24 февраля 2023 Мои Инвестиции
🇺🇸 Опубликованный 22 февраля протокол заседания ФРС США показал, что большинство членов обеспокоены инфляцией, которая до сих пор превышает целевой уровень в 2%, несмотря на ее заметное снижение за последние три месяца. Некоторые представители высказались о необходимости увеличить ключевую ставку на 0,5 п.п.
🇪🇺 Базовая инфляция в еврозоне в январе продолжила рост - до 5,3% г/г. Это поддерживает ожидания подъёма ставки ЕЦБ 16 марта на 50 б.п. до 3%.
💻 Акции Intel упали на 8,6% за последнюю неделю на фоне решения снизить размер квартальных дивидендов практически втрое - до 0,125$/акция (доходность - 0,5%). В тот же день компания Nvidia сумела побить ожидания рынка по темпам роста бизнеса в следующем квартале на 1% и предоставила позитивный комментарий относительно применимости их продукции для AI. Акции NVDA выросли на 14% после публикации отчета.
📲 Акции компании Bumble Inc (нашей тактической идеи) выросли на 7,5% после публикации операционных результатов за IV кв 2022. Выручка и EPS компании превысили ожидания рынка на 2% и 347%. Также менеджмент предоставил более оптимистичный прогноз на конец года по темпам роста бизнеса в связи с устойчивостью целевой аудитории приложения. С момента запуска идеи акции компании выросли на 11%.
🌐 Акции NTAP (NetApp - разработчик систем для хранения и управления данными, наша тактическая идея (https://t.me/omyinvestments/5514)) продемонстрировали нулевую динамику после публикации слабого отчета за III кв. 2023, прогноз компании по EPS на конец года оказался ниже ожиданий рынка на 6%. Считаем, что несмотря на то, что основной негатив был учтен рынком, менеджмент не смог сократить расходы на производство в ответ на сокращение спроса, что стало наиболее отрицательным фактором для инвесторов.
🇷🇺 Ночное дежурство (российские акции)
💎 Замминистра финансов Алексей Моисеев может возглавить "Алроса", пишет РБК. Смена руководства компании - дополнительный фактор неопределённости в инвестиционном кейсе Алроса. Полагаем, что прояснение кадрового вопроса могло бы снять часть давления на акции компании.
☕️ Мысли с утра
🤖 На текущий момент индекс наикрупнейших полупроводниковых компаний - Philadelphia Semiconductor (SOX) - торгуется на 38% выше минимума за последние полгода. На фоне ужесточения финансовых условий и снижения капитальных инвестиций со стороны крупнейших облачных провайдеров - Microsoft, Google и Amazon, считаем, что сектор был переоценен рынком в связи с ростом ажиотажа относительно коммерциализации искусственного интеллекта.
🕹 Тем не менее, на квартальном отчете компания Nvidia предоставила позитивный комментарий относительно другого сегмента своего бизнеса - восстановления рынка GPU для игровых компьютеров и платформ - считаем, что это может стать фундаментальным триггером для перепроданного сектора видео-игр на горизонте следующих шести месяцев. На текущий момент сектор предоставляет привлекательную рентабельность на фоне нормализации спроса после скачка 2020 - 2021 г. При ожидаемых темпах роста на уровне 15% в 2022-2023 г, торгуется на 11% дешевле среднего уровня среди IT сегментов. В секторе предпочитаем наиболее качественный актив - акции компании TakeTwo Inc.
https://t.me/omyinvestments (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
🇪🇺 Базовая инфляция в еврозоне в январе продолжила рост - до 5,3% г/г. Это поддерживает ожидания подъёма ставки ЕЦБ 16 марта на 50 б.п. до 3%.
💻 Акции Intel упали на 8,6% за последнюю неделю на фоне решения снизить размер квартальных дивидендов практически втрое - до 0,125$/акция (доходность - 0,5%). В тот же день компания Nvidia сумела побить ожидания рынка по темпам роста бизнеса в следующем квартале на 1% и предоставила позитивный комментарий относительно применимости их продукции для AI. Акции NVDA выросли на 14% после публикации отчета.
📲 Акции компании Bumble Inc (нашей тактической идеи) выросли на 7,5% после публикации операционных результатов за IV кв 2022. Выручка и EPS компании превысили ожидания рынка на 2% и 347%. Также менеджмент предоставил более оптимистичный прогноз на конец года по темпам роста бизнеса в связи с устойчивостью целевой аудитории приложения. С момента запуска идеи акции компании выросли на 11%.
🌐 Акции NTAP (NetApp - разработчик систем для хранения и управления данными, наша тактическая идея (https://t.me/omyinvestments/5514)) продемонстрировали нулевую динамику после публикации слабого отчета за III кв. 2023, прогноз компании по EPS на конец года оказался ниже ожиданий рынка на 6%. Считаем, что несмотря на то, что основной негатив был учтен рынком, менеджмент не смог сократить расходы на производство в ответ на сокращение спроса, что стало наиболее отрицательным фактором для инвесторов.
🇷🇺 Ночное дежурство (российские акции)
💎 Замминистра финансов Алексей Моисеев может возглавить "Алроса", пишет РБК. Смена руководства компании - дополнительный фактор неопределённости в инвестиционном кейсе Алроса. Полагаем, что прояснение кадрового вопроса могло бы снять часть давления на акции компании.
☕️ Мысли с утра
🤖 На текущий момент индекс наикрупнейших полупроводниковых компаний - Philadelphia Semiconductor (SOX) - торгуется на 38% выше минимума за последние полгода. На фоне ужесточения финансовых условий и снижения капитальных инвестиций со стороны крупнейших облачных провайдеров - Microsoft, Google и Amazon, считаем, что сектор был переоценен рынком в связи с ростом ажиотажа относительно коммерциализации искусственного интеллекта.
🕹 Тем не менее, на квартальном отчете компания Nvidia предоставила позитивный комментарий относительно другого сегмента своего бизнеса - восстановления рынка GPU для игровых компьютеров и платформ - считаем, что это может стать фундаментальным триггером для перепроданного сектора видео-игр на горизонте следующих шести месяцев. На текущий момент сектор предоставляет привлекательную рентабельность на фоне нормализации спроса после скачка 2020 - 2021 г. При ожидаемых темпах роста на уровне 15% в 2022-2023 г, торгуется на 11% дешевле среднего уровня среди IT сегментов. В секторе предпочитаем наиболее качественный актив - акции компании TakeTwo Inc.
https://t.me/omyinvestments (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter