20 февраля 2010
Концепция Интегрированного Анализа Вил не только придает уверенности трейдеру, но также и предлагает глобальное и уникальное профессиональное преимущество в трейдинге, которое может использоваться в каждодневной практике. Она разрабатывалась в комбинации с существующими современными профессиональными инструментами торговли. Первая часть этой статьи опишет основы техники, а вторая покажет, как этот метод комбинируется с уже существующими современными инструментами торговли.
Характеристики срединной линии вил
Предшедственники срединной линии вил вначале появились в работе Roger W. Babson в первые десятилетия 20-го столетия. Бабсон успешно использовал графики для предсказания краха фондовой биржи в октябре 1929, задолго до случившегося. Их называли тогда Нормальной Линией.
Покойный доктор Alan Hall Andrews, ученик Роджера Бабсона, был влюблен в технический анализ. Он усердно посещал семинары своего наставника по ньютоновскому принципу действия и противодействия. В начале 60-х он оформил суть этой концепции в 60-страничном курсе, озаглавленном "Курсом действия-противодействия", подтвердив вклад Бабсона в своих исследованиях.
Работа доктора Эндрюса, озаглавленная как "Метод Срединной Линии" - проведенные на графиках срединные линии напоминают вилку - стала известной в большинстве программ технического анализа как Andrews Pitchfork - Вилы Эндрюса. Срединная линия (ML) является средней линией вил, которые связывают три опорные точки: якорь (P0) с серединой колебания P1 - P2 (см. Рисунок 1).
Теперь … вернувшись в 21-й век, мы можем сказать, что суть вил отображается в их срединной линии и ее помощниках: линиях U-MLH, L-MLH, WL, TL и т.д.
Параллельные ML линии, проведенные через опорные точки P1 и P2, сформируют верхнюю срединную линию (U - MLH) и нижнюю срединную линию (L - MLH). Буква H в конце аббревиатур этих двух разнесенных срединных линий унаследована от наших учителей 20-го столетия, в подражание двум параллельным вертикальным линиям буквы H. В нашей каждодневной торговой рутине мы, для экономии времени, могли бы просто помечать их как ML, UML и LML.
Срединная линия - это связующее звено, которое усиливает наше понимание вил. Без ML вилы были бы всего лишь еще одним простым каналом. Вы могли бы даже сказать, что вилы представляют собой "элиту каналов".
Срединная линия - основной компонент структуры вил, это не только связующий якорь с серединой колебания P1 - P2, но также и основа для проведения ее помощников - верхних и нижних срединных линий, предупреждающих линий, линий Фибоначчи и скользящих параллельных линий, и т.д.
Я должен также упомянуть, что построенная срединная линия проецируется в пространство цены-времени, в непосредственное прошлое и текущий поток рынка, будучи выбранной определенным якорем (P0) и соответствующим колебанием P1 - P2.
Рисунок 1. На этом графике изображены типичные вилы, роль срединной линии определяется как ось симметрии не только для уровней цен но также и для временных баров. (Посмотрите на 17 бар от P2.) После того, как цена протестировала срединную линию (см. бар 22 от P2), поток рынка выстрелил до UML. Эта линия не только остановила рынок, но и отбросила его обратно к срединной линии. Несмотря на все это, импульс рынка снова повел цену вверх, будучи временно приостановленным на верхней линии Фибоначчи 61.8 %.
Чтобы подытожить роль срединной линии в нашей каждодневной торговле, я кратко опишу 12 ее характеристик в конце этой статьи.
Магнит и симметрия оси
Основная роль срединной линии - привлекать, как "магнит", цену рынка. Доктор Алан Эндрюс учил своих студентов, что цена возвращается к срединной линии приблизительно в 80 % времени. Таким образом, срединная линия становится минимальной целью цены. Это один из наилучших компонентов вил, самый мощный в процессе описания потока рынка самым оптимальным образом.
Чтобы подтвердить оптимальное описание потока рынка, мы ищем:
• Многократные пройденные тесты; как сказали бы опытные трейдеры: "окончательный индикатор - это опробованная и проверенная линия тренда
• Симбиоз между рыночной ценой и срединными линиями, ответственными за:
• Энергия скапливается при построении прямоугольников энергии
• Энергия расходуется на процесс построения огромных баров и колебаний
Срединная линия может быть настолько превосходной осью симметрии цены, что:
• Отражает наиболее доминирующий тренд (обычно главные вилы) ИЛИ
• Идет параллельно оси младшего тренда (младшие вилы)
Срединная линия может играть роль поддержки (в нисходящем тренде) или сопротивления (в восходящем). Старая поддержка может быстро стать новым сопротивлением и наоборот.
Потенциал тройного действия
Когда цена приближается к срединной линии, за один раз она создает одно из трех движений; a именно:
• Разворот (будет сделана верхняя опорная точка) ИЛИ
• Сильный пробой, далеко уходящий за ML, ИЛИ
• Узкий диапазон, который подготовит следующую вспышку цены
Масштабирование и пирсинг
Масштабирование через срединную линию - признак импульса высокого давления. Оно может использоваться, чтобы рассмотреть потенциальную сделку с низким риском и высокой вероятностью. Как только уровень пробит, мы ожидаем, что рынок пойдет дальше, по крайней мере, к следующему уровню или, наоборот, повторно протестирует ML.
Пирсинг срединной линии является, скорее, смягченным пробоем; его относительная важность расположена между масштабированием и тестированием (ретестированием). Если мы видим только этот элемент, никаких сделок не предусматривается.
Тестирование и ретестирование
Тестирование срединной линии является очень важным элементом создания сделки низкого риска, но высокой вероятности. Во-первых, давайте четко определим этот процесс. Тестирование сопротивления или уровня поддержки означает, что трейдер ожидает, что цена ненадолго остановит или развернет текущий тренд. Этот тип тестирования дал бы Вам понять, в какую сторону мог бы пойти рынок в ближайшем будущем.
Тестирование подразумевает точно определенный контакт цены с уровнем поддержки / сопротивления (S / R). Это можно выразить и по-другому: не допускается никаких пробоев или масштабирований. Цена должна остановиться точно на тестируемой линии. Процесс оценки степени важности остановки очень зависит от того, где закрылся коснувшийся линии бар. Это может быть:
• Нижняя четверть (возможный разворот текущего восходящего тренда)?
• Верхняя четверть (возможный разворот текущего нисходящего тренда)?
Пространство между тестируемой срединной линией и закрытием коснувшегося бара должно быть измерено, чтобы определить степень возможности цены развернуться. Еще раз, чем больше это пространство, тем сильнее желание тренда развернуться.
Повторное тестирование говорит о многом. Легко понять, что происходит при многократных тестированиях. Число тестов определяет силу линии S / R тренда. Чем многочисленнее тесты, тем сильнее будет линия тренда S / R.
Таким образом, если у Вас будет линия поддержки тренда, которая была протестирована четыре раза, и линия тренда сопротивления, которая была протестирована только два раза, то рынок будет выбирать пробой сопротивления (только два контакта), потому что оно не так сильно, как поддержка (четыре контакта).
Мы можем сделать вывод, что рынок будет всегда идти по пути наименьшего сопротивления. Но будьте осторожны; Вы никогда не должны доверять непроверенной срединной линии, кроме тех случаев, когда присутствует по крайней мере одна из следующих сильных линий (перечисленных в следующем параграфе этой статьи).
Здесь же стоит вспомнить и еще одну подсказку. Большинство трейдеров полагает, что все линии поддержки / сопротивления (S / R) созданы равными, с точки зрения тормозфщей силы. Это не верно. Некоторые линии S / R имеют по крайней мере удвоенную силу останавливать цену. Среди них мы можем кратко упомянуть следующие сильные линии:
• Старые максимумы / минимумы
• Максимум / минимум последнего гэпа или даже 50%-й уровень Фибоначчи этого гэпа
• Абсолютный максимум / минимум актива (Пример: максимум / минимум фьючерсного контракта или акции)
• Отношения Фибоначчи: 0.38, 0.50 и 0.618
• Круглые или точные числа, оканчивающиеся на 10, 50, 100 или 1000
• Энергичная линия тренда, особенно ML более высокого масштаба времени
• Линия тренда нескольких опорных точек, проведенная через рынок (также называемая неортодоксальной линией)
• Паттерн графика: Его ось симметрии, линия шеи или вершина (треугольника)
Когда одна из этих сильных линий будет протестирована рыночной ценой, она по крайней мере на 50 % увеличит свою силу останавливать цену.
Теперь, когда трейдер может видеть концепцию S / R понятие с другой стороны, мы подчеркиваем, что понятия масштабирования, тестирования и ретестирования этих линий S / R очень важны в создании наших малорискованных сделок высокой вероятности.
Отказы
Поведение цены, приближающейся к срединной линии, может много рассказать о силе импульса и его конечном предназначении. Если рыночная цена не может достигнуть срединной линии, возвращаясь ранее, это формирует отказ, вид обрезанного импульсного движения. В таком случае мы говорим, что цена не смогла достигнуть срединной линии.
Отказ сигнализирует о развороте. Как только цена развернется, она пойдет в направлении противоположной нижней / верхней срединной линии. Противоход будет более сильным чем начальное движение, приближавшееся к ML. Пожалуйста помните об этом; это может принести Вам реальное конкурентное преимущество.
Расстояние (пространство) между ML и недавно созданной точкой отказа может и должно быть измерено, чтобы определить степень слабости импульса. Большинство трейдеров об этом не знает.
Сила или слабость рынка, связанная с ML: Дважды по шесть правил параметров
Срединная линия может использоваться для оценки степени силы или слабость (дважды по шесть параметров) текущего рынка. Эти особенности чрезвычайно важны для принятия торговых решений и они действительно могут изменить показатели результативности торговли.
Шесть правил параметров: Характеристики ML при восходящем импульсе
1. Впереди вверху нет никаких потенциальных сопротивлений (путь наименьшего сопротивления).
2. Пробой ML или U - MLH определенного типа - с огромными барами; цены закрываются в верхней половине баров (выше 50 %), максимально далеко выше упомянутых линий; чем выше положение закрытия, тем сильнее импульс восходящего тренда.
3. Гэп над ML - признак силы. Его сила, подобно магниту будет пылесосом тянуть цену назад, в попытках заполнить гэп. Чем больше и свежее гэп, тем большими будут шансы этого заполнения. Отсутствие или даже дефицит сильных уровней сопротивления, расположенных перед рынком, облегчают восходящее движение на этом беспрепятственном пути.
4. Нет никаких тестирований линий ML или L - MLH, принадлежащих другой структуре вил.
5. Мы имеем эффект (сильный восходящий импульс), но не причину, даже если источник этого сильного импульса очевиден: торговля в энергетическом кластере диапазона, лежащем на L - MLH или дальше, на ML.
6. Срединная линия рынка и ML большего периода времени ориентированы вверх, синхронно с направлением сделки.
Шесть правил параметров: Характеристики ML при нисходящем импульсе
1. Впереди нет никаких потенциальных поддержек ниже (путь наименьшего сопротивления).
2. Пробой ML или L - MLH определенного типа - с огромными барами; цены закрываются в нижней половине баров (ниже 50 %), максимально далеко ниже упомянутых линий; чем ниже положение закрытия, тем сильнее импульс нисходящего тренда.
3. Гэп под ML - признак слабости. Его сила, подобно магниту будет пылесосом тянуть цену назад, в попытках заполнить гэп. Чем больше и свежее гэп, тем большими будут шансы этого заполнения. Отсутствие или даже дефицит сильных уровней поддержки, расположенных перед рынком, облегчают нисходящее движение на этом беспрепятственном пути.
4. Нет никаких тестирований линий ML или U - MLH, принадлежащих другой структуре вил.
5. Мы имеем эффект (сильный нисходящий импульс), но не причину, даже если источник этого сильного импульса очевиден: торговля в энергетическом кластере диапазона, лежащем на U - MLH или дальше, на ML.
6. Срединная линия рынка и ML большего периода времени ориентированы вниз, синхронно с направлением сделки.
Другие Функции ML
Если мы углубимся в характеристики срединной линии, то увидим два других явления.
Линия A / R - Родитель ML
Срединная линия может отлично ассимилироваться с Центральной Линией (CL) сетапа Действия / Противодействия (Action / Reaction - A / R). ML - специализированные случаи сетапа Действия / Противодействия. Это объясняет случай "гибридных" вил, которые являются только результатом сетапа линии A / R.
Линия ML бывает различных версий
Срединную линию можно также называть в зависимости от ее точного местоположения относительно других вил или промежутка (то есть, минисрединная линия, линия медианы промежутка и внутрисрединная линия).
К главной срединной линии прилагаются другие, меньшие срединные линии. Это как будто 60-минутный период времени ML доминирует над потоком рынка 15-минутного графика ML.
Минисрединные линии обычно строятся, чтобы точно определить направление небольшой коррекции в 1 - 5 баров (также называемой откатом [на восходящих трендах] или маленькими ралли или пиками [на нисходящих трендах]). Они точно определяют возможный разворот.
ML одно-барных вил
Малоизвестной, даже для проницательного трейдера, срединной линией является ML одно-барных вил. Четыре компонента бара (открытие, закрытие, максимум и минимум) будут кандидатами для выбора трех оптимальных опрных точек, необходимых, чтобы построить крохотные вилы.
Возникает вопрос …, Какую пользу может получить трейдер от таких крошечных вил? Ответ не очевиден …, единственным возможным применением на таком маленьком фрактальном уровне тренда является управление капиталом или, точнее, подстройка или проверка стратегии стоп-лосса.
Понятие границы ML
Коецепция границы ML отлично иллюстрируется при прободении срединной лини. Если рынок:
• Падает с крошечным пробоем, лишь немного заходя под ML, но закрывается выше ML, возможный разворот неизбежен
• Растет с крошечным пробоем, лишь немного поднимаясь над ML, но закрывается ниже ML, возможный разворот неизбежен
Контекст широкой срединной линии
Широкие срединные линии нужно рассматривать как широкие каналы. Во-первых, мы делим широкую срединную линию пополам, чтобы попытаться увидеть, насколько хорошо эта версия описывает рынок. В случае, если оптимальный результат не получен, мы должны применять различные отношения Фибоначчи, пока не будет достигнута правильная пропорция деления по ширине.
Новейшая ML - на шаг впереди рынка
Цены всегда направляются в сторону самой новой срединной линии. Трейдер всегда должен быть готов провести новую срединную линию, когда в поле зрения возникает вероятная коррекция.
Множественные ML
Многократные срединные линии, имеющие один и тот же наклон, означают сильный тренд, который, вероятно, долго не продлится и скорее всего закончится торговым диапазоном.
Часть 2: Интеграция этого подхода с другими современными инструментами для лучших результатов с оптимальной уверенностью
Многие из этих инструментов не существовали или же не были использованы вместе еще четверть века назад. Но в настоящее время эти инструменты, безусловно, присутствуют в арсенале прибыльного и последовательного профессионального трейдера:
• Межрыночный анализ
• Множественные таймфреймы
• Множественные таймфреймы с опорными точками
• Дуги отношений Фибоначчи
• Волновой принцип Эллиотта
• Инструменты Ганна
• Круги Дженкинса
• Волны Вольфа
• Эллипсы
Дабы сэкономить время и пространство я не буду рассматривать все эти инструменты, даже вкратце. Однако, если Вам интересно, Вы сможете найти все это в свободном доступе.
Дуги отношений Фибоначчи
Все описанные инструменты можно найти в программе Advanced GET.
Вилы применены к цене и RSI - линии P1 / P2 Фибоначчи
Использование RSI относится к потоку рынка и может часто представлять возможности, которые иначе скрыты от трейдера. Использование линии P1 / P2 Фибоначчи часто точно определяют ключевые уровни разворота, неизвестные даже для некоторых трейдеров вил.
Углы Ганна и многократные сочетания
Процентный метод Ганна раскрывает следующий максимум
Одним из самых надежных инструментов Ганна, после угла 45 градусов, является процентный метод, показанный на рисунке ниже. Он указывает наиболее вероятный следующий максимум или минимум.
Конец пятой волны - расчет многоуровневого кластера
Большинство из нас знакомо с отношениями Фибоначчи, используемыми для расчета расширений или ретрейсментов цены или даже времени. В этом разделе статьи я опишу расчеты, необходимые для того, чтобы получить многоуровневый кластер завершения пятой волны, последней волны импульсного паттерна.
Изучая таблицу на рисунке ниже, Вы заметите, что мы использовали уровни Волн Эллиотта (см. график на рисунке 7), чтобы вычислить наиболее вероятный уровень завершения Волны 5. Здесь видно, что мы использовали подволны, W1, W0-3, W4, W5, а также подволны "еще меньшей степени", w1, w2, w3, w0-3 и w4, W5. Наконец, мы получили кластер из 11 слоев - от 144602 до 144896, со средним значением кластера на уровне 144750, что представляет собой расстояние всего 0.203 % от максимума текущего рынка.
Наблюдая график на Рисунке 7, Вы заметите, что уровень 144750 - это точно то место, где отношение Фибоначчи 2.618 пересекает верхнюю срединную линию возрастающих вил - превосходная комбинация различных методов.
Рисунок 7
Волна 5 Эллиотта - Самый высокий максимум - Подтверждение со стороны Квадрата Девяти Ганна
Выгоды интеграции
Как видите, различные современные методы, превосходно описанные ранее, хорошо комбинируются с анализом вил. Мы твердо уверены, что Интегрированная техника Анализа Вил не только дает трейдеру преимущество перед толпой, но также и гарантирует очень высокие шансы обнаружения и выполнения сделок с низким риском и высокой вероятностью.
Dr. Mircea Dologa
© eSignal
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба