24 октября 2024 Abeta
Динамика рынка в моменте (фьючерсы):
📈 S&P 500: +0.19% (5848 п.)
📈 Nasdaq: +0.50% (20321 п.)
📉 Dow Jones: -0.18% (42622 п.)
🌕 Золото: +0.50% ($2728)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.61% ($75.64)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.75% (4.216%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются без единой динамики. Вчера основные индексы завершили день со снижением: S&P 500 упал на 0.92%, Dow Jones - на 0.96%, а Nasdaq - на 1.60%. Инвесторы оценивали отчетности и продолжали отыгрывать рост доходностей казначейских облигаций. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно с минусом.
Вчера доходность 10-летних казначейских облигаций выросла еще на 4 б.п. до почти 4.25%, однако сегодня скорректировалась. Джонатан Крински из BTIG отмечает, что акции наконец-то начинают реагировать на движения облигаций и доллара. Это резкий контраст по сравнению с динамикой последних нескольких недель, когда доминировала оптимистичная точка зрения, что облигации корректируют свою цену в соответствии с более сильной, чем ожидалось, экономикой, указал он.
«Хотя это может быть справедливым в общем плане, рынки всегда больше беспокоятся о скорости изменений, чем о самом уровне, и тот факт, что акции не реагировали на эти движения, указывал на самодовольство. Является ли это началом предвыборных нервов или нет, мы продолжаем видеть риски снижения для акций в целом в ближайшие недели, и вероятность отката индекса SPX в зону 5500–5650 п. выглядит весьма реальной», - сказал Крински.
Цены на опционы, которые защищают от продолжительного падения казначейских облигаций, взлетели до самого высокого уровня в этом году на фоне опасений, что потери могут углубиться. Рынок свопов указывает на менее чем 100% уверенность в том, что ФРС снизит ставку на каждом из оставшихся двух заседаний в этом году. Рынок облигаций также сокращает ожидания по степени смягчения ДКП в следующем году.
«Даже с ростом доходностей 10-летних казначейских облигаций мы остаемся оптимистами по отношению к крупным компаниям США. История говорит о том, что в краткосрочной перспективе не стоит придавать большого значения идее, что доходности сильно вырастут из-за опасений по поводу дефицита. Мы, напротив, рассматриваем рост доходностей как признак того, что экономический рост остается сильным, и рост корпоративных прибылей должен продолжиться в ближайшие кварталы», - считает Николас Колас из DataTrek Research.
9 из 11 секторов S&P 500 завершили день со снижением. Худшую динамику показали акции технологического сектора, коммуникационных услуг и товаров вторичной необходимости, отыгрывая рост доходностей. Все представители «великолепной семерки» скорректировались.
Лидером роста стал сектор недвижимости на ожиданиях роста арендной платы из-за высоких ставок. Сфера коммунальных услуг также опередила рынок после выхода сильной отчетности NextEra Energy #NEE. Среди прочего компания заявила, что очень заинтересована в возобновлении работы одной из АЭС. На постмаркете инвесторы позитивно отреагировали на отчетность и прогнозы Tesla #TSLA.
Сегодня в центре внимания окажутся данные по заявкам на пособия по безработице и предварительным PMI за октябрь. Среди прочего будут отчитываться компании преимущественно из промышленного сектора, включая UPS #UPS, Honeywell #HON, American Airlines #AAL, Northrop Grumman #NOC, Southwest Airlines #LUV и Dow #DOW.
Публикация экономических данных сегодня:
• Предварительные индексы деловой активности (PMI) в сфере услуг и производственном секторе (октябрь)
• Продажи нового жилья (сентябрь)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
📈 S&P 500: +0.19% (5848 п.)
📈 Nasdaq: +0.50% (20321 п.)
📉 Dow Jones: -0.18% (42622 п.)
🌕 Золото: +0.50% ($2728)
⚫️ Нефть марки Brent: +0.61% ($75.64)
🇺🇸 US Treasuries 10 лет: -0.75% (4.216%/год.)
Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются без единой динамики. Вчера основные индексы завершили день со снижением: S&P 500 упал на 0.92%, Dow Jones - на 0.96%, а Nasdaq - на 1.60%. Инвесторы оценивали отчетности и продолжали отыгрывать рост доходностей казначейских облигаций. Фондовый рынок Азии торгуется преимущественно с минусом.
Вчера доходность 10-летних казначейских облигаций выросла еще на 4 б.п. до почти 4.25%, однако сегодня скорректировалась. Джонатан Крински из BTIG отмечает, что акции наконец-то начинают реагировать на движения облигаций и доллара. Это резкий контраст по сравнению с динамикой последних нескольких недель, когда доминировала оптимистичная точка зрения, что облигации корректируют свою цену в соответствии с более сильной, чем ожидалось, экономикой, указал он.
«Хотя это может быть справедливым в общем плане, рынки всегда больше беспокоятся о скорости изменений, чем о самом уровне, и тот факт, что акции не реагировали на эти движения, указывал на самодовольство. Является ли это началом предвыборных нервов или нет, мы продолжаем видеть риски снижения для акций в целом в ближайшие недели, и вероятность отката индекса SPX в зону 5500–5650 п. выглядит весьма реальной», - сказал Крински.
Цены на опционы, которые защищают от продолжительного падения казначейских облигаций, взлетели до самого высокого уровня в этом году на фоне опасений, что потери могут углубиться. Рынок свопов указывает на менее чем 100% уверенность в том, что ФРС снизит ставку на каждом из оставшихся двух заседаний в этом году. Рынок облигаций также сокращает ожидания по степени смягчения ДКП в следующем году.
«Даже с ростом доходностей 10-летних казначейских облигаций мы остаемся оптимистами по отношению к крупным компаниям США. История говорит о том, что в краткосрочной перспективе не стоит придавать большого значения идее, что доходности сильно вырастут из-за опасений по поводу дефицита. Мы, напротив, рассматриваем рост доходностей как признак того, что экономический рост остается сильным, и рост корпоративных прибылей должен продолжиться в ближайшие кварталы», - считает Николас Колас из DataTrek Research.
9 из 11 секторов S&P 500 завершили день со снижением. Худшую динамику показали акции технологического сектора, коммуникационных услуг и товаров вторичной необходимости, отыгрывая рост доходностей. Все представители «великолепной семерки» скорректировались.
Лидером роста стал сектор недвижимости на ожиданиях роста арендной платы из-за высоких ставок. Сфера коммунальных услуг также опередила рынок после выхода сильной отчетности NextEra Energy #NEE. Среди прочего компания заявила, что очень заинтересована в возобновлении работы одной из АЭС. На постмаркете инвесторы позитивно отреагировали на отчетность и прогнозы Tesla #TSLA.
Сегодня в центре внимания окажутся данные по заявкам на пособия по безработице и предварительным PMI за октябрь. Среди прочего будут отчитываться компании преимущественно из промышленного сектора, включая UPS #UPS, Honeywell #HON, American Airlines #AAL, Northrop Grumman #NOC, Southwest Airlines #LUV и Dow #DOW.
Публикация экономических данных сегодня:
• Предварительные индексы деловой активности (PMI) в сфере услуг и производственном секторе (октябрь)
• Продажи нового жилья (сентябрь)
• Число первичных заявок на получение пособий по безработице
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба