7 сентября 2022 БКС Экспресс
Котировки на 15:30 МСК
Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2435 п. (+0,4%)
Индекс РТС: 1256 п. (+0,3%)
Валюта и сырье
USD/RUB: 61 (-0,3%)
EUR/RUB: 60,3 (-0,1%)
Нефть Brent: $92,2 (-0,7%)
Лидеры: ОАК (+15,6%), Иркут (+6,1%), Казаньоргсинтез-ап (+3,4%), Аэрофлот (+3,2%)
Аутсайдеры: РуссНефть (-7,2%), ЦИАН (-2,8%), СПБ Биржа (-2,4%), Совкомфлот (-2,1%)
Коротко
Российский рынок во второй половине дня пытается выйти из красной зоны. Вернулись к росту отраслевые индексы нефтегазового, металлургического и финансового секторов.
В фокусе
К 15:30 МСК индекс МосБиржи прибавляет на 0,4% и торгуется на уровне 2435 п.
По индексу МосБиржи техническая картина пока не вызывает беспокойства. Первый коррекционный уровень был достигнут уже вчера — 2385 п. Если в ближайшие дни он будет пройден, то далее цели отката сместятся к 2320 п., после чего восходящая тенденция может возобновиться.
В аутсайдерах второй половины сессии оказался отраслевой индекс представителей химии и нефтехимии. Здесь продают акции ФосАгро, Акрона и НКНХ. В тоже время растут префы Казаньоргсинтеза и Куйбышевазота.
В красной зоне торгуются отраслевые индексы потребительского, транспортного и телекоммуникационного секторов.
• Не смогли продолжить ралли акции ДВМП. Бумаги росли семь сессий подряд. Подъем фундаментально оправдан и в среднесрочной перспективе может быть продолжен. На фоне возросшего спроса на транспортные услуги в азиатском направлении, увеличения стоимости фрахта компания сумела нарастить ключевые финансовые показатели. Учитывая ухудшение отношений со странами Запада, можно ожидать, что в ближайшие годы торговые отношения будут наиболее активно развиваться в азиатском направлении, а значит, спрос на услуги ДВМП останется высоким.
Ожидания по акциям ДВМП позитивные. Учитывая мощные финансовые показатели, бумаги даже после прошедшей волны роста все еще выглядят привлекательными по ключевым мультипликаторам.
• Видим возобновление интереса к отдельным компаниям IT-сферы: растут акции Ozon, VK, Softline и Группы Позитив.
• Акции СОЛЛЕРСа опережают коллег на фоне заявлений компании о запуске нового бренда автомобилей. Соллерс Авто, совместное предприятие которого с американским Ford в РФ было приостановлено весной этого года, планирует до конца года наладить выпуск двух новых моделей LCV под брендом Соллерс в Елабуге на базе своей 100%-ной «дочки» (ООО «Соллерс Алабуга»).
• В фаворитах оказались акции самолетостроителей, ОАК и Иркут, а также Аэрофлота. В ходе Восточного экономического форума стало известно, что ОАК и Аэрофлот подписали соглашение о поставке 339 самолетов. Сумма соглашения составила больше 1 трлн руб. Позитивный сентимент в отрасли способствовал оптимизму в бумагах еще одного представителя сектора, компании Иркут.
Позитивная реакция в бумагах авиастроительных компаний выглядит избыточной, поскольку ряд рисков фундаментального характера по-прежнему актуальны. На текущий момент акции ОАК и Иркут — это фишки с ограниченной ликвидностью и высокой волатильностью, которые в первую очередь могут быть интересны спекулянтам с высокой толерантностью к рискам.
Наш взгляд на акции Аэрофлота также остается сдержанным в свете сложного положения, в котором оказалась российская авиационная отрасль.
Во второй половине дня из минуса смогли выйти финансовый и нефтегазовый сектора.
• В минус на 7% ушли акции РуссНефти — лидера вчерашних торгов. Оборот торгов во вторник был максимальным за всю историю обращения акций — 2,1 млрд руб. Новостей при этом по бумагам не было.
Во втором-третьем эшелонах в последние месяцы рост на десятки процентов без дополнительных корпоративных причин в порядке вещей. После мощных импульсов часто такие бумаги возвращались на исходные позиции. Однако случай Русснефти в чем-то уникальный ввиду огромного оборота. А значит, участниками этого ралли выступали и крупные инвесторы.
• Резко пошли вверх бумаги НОВАТЭКа, которые сейчас прибавляют более 2%.
• Смогли выйти в плюс после вчерашнего падения акции ВТБ. По этим бумагам умеренно позитивные среднесрочные ожидания. Уверенное закрепление выше 2 коп. в этом году — базовый сценарий. Но локально пока драйверов для ускорения не наблюдается.
• Подрастают акции Сбербанка. Председатель правления Герман Греф спрогнозировал позитивный финансовый результат для Сбербанка во втором полугодии, поскольку банк уже вышел на «прибыльный трек».
• Дешевеют бумаги СПБ Биржи. Акции вчера ускорили снижение после новостей о том, что ЦБ поэтапно ограничит доступ неквалифицированных инвесторов к торгам бумагами из недружественных стран. Биржа в свою очередь отметила, что намерена расширять для отечественных инвесторов выбор ценных бумаг из дружественных стран, в том числе активно увеличивать перечень бумаг из Гонконга и Китая.
Лучше коллег смотрится отраслевой индекс металлургического сектора. Покупают акции Полиметалла, Северстали, РУСАЛ, НЛМК и Лензолото.
• Напомним, сегодня последний день для попадания в дивидендный реестр акционеров ТМК и Русской Аквакультуры (новый бренд INARCTICA). Завтра они откроются с гэпами вниз. По ТМК доходность по текущим ценам составляет около 10,8%, по РусАква — 2,2%.
На валютном рынке Московской биржи рубль укрепляется к доллару и стабилен к евро. Пара USD/RUB снижается на 0,3% и торгуется на уроне 61 руб. Пара EUR/RUB курсирует на отметке 60,3 руб.
Внешний фон сложился умеренно негативный. Индекс крупнейших компаний Европы Stoxx Europe 50 снижается на 0,5%. Американские фьючерсы торгуются в небольшом минусе, теряя 0,1–0,2%.
На нефтяном рынке небольшое преимущество у продавцов. Цена барреля марки Brent к 15:30 МСК просела на 0,7%, до $92,2. Давление на черное золото оказывают сильный доллар и сохраняющиеся опасения из-за перспектив спроса.
Еврокомиссия собирается на предстоящем совете ЕС 9 сентября представить предложение об установлении предельной цены на российский газ, заявила в среду председатель ЕК Урсула фон дер Ляйен.
В сложившейся ситуации данная инициатива не имеет большого влияния ни на газовые цены, ни на акции Газпрома. Поставки в ЕС и так практически не осуществляются. Видимо, введение потолка цен — это попытка сохранить хоть какую-то возможность в будущем покупать российский газ, обходя уже ранее введенные собственные ограничения.
В среду в фокусе также будет блок статистики из США, включая торговый баланс за июль, отчет от Минэнерго США, Бежевую книгу ФРС и недельные запасы нефти.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2435 п. (+0,4%)
Индекс РТС: 1256 п. (+0,3%)
Валюта и сырье
USD/RUB: 61 (-0,3%)
EUR/RUB: 60,3 (-0,1%)
Нефть Brent: $92,2 (-0,7%)
Лидеры: ОАК (+15,6%), Иркут (+6,1%), Казаньоргсинтез-ап (+3,4%), Аэрофлот (+3,2%)
Аутсайдеры: РуссНефть (-7,2%), ЦИАН (-2,8%), СПБ Биржа (-2,4%), Совкомфлот (-2,1%)
Коротко
Российский рынок во второй половине дня пытается выйти из красной зоны. Вернулись к росту отраслевые индексы нефтегазового, металлургического и финансового секторов.
В фокусе
К 15:30 МСК индекс МосБиржи прибавляет на 0,4% и торгуется на уровне 2435 п.
По индексу МосБиржи техническая картина пока не вызывает беспокойства. Первый коррекционный уровень был достигнут уже вчера — 2385 п. Если в ближайшие дни он будет пройден, то далее цели отката сместятся к 2320 п., после чего восходящая тенденция может возобновиться.
В аутсайдерах второй половины сессии оказался отраслевой индекс представителей химии и нефтехимии. Здесь продают акции ФосАгро, Акрона и НКНХ. В тоже время растут префы Казаньоргсинтеза и Куйбышевазота.
В красной зоне торгуются отраслевые индексы потребительского, транспортного и телекоммуникационного секторов.
• Не смогли продолжить ралли акции ДВМП. Бумаги росли семь сессий подряд. Подъем фундаментально оправдан и в среднесрочной перспективе может быть продолжен. На фоне возросшего спроса на транспортные услуги в азиатском направлении, увеличения стоимости фрахта компания сумела нарастить ключевые финансовые показатели. Учитывая ухудшение отношений со странами Запада, можно ожидать, что в ближайшие годы торговые отношения будут наиболее активно развиваться в азиатском направлении, а значит, спрос на услуги ДВМП останется высоким.
Ожидания по акциям ДВМП позитивные. Учитывая мощные финансовые показатели, бумаги даже после прошедшей волны роста все еще выглядят привлекательными по ключевым мультипликаторам.
• Видим возобновление интереса к отдельным компаниям IT-сферы: растут акции Ozon, VK, Softline и Группы Позитив.
• Акции СОЛЛЕРСа опережают коллег на фоне заявлений компании о запуске нового бренда автомобилей. Соллерс Авто, совместное предприятие которого с американским Ford в РФ было приостановлено весной этого года, планирует до конца года наладить выпуск двух новых моделей LCV под брендом Соллерс в Елабуге на базе своей 100%-ной «дочки» (ООО «Соллерс Алабуга»).
• В фаворитах оказались акции самолетостроителей, ОАК и Иркут, а также Аэрофлота. В ходе Восточного экономического форума стало известно, что ОАК и Аэрофлот подписали соглашение о поставке 339 самолетов. Сумма соглашения составила больше 1 трлн руб. Позитивный сентимент в отрасли способствовал оптимизму в бумагах еще одного представителя сектора, компании Иркут.
Позитивная реакция в бумагах авиастроительных компаний выглядит избыточной, поскольку ряд рисков фундаментального характера по-прежнему актуальны. На текущий момент акции ОАК и Иркут — это фишки с ограниченной ликвидностью и высокой волатильностью, которые в первую очередь могут быть интересны спекулянтам с высокой толерантностью к рискам.
Наш взгляд на акции Аэрофлота также остается сдержанным в свете сложного положения, в котором оказалась российская авиационная отрасль.
Во второй половине дня из минуса смогли выйти финансовый и нефтегазовый сектора.
• В минус на 7% ушли акции РуссНефти — лидера вчерашних торгов. Оборот торгов во вторник был максимальным за всю историю обращения акций — 2,1 млрд руб. Новостей при этом по бумагам не было.
Во втором-третьем эшелонах в последние месяцы рост на десятки процентов без дополнительных корпоративных причин в порядке вещей. После мощных импульсов часто такие бумаги возвращались на исходные позиции. Однако случай Русснефти в чем-то уникальный ввиду огромного оборота. А значит, участниками этого ралли выступали и крупные инвесторы.
• Резко пошли вверх бумаги НОВАТЭКа, которые сейчас прибавляют более 2%.
• Смогли выйти в плюс после вчерашнего падения акции ВТБ. По этим бумагам умеренно позитивные среднесрочные ожидания. Уверенное закрепление выше 2 коп. в этом году — базовый сценарий. Но локально пока драйверов для ускорения не наблюдается.
• Подрастают акции Сбербанка. Председатель правления Герман Греф спрогнозировал позитивный финансовый результат для Сбербанка во втором полугодии, поскольку банк уже вышел на «прибыльный трек».
• Дешевеют бумаги СПБ Биржи. Акции вчера ускорили снижение после новостей о том, что ЦБ поэтапно ограничит доступ неквалифицированных инвесторов к торгам бумагами из недружественных стран. Биржа в свою очередь отметила, что намерена расширять для отечественных инвесторов выбор ценных бумаг из дружественных стран, в том числе активно увеличивать перечень бумаг из Гонконга и Китая.
Лучше коллег смотрится отраслевой индекс металлургического сектора. Покупают акции Полиметалла, Северстали, РУСАЛ, НЛМК и Лензолото.
• Напомним, сегодня последний день для попадания в дивидендный реестр акционеров ТМК и Русской Аквакультуры (новый бренд INARCTICA). Завтра они откроются с гэпами вниз. По ТМК доходность по текущим ценам составляет около 10,8%, по РусАква — 2,2%.
На валютном рынке Московской биржи рубль укрепляется к доллару и стабилен к евро. Пара USD/RUB снижается на 0,3% и торгуется на уроне 61 руб. Пара EUR/RUB курсирует на отметке 60,3 руб.
Внешний фон сложился умеренно негативный. Индекс крупнейших компаний Европы Stoxx Europe 50 снижается на 0,5%. Американские фьючерсы торгуются в небольшом минусе, теряя 0,1–0,2%.
На нефтяном рынке небольшое преимущество у продавцов. Цена барреля марки Brent к 15:30 МСК просела на 0,7%, до $92,2. Давление на черное золото оказывают сильный доллар и сохраняющиеся опасения из-за перспектив спроса.
Еврокомиссия собирается на предстоящем совете ЕС 9 сентября представить предложение об установлении предельной цены на российский газ, заявила в среду председатель ЕК Урсула фон дер Ляйен.
В сложившейся ситуации данная инициатива не имеет большого влияния ни на газовые цены, ни на акции Газпрома. Поставки в ЕС и так практически не осуществляются. Видимо, введение потолка цен — это попытка сохранить хоть какую-то возможность в будущем покупать российский газ, обходя уже ранее введенные собственные ограничения.
В среду в фокусе также будет блок статистики из США, включая торговый баланс за июль, отчет от Минэнерго США, Бежевую книгу ФРС и недельные запасы нефти.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter