26 ноября 2019 DeCenter
Мы привыкли, что во главе финансовой системы стоят банки и фондовые рынки с Уолл-стрит. Через них проходит основной поток средств США, а криптовалюты еще только стоят на заре новой финансовой эры. Но не нужно забывать об одной вещи — сейчас происходит смена поколений и, как следствие, стереотипов.
Согласно материалу Forbes, уже к 2030 году стандарты американского экономического движения будут определять миллениалы (люди, рожденные с 1981 по 1996 годы), к которым за пару десятилетий перейдет больше $68 трлн капитала от их родителей. Они станут самым богатым поколением в истории США. Но наиболее примечательно, что миллениалы не верят в банки и фондовые рынки — им больше нравятся цифровые технологии и криптовалюты. Это может в корне изменить мировую финансовую систему и спровоцировать рост биткоина и других крипто-активов до таких высот, что «туземун» 2017 покажется мелкой шалостью.
Great Wealth Transfer: миллениалы получат $68 трлн
Поколения сменяются одно за другим, и каждое несет с собой что-то новое. Классифицируются они по годам рождения:
Молчаливое поколение: 1928−1945 (73−90 лет)
Бэби-бумеры: 1946−1964 (54−72 года)
Поколение X: 1965−1980 (38−53 года)
Миллениалы (поколение Y): 1981−1996 (22−37 лет)
Пост-Миллениалы (поколение Z): с 1997 года по настоящее время (0−21 лет)
Исторически сложилось так, что сейчас балом правят бэби-бумеры — самое богатое поколение в истории Соединенных Штатов. Их молодость проходила в период расцвета американской экономики, когда получить качественное образование было дешево, а найти высокооплачиваемую работу — легко. Они привнесли в мир подорожавшую в геометрической прогрессии недвижимость и стремительный взлет фондового рынка.
Если бэби-бумеры сделали на этом миллионы, то поколение миллениалов вынуждено пожинать негативные плоды тогдашнего «расцвета». Учеба стоит баснословно дорого, квартиры большинству реально получить только в кредит, а на обязательное страхование уходит огромная часть доходов. Особенно остро проблема встала после кризиса 2008 года. Жизнь миллениалов сложнее, чем у предшественников, но скоро они займут важнейшую роль в экономике и станут самым богатым поколением в истории.
Исследование риелторской фирмы Coldwell Banker, на которое ссылается Forbes, говорит о начале «великой передачи богатства» (Great Wealth Transfer). Это значит, что богатейшее сегодня поколение бэби-бумеров постепенно передает активы своим потомкам – поколению миллениалов:
В 2019 году среди американских миллениалов 618 000 миллионеров (2% от общего населения США). В среднем их активы колеблются от $1 млн до $2.5 млн, а средний возраст — 34−37 лет. Суммы небольшие, но уже с началом нового десятилетия картина начнет меняться на глазах.
За 25 ближайших лет в распоряжение американских миллениалов перейдет более $68 трлн. Это крупнейшая передача наследства в мировой истории.
Уже к 2030 году миллениалы станут в 5 раз богаче, чем сегодня. То есть всего через десять лет это поколение будет доминантным и богатейшим в мировой экономике.
Процентная доля располагаемого дохода каждого поколения. После 2029 года миллениалы станут самыми богатыми.
Экономику ждут перемены, потому что взгляды поколения Y сильно отличаются от взглядов их предшественников. Миллениалы не доверяют ни банкам, ни фондовым биржам. Им по душе новые технологии, блокчейн и криптовалюты.
Почему миллениалы не любят банки и фондовые биржи
Так как же распорядится полученными деньгами поколение Y? Нет, они не понесут все деньги в банк, не вложат их в золото и не закупятся активами на фондовом рынке, как это делали их деды и отцы. Большинство американцев-миллениалов (71%) предпочли бы сходить на сеанс к стоматологу, чем выслушивать длинные тирады красноречивых банкиров.
И они неспроста не доверяют банкам. Их детство и юность пришлись на нулевые годы со всеми вытекающими отсюда последствиями. Во время первого десятилетия наступившего века экономика страдала от нестабильности, и банки были главными тому виновниками. Миллениалы застали кризис 2008 года — самый сильный экономический крах со времен Великой депрессии. Они с раннего возраста видели, как лопаются банки и обваливаются акции на биржах, как лишаются работы их родные и близкие.
«Стабильные» финансовые институты, обещающие «американскую мечту», оставили многих людей без гроша и даже без крыши над головой. Граждане США лишились $13 трлн долларов, 11 млн американцев потеряли кров, а еще 9 млн — работу. Самое ужасное, что, дабы не допустить краха всей финансовой системы, государство решало проблемы банков и крупных компаний за счет денег и без того пострадавших налогоплательщиков. Но совесть у виновников кризиса не проявилась. Например, спустя пару лет Wells Fargo начал открывать кредитные и депозитные счета на имена клиентов без их согласия. Учитывая все эти «прелести», с позицией молодежи сложно не согласиться.
С 2008 года прошло уже почти двенадцать лет, но мнение миллениалов не изменилось:
Всего лишь 14% представителей поколения полагают, что Уолл-стрит делает правильные вещи.
Тогда как 83% миллениалов не доверяют ни большим компаниям, ни банкам, ни фондовым рынкам, считая, что с этической стороны те остались такими же, как в судьбоносном 2008.
Тем не менее молодежь продолжает пользоваться банковскими услугами, но только потому, что им пока еще нет удобной альтернативы. Зарплаты продолжают выплачивать на карты, криптовалюты для расчетов принимают не везде, да и хранить все средства в столь волатильных активах — это не лучшее решение.
Однако более трети миллениалов (68%) с радостью бы навсегда распрощались с банками и перешли на новые платежные системы. Например, на потенциальные решения от Google, Apple, Amazon или Facebook. Либо же на криптовалюты при условии качественного развития индустрии. Бэби-бумеров, готовых отказаться от банков в будущем, в два раза меньше — всего 32%.
Миллениалы доверяют криптовалютам больше фондового рынка
Но если большинство представителей поколения Y не хотят хранить деньги в банках и инвестировать в фондовый рынок, то куда пойдут те $68 трлн наследства от бэби-бумеров? Правильно: часть средств они намерены инвестировать в цифровые активы. Удивительно, насколько сильно за последние годы выросло доверие молодежи к криптовалютам.
По данным независимой исследовательской компании Provoke Insights:
43% представителей поколения Y доверяют криптовалютам больше, чем фондовым рынкам США.
71% американских миллениалов, не использующих криптовалюты, купили бы их в случае полноценной легализации, а также появления предложений со стороны традиционных финансовых институтов, таких как TD Ameritrade, Fidelity или Charles Schwab.
В аналогичной ситуации 93% представителей поколения, которые уже держат криптовалюты, увеличили бы свои инвестиции в них.
Но даже 45% респондентов, не инвестирующих в цифровые активы, все равно хотели бы получать часть пенсионных накоплений в криптовалюте по плану 401(k). Среди действующих криптотрейдеров таковых аж 74%.
Примечательно, что даже если отойти от вопросов растущего доверия к крипто-активам и предположить, что оно останется таким же, ситуация вокруг Great Wealth Transfer все равно крайне привлекательна для крипторынка.
Согласно пресс-релизу Комитета Палаты представителей США по финансовым услугам, 25% молодых инвесторов уже держат в портфеле крипто-активы. Речь идет о гражданах США в возрасте от 24 до 38 лет, зарабатывающих от $100 000 в год или владеющих инвестиционными активами на $50 000.
Еще 31% процент инвесторов с описанными выше характеристиками высказывают заинтересованность в криптовложениях уже сейчас.
Но даже если не брать в расчет одних только инвесторов, результаты будут не менее впечатляющими. Недавний анализ Blockchain Capital показал, что в 2019 году 9% всех американцев владеют биткоинами, независимо от возраста, рода деятельности и размера доходов. Среди миллениалов таковых поразительные 18% (пятая часть представителей поколения). Среди бэби-бумеров — в 3 раза меньше.
Процент владения биткоинами относительно возраста американцев
Начало крипто-эпохи
Поколение миллениалов отличается от всех предыдущих. Оно воспитывалось на цифровой эволюции: дети 90-х встретили массовый Интернет, переход от стационарных телефонов к смартфонам, появление ноутбуков и, конечно же, зарождение криптовалют. Они действительно видят, как сильно преобразился мир с появлением инноваций, и лучше остальных чувствуют перспективы развития.
Зачем им устаревшее золото и малоприбыльные акции, если можно за пару кликов создать криптокошелек и торговать на биржах в режиме 24/7, не заполняя кучу документов, не ожидая открытия торгов и не доверяя централизованным компаниям, которые ради роста акций на 1 цент готовы избавляться от тысяч трудолюбивых сотрудников? Ради чего идти на такие жертвы? Ради 10% в год? Это ли достойные перспективы? Криптовалюты для миллениалов — дело другое. Это шанс многократно приумножить инвестиции и заодно способствовать созданию новой финансовой системы — децентрализованной и честной.
Не считая 2014 и 2018 годов, биткоин за все время своего существования приносил инвесторам колоссальную прибыль, даже если покупка совершалась во время ценового пика:
2011: + 1473%
2012: + 186%
2013: + 5507%
2014: — 58%
2015: + 35%
2016: + 125%
2017: + 1331%
2018: — 72%
Это больше, чем какие-либо акции, облигации, деривативы или валюты. Инвестированные в 2009 году $50 принесли бы $100 млн дохода на пике в 2017. После криптозимы 2018 биткоин снова начал рост и привлек повышенный интерес со стороны институционалов.
Миллениалы верят в новый цифровой мир беспристрастной математики. Несомненно, эта вера серьезно отразится на сегодняшней экономике, которая будет переходить от устоявшихся принципов к новым высокотехнологичным решениям. Найдется тут место и криптовалютам наряду с блокчейн-технологией, которые с каждым годом развиваются все сильнее и все охотнее принимаются финансовой системой.
Опираясь на вышеприведенные анализы, можно с уверенностью заявить, что часть из $68 трлн, полученных в результате «великой передачи богатства», точно отправится на инвестиции в крипто-отрасль. Конечно, есть риски, что все пойдет не так гладко. Фондовый рынок может обвалиться, недвижимость — снова подешеветь, банки — лопнуть. Заодно могут вырасти расходы пожилых людей на медицину, могут появиться новые неприятные налоги и законы, а также другие факторы, которые снизят количество передаваемых денег. Но при этом есть не менее вероятный шанс того, что сегодняшнее состояние бэби-бумеров, наоборот, не упадет, а поднимется в цене.
В любом случае старое поколение сменится новым. Этого не избежать, а процесс «великой передачи богатства» уже начался. Трансфер $68 трлн не только изменит жизнь миллениалов США, но и повлияет на всю мировую экономику, а также на состояние крипто-индустрии. Для наглядности: если хотя бы 1% от этой суммы вложить в цифровые активы, то цена биткоина подскочит до $50 000, а может, и выше. А если это будет не 1%, а процентов 10%−20%?
https://decenter.org/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Согласно материалу Forbes, уже к 2030 году стандарты американского экономического движения будут определять миллениалы (люди, рожденные с 1981 по 1996 годы), к которым за пару десятилетий перейдет больше $68 трлн капитала от их родителей. Они станут самым богатым поколением в истории США. Но наиболее примечательно, что миллениалы не верят в банки и фондовые рынки — им больше нравятся цифровые технологии и криптовалюты. Это может в корне изменить мировую финансовую систему и спровоцировать рост биткоина и других крипто-активов до таких высот, что «туземун» 2017 покажется мелкой шалостью.
Great Wealth Transfer: миллениалы получат $68 трлн
Поколения сменяются одно за другим, и каждое несет с собой что-то новое. Классифицируются они по годам рождения:
Молчаливое поколение: 1928−1945 (73−90 лет)
Бэби-бумеры: 1946−1964 (54−72 года)
Поколение X: 1965−1980 (38−53 года)
Миллениалы (поколение Y): 1981−1996 (22−37 лет)
Пост-Миллениалы (поколение Z): с 1997 года по настоящее время (0−21 лет)
Исторически сложилось так, что сейчас балом правят бэби-бумеры — самое богатое поколение в истории Соединенных Штатов. Их молодость проходила в период расцвета американской экономики, когда получить качественное образование было дешево, а найти высокооплачиваемую работу — легко. Они привнесли в мир подорожавшую в геометрической прогрессии недвижимость и стремительный взлет фондового рынка.
Если бэби-бумеры сделали на этом миллионы, то поколение миллениалов вынуждено пожинать негативные плоды тогдашнего «расцвета». Учеба стоит баснословно дорого, квартиры большинству реально получить только в кредит, а на обязательное страхование уходит огромная часть доходов. Особенно остро проблема встала после кризиса 2008 года. Жизнь миллениалов сложнее, чем у предшественников, но скоро они займут важнейшую роль в экономике и станут самым богатым поколением в истории.
Исследование риелторской фирмы Coldwell Banker, на которое ссылается Forbes, говорит о начале «великой передачи богатства» (Great Wealth Transfer). Это значит, что богатейшее сегодня поколение бэби-бумеров постепенно передает активы своим потомкам – поколению миллениалов:
В 2019 году среди американских миллениалов 618 000 миллионеров (2% от общего населения США). В среднем их активы колеблются от $1 млн до $2.5 млн, а средний возраст — 34−37 лет. Суммы небольшие, но уже с началом нового десятилетия картина начнет меняться на глазах.
За 25 ближайших лет в распоряжение американских миллениалов перейдет более $68 трлн. Это крупнейшая передача наследства в мировой истории.
Уже к 2030 году миллениалы станут в 5 раз богаче, чем сегодня. То есть всего через десять лет это поколение будет доминантным и богатейшим в мировой экономике.
Процентная доля располагаемого дохода каждого поколения. После 2029 года миллениалы станут самыми богатыми.
Экономику ждут перемены, потому что взгляды поколения Y сильно отличаются от взглядов их предшественников. Миллениалы не доверяют ни банкам, ни фондовым биржам. Им по душе новые технологии, блокчейн и криптовалюты.
Почему миллениалы не любят банки и фондовые биржи
Так как же распорядится полученными деньгами поколение Y? Нет, они не понесут все деньги в банк, не вложат их в золото и не закупятся активами на фондовом рынке, как это делали их деды и отцы. Большинство американцев-миллениалов (71%) предпочли бы сходить на сеанс к стоматологу, чем выслушивать длинные тирады красноречивых банкиров.
И они неспроста не доверяют банкам. Их детство и юность пришлись на нулевые годы со всеми вытекающими отсюда последствиями. Во время первого десятилетия наступившего века экономика страдала от нестабильности, и банки были главными тому виновниками. Миллениалы застали кризис 2008 года — самый сильный экономический крах со времен Великой депрессии. Они с раннего возраста видели, как лопаются банки и обваливаются акции на биржах, как лишаются работы их родные и близкие.
«Стабильные» финансовые институты, обещающие «американскую мечту», оставили многих людей без гроша и даже без крыши над головой. Граждане США лишились $13 трлн долларов, 11 млн американцев потеряли кров, а еще 9 млн — работу. Самое ужасное, что, дабы не допустить краха всей финансовой системы, государство решало проблемы банков и крупных компаний за счет денег и без того пострадавших налогоплательщиков. Но совесть у виновников кризиса не проявилась. Например, спустя пару лет Wells Fargo начал открывать кредитные и депозитные счета на имена клиентов без их согласия. Учитывая все эти «прелести», с позицией молодежи сложно не согласиться.
С 2008 года прошло уже почти двенадцать лет, но мнение миллениалов не изменилось:
Всего лишь 14% представителей поколения полагают, что Уолл-стрит делает правильные вещи.
Тогда как 83% миллениалов не доверяют ни большим компаниям, ни банкам, ни фондовым рынкам, считая, что с этической стороны те остались такими же, как в судьбоносном 2008.
Тем не менее молодежь продолжает пользоваться банковскими услугами, но только потому, что им пока еще нет удобной альтернативы. Зарплаты продолжают выплачивать на карты, криптовалюты для расчетов принимают не везде, да и хранить все средства в столь волатильных активах — это не лучшее решение.
Однако более трети миллениалов (68%) с радостью бы навсегда распрощались с банками и перешли на новые платежные системы. Например, на потенциальные решения от Google, Apple, Amazon или Facebook. Либо же на криптовалюты при условии качественного развития индустрии. Бэби-бумеров, готовых отказаться от банков в будущем, в два раза меньше — всего 32%.
Миллениалы доверяют криптовалютам больше фондового рынка
Но если большинство представителей поколения Y не хотят хранить деньги в банках и инвестировать в фондовый рынок, то куда пойдут те $68 трлн наследства от бэби-бумеров? Правильно: часть средств они намерены инвестировать в цифровые активы. Удивительно, насколько сильно за последние годы выросло доверие молодежи к криптовалютам.
По данным независимой исследовательской компании Provoke Insights:
43% представителей поколения Y доверяют криптовалютам больше, чем фондовым рынкам США.
71% американских миллениалов, не использующих криптовалюты, купили бы их в случае полноценной легализации, а также появления предложений со стороны традиционных финансовых институтов, таких как TD Ameritrade, Fidelity или Charles Schwab.
В аналогичной ситуации 93% представителей поколения, которые уже держат криптовалюты, увеличили бы свои инвестиции в них.
Но даже 45% респондентов, не инвестирующих в цифровые активы, все равно хотели бы получать часть пенсионных накоплений в криптовалюте по плану 401(k). Среди действующих криптотрейдеров таковых аж 74%.
Примечательно, что даже если отойти от вопросов растущего доверия к крипто-активам и предположить, что оно останется таким же, ситуация вокруг Great Wealth Transfer все равно крайне привлекательна для крипторынка.
Согласно пресс-релизу Комитета Палаты представителей США по финансовым услугам, 25% молодых инвесторов уже держат в портфеле крипто-активы. Речь идет о гражданах США в возрасте от 24 до 38 лет, зарабатывающих от $100 000 в год или владеющих инвестиционными активами на $50 000.
Еще 31% процент инвесторов с описанными выше характеристиками высказывают заинтересованность в криптовложениях уже сейчас.
Но даже если не брать в расчет одних только инвесторов, результаты будут не менее впечатляющими. Недавний анализ Blockchain Capital показал, что в 2019 году 9% всех американцев владеют биткоинами, независимо от возраста, рода деятельности и размера доходов. Среди миллениалов таковых поразительные 18% (пятая часть представителей поколения). Среди бэби-бумеров — в 3 раза меньше.
Процент владения биткоинами относительно возраста американцев
Начало крипто-эпохи
Поколение миллениалов отличается от всех предыдущих. Оно воспитывалось на цифровой эволюции: дети 90-х встретили массовый Интернет, переход от стационарных телефонов к смартфонам, появление ноутбуков и, конечно же, зарождение криптовалют. Они действительно видят, как сильно преобразился мир с появлением инноваций, и лучше остальных чувствуют перспективы развития.
Зачем им устаревшее золото и малоприбыльные акции, если можно за пару кликов создать криптокошелек и торговать на биржах в режиме 24/7, не заполняя кучу документов, не ожидая открытия торгов и не доверяя централизованным компаниям, которые ради роста акций на 1 цент готовы избавляться от тысяч трудолюбивых сотрудников? Ради чего идти на такие жертвы? Ради 10% в год? Это ли достойные перспективы? Криптовалюты для миллениалов — дело другое. Это шанс многократно приумножить инвестиции и заодно способствовать созданию новой финансовой системы — децентрализованной и честной.
Не считая 2014 и 2018 годов, биткоин за все время своего существования приносил инвесторам колоссальную прибыль, даже если покупка совершалась во время ценового пика:
2011: + 1473%
2012: + 186%
2013: + 5507%
2014: — 58%
2015: + 35%
2016: + 125%
2017: + 1331%
2018: — 72%
Это больше, чем какие-либо акции, облигации, деривативы или валюты. Инвестированные в 2009 году $50 принесли бы $100 млн дохода на пике в 2017. После криптозимы 2018 биткоин снова начал рост и привлек повышенный интерес со стороны институционалов.
Миллениалы верят в новый цифровой мир беспристрастной математики. Несомненно, эта вера серьезно отразится на сегодняшней экономике, которая будет переходить от устоявшихся принципов к новым высокотехнологичным решениям. Найдется тут место и криптовалютам наряду с блокчейн-технологией, которые с каждым годом развиваются все сильнее и все охотнее принимаются финансовой системой.
Опираясь на вышеприведенные анализы, можно с уверенностью заявить, что часть из $68 трлн, полученных в результате «великой передачи богатства», точно отправится на инвестиции в крипто-отрасль. Конечно, есть риски, что все пойдет не так гладко. Фондовый рынок может обвалиться, недвижимость — снова подешеветь, банки — лопнуть. Заодно могут вырасти расходы пожилых людей на медицину, могут появиться новые неприятные налоги и законы, а также другие факторы, которые снизят количество передаваемых денег. Но при этом есть не менее вероятный шанс того, что сегодняшнее состояние бэби-бумеров, наоборот, не упадет, а поднимется в цене.
В любом случае старое поколение сменится новым. Этого не избежать, а процесс «великой передачи богатства» уже начался. Трансфер $68 трлн не только изменит жизнь миллениалов США, но и повлияет на всю мировую экономику, а также на состояние крипто-индустрии. Для наглядности: если хотя бы 1% от этой суммы вложить в цифровые активы, то цена биткоина подскочит до $50 000, а может, и выше. А если это будет не 1%, а процентов 10%−20%?
https://decenter.org/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter