24 октября 2023 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций во вторник к окончанию основных торгов закрепился в плюсе, получая поддержку со стороны рубля и спроса на отдельных эмитентов. Индекс Мосбиржи к 18.40 мск вырос менее чем на 0,1%, до 3264,17 пункта вслед за снижением в первой половине дня. Индекс РТС увеличился на 1,02%, до 1102,29 пункта, покорив максимум с декабря 2022 года благодаря динамике рубля.
Рубль на Мосбирже к вечеру ускорил рост и прибавлял 1,2-1,7% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 93,30 руб, 98,90 руб и 12,72 руб соответственно. Евро к рублю опустился до минимума с июля в том числе ввиду слабости европейской валюты на Форекс. Доллар и юань, тем временем, продолжали движение к сентябрьским минимумам 92,44 руб и 12,65 руб соответственно. Инвесторы в условиях налогового периода ждут еще одного повышения процентной ставки ЦБ РФ в конце этой недели: вероятно, с 13% до 14%.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали расписки РусАгро (+5,75%), привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+5,61% и +2,08%), котировки М. Видео (+5,41%), обыкновенные и привилегированные акции Мечела (+3,57% и +3,17%), бумаги Самолета (+1,86%), котировки МТС (+1,80%). Акции Газпрома подорожали на 0,24%.
Расписки РусАгро вернулись к спекулятивному повышению после нисходящей коррекции накануне.
М. Видео во вторник представила операционные результаты, согласно которым продажи группы в 3-м квартале выросли на 40%, до 140,3 млрд руб, а за 9 месяцев текущего года сократились на 0,9%, до 359 млрд руб. В компании при этом заявили, что не планируют выплачивать дивиденды за 2023 год и осуществлять обратный выкуп акций у нерезидентов.
Покупки вновь наблюдались и в акциях Мечела после фиксации прибыли по бумагам в предыдущие сессии.
Застройщик Самолет в среду должен представить финансовые и операционные результаты за 3-й квартал текущего года.
Газпром во вторник сообщил о сокращении инвестиционной программы на 2023 год на 334,34 млрд руб по сравнению с первоначальной суммой, до 1965,66 млрд руб, что в компании связали с изменением макроэкономических показателей и рыночной конъюнктуры. Газпром также планирует покрыть обязательства без дефицита в полном объеме и не прокомментировал возможность выплаты дивидендов.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции ТГК-1 (-2,87%), бумаги банка «Санкт-Петербург» (-1,26%), расписки Глобалтранса (-1,14%), котировки Полиметалла (-1,13%), бумаги ЛСР (-1,03%), акции Роснефти (-0,99%).
ТГК-1 во вторник сообщила о снижении выработки электроэнергии за 9 месяцев текущего года на 6% по сравнению с уровнем годовой давности. На снижение показателя повлияли плановые ремонты на Правобережной и Первомайской ТЭЦ и более высокие температуры наружного воздуха в течение отопительного сезона 2023 года, отметили в ТГК-1.
Акции золотодобытчиков оставались в коррекционной фазе на фоне отступления цен на золото от психологически важного уровня 2000 долл/унц. Инвесторы фиксировали прибыль по драгоценному металлу, так как риски распространения конфликта на Ближнем Востоке на другие страны пока не реализовались, хотя и не потеряли своей актуальности.
Фундаментально покупки золота могут ускориться в случае ухудшения геополитической обстановки, дальнейшей нисходящей коррекции доходности гособлигаций США, а также мягких сигналов ФРС на заседании следующей недели и уменьшения шансов еще одного изменения процентных ставок до конца текущего года. Недавнее выступление главы ФРС Пауэлла, однако, скорее предупреждает о том, что рынкам стоит быть готовыми к еще одному ужесточению политики в ближайшие месяцы, что при прочих равных умеренно негативно для золота.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с повышением трех основных индексов чуть более чем на 0,5%, которые, однако, не удержались у пиков дня. На рынке продолжался отскок от локальных минимумов после коррекции доходности 10-летних гособлигаций США в район 4,87%. Предварительные оценки деловой активности за октябрь при этом показали неожиданное расширение как в секторе услуг, так и производства США, что умеренно позитивно для настроений в контексте признаков стабильности национальной экономики. После завершения основных торгов квартальные результаты представят крупные представители IT-отрасли Microsoft и Alphabet.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру прибавлял около 0,6%, также оставаясь в фазе коррекционного повышения. Деловая активность в секторах услуг и производства Франции, Германии, Великобритании и еврозоны в октябре, согласно предварительным оценкам, продолжила замедляться, хотя некоторые показатели превысили прогнозы. Глава ЕЦБ Лагард в ходе своего выступления вторника при этом заявила, что регулятор при необходимости еще может ужесточить денежно-кредитную политику. Ближайшее заседание ЕЦБ пройдет уже в этот четверг, но повышений процентных ставок на нем в среднем не ожидается.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вернулись к снижению и теряли около 2,5%. Цены на фоне отсутствия перебоев с поставками на Ближнем Востоке и укрепления доллара вновь реагируют на общеэкономические факторы и риски более ограниченного спроса на нефть в крупнейших экономиках мира. В частности, во вторник блок очередных слабых данных поступил из Европы. В среду рынок также может реагировать на отчет Минэнерго США по запасам, который по средним прогнозам покажет сокращение запасов нефти на прошлой неделе примерно на 500 тыс баррелей – умеренно позитивный сигнал.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки во вторник продолжали восходящую коррекцию. Инвесторы взяли паузу после продаж предыдущих сессий, но тревожные экономические и геополитические факторы все еще не утратили своей силы. В частности, американский индикатор S&P 500 перед заседанием ФРС на следующей неделе остается ниже сопротивления 4300 пунктов. Индексы Мосбиржи и РТС во вторник реагировали на динамику рубля и отдельные корпоративные истории. Российская валюта продолжает укреплять позиции и еще не исчерпала потенциал краткосрочного роста. Компании также отчитываются за 3-й квартал: в среду в РФ, в частности, ждут результатов X5 Retail Group и Самолета.
События дня:
· индекс делового климата Германии Ifo за октябрь (11.00 мск)
· продажи домов на первичном рынке жилья США в сентябре (17.00 мск)
· еженедельный отчет Минэнерго США по запасам (17.30 мск)
· промышленное производство России в сентябре (19.00 мск)
· выступление главы ЕЦБ Лагард (20.00 мск)
· выступление главы ФРС Пауэлла (23.35 мск)
· экономический форум ЕС «Глобальный портал»
· финансовые результаты X5 Retail Group за 9 мес 2023 г по МСФО
· операционные и финансовые результаты Самолета за 3-й кв 2023 г
· квартальные результаты Meta Platforms, IBM, Boeing, Moody’s, Whirlpool
Рубль на Мосбирже к вечеру ускорил рост и прибавлял 1,2-1,7% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 93,30 руб, 98,90 руб и 12,72 руб соответственно. Евро к рублю опустился до минимума с июля в том числе ввиду слабости европейской валюты на Форекс. Доллар и юань, тем временем, продолжали движение к сентябрьским минимумам 92,44 руб и 12,65 руб соответственно. Инвесторы в условиях налогового периода ждут еще одного повышения процентной ставки ЦБ РФ в конце этой недели: вероятно, с 13% до 14%.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали расписки РусАгро (+5,75%), привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+5,61% и +2,08%), котировки М. Видео (+5,41%), обыкновенные и привилегированные акции Мечела (+3,57% и +3,17%), бумаги Самолета (+1,86%), котировки МТС (+1,80%). Акции Газпрома подорожали на 0,24%.
Расписки РусАгро вернулись к спекулятивному повышению после нисходящей коррекции накануне.
М. Видео во вторник представила операционные результаты, согласно которым продажи группы в 3-м квартале выросли на 40%, до 140,3 млрд руб, а за 9 месяцев текущего года сократились на 0,9%, до 359 млрд руб. В компании при этом заявили, что не планируют выплачивать дивиденды за 2023 год и осуществлять обратный выкуп акций у нерезидентов.
Покупки вновь наблюдались и в акциях Мечела после фиксации прибыли по бумагам в предыдущие сессии.
Застройщик Самолет в среду должен представить финансовые и операционные результаты за 3-й квартал текущего года.
Газпром во вторник сообщил о сокращении инвестиционной программы на 2023 год на 334,34 млрд руб по сравнению с первоначальной суммой, до 1965,66 млрд руб, что в компании связали с изменением макроэкономических показателей и рыночной конъюнктуры. Газпром также планирует покрыть обязательства без дефицита в полном объеме и не прокомментировал возможность выплаты дивидендов.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции ТГК-1 (-2,87%), бумаги банка «Санкт-Петербург» (-1,26%), расписки Глобалтранса (-1,14%), котировки Полиметалла (-1,13%), бумаги ЛСР (-1,03%), акции Роснефти (-0,99%).
ТГК-1 во вторник сообщила о снижении выработки электроэнергии за 9 месяцев текущего года на 6% по сравнению с уровнем годовой давности. На снижение показателя повлияли плановые ремонты на Правобережной и Первомайской ТЭЦ и более высокие температуры наружного воздуха в течение отопительного сезона 2023 года, отметили в ТГК-1.
Акции золотодобытчиков оставались в коррекционной фазе на фоне отступления цен на золото от психологически важного уровня 2000 долл/унц. Инвесторы фиксировали прибыль по драгоценному металлу, так как риски распространения конфликта на Ближнем Востоке на другие страны пока не реализовались, хотя и не потеряли своей актуальности.
Фундаментально покупки золота могут ускориться в случае ухудшения геополитической обстановки, дальнейшей нисходящей коррекции доходности гособлигаций США, а также мягких сигналов ФРС на заседании следующей недели и уменьшения шансов еще одного изменения процентных ставок до конца текущего года. Недавнее выступление главы ФРС Пауэлла, однако, скорее предупреждает о том, что рынкам стоит быть готовыми к еще одному ужесточению политики в ближайшие месяцы, что при прочих равных умеренно негативно для золота.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с повышением трех основных индексов чуть более чем на 0,5%, которые, однако, не удержались у пиков дня. На рынке продолжался отскок от локальных минимумов после коррекции доходности 10-летних гособлигаций США в район 4,87%. Предварительные оценки деловой активности за октябрь при этом показали неожиданное расширение как в секторе услуг, так и производства США, что умеренно позитивно для настроений в контексте признаков стабильности национальной экономики. После завершения основных торгов квартальные результаты представят крупные представители IT-отрасли Microsoft и Alphabet.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру прибавлял около 0,6%, также оставаясь в фазе коррекционного повышения. Деловая активность в секторах услуг и производства Франции, Германии, Великобритании и еврозоны в октябре, согласно предварительным оценкам, продолжила замедляться, хотя некоторые показатели превысили прогнозы. Глава ЕЦБ Лагард в ходе своего выступления вторника при этом заявила, что регулятор при необходимости еще может ужесточить денежно-кредитную политику. Ближайшее заседание ЕЦБ пройдет уже в этот четверг, но повышений процентных ставок на нем в среднем не ожидается.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ вернулись к снижению и теряли около 2,5%. Цены на фоне отсутствия перебоев с поставками на Ближнем Востоке и укрепления доллара вновь реагируют на общеэкономические факторы и риски более ограниченного спроса на нефть в крупнейших экономиках мира. В частности, во вторник блок очередных слабых данных поступил из Европы. В среду рынок также может реагировать на отчет Минэнерго США по запасам, который по средним прогнозам покажет сокращение запасов нефти на прошлой неделе примерно на 500 тыс баррелей – умеренно позитивный сигнал.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки во вторник продолжали восходящую коррекцию. Инвесторы взяли паузу после продаж предыдущих сессий, но тревожные экономические и геополитические факторы все еще не утратили своей силы. В частности, американский индикатор S&P 500 перед заседанием ФРС на следующей неделе остается ниже сопротивления 4300 пунктов. Индексы Мосбиржи и РТС во вторник реагировали на динамику рубля и отдельные корпоративные истории. Российская валюта продолжает укреплять позиции и еще не исчерпала потенциал краткосрочного роста. Компании также отчитываются за 3-й квартал: в среду в РФ, в частности, ждут результатов X5 Retail Group и Самолета.
События дня:
· индекс делового климата Германии Ifo за октябрь (11.00 мск)
· продажи домов на первичном рынке жилья США в сентябре (17.00 мск)
· еженедельный отчет Минэнерго США по запасам (17.30 мск)
· промышленное производство России в сентябре (19.00 мск)
· выступление главы ЕЦБ Лагард (20.00 мск)
· выступление главы ФРС Пауэлла (23.35 мск)
· экономический форум ЕС «Глобальный портал»
· финансовые результаты X5 Retail Group за 9 мес 2023 г по МСФО
· операционные и финансовые результаты Самолета за 3-й кв 2023 г
· квартальные результаты Meta Platforms, IBM, Boeing, Moody’s, Whirlpool
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба