а условия менялись. Так, на первое полугодие 2019 года сокращение добычи было согласовано в объеме 1,2 миллиона баррелей в сутки от уровня октября 2018 года. Участники ОПЕК+ 2 июля пролонгировали договоренности на тех же условиях еще на девять месяцев — до апреля 2020 года.
Цена сентябрьских фьючерсов на смесь марки Brent росла на 0,17% до $63,38 за баррель, стоимость сентябрьских фьючерсов на нефть марки WTI на 0,11% до $56,28 за баррель.
На американских рынках основные фондовые индексы в понедельник продолжили свой рост на фоне позитивных ожиданий инвесторов по корпоративной отчётности Facebook, Alphabet и Amazon, а также решению по ставке ФРС, которая по убеждению аналитиков, будет понижена на заседании 31 июля.
При этом в конце дня в пятницу в ходе торгов все три индекса показывали противоположную динамику из-за потенциальных проблем с поставками нефти на мировом рынке. Опасения были связанны с захватом в Ормузском проливе в иранских территориальных водах британского танкера Stena Impero. В итоге нефтяные фьючерсы демонстрировали существенный рост на фоне падения промышленных индексов. Впрочем, нефть продолжила свой рост и в понедельник. По итогам торговой сессии она подорожала на 1,06% до $56,22 за баррель.
Индекс Dow Jones прибавил за торговую сессию 0,02% до уровня в 27 159,09 пунктов, индекс NASDAQ вырос на 0,71% до уровня в 8 204,137 пунктов, а индекс широкого рынка S&P 500 добавил 0,24% до уровня в 2 983,88 пунктов.
На азиатских рынках индексы региона растут во вторник в ожидании заседания мировых центробанков на текущей и следующей неделе и их решения по монетарной политике.
Инвесторы ждут встречи ЕЦБ на текущей неделе, а также заседаний ФРС США и Банка Японии — на следующей. Трейдеры надеются на ослабление монетарной политики мировыми центробанками для поддержки экономики.
Возможность ослабления монетарной политики ФРС благоприятна для фондовых рынков, но вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов уже по большей части отыграна.
Индекс Shanghai Composite рос на 0,07% до 2 888,93 пунктов, индекс Shenzhen Composite на 0,34% до 1 537,71 пунктов, гонконгский индекс Hang Seng просел на 0,11% до 28 402,16 пунктов. Японский Nikkei 225 рос на 1,05% — до 21395,18 пункта, южнокорейский KOSPI — на 0,52%, до 2104,21 пункта, австралийский S&P/ASX 200 — на 0,52%, до 6725,7 пункта.
Теперь к российскому рынку акций:
1. В лидерах роста оказались акции "Уралкалия", которые в ходе торгов взлетали на 26,2%. К разрытию торгов эти бумаги показали рост в 22,72%. При этом объем торгов за день взлетел до 273,411 миллиона рублей, тогда как в предыдущие дни среднедневной объем составлял порядка 2 миллионов рублей. Покупки могут быть связаны с действиями мажоритарных акционеров или влиянием крупного игрока на рынке. Не исключено влияние корпоративных новостей, информация о которых появится позже.
Также среди лидеров роста — акции ВТБ (2,38%), ТМК (1,43%), ФСК "ЕЭС" (1,25%), "Русснефти" (1,13%).
2. Среди лидеров снижения были бумаги Сургутнефтегаза (префы снизились на 4%, обыкновенные акции – на 1,48%), акции ОГК-2 (-3,72%), депозитарные расписки X5 (-3,62%), обыкновенные акции "Ростелекома" (-2,21%), акции "Русгидро" (-2,18%), а также акции "Юнипро" (-2,1%), "Магнита" (-1,81%), "Норникеля" (-1,68%) и акции "Интер РАО" (-1,61%).
ПРОГНОЗ: Сегодня мы ожидаем спокойного дня по рынку акций на фоне относительной слабости и безыдейности в преддверии волны заседаний ЦБ.
http://analytic.ricom.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Гораздо сильнее рынок взбудоражила новость о том, что Банк России ведет обсуждение введения запрета на покупку иностранных акций на индивидуальные инвестиционные счета (ИИС), что не позволит россиянам получать налоговый вычет за такие инвестиции. Как пишут ряд СМИ, такие ограничения могут касаться и покупки валюты.
Отметим, что регулятор уже давно обсуждает эту возможность с депутатами и участниками финансового рынка, поскольку обеспокоен, что государство, предоставляя гражданам налоговый вычет на такие инвестиции, поддерживает из средств бюджета вливания в зарубежный капитал.
Так-то оно так, только сразу возникает вопрос, будет ли данная мера столь эффективна, как ожидает регулятор, поскольку доля валютных инструментов на ИИС сегодня, по разным данным, фигурирует от 1,5% до 2% от общей суммы на открытых ИИС. Кроме того, интересно прояснить вопрос о том, что считать иностранными инструментами – как быть с евробондами российских эмитентов или депозитарными расписками, которые ведут основной бизнес в России, но имеют иностранную юрисдикцию? Вообщем, пока вопросов не меньше, чем ответов. Пресс-служба Банка России в ответе на запросы СМИ пока ничего не комментирует, указывая лишь на том, что тема совершенствования законодательства по ИИС обсуждается на площадке Госдумы в рамках рабочей группы, рассматриваются различные предложения, идет дискуссия, какие-либо окончательные решения не приняты.
Из корпоративных новостей отметим новость о том, что крупнейший российский ритейлер детских товаров «Детский мир» может отказаться развивать в России британскую сеть развивающих товаров Early Learning Centre (ELC), работающую по франшизе, и продать этот актив. В настоящий момент возможная сделка по продаже ELC находится пока в стадии обсуждения. По разным оценкам, стоимость всей сети может быть до 250 млн. рублей без учета стоимости товара.
Причина отказа от актива понятна – «Детский мир» традиционно сфокусирован на менее дорогих товарах с высокой долей собственных торговых марок, а формат премиальных магазинов ELC не подходит для портфеля группы при текущей экономической ситуации. Таким образом, продажа позволит группе сосредоточиться на развитии собственной сети ABC с более низкими ценами, чем в ELC.
Торги на российском рынке акций в понедельник завершились снижением, несмотря на умеренно позитивный внешний фон.
Индекс Мосбиржи снизился на 0,6% до уровня в 2 784,25 пунктов, индекс РТС просел на 0,7% до 1 341,17 пунктов.
На нефтяных рынках цены растут третий день подряд на фоне сохраняющейся геополитической напряженности на Ближнем Востоке, которая может оказать негативное влияние на поставки сырья из региона.
Госсекретарь США Майк Помпео заявил накануне, что страна выстраивает коалицию для патрулирования Ормузского пролива, к ней присоединятся страны "по всему миру". В конце предыдущей недели ВМС Корпуса стражей исламской революции (КСИР, часть вооруженных сил Ирана) задержали в Ормузском проливе в иранских территориальных водах британский танкер Stena Impero и впоследствии сопроводили его в порт Бендер-Аббас.
В то же время участники торгов обратили внимание на заявления Международного энергетического агентства о том, что оно сможет обеспечить поставки нефти в случае обострения напряженности в Ормузском проливе.
Снижение оценок по мировому спросу со стороны ОПЕК, МЭА и Минэнерго США оказали давление на цены на нефть в последние несколько недель. Погодные и геополитические сложности носили временный характер, и только сделка ОПЕК+ обеспечила трейдерам ясность относительно приверженности группы сокращению переизбытка нефти.
Соглашение ОПЕК и ряда не входящих в организацию стран (ОПЕК+) о сокращении добычи нефти для стабилизации ситуации на рынке действует с начала 2017 года. Его действие неоднократно продлевалось, а условия менялись. Так, на первое полугодие 2019 года сокращение добычи было согласовано в объеме 1,2 миллиона баррелей в сутки от уровня октября 2018 года. Участники ОПЕК+ 2 июля пролонгировали договоренности на тех же условиях еще на девять месяцев — до апреля 2020 года.
Цена сентябрьских фьючерсов на смесь марки Brent росла на 0,17% до $63,38 за баррель, стоимость сентябрьских фьючерсов на нефть марки WTI на 0,11% до $56,28 за баррель.
На американских рынках основные фондовые индексы в понедельник продолжили свой рост на фоне позитивных ожиданий инвесторов по корпоративной отчётности Facebook, Alphabet и Amazon, а также решению по ставке ФРС, которая по убеждению аналитиков, будет понижена на заседании 31 июля.
При этом в конце дня в пятницу в ходе торгов все три индекса показывали противоположную динамику из-за потенциальных проблем с поставками нефти на мировом рынке. Опасения были связанны с захватом в Ормузском проливе в иранских территориальных водах британского танкера Stena Impero. В итоге нефтяные фьючерсы демонстрировали существенный рост на фоне падения промышленных индексов. Впрочем, нефть продолжила свой рост и в понедельник. По итогам торговой сессии она подорожала на 1,06% до $56,22 за баррель.
Индекс Dow Jones прибавил за торговую сессию 0,02% до уровня в 27 159,09 пунктов, индекс NASDAQ вырос на 0,71% до уровня в 8 204,137 пунктов, а индекс широкого рынка S&P 500 добавил 0,24% до уровня в 2 983,88 пунктов.
На азиатских рынках индексы региона растут во вторник в ожидании заседания мировых центробанков на текущей и следующей неделе и их решения по монетарной политике.
Инвесторы ждут встречи ЕЦБ на текущей неделе, а также заседаний ФРС США и Банка Японии — на следующей. Трейдеры надеются на ослабление монетарной политики мировыми центробанками для поддержки экономики.
Возможность ослабления монетарной политики ФРС благоприятна для фондовых рынков, но вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов уже по большей части отыграна.
Индекс Shanghai Composite рос на 0,07% до 2 888,93 пунктов, индекс Shenzhen Composite на 0,34% до 1 537,71 пунктов, гонконгский индекс Hang Seng просел на 0,11% до 28 402,16 пунктов. Японский Nikkei 225 рос на 1,05% — до 21395,18 пункта, южнокорейский KOSPI — на 0,52%, до 2104,21 пункта, австралийский S&P/ASX 200 — на 0,52%, до 6725,7 пункта.
Теперь к российскому рынку акций:
1. В лидерах роста оказались акции "Уралкалия", которые в ходе торгов взлетали на 26,2%. К разрытию торгов эти бумаги показали рост в 22,72%. При этом объем торгов за день взлетел до 273,411 миллиона рублей, тогда как в предыдущие дни среднедневной объем составлял порядка 2 миллионов рублей. Покупки могут быть связаны с действиями мажоритарных акционеров или влиянием крупного игрока на рынке. Не исключено влияние корпоративных новостей, информация о которых появится позже.
Также среди лидеров роста — акции ВТБ (2,38%), ТМК (1,43%), ФСК "ЕЭС" (1,25%), "Русснефти" (1,13%).
2. Среди лидеров снижения были бумаги Сургутнефтегаза (префы снизились на 4%, обыкновенные акции – на 1,48%), акции ОГК-2 (-3,72%), депозитарные расписки X5 (-3,62%), обыкновенные акции "Ростелекома" (-2,21%), акции "Русгидро" (-2,18%), а также акции "Юнипро" (-2,1%), "Магнита" (-1,81%), "Норникеля" (-1,68%) и акции "Интер РАО" (-1,61%).
ПРОГНОЗ: Сегодня мы ожидаем спокойного дня по рынку акций на фоне относительной слабости и безыдейности в преддверии волны заседаний ЦБ.
http://analytic.ricom.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter