26 октября 2022 БКС Экспресс Зельцер Михаил
Американский рынок акций взял верхнюю планку и импульсно прибавил под 2%. Но сегодня утром оптимизма сильно поубавилось — отчетность техногигантов разочаровала. Азиатские инвесторы могут не реагировать на слабость заокеанских фьючерсов, а европейским покупателям, за исключением российских, придется умерить аппетит к риску. Тем временем Brent так и приклеился к $93, а газ NG ожидаемо резко пошел вверх.
Тенденции биржевой среды и на что обратить внимание инвесторам сегодня — в обзоре.
США
Фондовые быки вчера шли на риск, и он оправдался. Важное сопротивление на 3800 п. по S&P 500, что ранее не пускало рынок вверх, было прорвано, и индекс по инерции прибавил 1,6%, закрывшись выше 3850 п. Закономерно на направленном движении рынка акций лучше всего проявил себя высокорисковый Nasdaq, прибавивший накануне свыше 2%.
Факторами ралли выступили надежды на послабления ФРС по ставке, что в принципе сомнительно, и сезон корпоративной отчетности, когда трейдеры улавливают малейшие отклонения фактических финансовых показателей корпораций от ожиданий. И, как правило, прогнозы обычно занижаются. Но сейчас, на фоне повсеместного роста кредитных ставок и высокой инфляции, многим становится очевидно, что эффективность деятельности компаний снижается.
А сегодня утром видим резкий разворот сентимента — фьючерс на S&P 500 падает под процент к 3830 п., а IT-бенчмарк Nasdaq теряет 2%, по сути, перекрывая все вчерашние достижения. И здесь играет фактор все той же отчетности. Просто на постмаркете свои результаты раскрыли два гиганта отрасли, имеющие значительный вес в структуре индексов — Google и Microsoft. Обе корпорации не оправдали надежд.
Так, бумаги Google упали на 6%, к $97. Потери с максимума уже превышают 30%. Скорее всего, годовой минимум будет обновлен, и акции рискуют погрузиться в диапазон $90–85.
В акциях Microsoft на расширенной сессии видим падение почти на 7%. Недавний годовой минимум в области $220 (-37% от пика) также может быть ориентиром текущего падения в русле нисходящего тренда 2022 г., но прорвать нижний уровень будет сложно — там пролегает глобальный восходящий тренд.
Таким образом, читаемая накануне сила быков и переход под контроль покупателей бумаг планки 3800 п. в S&P 500 могут быть недолговечными. Игрокам на повышение главное сейчас — не надорваться. Наблюдаемый в последние дни технический отскок в русле долгосрочной падающей формации рискует завершиться в любой момент.
Рынок Азии
Азиатско-Тихоокеанские площадки сегодня игнорируют ярко-красные американские фьючерсы. Во-первых, подъем рынка США пришелся на основную сессию, и азиатские трейдеры просто еще не отыграли процентную разницу. А во-вторых, в АТР ранее был обвал, особенно по китайским бумагам, и сейчас попросту происходит техническое восстановление.
Основные индексы Азии прибавляют 1–2%, что станет поддерживающим фактором для европейских покупателей бумаг. Слабее торгуется австралийский ASX (+0,1%) на фоне взлета инфляции в стране до максимумов за 32 года (7,3%), и ставка РБА, очевидно, будет расти и дальше.
Композитный фондовый индекс КНР Shanghai Composite прибавляет до 1,5% и пока возвращается выше психологического уровня в 3000 п., а гонконгский Hang Seng после отработки планки 15 000 п. идет в плановый отскок, лидируя в регионе со своими +2%.
Что ждать сегодня
Выйдут данные о продажах новых домов в США за сентябрь. Данный опережающий показатель характеризует общее здоровье строительного сектора. И сейчас индикатор снижается на фоне продолжительного ценового давления в экономике и резкого взлета стоимости ипотеки. Причем спрос на жилье может замедляться и далее на фоне сохраняющейся жесткости ФРС по ставке.
Минэнерго США огласит официальные данные по запасам сырья. Ранее свои метрики представил Американский институт нефти, отразивший резкое наращение резервов сырой нефти. Это подпортило настроение нефтебыкам, не позволив Brent оторваться от планки $93 вверх. Может, официальные данные что-то изменят — узнаем чуть позже.
Сырье
Который день нефтяные контракты Brent курсируют в области $93. Нефтетрейдеры не решаются на направленный ценовой ход на фоне противоречивых факторов. Здесь и истощение стратегических резервов в США, и неожиданный взлет недельных запасов сырой нефти. Близится европейское эмбарго на российское сырье, но пока хранилища заполнены и стоит теплая погода, фактор грядущего дефицита еще не отражен в ценах фьючерсов на Brent. А рецессия в экономиках и рост ставок компенсируется решением ОПЕК+ резко сократить квоты добычи.
Тем не менее оценки среднесрочного удорожания барреля остаются актуальными. В ближайший месяц планка $100 за Brent может быть достигнута.
Но вчера нефтебыков подвела статистика от API — при ожиданиях околонулевого изменения недельных запасов сырой нефти рынок неожиданно получил данные о росте показателя на 4,5 млн баррелей. Но главное, что ответит Минэнерго сегодня после обеда: иногда показания API и EIA сильно расходятся.
На газовых хабах европейские контракты стабилизируются после обвала под $1000 за тыс. кубов, сейчас уровень отбит вверх. А на американском рынке фьючерс на природный газ ожидаемо нашел локальное дно на $5, и уже дает +15% вверх. Потенциал дальнейшего восстановления стоимости газа оценивается как очень высокий.
Котировки
По состоянию на закрытие рынков:
Индекс S&P 500 3859 п. (+1,6%)
Nasdaq 11 199 п. (+2,3%)
Shanghai Composite 3018 п. (+1,4%)
Нефть Brent $93,5 (+0,3%)
Какие компании отчитываются 26 октября
Thermo Fisher Scientific: до открытия, прогноз EPS — $4,78.
Bristol-Myers Squibb: до открытия, прогноз EPS — $1,82
Boeing: до открытия, прогноз EPS — -$0,12.
General Dynamics: до открытия, прогноз EPS — $3,16.
ServiceNow: после закрытия, прогноз EPS — $0,42.
Canadian Pacific Railway: после закрытия, прогноз EPS — $0,77.
Ford Motor: после закрытия, прогноз EPS — $0,35.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Тенденции биржевой среды и на что обратить внимание инвесторам сегодня — в обзоре.
США
Фондовые быки вчера шли на риск, и он оправдался. Важное сопротивление на 3800 п. по S&P 500, что ранее не пускало рынок вверх, было прорвано, и индекс по инерции прибавил 1,6%, закрывшись выше 3850 п. Закономерно на направленном движении рынка акций лучше всего проявил себя высокорисковый Nasdaq, прибавивший накануне свыше 2%.
Факторами ралли выступили надежды на послабления ФРС по ставке, что в принципе сомнительно, и сезон корпоративной отчетности, когда трейдеры улавливают малейшие отклонения фактических финансовых показателей корпораций от ожиданий. И, как правило, прогнозы обычно занижаются. Но сейчас, на фоне повсеместного роста кредитных ставок и высокой инфляции, многим становится очевидно, что эффективность деятельности компаний снижается.
А сегодня утром видим резкий разворот сентимента — фьючерс на S&P 500 падает под процент к 3830 п., а IT-бенчмарк Nasdaq теряет 2%, по сути, перекрывая все вчерашние достижения. И здесь играет фактор все той же отчетности. Просто на постмаркете свои результаты раскрыли два гиганта отрасли, имеющие значительный вес в структуре индексов — Google и Microsoft. Обе корпорации не оправдали надежд.
Так, бумаги Google упали на 6%, к $97. Потери с максимума уже превышают 30%. Скорее всего, годовой минимум будет обновлен, и акции рискуют погрузиться в диапазон $90–85.
В акциях Microsoft на расширенной сессии видим падение почти на 7%. Недавний годовой минимум в области $220 (-37% от пика) также может быть ориентиром текущего падения в русле нисходящего тренда 2022 г., но прорвать нижний уровень будет сложно — там пролегает глобальный восходящий тренд.
Таким образом, читаемая накануне сила быков и переход под контроль покупателей бумаг планки 3800 п. в S&P 500 могут быть недолговечными. Игрокам на повышение главное сейчас — не надорваться. Наблюдаемый в последние дни технический отскок в русле долгосрочной падающей формации рискует завершиться в любой момент.
Рынок Азии
Азиатско-Тихоокеанские площадки сегодня игнорируют ярко-красные американские фьючерсы. Во-первых, подъем рынка США пришелся на основную сессию, и азиатские трейдеры просто еще не отыграли процентную разницу. А во-вторых, в АТР ранее был обвал, особенно по китайским бумагам, и сейчас попросту происходит техническое восстановление.
Основные индексы Азии прибавляют 1–2%, что станет поддерживающим фактором для европейских покупателей бумаг. Слабее торгуется австралийский ASX (+0,1%) на фоне взлета инфляции в стране до максимумов за 32 года (7,3%), и ставка РБА, очевидно, будет расти и дальше.
Композитный фондовый индекс КНР Shanghai Composite прибавляет до 1,5% и пока возвращается выше психологического уровня в 3000 п., а гонконгский Hang Seng после отработки планки 15 000 п. идет в плановый отскок, лидируя в регионе со своими +2%.
Что ждать сегодня
Выйдут данные о продажах новых домов в США за сентябрь. Данный опережающий показатель характеризует общее здоровье строительного сектора. И сейчас индикатор снижается на фоне продолжительного ценового давления в экономике и резкого взлета стоимости ипотеки. Причем спрос на жилье может замедляться и далее на фоне сохраняющейся жесткости ФРС по ставке.
Минэнерго США огласит официальные данные по запасам сырья. Ранее свои метрики представил Американский институт нефти, отразивший резкое наращение резервов сырой нефти. Это подпортило настроение нефтебыкам, не позволив Brent оторваться от планки $93 вверх. Может, официальные данные что-то изменят — узнаем чуть позже.
Сырье
Который день нефтяные контракты Brent курсируют в области $93. Нефтетрейдеры не решаются на направленный ценовой ход на фоне противоречивых факторов. Здесь и истощение стратегических резервов в США, и неожиданный взлет недельных запасов сырой нефти. Близится европейское эмбарго на российское сырье, но пока хранилища заполнены и стоит теплая погода, фактор грядущего дефицита еще не отражен в ценах фьючерсов на Brent. А рецессия в экономиках и рост ставок компенсируется решением ОПЕК+ резко сократить квоты добычи.
Тем не менее оценки среднесрочного удорожания барреля остаются актуальными. В ближайший месяц планка $100 за Brent может быть достигнута.
Но вчера нефтебыков подвела статистика от API — при ожиданиях околонулевого изменения недельных запасов сырой нефти рынок неожиданно получил данные о росте показателя на 4,5 млн баррелей. Но главное, что ответит Минэнерго сегодня после обеда: иногда показания API и EIA сильно расходятся.
На газовых хабах европейские контракты стабилизируются после обвала под $1000 за тыс. кубов, сейчас уровень отбит вверх. А на американском рынке фьючерс на природный газ ожидаемо нашел локальное дно на $5, и уже дает +15% вверх. Потенциал дальнейшего восстановления стоимости газа оценивается как очень высокий.
Котировки
По состоянию на закрытие рынков:
Индекс S&P 500 3859 п. (+1,6%)
Nasdaq 11 199 п. (+2,3%)
Shanghai Composite 3018 п. (+1,4%)
Нефть Brent $93,5 (+0,3%)
Какие компании отчитываются 26 октября
Thermo Fisher Scientific: до открытия, прогноз EPS — $4,78.
Bristol-Myers Squibb: до открытия, прогноз EPS — $1,82
Boeing: до открытия, прогноз EPS — -$0,12.
General Dynamics: до открытия, прогноз EPS — $3,16.
ServiceNow: после закрытия, прогноз EPS — $0,42.
Canadian Pacific Railway: после закрытия, прогноз EPS — $0,77.
Ford Motor: после закрытия, прогноз EPS — $0,35.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter