В деталях
Российские индексы в начале новой недели продолжили отыгрывать пятничное решение Банка России, продолжая снижение. Подъем ключевой ставки в октябре до 21% и перспективы дальнейшего роста в декабре вынуждают инвесторов сокращать позиции в акциях, переоценивать облигации.
Обороты в понедельник оставались весьма высокими — 126 млрд по акциям из Индекса МосБиржи — неудивительно, когда голубые фишки падали на 5–6%.
Дополнительное давление оказало снижение нефтяных котировок после сокращения геополитической премии вследствие событий на Ближнем Востоке.
Технически по Индексу МосБиржи приближаемся к поддержке сентябрьских минимумов, которая проходит на отметке 2513. Можно обозначить опорный диапазон 2500–2513, закрепление ниже которого, вероятно, отправит индекс еще на 100 пунктов вниз. Однако шанс удержаться в опорной зоне есть. На дневном графике RSI уже говорит о перепроданности. Нужен подтверждающий сигнал.
RGBI на многолетних минимумах
Индекс RGBI обновил минимумы с 2009 г., потеряв более 1%. Доходности длинных ОФЗ приблизились к 17,5%. Продолжилось снижение и в замещающих облигациях, которым создает конкуренцию рост рублевых ставок.
Доллар выше 97
Рубль вчера падал вместе с фондовым рынком. Курс доллара обновил годовые максимумы по вечному фьючерсу USDRUBF, добравшись в моменте до 97,6. Если российская валюта продолжит дешеветь, экспортно ориентированный рынок акций РФ может получить более ощутимую поддержку.
Бумаги в фокусе
Интер РАО (+0,3%). Акции энергетической компании — одни из немногих, удержавшихся в плюсе на фоне распродаж. Компания имеет денежные средства на балансе порядка 434 млрд руб., рост процентных ставок для нее — возможность преумножить эти средства. Аналитики БКС позитивно смотрят на акции Интер РАО, целевая цена на горизонте года — 5,7 руб.
Газпром (-6,1%). Акции газодобывающей компании существенно просели, но при этом не вошли в топ-3 бумаг по оборотам. Объем торгов в Газпроме составил лишь 10,3 млрд руб. при 17,7 млрд в Сбере, который потерял 1,5%. В нефтегазовом секторе Газпром — одна из тех компаний, на которую рост ставок оказывает наибольшее негативное влияние. Технически поддержка в бумаге видится в районе 120 руб.
Ростелеком-ао (-6,1%). Умеренная долговая нагрузка Ростелекома, тем не менее, сопровождается высокими тратами на обслуживание долга относительно операционной прибыли, что создает риски для дивидендов. Долгосрочный взгляд на бумагу — «Нейтральный».
Хэдхантер (-1,4%). Компания еще в пятницу провела заседание совета директоров по вопросу анонсированных ранее дивидендов. Вчера была раскрыта рекомендация — 907 руб. на акцию, дивдоходность — внушительные 22%. Долгосрочный взгляд на акции — «Позитивный», целевая цена — 6400 руб.
Ожидаемые события
Яндекс — финансовые результаты по МСФО за III квартал 2024 г.
Юнипро — финансовые результаты по РСБУ за III квартал 2024 г.
Газпром — заседание совета директоров. В повестке вопрос о внесении изменений в инвестпрограмму и финансовый план на 2024 г.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Российские индексы в начале новой недели продолжили отыгрывать пятничное решение Банка России, продолжая снижение. Подъем ключевой ставки в октябре до 21% и перспективы дальнейшего роста в декабре вынуждают инвесторов сокращать позиции в акциях, переоценивать облигации.
Обороты в понедельник оставались весьма высокими — 126 млрд по акциям из Индекса МосБиржи — неудивительно, когда голубые фишки падали на 5–6%.
Дополнительное давление оказало снижение нефтяных котировок после сокращения геополитической премии вследствие событий на Ближнем Востоке.
Технически по Индексу МосБиржи приближаемся к поддержке сентябрьских минимумов, которая проходит на отметке 2513. Можно обозначить опорный диапазон 2500–2513, закрепление ниже которого, вероятно, отправит индекс еще на 100 пунктов вниз. Однако шанс удержаться в опорной зоне есть. На дневном графике RSI уже говорит о перепроданности. Нужен подтверждающий сигнал.
RGBI на многолетних минимумах
Индекс RGBI обновил минимумы с 2009 г., потеряв более 1%. Доходности длинных ОФЗ приблизились к 17,5%. Продолжилось снижение и в замещающих облигациях, которым создает конкуренцию рост рублевых ставок.
Доллар выше 97
Рубль вчера падал вместе с фондовым рынком. Курс доллара обновил годовые максимумы по вечному фьючерсу USDRUBF, добравшись в моменте до 97,6. Если российская валюта продолжит дешеветь, экспортно ориентированный рынок акций РФ может получить более ощутимую поддержку.
Бумаги в фокусе
Интер РАО (+0,3%). Акции энергетической компании — одни из немногих, удержавшихся в плюсе на фоне распродаж. Компания имеет денежные средства на балансе порядка 434 млрд руб., рост процентных ставок для нее — возможность преумножить эти средства. Аналитики БКС позитивно смотрят на акции Интер РАО, целевая цена на горизонте года — 5,7 руб.
Газпром (-6,1%). Акции газодобывающей компании существенно просели, но при этом не вошли в топ-3 бумаг по оборотам. Объем торгов в Газпроме составил лишь 10,3 млрд руб. при 17,7 млрд в Сбере, который потерял 1,5%. В нефтегазовом секторе Газпром — одна из тех компаний, на которую рост ставок оказывает наибольшее негативное влияние. Технически поддержка в бумаге видится в районе 120 руб.
Ростелеком-ао (-6,1%). Умеренная долговая нагрузка Ростелекома, тем не менее, сопровождается высокими тратами на обслуживание долга относительно операционной прибыли, что создает риски для дивидендов. Долгосрочный взгляд на бумагу — «Нейтральный».
Хэдхантер (-1,4%). Компания еще в пятницу провела заседание совета директоров по вопросу анонсированных ранее дивидендов. Вчера была раскрыта рекомендация — 907 руб. на акцию, дивдоходность — внушительные 22%. Долгосрочный взгляд на акции — «Позитивный», целевая цена — 6400 руб.
Ожидаемые события
Яндекс — финансовые результаты по МСФО за III квартал 2024 г.
Юнипро — финансовые результаты по РСБУ за III квартал 2024 г.
Газпром — заседание совета директоров. В повестке вопрос о внесении изменений в инвестпрограмму и финансовый план на 2024 г.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу