5 августа 2020 Велес Капитал
Акции
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов оставались в уверенном плюсе благодаря оптимизму за рубежом.
К 18.15 мск индекс Мосбиржи вырос на 1,64%, до 2988,75 пункта. Долларовый индекс РТС увеличился на 2,68%, до 1293,94 пункта, показывая опережающие темпы роста благодаря укреплению рубля.
В самом значительном плюсе к концу сессии пребывал индекс Мосбиржи металлов и добычи (+2,97%). В наиболее существенном минусе находился индекс электроэнергетики (-0,26%).
Эмитенты
Лидеры роста: Полюс (+4,51%), РУСАЛ (+4,47%), Polymetal (+3,25%), ао Ростелеком (+2,90%)
Акции золотодобывающих компаний в среду росли на фоне продолжения ралли цен на золото, которые обновили очередной исторический максимум, поднявшись до 2070 долл/унц. Цены на серебро прибавляли более 4,5% и находились на пике с 2013 года.
Ростелеком лучше прогнозов отчитался за 2-й квартал текущего года по МСФО и сообщил о росте выручки на 13% г/г. Совет директоров компании при этом намерен обсудить итоги первого полугодия (и в том числе вопрос выплаты дивидендов) лишь в пятницу.
Лидеры снижения: ВТБ (-4,70%), Юнипро (-1,71%), Магнит (-0,95%)
Акции ВТБ оказались под давлением новостей о решении правительства ограничить объем дивидендов банка за 2019 год уровнем 10% от чистой прибыли по МСФО.
Внешний фон: позитивный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги в США начались повышением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ прибавляли порядка 0,3-1,2%. Запаздывающие темпы роста показывал высокотехнологичный Nasdaq. Инвесторы оставались в приподнятом настроении ввиду заявлений законодателей о прогрессе в переговорах по пакету стимулирующих мер, который может быть одобрен уже к концу текущей недели.
Первые месячные данные по американскому рынку труда, тем временем, оказались разочаровывающими и показали увеличение занятости в июле лишь на 167 тыс рабочих мест против ожиданий повышения на 1,5 млн. Месяцем ранее показатель подскочил на 4,3 млн. Официальный отчет будет представлен в пятницу. Окончательный индекс деловой активности в секторе услуг США в июле при этом превысил прогнозы, также как аналогичный индикатор ISM, который достиг 58,1 пункта.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ вырос на 0,5%. Окончательные индексы деловой активности в секторах услуг Германии, Великобритании и еврозоны в июле не оправдали прогнозов, но все же оставались существенно выше ключевой отметки 50 пунктов. Розничные продажи еврозоны в июле при этом увеличились на 1,3% г/г (ожидалось -0,5%) после снижения на 3,1% месяцем ранее.
Нефтяной рынок: позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ оставались в уверенном плюсе и прибавляли порядка 3,5%. Котировки обоих сортов после многонедельного боковика наконец обновили максимумы с марта и поднялись до 46,26 долл и 43,52 долл соответственно. Отчет Минэнерго США принес позитивные новости и показал сокращение запасов нефти на прошлой неделе на 7,3 млн барр, более чем в два раза выше прогнозов. Нефтедобыча при этом сократилась с 11,1 млн до 11 млн барр/день. Котировки с технической точки зрения теперь могут стремиться в район 50 долл по обоим сортам. Позитивный сигнал подтвердится при закреплении выше сопротивлений 46,60 долл и 44,80 долл соответственно.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в среду поднялись к новым локальным максимумам 2991 пункт и 1293 пункта соответственно. Долларовый индикатор наконец вышел из диапазона, в котором находился с первой половины июня, и теперь может стремиться к июньскому пику 1306 пунктов. Для рублевого индекса сопротивление расположено на отметке 3005 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2950-3320 пунктов.
Общий настрой: Настроения на зарубежных фондовых и сырьевых площадках в середине недели установились оптимистичные. Покупателей не испугали даже значительно более слабые, чем ожидалось, данные по американскому рынку труда за июль. Инвесторы рассчитывают на экономическую помощь безработным со стороны государства, в связи с чем не спешат фиксировать прибыль. Краткосрочная перекупленность, тем временем, продолжает нарастать не только по рисковым активам, но и на рынке золота. Закрывать “длинные” позиции без веских причин, однако, пока не имеет смысла.
Валюта и Денежный рынок
Новость о сокращении объема продаж валюты Минфином осталась незамеченным для рубля на фоне новых максимумов цены на нефть. На российском валютном рынке в среду доллар и евро корректировались. Серьезную поддержку российской валюте оказывали котировки нефти, хотя в целом рубль укреплялся наряду с большинством других валют EM. При этом в течение всего дня американская валюта несла гораздо большие потери, чем евро, за счет ослабления USD на международных рынках. Ближе к окончанию рабочего дня пара евро/доллар усилила свой рост и была совсем рядом от максимума с конца прошлой неделе, что позволило единой европейской валюте заметно сократить потери на российском рынке. В свою очередь, котировки марки Brent впервые с «докризисного» начала марта поднимались выше 46 долл. за баррель. На фоне роста цены на нефть решение Минфина примерно вдвое снизить объем продажи валюты на ближайший месяц (64,9 млрд руб. с 7 августа по 4 сентября; 3,1 млрд руб. в ежедневном эквиваленте) осталось практически незамеченным для курса рубля.
На денежном рынке Федеральное казначейство проводило операции однодневного РЕПО по размещению 150 млрд руб., однако, как и накануне, спрос на аукционе отсутствовал в силу комфортного уровня ликвидности в банковской системе.
События завтра
заседание Банка Англии (09.00 мск)
промышленные заказы Германии в июне (09.00 мск)
недельное число обращений за заявками на пособия по безработице в США (15.30 мск)
финансовые результаты TCS Group, Евраза, Veon за 1-ое полугодие 2020 г по МСФО
квартальные результаты Adidas, AXA, Glencore, ING, Munich Re, NVIDIA, Siemens, Toyota Motor, Uber, Unicredit
Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов оставались в уверенном плюсе благодаря оптимизму за рубежом.
К 18.15 мск индекс Мосбиржи вырос на 1,64%, до 2988,75 пункта. Долларовый индекс РТС увеличился на 2,68%, до 1293,94 пункта, показывая опережающие темпы роста благодаря укреплению рубля.
В самом значительном плюсе к концу сессии пребывал индекс Мосбиржи металлов и добычи (+2,97%). В наиболее существенном минусе находился индекс электроэнергетики (-0,26%).
Эмитенты
Лидеры роста: Полюс (+4,51%), РУСАЛ (+4,47%), Polymetal (+3,25%), ао Ростелеком (+2,90%)
Акции золотодобывающих компаний в среду росли на фоне продолжения ралли цен на золото, которые обновили очередной исторический максимум, поднявшись до 2070 долл/унц. Цены на серебро прибавляли более 4,5% и находились на пике с 2013 года.
Ростелеком лучше прогнозов отчитался за 2-й квартал текущего года по МСФО и сообщил о росте выручки на 13% г/г. Совет директоров компании при этом намерен обсудить итоги первого полугодия (и в том числе вопрос выплаты дивидендов) лишь в пятницу.
Лидеры снижения: ВТБ (-4,70%), Юнипро (-1,71%), Магнит (-0,95%)
Акции ВТБ оказались под давлением новостей о решении правительства ограничить объем дивидендов банка за 2019 год уровнем 10% от чистой прибыли по МСФО.
Внешний фон: позитивный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги в США начались повышением трех основных индексов, которые к завершению сессии в РФ прибавляли порядка 0,3-1,2%. Запаздывающие темпы роста показывал высокотехнологичный Nasdaq. Инвесторы оставались в приподнятом настроении ввиду заявлений законодателей о прогрессе в переговорах по пакету стимулирующих мер, который может быть одобрен уже к концу текущей недели.
Первые месячные данные по американскому рынку труда, тем временем, оказались разочаровывающими и показали увеличение занятости в июле лишь на 167 тыс рабочих мест против ожиданий повышения на 1,5 млн. Месяцем ранее показатель подскочил на 4,3 млн. Официальный отчет будет представлен в пятницу. Окончательный индекс деловой активности в секторе услуг США в июле при этом превысил прогнозы, также как аналогичный индикатор ISM, который достиг 58,1 пункта.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению сессии в РФ вырос на 0,5%. Окончательные индексы деловой активности в секторах услуг Германии, Великобритании и еврозоны в июле не оправдали прогнозов, но все же оставались существенно выше ключевой отметки 50 пунктов. Розничные продажи еврозоны в июле при этом увеличились на 1,3% г/г (ожидалось -0,5%) после снижения на 3,1% месяцем ранее.
Нефтяной рынок: позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ оставались в уверенном плюсе и прибавляли порядка 3,5%. Котировки обоих сортов после многонедельного боковика наконец обновили максимумы с марта и поднялись до 46,26 долл и 43,52 долл соответственно. Отчет Минэнерго США принес позитивные новости и показал сокращение запасов нефти на прошлой неделе на 7,3 млн барр, более чем в два раза выше прогнозов. Нефтедобыча при этом сократилась с 11,1 млн до 11 млн барр/день. Котировки с технической точки зрения теперь могут стремиться в район 50 долл по обоим сортам. Позитивный сигнал подтвердится при закреплении выше сопротивлений 46,60 долл и 44,80 долл соответственно.
Рынок завтра
Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС в среду поднялись к новым локальным максимумам 2991 пункт и 1293 пункта соответственно. Долларовый индикатор наконец вышел из диапазона, в котором находился с первой половины июня, и теперь может стремиться к июньскому пику 1306 пунктов. Для рублевого индекса сопротивление расположено на отметке 3005 пунктов. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 2950-3320 пунктов.
Общий настрой: Настроения на зарубежных фондовых и сырьевых площадках в середине недели установились оптимистичные. Покупателей не испугали даже значительно более слабые, чем ожидалось, данные по американскому рынку труда за июль. Инвесторы рассчитывают на экономическую помощь безработным со стороны государства, в связи с чем не спешат фиксировать прибыль. Краткосрочная перекупленность, тем временем, продолжает нарастать не только по рисковым активам, но и на рынке золота. Закрывать “длинные” позиции без веских причин, однако, пока не имеет смысла.
Валюта и Денежный рынок
Новость о сокращении объема продаж валюты Минфином осталась незамеченным для рубля на фоне новых максимумов цены на нефть. На российском валютном рынке в среду доллар и евро корректировались. Серьезную поддержку российской валюте оказывали котировки нефти, хотя в целом рубль укреплялся наряду с большинством других валют EM. При этом в течение всего дня американская валюта несла гораздо большие потери, чем евро, за счет ослабления USD на международных рынках. Ближе к окончанию рабочего дня пара евро/доллар усилила свой рост и была совсем рядом от максимума с конца прошлой неделе, что позволило единой европейской валюте заметно сократить потери на российском рынке. В свою очередь, котировки марки Brent впервые с «докризисного» начала марта поднимались выше 46 долл. за баррель. На фоне роста цены на нефть решение Минфина примерно вдвое снизить объем продажи валюты на ближайший месяц (64,9 млрд руб. с 7 августа по 4 сентября; 3,1 млрд руб. в ежедневном эквиваленте) осталось практически незамеченным для курса рубля.
На денежном рынке Федеральное казначейство проводило операции однодневного РЕПО по размещению 150 млрд руб., однако, как и накануне, спрос на аукционе отсутствовал в силу комфортного уровня ликвидности в банковской системе.
События завтра
заседание Банка Англии (09.00 мск)
промышленные заказы Германии в июне (09.00 мск)
недельное число обращений за заявками на пособия по безработице в США (15.30 мск)
финансовые результаты TCS Group, Евраза, Veon за 1-ое полугодие 2020 г по МСФО
квартальные результаты Adidas, AXA, Glencore, ING, Munich Re, NVIDIA, Siemens, Toyota Motor, Uber, Unicredit
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба