18 декабря 2023 Аведиков Георгий
📈 Одним из главных событий недели стало IPO Совкомбанка #SVCB. Компания выходила на биржу с 20% дисконтом к своей более-менее справедливой оценке для текущих условий, о чем говорил и сам менеджмент на встрече. Вчера акции эмитента давали такую доходность за 1 день, чем я решил воспользоваться и зафиксировал всю позицию, что приобрел. Напомню, все мои сделки в режиме онлайн доступны в нашем клубе.
Доля была относительно небольшая из-за низкой аллокации, поэтому решил, что долгосрочно еще рынок даст хорошие цены для возврата этого актива в портфель. По статистике, которую я приводил на вебинаре по разбору всех первичных размещений на нашем рынке с 2020 года, мы видели, что иногда лучше сразу зафиксировать прибыль и подождать отката, он случается достаточно часто.
Второй важной новостью стало утверждение на ГОСА редомициляции Эталона #ETLN. Я его удачно прикупил 7 декабря. Идея за неделю принесла почти 9% доходности. Это, кстати, первая ГДР, которую сознательно включил в свой портфель. По остальным компаниям жду появления российских акций на бирже и только после этого планирую покупать.
🏦 ЦБ на заседании в пятницу поднял ключевую ставку до 16%. Дальше все будет зависеть от динамики инфляции, если рост замедлится или остановится, то есть шанс, что текущий уровень ставок будет максимальным. Если это так, то стоит обратить внимание на длинные облигации с постоянным купоном, которые могут дать неплохую доходность в случае начала цикла снижения ставок. Но я бы не рассчитывал, что этот «спуск» будет быстрым, он скорее всего растянется минимум на пару лет.
📊 Индекс Мосбиржи держит удар, быки не торопятся сдавать рубеж в 3000 пунктов. Тем не менее, если все-таки этот уровень будет взят, то коррекция может быть достаточно глубокой. Если смотреть по ТА (тех. анализу), то у нас рисуется двойная вершина на дневном таймфрейме и на недельном. Эта фигура является разворотной. Не стоит все продавать и бежать, просто немного кэша в виде коротких облигаций или фондов ликвидности сейчас точно будет не лишними, на мой взгляд.
📉 С сентября наш фондовый рынок перестал расти, как оказалось, именно в этот период подключились к продажам акций нерезиденты. И до сих пор основное давление оказывают они, а физики наоборот, продолжают активно докупать активы. Доля нерезидентов может быть существенной, что и является главным риском для возможного начала более глубокой коррекции, о чем писал выше.
📈 Доллар #USDRUB закрепился на отметке в 90 руб. Ниже его не пускают те же самые нерезиденты, которые увеличили спрос на валюту после начала активной продажи акций РФ. Рули им не особо нужны, поэтому они их сразу конвертируют в доллары. Ну и я еще подключился к покупкам ниже 90 руб., тоже не даю курсу сильно упасть.
💼 Пользуясь случаем, 17.12 проведу в закрытом клубе большой вебинар с разбором собственной инвестиционной стратегии на 2024 год. Расскажу, на какие активы делаю ставку и почему, а также подведу итоги стратегии на 2023 год. Будет интересно, присоединяйтесь. В публичном доступе этого вебинара и его записи не будет.
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter