В деталях
Индекс МосБиржи в среду показал символический рост после восстановления от годовых минимумов предыдущего дня. В моменте наблюдалась попытка развить отскок, но широкой поддержки она не нашла. Обороты снизились до 87 млрд руб. по акциям состава индекса, что близко к трехмесячному среднему.
Тяжеловесные акции Газпрома, Сбера потеряли скромные 0,2%. Лучше рынка держались золотодобытчики на фоне рекордных цен на золото.
Откат индекса несколько настораживает с учетом доминирования краткосрочного нисходящего тренда, но шансы на подъем к 3000–3030 сохраняются до ухода ниже 2900, тем более что цены на нефть отступили от месячных минимумов и поднялись выше $85 за Brent.
Среднесрочно закрепление выше 3000 и пробой тренда, формирующегося с достигнутых максимумов, могут улучшить картину.
Сегодня завершается дивидендный сезон: заключительный день торгуется с дивидендами последняя компания из тех, кто анонсировал дату отсечки, — Совкомфлот. О перспективах принятия решений по промежуточным дивидендам российских компаний читайте в специальном материале.
ОФЗ снова просели, но статистика по инфляции улучшается
Затишье на рынке акций вчера сопровождалось продолжением распродаж в ОФЗ на основной сессии. RGBI потерял еще 0,53%, опустившись ниже 103 пунктов. Доходности долгосрочных гособлигаций — выше 16%.
Аукцион по продаже ОФЗ-ПД был признан несостоявшимся, а флоатеры Минфин разместил лишь на 16 млрд руб. по номиналу при спросе свыше 220 млрд руб.
Банк России выпустил ряд неутешительных обзоров. Согласно опросу ЦБ, аналитики повысили прогноз по средней ключевой ставке на 2024 г. до 16,8% с 15,9% в мае, на 2025 г. — до 15% с 12,4%. Инфляционные ожидания населения за ближайшие 12 месяцев в июле выросли до 12,4% с 11,9%.
Между тем сразу после завершения основных торгов появился «Просвет в облаках» на фоне статистики по недельной потребительской инфляции и производственной инфляции за июнь. С 9 по 15 июля рост потребительских цен замедлился до 0,11% с 0,27%. Индекс цен производителей упал в июне на 1,5% в месячном выражении.
На этом фоне в ОФЗ 26243 большая часть дневных потерь была отыграна.
Бумаги в фокусе
Сургутнефтегаз-ап (-4%). Префы нефтяной компании вчера последний день торговались с дивидендами при дивдоходности около 20%, сегодня ждем серьезной просадки на открытии. Как видим, в предвкушении гэпа инвесторы стали заранее фиксировать позиции. Аналитики БКС в связи с ожидаемым снижением цен после отсечки снизили целевую цену до 58 руб. и повысили взгляд до «Нейтрального».
Транснефть-ап (-0,4%). Акции Транснефти сегодня также очистятся от дивидендов. Аналитики БКС понизили таргет по бумаге до 2000 руб., но сохранили «Позитивный» взгляд. О том, когда бумага может закрыть гэп, читайте в материале.
Полюс (+2,1%), Селигдар (+4,1%). Золотодобытчики держались лучше рынка в первой половине недели благодаря росту цен на золото, которые обновляют рекордные уровни. В моменте цены фьючерсов превышали $2480. Взгляд аналитиков БКС на акции Полюса — «Позитивный», целевая цена — 17000 (+33%).
Башнефть-ао (+4,7%). Котировки обыкновенных акций Башнефти падали опережающими темпами после дивидендного гэпа, и вчерашний отскок носит скорее технический характер. Текущая цена близка к справедливой оценке.
Ожидаемые события
Совкомфлот — последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 2023 г.
Займер — операционные результаты за II квартал 2024 г.
Банк России опубликует:
• доклад «Мониторинг предприятий: оценки, ожидания, комментарии»
• комментарий «Платежный баланс РФ»
• информационно-аналитические комментарии об инфляции в регионах.
В Китае с 15 по 18 июля проходит Третий пленум ЦК Коммунистической партии Китая 20-го созыва.
Состоится заседание ЕЦБ.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу