Aston Martin, известный производитель автомобилей класса люкс, претерпел значительное возрождение под руководством канадского миллиардера Лоуренса Стролла. Амбициозное видение Стролла вращается вокруг позиционирования бренда как символа ультра-роскоши, тесно связанного с франшизой о Джеймсе Бонде.
Его подход предполагает формирование стратегических альянсов с влиятельными игроками, обладающими глубокими финансовыми ресурсами и первоклассным опытом. В январе 2020 года Лоуренс Стролл возглавил консорциум, который приобрел 16,7% акций Aston Martin. Несмотря на эти усилия, компания продолжала сталкиваться с финансовыми проблемами, что побудило Стролла привлечь дополнительные инвестиции.
Одним из ключевых партнеров Aston Martin является Государственный инвестиционный фонд Саудовской Аравии (PIF), который вложил £78 млн в акционерный капитал и принял участие в отдельной эмиссии прав на сумму £575 млн, в результате чего доля владения составила 17,7%. В целях дальнейшего усиления своей глобальной поддержки китайский производитель автомобилей Geely в начале 2022 года приобрел долю в 7,6%, а затем увеличил ее до 18%. Поскольку компания Aston Martin в настоящее время принадлежит группе Mercedes-Benz, она может похвастаться внушительным составом стратегических акционеров.
Приняв революцию в области электромобилей (EV), Лоуренс Стролл стратегически объединил Aston Martin с поддерживаемой Саудовской Аравией Lucid Group. В руководстве компании произошли существенные изменения: пост генерального директора занял бывший исполнительный директор Ferrari Амадео Фелиса, а к команде присоединился известный гонщик Формулы-1 Фернандо Алонсо. Эти партнерские отношения и стратегические наймы свидетельствуют о приверженности Aston Martin технологическим инновациям и расширению рынка.
Страсть Стролла к автомобилям распространяется и на Формулу-1, где он переименовал свою команду в Aston Martin, используя глобальную привлекательность и гламур этого вида спорта. Формула-1 служит мощным маркетинговым инструментом, привлекающим миллионы болельщиков по всему миру. Команда Формулы-1 Aston Martin, возглавляемая Алонсо, в сезоне 2023 года добилась выдающихся успехов, заняв подиум и превзойдя признанных конкурентов. Стролл рассматривает эту связь с Формулой-1 как «поистине трансформационную», открывающую новую эру клиентов Aston Martin.
Предстоящие риски и вызовы
Несмотря на недавние успехи Aston Martin, на горизонте маячат потенциальные риски. Возраст нынешнего генерального директора Амедео Фелисы, которому 77 лет, вносит неуверенность в отношении стабильности руководства. Хотя планы преемственности могут существовать, смена руководства в трудные времена создает определенные отвлекающие факторы.
Решающая задача заключается в переходе Aston Martin на электромобили. Хотя рынок спортивных автомобилей с двигателями внутреннего сгорания (ДВС) может сохраниться, компания взяла на себя обязательство электрифицировать их. Успех этого сдвига зависит от партнерства с такими фирмами, как Lucid Group, что вызывает обеспокоенность по поводу технологического прогресса и производительности.
Репутационные риски возникают из-за участия саудовского PIF в качестве крупного акционера. Общественное мнение, особенно в отношении проблем прав человека в Саудовской Аравии, может повлиять на решения потребителей. Потенциал активности против продуктов, связанных с такими финансовыми интересами, усложняет будущее Aston Martin. Баланс технологических достижений, динамики рынка и общественных ожиданий будет иметь решающее значение для устойчивого успеха Aston Martin на развивающемся автомобильном рынке.
Инвестиции в Aston Martin: высокие результаты и многообещающие перспективы
Динамика акций Aston Martin отразила изменение настроений, отражая положительные изменения за последний год. Выручка компании за 2022 год выросла на впечатляющие 26% по сравнению с предыдущим годом, и положительная тенденция продолжилась в первом полугодии 2023 года с увеличением выручки на 25% по сравнению с первым полугодием 2022 года. Такие хорошие финансовые показатели подчеркивают высокий спрос на автомобили Aston Martin – решающий фактор для любого процветающего бизнеса.
Успех объясняется не только существующими моделями, такими как популярный внедорожник DBX, но и появлением новых предложений, таких как купе DB12. Aston Martin продолжает расширять свои горизонты, выходя на рынок электромобилей, получая поддержку правительства Британии в виде вливания финансирования в размере £9 млн.
Продолжающийся рост выручки в 2024 году будет в значительной степени способствовать повышению рентабельности компании, потенциально повышая цену ее акций. Укрепляя доверие инвесторов, фонд Yew Tree, возглавляемый председателем Лоуренсом Строллом, недавно увеличил свою долю до 26,23%, что указывает на оптимизм среди опытных инвесторов.
Бизнес-перспективы и финансовые показатели
Помимо своего роскошного спортивного имиджа и инвестиций в гонки, Aston Martin становится свидетелем значительных инвестиций в технологии, партнерские отношения и новые модели. В коммерческом плане продажи внедорожников и автомобилей гипер-роскоши, включая мощный DBX 707, заметно выросли. Продажи внедорожников Aston H1 выросли на 10% в годовом исчислении, достигнув 2954 автомобилей, в то время как продажи высококлассной модели Valkyrie составили 38 единиц по сравнению с 27 в предыдущем году.
Географически продажи в Америке выросли на 48%, а в Европе, на Ближнем Востоке и в Африке – на 36%. Хотя продажи в Азиатско-Тихоокеанском регионе в настоящее время низкие, руководство видит значительный потенциал в будущем. В финансовом отношении выручка выросла на 25%, а валовая прибыль увеличилась на 26%, несмотря на инфляцию производственных издержек и остающиеся проблемы с логистикой после пандемии.
Операционные убытки до уплаты налогов по сравнению с предыдущим годом сократились вдвое, а долг сократился на 33% до £846 млн. Руководство прогнозирует положительный денежный поток во второй половине года и ожидает, что общий объем продаж превысит 7000 единиц за весь год.
Благодаря устойчивым финансовым показателям соотношение риска и прибыли Aston Martin существенно улучшилось. Потенциал роста компании кажется особенно убедительным, особенно по сравнению с конкурентами по рынку, такими как Ferrari. Рыночная капитализация Aston Martin в $3,5 млрд, в отличие от Ferrari с $59 млрд, указывает на значительный потенциал роста. Если Aston Martin сохранит свой недавний успех и добьется дальнейшего роста продаж и цен, текущий коэффициент Enterprise Value to Sales, равный 2,34, со временем может считаться недооцененным, с потенциалом приблизиться к коэффициенту Ferrari, равному 10,5.
http://www.finversia.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Его подход предполагает формирование стратегических альянсов с влиятельными игроками, обладающими глубокими финансовыми ресурсами и первоклассным опытом. В январе 2020 года Лоуренс Стролл возглавил консорциум, который приобрел 16,7% акций Aston Martin. Несмотря на эти усилия, компания продолжала сталкиваться с финансовыми проблемами, что побудило Стролла привлечь дополнительные инвестиции.
Одним из ключевых партнеров Aston Martin является Государственный инвестиционный фонд Саудовской Аравии (PIF), который вложил £78 млн в акционерный капитал и принял участие в отдельной эмиссии прав на сумму £575 млн, в результате чего доля владения составила 17,7%. В целях дальнейшего усиления своей глобальной поддержки китайский производитель автомобилей Geely в начале 2022 года приобрел долю в 7,6%, а затем увеличил ее до 18%. Поскольку компания Aston Martin в настоящее время принадлежит группе Mercedes-Benz, она может похвастаться внушительным составом стратегических акционеров.
Приняв революцию в области электромобилей (EV), Лоуренс Стролл стратегически объединил Aston Martin с поддерживаемой Саудовской Аравией Lucid Group. В руководстве компании произошли существенные изменения: пост генерального директора занял бывший исполнительный директор Ferrari Амадео Фелиса, а к команде присоединился известный гонщик Формулы-1 Фернандо Алонсо. Эти партнерские отношения и стратегические наймы свидетельствуют о приверженности Aston Martin технологическим инновациям и расширению рынка.
Страсть Стролла к автомобилям распространяется и на Формулу-1, где он переименовал свою команду в Aston Martin, используя глобальную привлекательность и гламур этого вида спорта. Формула-1 служит мощным маркетинговым инструментом, привлекающим миллионы болельщиков по всему миру. Команда Формулы-1 Aston Martin, возглавляемая Алонсо, в сезоне 2023 года добилась выдающихся успехов, заняв подиум и превзойдя признанных конкурентов. Стролл рассматривает эту связь с Формулой-1 как «поистине трансформационную», открывающую новую эру клиентов Aston Martin.
Предстоящие риски и вызовы
Несмотря на недавние успехи Aston Martin, на горизонте маячат потенциальные риски. Возраст нынешнего генерального директора Амедео Фелисы, которому 77 лет, вносит неуверенность в отношении стабильности руководства. Хотя планы преемственности могут существовать, смена руководства в трудные времена создает определенные отвлекающие факторы.
Решающая задача заключается в переходе Aston Martin на электромобили. Хотя рынок спортивных автомобилей с двигателями внутреннего сгорания (ДВС) может сохраниться, компания взяла на себя обязательство электрифицировать их. Успех этого сдвига зависит от партнерства с такими фирмами, как Lucid Group, что вызывает обеспокоенность по поводу технологического прогресса и производительности.
Репутационные риски возникают из-за участия саудовского PIF в качестве крупного акционера. Общественное мнение, особенно в отношении проблем прав человека в Саудовской Аравии, может повлиять на решения потребителей. Потенциал активности против продуктов, связанных с такими финансовыми интересами, усложняет будущее Aston Martin. Баланс технологических достижений, динамики рынка и общественных ожиданий будет иметь решающее значение для устойчивого успеха Aston Martin на развивающемся автомобильном рынке.
Инвестиции в Aston Martin: высокие результаты и многообещающие перспективы
Динамика акций Aston Martin отразила изменение настроений, отражая положительные изменения за последний год. Выручка компании за 2022 год выросла на впечатляющие 26% по сравнению с предыдущим годом, и положительная тенденция продолжилась в первом полугодии 2023 года с увеличением выручки на 25% по сравнению с первым полугодием 2022 года. Такие хорошие финансовые показатели подчеркивают высокий спрос на автомобили Aston Martin – решающий фактор для любого процветающего бизнеса.
Успех объясняется не только существующими моделями, такими как популярный внедорожник DBX, но и появлением новых предложений, таких как купе DB12. Aston Martin продолжает расширять свои горизонты, выходя на рынок электромобилей, получая поддержку правительства Британии в виде вливания финансирования в размере £9 млн.
Продолжающийся рост выручки в 2024 году будет в значительной степени способствовать повышению рентабельности компании, потенциально повышая цену ее акций. Укрепляя доверие инвесторов, фонд Yew Tree, возглавляемый председателем Лоуренсом Строллом, недавно увеличил свою долю до 26,23%, что указывает на оптимизм среди опытных инвесторов.
Бизнес-перспективы и финансовые показатели
Помимо своего роскошного спортивного имиджа и инвестиций в гонки, Aston Martin становится свидетелем значительных инвестиций в технологии, партнерские отношения и новые модели. В коммерческом плане продажи внедорожников и автомобилей гипер-роскоши, включая мощный DBX 707, заметно выросли. Продажи внедорожников Aston H1 выросли на 10% в годовом исчислении, достигнув 2954 автомобилей, в то время как продажи высококлассной модели Valkyrie составили 38 единиц по сравнению с 27 в предыдущем году.
Географически продажи в Америке выросли на 48%, а в Европе, на Ближнем Востоке и в Африке – на 36%. Хотя продажи в Азиатско-Тихоокеанском регионе в настоящее время низкие, руководство видит значительный потенциал в будущем. В финансовом отношении выручка выросла на 25%, а валовая прибыль увеличилась на 26%, несмотря на инфляцию производственных издержек и остающиеся проблемы с логистикой после пандемии.
Операционные убытки до уплаты налогов по сравнению с предыдущим годом сократились вдвое, а долг сократился на 33% до £846 млн. Руководство прогнозирует положительный денежный поток во второй половине года и ожидает, что общий объем продаж превысит 7000 единиц за весь год.
Благодаря устойчивым финансовым показателям соотношение риска и прибыли Aston Martin существенно улучшилось. Потенциал роста компании кажется особенно убедительным, особенно по сравнению с конкурентами по рынку, такими как Ferrari. Рыночная капитализация Aston Martin в $3,5 млрд, в отличие от Ferrari с $59 млрд, указывает на значительный потенциал роста. Если Aston Martin сохранит свой недавний успех и добьется дальнейшего роста продаж и цен, текущий коэффициент Enterprise Value to Sales, равный 2,34, со временем может считаться недооцененным, с потенциалом приблизиться к коэффициенту Ferrari, равному 10,5.
http://www.finversia.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter