14 июля 2009 Forex Club
USD
Рынки не могут сидеть спокойно, и если нет экономических событий, то они придумают что-то, на чем создать движение. А тут еще и повод прекрасный появился - неделя отчетности американских банков. Акции начали рост после того, как аналитик Мередит Уитни, основатель Meredith Whitney Advisory Group LLC, порекомендовала инвесторам покупать акции Goldman Sachs (чего не делала уже с января 2008 г.). Итак, публикуемый сегодня отчет данной компании, несомненно, привлечет всеобщее внимание. Учитывая, что рынки итак заложили в цену приличный рост прибылей, даже небольшое разочарование способно будет вызвать взрыв спроса на доллар.
Что касается экономических отчетов, то Америке нечем похвастаться. Как и следовало ожидать, в июне дефицит госбюджета в США достиг рекордного для этого месяца значения -$94.3 млрд. против профицита $33.5 млрд. в июне прошлого года. Впрочем, абсолютные рекорды февраля 2009 г. (-$194 млрд.), к счастью, побиты не были. Причиной такой динамики стала активная реализация правительством программ поддержки и стимулирования экономики и финансовой системы. Так, расходы, связанные с планом по борьбе с проблемными активами (TARP), составили за отчетный месяц $11.3 млрд.; финансовые стимулы в секторе недвижимости и прочие выплаты, направленные на восстановление экономики, обошлись властям в $25.1 млрд. Кроме того, правительство совершило покупок ценных бумаг с ипотечным покрытием на $5.4 млрд.
Помимо ожидания релизов отчетов по прибылям, трейдерам стоит обратить внимание и на объемы розничных продаж в США. Данные показатели важны не только, потому что потребительские расходы составляют более 70% от ВВП, но также и потому, что они смогут продемонстрировать то, как работают программы Обамы по стимулированию. Если население пока что воздерживается от покупок и предпочитает сберегать, это может серьезно подорвать веру в "светлое будущее" и в возможности нового президента. Такая вероятность сохраняется, учитывая недавние слабоватые показатели продаж ICSC, отразившие падение на 5,1% г/г.
EUR
В понедельник евро все же удалось начать укрепление, причем все на том же всплеске аппетитов на риск, ибо экономических событий на европейском фронте мы не наблюдали. Единственным событием вчерашнего дня стало выступление главы ЕЦБ. Причем он был настроен довольно оптимистично. По его мнению, темпы снижения экономической активности в еврозоне, скорее всего, замедлятся до конца текущего года, а к середине следующего года активность выйдет в положительную зону. Глава ЕЦБ отметил, что динамика потребительских цен в июне вошла в отрицательную зону в основном из-за более раннего падения цен на нефть. "Поэтому это позитивное развитие событий, которое поддержит реальный доход домохозяйств", - подчеркнул Трише. Главное во всем находить позитив.
Сегодня нам предстоит найти позитив в данных по экономическим ожиданиям ZEW и в показателях объемов производства. Если цифры хотя бы совпадут с прогнозами, это уже может оказать поддержку единой валюте, которая будет оставаться в спросе вплоть до американской сессии, пока мы не получим вестей из американского корпоративного сектора.
GBP
Фунт вел себя по аналогии с евро, хотя в его случае первые экономические отчеты вышли лишь сегодня утром. Июньское исследование государственного института дипломированных оценщиков (RICS) показало дальнейшую стабилизацию ситуации в секторе недвижимости - во многом благодаря эффектам рекордного смягчения монетарной политики ЦБ и государственным программам финансового стимулирования. Кроме того, сокращение запасов предлагаемого на продажу жилья обеспечило умеренный прирост цен. Помимо этого, по данным Британского консорциума ритейлеров (BRC), изнуряющая жара в июне и базовые эффекты холодов, зафиксированных в прошлом году, обусловили прирост показателя розничных продаж. Погодные условия стимулировали покупателей в таких секторах как одежда, обувь и товары, предназначенные для использования на открытом воздухе, включая садовый инвентарь, бассейны и принадлежности для пикников.
Сегодня внимание привлечет отчет по индексу потребительских цен, который может отразить ослабление ценового давления в июне. На самом деле, прогноз говорит о снижении годового показателя до 1,8% г/г, что вполне в рамках целевого диапазона Банка Англии. Однако если падение окажется более сильным, это может вызвать резкое ослабление британского фунта на ожиданиях расширения программы количественного смягчения от Банка Англии.
USDJPY
Цены предпринимают попытки зафиксироваться выше уровня сопротивления 93.00/20. Если им это удастся, стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 93.50/60. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.1) трендовый индикатор OsMA устремлен вверх. В то же время, SS вошел в зону перекупленности и уже наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возвратного хода к отметке 92.85/70. На часовом графике (рис.2) OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх развернулись и SS, и RSI. Все это подтверждает предположение о вероятности прорыва указанного уровня сопротивления и продолжения восходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом целесообразно рассматривать только после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 93.00/20.
Support: 92.85/70, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70, 90.00, 89.70, 89.00, 88.40, 88.00.
Resistance: 93.00/20, 93.50/60, 94.00/10, 94.50/60, 94.90/95.00, 95.30/40, 95.90/96.00, 96.30, 96.60, 97.00, 97.50/75, 98.00, 98.35, 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00.
USDCHF
Цены консолидируются в районе уровня сопротивления 1.0840/50. Если им удастся его преодолеть, стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.0900. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх разворачиваются и оба осциллятора. На часовом графике (рис.4) OsMA уверенно устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня сопротивления и продолжения ценового роста. SS и RSI развернулись разнонаправлено.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня 1.0840/50 и только после этого рассматривать возможность открытия длинных позиций с близким стоп-лоссом.
Support: 1.0800, 1.0760, 1.0730, 1.0700, 1.0650/30, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490, 1.0400, 1.0350, 1.0300, 1.0250, 1.0200, 1.0175, 1.0130, 1.0100, 1.0070.
Resistance: 1.0840/50, 1.0900, 1.0935/40, 1.0970, 1.1000/10, 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Рынки не могут сидеть спокойно, и если нет экономических событий, то они придумают что-то, на чем создать движение. А тут еще и повод прекрасный появился - неделя отчетности американских банков. Акции начали рост после того, как аналитик Мередит Уитни, основатель Meredith Whitney Advisory Group LLC, порекомендовала инвесторам покупать акции Goldman Sachs (чего не делала уже с января 2008 г.). Итак, публикуемый сегодня отчет данной компании, несомненно, привлечет всеобщее внимание. Учитывая, что рынки итак заложили в цену приличный рост прибылей, даже небольшое разочарование способно будет вызвать взрыв спроса на доллар.
Что касается экономических отчетов, то Америке нечем похвастаться. Как и следовало ожидать, в июне дефицит госбюджета в США достиг рекордного для этого месяца значения -$94.3 млрд. против профицита $33.5 млрд. в июне прошлого года. Впрочем, абсолютные рекорды февраля 2009 г. (-$194 млрд.), к счастью, побиты не были. Причиной такой динамики стала активная реализация правительством программ поддержки и стимулирования экономики и финансовой системы. Так, расходы, связанные с планом по борьбе с проблемными активами (TARP), составили за отчетный месяц $11.3 млрд.; финансовые стимулы в секторе недвижимости и прочие выплаты, направленные на восстановление экономики, обошлись властям в $25.1 млрд. Кроме того, правительство совершило покупок ценных бумаг с ипотечным покрытием на $5.4 млрд.
Помимо ожидания релизов отчетов по прибылям, трейдерам стоит обратить внимание и на объемы розничных продаж в США. Данные показатели важны не только, потому что потребительские расходы составляют более 70% от ВВП, но также и потому, что они смогут продемонстрировать то, как работают программы Обамы по стимулированию. Если население пока что воздерживается от покупок и предпочитает сберегать, это может серьезно подорвать веру в "светлое будущее" и в возможности нового президента. Такая вероятность сохраняется, учитывая недавние слабоватые показатели продаж ICSC, отразившие падение на 5,1% г/г.
EUR
В понедельник евро все же удалось начать укрепление, причем все на том же всплеске аппетитов на риск, ибо экономических событий на европейском фронте мы не наблюдали. Единственным событием вчерашнего дня стало выступление главы ЕЦБ. Причем он был настроен довольно оптимистично. По его мнению, темпы снижения экономической активности в еврозоне, скорее всего, замедлятся до конца текущего года, а к середине следующего года активность выйдет в положительную зону. Глава ЕЦБ отметил, что динамика потребительских цен в июне вошла в отрицательную зону в основном из-за более раннего падения цен на нефть. "Поэтому это позитивное развитие событий, которое поддержит реальный доход домохозяйств", - подчеркнул Трише. Главное во всем находить позитив.
Сегодня нам предстоит найти позитив в данных по экономическим ожиданиям ZEW и в показателях объемов производства. Если цифры хотя бы совпадут с прогнозами, это уже может оказать поддержку единой валюте, которая будет оставаться в спросе вплоть до американской сессии, пока мы не получим вестей из американского корпоративного сектора.
GBP
Фунт вел себя по аналогии с евро, хотя в его случае первые экономические отчеты вышли лишь сегодня утром. Июньское исследование государственного института дипломированных оценщиков (RICS) показало дальнейшую стабилизацию ситуации в секторе недвижимости - во многом благодаря эффектам рекордного смягчения монетарной политики ЦБ и государственным программам финансового стимулирования. Кроме того, сокращение запасов предлагаемого на продажу жилья обеспечило умеренный прирост цен. Помимо этого, по данным Британского консорциума ритейлеров (BRC), изнуряющая жара в июне и базовые эффекты холодов, зафиксированных в прошлом году, обусловили прирост показателя розничных продаж. Погодные условия стимулировали покупателей в таких секторах как одежда, обувь и товары, предназначенные для использования на открытом воздухе, включая садовый инвентарь, бассейны и принадлежности для пикников.
Сегодня внимание привлечет отчет по индексу потребительских цен, который может отразить ослабление ценового давления в июне. На самом деле, прогноз говорит о снижении годового показателя до 1,8% г/г, что вполне в рамках целевого диапазона Банка Англии. Однако если падение окажется более сильным, это может вызвать резкое ослабление британского фунта на ожиданиях расширения программы количественного смягчения от Банка Англии.
USDJPY
Цены предпринимают попытки зафиксироваться выше уровня сопротивления 93.00/20. Если им это удастся, стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 93.50/60. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.1) трендовый индикатор OsMA устремлен вверх. В то же время, SS вошел в зону перекупленности и уже наметил разворот в противоположную сторону. Поэтому не стоит полностью исключать возможность возвратного хода к отметке 92.85/70. На часовом графике (рис.2) OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх развернулись и SS, и RSI. Все это подтверждает предположение о вероятности прорыва указанного уровня сопротивления и продолжения восходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, возможность открытия позиций на покупку с близким стоп-лоссом целесообразно рассматривать только после подтверждения прорыва ценами уровня сопротивления 93.00/20.
Support: 92.85/70, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70, 90.00, 89.70, 89.00, 88.40, 88.00.
Resistance: 93.00/20, 93.50/60, 94.00/10, 94.50/60, 94.90/95.00, 95.30/40, 95.90/96.00, 96.30, 96.60, 97.00, 97.50/75, 98.00, 98.35, 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00.
 |
 |
| рис. 1 | рис.2. |
USDCHF
Цены консолидируются в районе уровня сопротивления 1.0840/50. Если им удастся его преодолеть, стоит ждать дальнейшего роста, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.0900. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA приобретает восходящую направленность. Вверх разворачиваются и оба осциллятора. На часовом графике (рис.4) OsMA уверенно устремлена вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва указанного уровня сопротивления и продолжения ценового роста. SS и RSI развернулись разнонаправлено.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня 1.0840/50 и только после этого рассматривать возможность открытия длинных позиций с близким стоп-лоссом.
Support: 1.0800, 1.0760, 1.0730, 1.0700, 1.0650/30, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490, 1.0400, 1.0350, 1.0300, 1.0250, 1.0200, 1.0175, 1.0130, 1.0100, 1.0070.
Resistance: 1.0840/50, 1.0900, 1.0935/40, 1.0970, 1.1000/10, 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450.
 |
 |
| рис. 3 | рис.4. |
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу