4 мая 2009 Финмаркет
Существенных изменений в корпоративном секторе рублевого долгового рынка в понедельник не произойдет на фоне действия разнонаправленных внешних и внутренних факторов, считают эксперты.
По их мнению, позитив на азиатских фондовых рынках, открытие в положительной зоне российского рынка акций и снижение курса доллара на внутренних валютных торгах будут оказывать положительное влияние на участников рынка корпоративных облигаций.
С другой стороны, сильный рост в конце месяца, вызванный отчасти нерыночными факторами, может привести к откату рынка в ближайшие дни, что может существенно снизить эффект от внешнего и внутреннего позитива.
Ситуация с рублевой ликвидностью в банковском секторе остается достаточно комфортной. На утро 4 мая объем средств коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ составил 630,2 млрд рублей (-30,5 млрд рублей). Остатки на корсчетах снизились до 470,6 млрд рублей (-38,3 млрд рублей), а депозиты коммерческих банков в ЦБ РФ выросли до 159,6 млрд рублей (+7,8 млрд рублей). При этом Банк России должен будет в течение дня изъять из банковского сектора 32 млрд рублей. На аукционах прямого репо с Банком России 30 апреля коммерческие банки привлекли 65,06 млрд рублей.
"В четверг на рынке рублевых облигаций сохранялось позитивное настроение. Торговая активность, несмотря на короткий день, оставалась высокой, а цены облигаций первого эшелона продолжали уверенно расти", - отмечает аналитик Национального банка "Траст" (РТС: HBTT) Владимир Брагин.
"Лидерами оборотам оставались свежие выпуски, в частности, "Газпромнефть-4" и "ЕБРР-5" с плавающей ставкой купона, которые по итогам дня выросли на 0,9 и 0,15 процентного пункта (п.п.) соответственно. Очень высокая торговая активность сохранялась в выпусках Москвы, ВТБ (РТС: VTBR), а также ЕБРР, - сказал аналитик.
Во втором эшелоне, добавил В.Брагин, также наблюдался рост большинства выпусков корпоративных облигаций.
При этом, как отмечает сейлз Промсвязьбанка (РТС: PRSB) Александр Панфилов, "значительная активность в корпоративном секторе долгового рынка в конце месяца была вызвана, скорее всего, техническими факторами, а не реальной торговой активностью".
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
По их мнению, позитив на азиатских фондовых рынках, открытие в положительной зоне российского рынка акций и снижение курса доллара на внутренних валютных торгах будут оказывать положительное влияние на участников рынка корпоративных облигаций.
С другой стороны, сильный рост в конце месяца, вызванный отчасти нерыночными факторами, может привести к откату рынка в ближайшие дни, что может существенно снизить эффект от внешнего и внутреннего позитива.
Ситуация с рублевой ликвидностью в банковском секторе остается достаточно комфортной. На утро 4 мая объем средств коммерческих банков на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ составил 630,2 млрд рублей (-30,5 млрд рублей). Остатки на корсчетах снизились до 470,6 млрд рублей (-38,3 млрд рублей), а депозиты коммерческих банков в ЦБ РФ выросли до 159,6 млрд рублей (+7,8 млрд рублей). При этом Банк России должен будет в течение дня изъять из банковского сектора 32 млрд рублей. На аукционах прямого репо с Банком России 30 апреля коммерческие банки привлекли 65,06 млрд рублей.
"В четверг на рынке рублевых облигаций сохранялось позитивное настроение. Торговая активность, несмотря на короткий день, оставалась высокой, а цены облигаций первого эшелона продолжали уверенно расти", - отмечает аналитик Национального банка "Траст" (РТС: HBTT) Владимир Брагин.
"Лидерами оборотам оставались свежие выпуски, в частности, "Газпромнефть-4" и "ЕБРР-5" с плавающей ставкой купона, которые по итогам дня выросли на 0,9 и 0,15 процентного пункта (п.п.) соответственно. Очень высокая торговая активность сохранялась в выпусках Москвы, ВТБ (РТС: VTBR), а также ЕБРР, - сказал аналитик.
Во втором эшелоне, добавил В.Брагин, также наблюдался рост большинства выпусков корпоративных облигаций.
При этом, как отмечает сейлз Промсвязьбанка (РТС: PRSB) Александр Панфилов, "значительная активность в корпоративном секторе долгового рынка в конце месяца была вызвана, скорее всего, техническими факторами, а не реальной торговой активностью".
http://www.finmarket.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу