Алроса почти полностью восстановила экспорт алмазов, сообщает агентство Bloomberg.
В настоящее время компания реализует свои алмазы на сумму более $250 млн в месяц (примерно на $50-100 млн ниже уровня февраля 2022 г.) в основном в Индию и Европу, при этом расчеты осуществляются преимущественно в рупиях. Продажи восстановились, поскольку некоторые индийские банки стали более спокойно относиться к совершению операций в валютах, отличных от доллара. Таким образом, российская компания почти восстановила свои продажи до уровня 2021 г., отмечает Bloomberg.
«Позитивная новость — такое восстановление должно поддержать финансовые показатели компании, — комментируют аналитики BCS Global Markets. — Мы считаем, что Алроса реализует свою продукцию с некоторыми скидками, но, если на компанию не будут наложены новые ограничения, дисконты могут уменьшиться».
Ozon во II квартале увеличил выручку на 58% г/г, до 58,5 млрд руб.
Скорректированная EBITDA составила 188 млн руб. по сравнению с убытком в прошлом году. Совокупный оборот товаров (GMV) вырос на 92% г/г, до 170,6 млрд руб. Количество заказов увеличилось на 121% г/г, до 90,2 млн. Операционные расходы выросли на 35% г/г, до 66,5 млрд руб., однако, как процент от GMV они снизились и составили 39% против 55,5% годом ранее. Чистый убыток компании сократился до —7,2 млрд руб. по сравнению с -15,2 млрд руб. годом ранее
«Мы позитивно оцениваем результаты Ozon, — комментируют аналитики Промсвязьбанка. —Рост выручки компании произошел за счет сегмента услуг (рост 185% г/г) из-за увеличения комиссионных, рекламных и других доходов. GMV вырос из-за сильного увеличения количества заказов. Скорректированная EBITDA достигла положительного значения в 188 млн руб. против убытка 9,1 млрд руб. годом ранее из-за оптимизации расходов. Данный показатель, как процент от GMV, также вышел в плюс и составил 0,1% по сравнению с -10,3% в прошлом году за счет оптимизации удельной себестоимости заказа.
Увеличение операционных расходов было обусловлено ростом количества заказов, а также инвестициями в IT, привлечение сторонних специалистов и другие продукты. Несмотря на увеличение операционных расходов, их доля от GMV снизилась, что говорит о проделанной работе над оптимизацией и, в конечном итоге, позволило компании выйти в плюс по EBITDA и сократить чистый убыток. На фоне таких положительных результатов бумаги компании выросли. Мы рекомендуем держать акции Ozon».
VK и Яндекс договорились о взаимном обмене активами, в следствие которого VK получит Дзен и Новости, а Яндекс станет владельцем Delivery Club.
Перед этим VK выйдет из состава участников СП O2O со Сбером, активы которого будут разделены. В релизах не сообщается о дополнительных денежных составляющих в этих сделках. Весь процесс должен завершится до конца года после получения одобрения ФАС.
«Выручка Дзена в этом году может составить около 17 млрд руб., что составляет более 10% ожидаемой выручки VK, — отмечают аналитики Велес Капитала. — Актив уже вышел на операционную прибыльность и имеет положительную EBITDA, хотя она пока ниже, чем у социальных сетей холдинга. Дзен должен быть включен в отчетный сегмент коммуникаций и социальных сетей, где сейчас находятся другие рекомендательные сервисы VK Пульс и Relap. Стоимость доли VK в совместном предприятии соответственно перестанет учитываться нами при оценке компании. Наша рекомендация и целевая цена для расписок холдинга в данный момент находится на пересмотре».
Сделка по продаже Дзена и Новостей VK, о которой стороны сообщили в конце апреля, обросла новыми подробностями.
Компании рассказали, что в обмен на эти сервисы Яндекс получит Delivery Club, лидирующий сервис по доставке готовой еды в России. О дополнительных денежных обязательствах сторон в сообщениях не говорится. Также Яндекс определил, как будет осуществлено отделение Дзена и Новостей от экосистемы компании. Сделка потребует согласования ФАС и должна быть закрыта до конца года. Курьеры будут переведены на единую платформу Яндекса, но бренд Delivery Club сохранится.
«Интернет-компания значительно укрепит свои позиции на рынке доставки продуктов и готовой еды по итогам сделки, — отмечают аналитики Велес Капитала. — Яндекс деконсолидирует Дзен, выручка которого в этом году могла составлять около 17 млрд руб. (примерно 3% ожидаемой выручки группы) и включит Delivery Club с ожидаемой выручкой 2022 г. на уровне 24 млрд руб. (4-5% ожидаемой выручки группы). Вклад Дзена в EBITDA Яндекса не очень значительный. Delivery Club по ряду направлений имел положительную EBITDA, но в целом, как мы полагаем, оставался в минусе. Наша рекомендация и целевая цена для акций Яндекса находятся на пересмотре».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
В настоящее время компания реализует свои алмазы на сумму более $250 млн в месяц (примерно на $50-100 млн ниже уровня февраля 2022 г.) в основном в Индию и Европу, при этом расчеты осуществляются преимущественно в рупиях. Продажи восстановились, поскольку некоторые индийские банки стали более спокойно относиться к совершению операций в валютах, отличных от доллара. Таким образом, российская компания почти восстановила свои продажи до уровня 2021 г., отмечает Bloomberg.
«Позитивная новость — такое восстановление должно поддержать финансовые показатели компании, — комментируют аналитики BCS Global Markets. — Мы считаем, что Алроса реализует свою продукцию с некоторыми скидками, но, если на компанию не будут наложены новые ограничения, дисконты могут уменьшиться».
Ozon во II квартале увеличил выручку на 58% г/г, до 58,5 млрд руб.
Скорректированная EBITDA составила 188 млн руб. по сравнению с убытком в прошлом году. Совокупный оборот товаров (GMV) вырос на 92% г/г, до 170,6 млрд руб. Количество заказов увеличилось на 121% г/г, до 90,2 млн. Операционные расходы выросли на 35% г/г, до 66,5 млрд руб., однако, как процент от GMV они снизились и составили 39% против 55,5% годом ранее. Чистый убыток компании сократился до —7,2 млрд руб. по сравнению с -15,2 млрд руб. годом ранее
«Мы позитивно оцениваем результаты Ozon, — комментируют аналитики Промсвязьбанка. —Рост выручки компании произошел за счет сегмента услуг (рост 185% г/г) из-за увеличения комиссионных, рекламных и других доходов. GMV вырос из-за сильного увеличения количества заказов. Скорректированная EBITDA достигла положительного значения в 188 млн руб. против убытка 9,1 млрд руб. годом ранее из-за оптимизации расходов. Данный показатель, как процент от GMV, также вышел в плюс и составил 0,1% по сравнению с -10,3% в прошлом году за счет оптимизации удельной себестоимости заказа.
Увеличение операционных расходов было обусловлено ростом количества заказов, а также инвестициями в IT, привлечение сторонних специалистов и другие продукты. Несмотря на увеличение операционных расходов, их доля от GMV снизилась, что говорит о проделанной работе над оптимизацией и, в конечном итоге, позволило компании выйти в плюс по EBITDA и сократить чистый убыток. На фоне таких положительных результатов бумаги компании выросли. Мы рекомендуем держать акции Ozon».
VK и Яндекс договорились о взаимном обмене активами, в следствие которого VK получит Дзен и Новости, а Яндекс станет владельцем Delivery Club.
Перед этим VK выйдет из состава участников СП O2O со Сбером, активы которого будут разделены. В релизах не сообщается о дополнительных денежных составляющих в этих сделках. Весь процесс должен завершится до конца года после получения одобрения ФАС.
«Выручка Дзена в этом году может составить около 17 млрд руб., что составляет более 10% ожидаемой выручки VK, — отмечают аналитики Велес Капитала. — Актив уже вышел на операционную прибыльность и имеет положительную EBITDA, хотя она пока ниже, чем у социальных сетей холдинга. Дзен должен быть включен в отчетный сегмент коммуникаций и социальных сетей, где сейчас находятся другие рекомендательные сервисы VK Пульс и Relap. Стоимость доли VK в совместном предприятии соответственно перестанет учитываться нами при оценке компании. Наша рекомендация и целевая цена для расписок холдинга в данный момент находится на пересмотре».
Сделка по продаже Дзена и Новостей VK, о которой стороны сообщили в конце апреля, обросла новыми подробностями.
Компании рассказали, что в обмен на эти сервисы Яндекс получит Delivery Club, лидирующий сервис по доставке готовой еды в России. О дополнительных денежных обязательствах сторон в сообщениях не говорится. Также Яндекс определил, как будет осуществлено отделение Дзена и Новостей от экосистемы компании. Сделка потребует согласования ФАС и должна быть закрыта до конца года. Курьеры будут переведены на единую платформу Яндекса, но бренд Delivery Club сохранится.
«Интернет-компания значительно укрепит свои позиции на рынке доставки продуктов и готовой еды по итогам сделки, — отмечают аналитики Велес Капитала. — Яндекс деконсолидирует Дзен, выручка которого в этом году могла составлять около 17 млрд руб. (примерно 3% ожидаемой выручки группы) и включит Delivery Club с ожидаемой выручкой 2022 г. на уровне 24 млрд руб. (4-5% ожидаемой выручки группы). Вклад Дзена в EBITDA Яндекса не очень значительный. Delivery Club по ряду направлений имел положительную EBITDA, но в целом, как мы полагаем, оставался в минусе. Наша рекомендация и целевая цена для акций Яндекса находятся на пересмотре».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter