24 июня 2009 Forex Club
USD
Это все-таки произошло, причем раньше, чем мы предполагали. Мы возлагали большие надежды на заседание Федрезерва как катализатор выхода валют из текущего диапазона, а оказалось, что рынкам надо не так уж много. Все началось с европейской сессии, о чем мы скажем ниже, а вот американские торги только все поддержали. Первый аукцион ГКО прошел довольно неплохо, что уже подготовило обстановку для спроса на более рискованные активы. Затем слова президенты Обамы о том, что второй пакет мер по стимулированию не так уж и нужен на текущий момент, даже несмотря на высокие уровни безработицы, только подбодрили рынки (естественно не в пользу доллара). А сами экономические данные из США носили смешанный характер. Продажи на вторичном рынке жилья США в мае отразили второй месяц роста, так как рекордное количество потерь прав выкупа по закладной вызвало снижение цен. Продажи выросли на 2,4% до годового уровня 4,77 млн., что, однако, ниже прогнозов. Поддержку рынку оказало снижение налогов для тех, кто впервые покупает жилье, падение цен на недвижимость и ставок по ипотеке. В то же время безработица и ожидаемый рост стоимости кредитования ограничат любое восстановление сектора. Тем не менее, отдельный отчет показал, что состояние обрабатывающей промышленности в регионе ФРБ Ричмонда значительно улучшилось, что выступает против наблюдавшейся недавно динамики в других областях США.
Как бы то ни было, однако заседание FOMC все еще остается важным фактором влияния. Возможно, именно в подготовке к нему трейдеры вдруг осознали, что ФРС может намекнуть на то, что повышение ставок в этом году просто нереально, и тут же бросились избавляться от долларов. Опять же, если будут сказаны теплые слова об экономических перспективах США, мы увидим очередной всплеск спроса на рискованные активы. Помимо этого, не стоит забывать и о таких отчетах, как объемы продаж на первичном рынке жилья, а также заказы на товары длительного пользования. Последний будет особенно интересен как индикатор спроса как в корпоративном, так и потребительском секторе.
EUR
Как мы уже говорили выше, все началось с европейской сессии, точнее с более сильных показателей потребительского доверия Германии, чем многие ожидали. По прогнозам GfK, в июле индекс потребительского доверия составит 2,9 против 2,6 в июне (пересм. с 2,5). Несмотря на неожиданно сильный рост, GfK предупредил, что индикатор остается на сравнительно низком уровне (год назад он составлял 4,3). Кроме того, неизвестно, является ли улучшение потребительского климата "признаком начала продолжительного восстановления потребительских настроений. Показатели развития рынка занятости в ближайшие недели будут решающими". Затем на сцену вышли данные по деловой активности. В июне индексы PMI в обрабатывающей промышленности и сфере услуг снизились самыми медленными темпами за 9 месяцев, что является одним из признаков того, что рецессия достигает дна. Составной индекс этих двух отраслей еврозоны вырос до 44,4 (максимальный уровень с сентября) против 44 в мае. Свои "пять копеек" во всеобщую эйфорию по поводу евро внес представитель ЕЦБ Вебер, заявив, что на текущий момент Центробанк использовал свои возможности по снижению ставки, так что на текущий момент в дополнительных мерах по стимулированию нет необходимости.
Итак, на текущий момент самым большим вопросом остается то, продолжится ли ралли евро. Обычно такие резкие прорывы имеют за собой продолжение, однако у пары есть несколько трудностей на пути. Конечно, не стоит совсем скидывать со счетов экономические данные из еврозоны в виде баланса текущих операций (скорее всего, будет увеличение дефицита), однако основным фактором риска будет американская сессия, если евро выйдет из этой ситуации с достоинством, ралли может получить продолжение.
GBP
Комментарии главного экономиста Банка Англии Спенсера Дейла, внимание которых было акцентировано на том, что слабость фунта - "ключевой путь к количественному смягчению", явилось главным негативным фактором для фунта. Однако он все же смог завершить американскую торговую сессию с повышением против доллара. Вчера мы получили отчет по рынку ипотеки. Разрешения на ипотеку выросли в Великобритании в мае до 31 162 от 29 018 в апреле, согласно данным Британской банковской ассоциации. Чистое ипотечное кредитование в мае снизилось по сравнению с апрелем, но данные по разрешениям предполагают, что активность на рынке жилья должна вырасти в предстоящие месяцы.
Сегодня мы получим исследование дистрибутивной торговли от CBI, которое должно отразить состояние потребительских расходов. Если показатели окажутся неожиданно позитивными, фунт может вновь возобновить свой рост.
JPY
Большинство азиатских фондовых индексов выросли на утренних торгах, придав кроссам йены импульс, достаточный для того чтобы частично отыграть недавние потери. Однако дилеры отмечают, что эти движения были краткосрочными отскоками, и они ожидают, что понижательное давление в кроссах сохранится. Как показали сегодняшние отчеты, темпы сокращения экспорта из Японии увеличились в мае, поскольку сильнейший спад во внешней торговле Японии со времен Второй мировой войны продолжает усиливаться. Отгрузки товаров за рубеж сократились в мае на 40,9% в годовом исчислении против 39,1% в апреле. В месячном исчислении объем экспорта впервые с февраля сократился на 0,3%.
Отдельный отчет показал, что индекс цен на корпоративные услуги в Японии упал в мае на рекордные 3,0% в годовом исчислении. Таким образом, снижение зафиксировано восьмой месяц подряд, причем его темпы выросли по сравнению со снижением на 2,4% в апреле. Темпы экономического спада в Японии, судя по всему, достигли максимума в первом квартале, однако цены на услуги продолжают падать, поскольку они отстают от общей динамики экономической активности. Снижение индекса цен на корпоративные услуги в Японии в мае оказалось максимальным с тех пор, как Банк Японии начал проводить данное исследование с январе 1985 года, что говорит о том, что угроза дефляции все еще очень реальна USDJPY
Цены движутся к уровню сопротивления 95.90/96.00. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 96.30 и, далее, 96.60. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) направлен вверх. В том же направлении устремлены и оба осциллятора, которые пока не подают признаков разворота. На часовом графике (рис.2) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности продолжения восходящего движения. Вверх направлен и RSI. Однако SS вошел в зону перекупленности. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возвратного хода к уровню 95.40/30.
Таким образом, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом стоит рассматривать только после подтверждения прорыва уровня сопротивления 95.90/96.00.
Support: 95.40/30, 95.00/94.90, 94.60/50, 94.10/00, 93.60/50, 93.20/00, 92.80/75, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70, 90.00.
Resistance: 95.90/96.00, 96.30, 96.60, 97.00, 97.50/75, 98.00, 98.35, 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00, 100.50, 101.00, 101.40/50, 101.70, 102.00/10, 102.60, 102.90, 103.60, 104.00.
USDCHF
Цены консолидируются в районе уровня поддержки 1.0650. Если он будет преодолен, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.0615/00. В пользу продолжения нисходящего движения позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно устремлен вниз. В то же время, SS (в зоне перепродснности) наметил разворот вверх. Поэтому не стоит полностью исключать возможность отката к отметке 1.0700. На часовом графике (рис.4) OsMA направлена вверх. В бычьем направлении разворачиваются и оба осциллятора. Все это подтверждает предположение о возможности начала возвратного хода.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня 1.0650 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.0650/30, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490, 1.0400, 1.0350, 1.0300, 1.0250, 1.0200, 1.0175, 1.0130, 1.0100, 1.0070.
Resistance: 1.0700, 1.0730, 1.0760, 1.0800, 1.0840/50, 1.0900, 1.0935/40, 1.0970, 1.1000/10, 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450.
EURUSD
Цены после достаточно активного роста вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном уровнями 1.4070 - 1.4100. В настоящий момент они движутся к нижней его границе. Если она будет преодолена, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.4030 и, далее, 1.4000. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность. В медвежьем направлении развернулись и оба осциллятора (SS в зоне перекуплености). Ситуация на часовом графике (рис.6) складывается аналогичным образом. OsMA, SS и RSI достаточно уверенно устремлены вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня поддержки и продолжения нисходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, целесообразно дождаться подтверждения прорыва уровня поддержки 1.4070 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.4070, 1.4030, 1.4000, 1.3960, 1.3900, 1.3860, 1.3840/30, 1.3800, 1.3780, 1.3740/30, 1.3700, 1.3680, 1.3630, 1.3600, 1.3560, 1.3500, 1.3460/50, 1.3400, 1.3370, 1.3340, 1.3300.
Resistance: 1.4100, 1.4140, 1.4200, 1.4230/50, 1.4280/83, 1.4320/30, 1.4360, 1.4400, 1.4430, 1.4465, 1.4500/15, 1.4540, 1.4585.
GBPUSD
Цены движутся к уровню сопротивления 1.6500. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.6540 и, далее, 1.6600. В пользу такого исхода позволяет говорить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) уверенно устремлен вверх. В то же время, осциллятор SS (в зоне перекупленности) наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать вероятность возвратного хода к отметке 1.6430. На часовом графике (рис.8) OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх развернулись и оба осциллятора. Все это подтверждает предположение о возможности прорыва ценами уровня сопротивления 1.6500 и продолжения роста цен.
В свете сказанного, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом целесообразно рассматривать только после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 1.6500.
Support: 1.6430, 1.6400, 1.6370, 1.6340, 1.6300, 1.6230, 1.6200, 1.6170, 1.6100, 1.6060, 1.6000, 1.5975/60, 15930, 15900, 1.5840, 1.5800, 1.5770, 1.5740, 1.5700.
Resistance: 1.6500, 1.6540, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800, 1.6900, 1.6970, 1.7000, 1.7060, 1.7100, 1.7130, 1.7200, 1.7300, 1.7360.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Это все-таки произошло, причем раньше, чем мы предполагали. Мы возлагали большие надежды на заседание Федрезерва как катализатор выхода валют из текущего диапазона, а оказалось, что рынкам надо не так уж много. Все началось с европейской сессии, о чем мы скажем ниже, а вот американские торги только все поддержали. Первый аукцион ГКО прошел довольно неплохо, что уже подготовило обстановку для спроса на более рискованные активы. Затем слова президенты Обамы о том, что второй пакет мер по стимулированию не так уж и нужен на текущий момент, даже несмотря на высокие уровни безработицы, только подбодрили рынки (естественно не в пользу доллара). А сами экономические данные из США носили смешанный характер. Продажи на вторичном рынке жилья США в мае отразили второй месяц роста, так как рекордное количество потерь прав выкупа по закладной вызвало снижение цен. Продажи выросли на 2,4% до годового уровня 4,77 млн., что, однако, ниже прогнозов. Поддержку рынку оказало снижение налогов для тех, кто впервые покупает жилье, падение цен на недвижимость и ставок по ипотеке. В то же время безработица и ожидаемый рост стоимости кредитования ограничат любое восстановление сектора. Тем не менее, отдельный отчет показал, что состояние обрабатывающей промышленности в регионе ФРБ Ричмонда значительно улучшилось, что выступает против наблюдавшейся недавно динамики в других областях США.
Как бы то ни было, однако заседание FOMC все еще остается важным фактором влияния. Возможно, именно в подготовке к нему трейдеры вдруг осознали, что ФРС может намекнуть на то, что повышение ставок в этом году просто нереально, и тут же бросились избавляться от долларов. Опять же, если будут сказаны теплые слова об экономических перспективах США, мы увидим очередной всплеск спроса на рискованные активы. Помимо этого, не стоит забывать и о таких отчетах, как объемы продаж на первичном рынке жилья, а также заказы на товары длительного пользования. Последний будет особенно интересен как индикатор спроса как в корпоративном, так и потребительском секторе.
EUR
Как мы уже говорили выше, все началось с европейской сессии, точнее с более сильных показателей потребительского доверия Германии, чем многие ожидали. По прогнозам GfK, в июле индекс потребительского доверия составит 2,9 против 2,6 в июне (пересм. с 2,5). Несмотря на неожиданно сильный рост, GfK предупредил, что индикатор остается на сравнительно низком уровне (год назад он составлял 4,3). Кроме того, неизвестно, является ли улучшение потребительского климата "признаком начала продолжительного восстановления потребительских настроений. Показатели развития рынка занятости в ближайшие недели будут решающими". Затем на сцену вышли данные по деловой активности. В июне индексы PMI в обрабатывающей промышленности и сфере услуг снизились самыми медленными темпами за 9 месяцев, что является одним из признаков того, что рецессия достигает дна. Составной индекс этих двух отраслей еврозоны вырос до 44,4 (максимальный уровень с сентября) против 44 в мае. Свои "пять копеек" во всеобщую эйфорию по поводу евро внес представитель ЕЦБ Вебер, заявив, что на текущий момент Центробанк использовал свои возможности по снижению ставки, так что на текущий момент в дополнительных мерах по стимулированию нет необходимости.
Итак, на текущий момент самым большим вопросом остается то, продолжится ли ралли евро. Обычно такие резкие прорывы имеют за собой продолжение, однако у пары есть несколько трудностей на пути. Конечно, не стоит совсем скидывать со счетов экономические данные из еврозоны в виде баланса текущих операций (скорее всего, будет увеличение дефицита), однако основным фактором риска будет американская сессия, если евро выйдет из этой ситуации с достоинством, ралли может получить продолжение.
GBP
Комментарии главного экономиста Банка Англии Спенсера Дейла, внимание которых было акцентировано на том, что слабость фунта - "ключевой путь к количественному смягчению", явилось главным негативным фактором для фунта. Однако он все же смог завершить американскую торговую сессию с повышением против доллара. Вчера мы получили отчет по рынку ипотеки. Разрешения на ипотеку выросли в Великобритании в мае до 31 162 от 29 018 в апреле, согласно данным Британской банковской ассоциации. Чистое ипотечное кредитование в мае снизилось по сравнению с апрелем, но данные по разрешениям предполагают, что активность на рынке жилья должна вырасти в предстоящие месяцы.
Сегодня мы получим исследование дистрибутивной торговли от CBI, которое должно отразить состояние потребительских расходов. Если показатели окажутся неожиданно позитивными, фунт может вновь возобновить свой рост.
JPY
Большинство азиатских фондовых индексов выросли на утренних торгах, придав кроссам йены импульс, достаточный для того чтобы частично отыграть недавние потери. Однако дилеры отмечают, что эти движения были краткосрочными отскоками, и они ожидают, что понижательное давление в кроссах сохранится. Как показали сегодняшние отчеты, темпы сокращения экспорта из Японии увеличились в мае, поскольку сильнейший спад во внешней торговле Японии со времен Второй мировой войны продолжает усиливаться. Отгрузки товаров за рубеж сократились в мае на 40,9% в годовом исчислении против 39,1% в апреле. В месячном исчислении объем экспорта впервые с февраля сократился на 0,3%.
Отдельный отчет показал, что индекс цен на корпоративные услуги в Японии упал в мае на рекордные 3,0% в годовом исчислении. Таким образом, снижение зафиксировано восьмой месяц подряд, причем его темпы выросли по сравнению со снижением на 2,4% в апреле. Темпы экономического спада в Японии, судя по всему, достигли максимума в первом квартале, однако цены на услуги продолжают падать, поскольку они отстают от общей динамики экономической активности. Снижение индекса цен на корпоративные услуги в Японии в мае оказалось максимальным с тех пор, как Банк Японии начал проводить данное исследование с январе 1985 года, что говорит о том, что угроза дефляции все еще очень реальна USDJPY
Цены движутся к уровню сопротивления 95.90/96.00. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 96.30 и, далее, 96.60. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) направлен вверх. В том же направлении устремлены и оба осциллятора, которые пока не подают признаков разворота. На часовом графике (рис.2) OsMA устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности продолжения восходящего движения. Вверх направлен и RSI. Однако SS вошел в зону перекупленности. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возвратного хода к уровню 95.40/30.
Таким образом, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом стоит рассматривать только после подтверждения прорыва уровня сопротивления 95.90/96.00.
Support: 95.40/30, 95.00/94.90, 94.60/50, 94.10/00, 93.60/50, 93.20/00, 92.80/75, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70, 90.00.
Resistance: 95.90/96.00, 96.30, 96.60, 97.00, 97.50/75, 98.00, 98.35, 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00, 100.50, 101.00, 101.40/50, 101.70, 102.00/10, 102.60, 102.90, 103.60, 104.00.
 |
 |
| рис. 1 | рис.2. |
USDCHF
Цены консолидируются в районе уровня поддержки 1.0650. Если он будет преодолен, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.0615/00. В пользу продолжения нисходящего движения позволяет говорить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA достаточно уверенно устремлен вниз. В то же время, SS (в зоне перепродснности) наметил разворот вверх. Поэтому не стоит полностью исключать возможность отката к отметке 1.0700. На часовом графике (рис.4) OsMA направлена вверх. В бычьем направлении разворачиваются и оба осциллятора. Все это подтверждает предположение о возможности начала возвратного хода.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня 1.0650 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.0650/30, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490, 1.0400, 1.0350, 1.0300, 1.0250, 1.0200, 1.0175, 1.0130, 1.0100, 1.0070.
Resistance: 1.0700, 1.0730, 1.0760, 1.0800, 1.0840/50, 1.0900, 1.0935/40, 1.0970, 1.1000/10, 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450.
 |
 |
| рис. 3 | рис.4. |
EURUSD
Цены после достаточно активного роста вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном уровнями 1.4070 - 1.4100. В настоящий момент они движутся к нижней его границе. Если она будет преодолена, стоит ждать дальнейшего падения, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.4030 и, далее, 1.4000. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность. В медвежьем направлении развернулись и оба осциллятора (SS в зоне перекуплености). Ситуация на часовом графике (рис.6) складывается аналогичным образом. OsMA, SS и RSI достаточно уверенно устремлены вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня поддержки и продолжения нисходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, целесообразно дождаться подтверждения прорыва уровня поддержки 1.4070 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.4070, 1.4030, 1.4000, 1.3960, 1.3900, 1.3860, 1.3840/30, 1.3800, 1.3780, 1.3740/30, 1.3700, 1.3680, 1.3630, 1.3600, 1.3560, 1.3500, 1.3460/50, 1.3400, 1.3370, 1.3340, 1.3300.
Resistance: 1.4100, 1.4140, 1.4200, 1.4230/50, 1.4280/83, 1.4320/30, 1.4360, 1.4400, 1.4430, 1.4465, 1.4500/15, 1.4540, 1.4585.
 |
 |
| рис. 5 | рис.6. |
GBPUSD
Цены движутся к уровню сопротивления 1.6500. Если он будет преодолен, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.6540 и, далее, 1.6600. В пользу такого исхода позволяет говорить то, что трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) уверенно устремлен вверх. В то же время, осциллятор SS (в зоне перекупленности) наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать вероятность возвратного хода к отметке 1.6430. На часовом графике (рис.8) OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх развернулись и оба осциллятора. Все это подтверждает предположение о возможности прорыва ценами уровня сопротивления 1.6500 и продолжения роста цен.
В свете сказанного, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом целесообразно рассматривать только после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 1.6500.
Support: 1.6430, 1.6400, 1.6370, 1.6340, 1.6300, 1.6230, 1.6200, 1.6170, 1.6100, 1.6060, 1.6000, 1.5975/60, 15930, 15900, 1.5840, 1.5800, 1.5770, 1.5740, 1.5700.
Resistance: 1.6500, 1.6540, 1.6600, 1.6640, 1.6700, 1.6730, 1.6800, 1.6900, 1.6970, 1.7000, 1.7060, 1.7100, 1.7130, 1.7200, 1.7300, 1.7360.
 |
 |
| рис. 7 | рис.8. |
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter