Ключевые тренды и события на рынке

• New! Обзор российского рынка Важность: высокая

Индекс МосБиржи почти отыграл потери прошлой недели, когда тучи над рынком сгущались. Правда, ровно до тех пор, пока не стало ясно, что буря будет не такой сильной, как ожидалось. Таким образом, несмотря на санкции и дивгэпы бенчмарк вырос почти на 5%.

В США сезон отчетности начался достаточно позитивно. К тому же Трамп заявил, что не планирует увольнять Пауэлла. Американские индексы снова на максимумах.

Биткойн рванул вверх, откатился, но снова готовит полет «to the moon».

Индекс RGBI не планирует завершать свою космическую миссию даже спустя девять недель роста. На фоне ожиданий по снижению ключевой процентной ставки восходящее движение не иссякнет вплоть до 25 июля.

• New! Операционные результаты ММК за II квартал и 6 месяцев 2025 Важность: высокая

Результаты ожидаемо плохие, но падение продаж в премиальном сегменте — негатив. Несмотря на умеренную поквартальную динамику, цифры очень слабые в годовом сопоставлении. С учетом низких цен это будет транслироваться в слабые финансовые результаты за II квартал и I полугодие.

• New! Силуанов: власти планируют продать ЮГК Важность: высокая

Власти планируют продать ООО «Управляющая компания "Южуралзолото группа компаний"», которое управляет ПАО «Южуралзолото группа компаний» (ЮГК).

Ранее компания перешла в собственность Росимущества.

Аналитики БКС считают, что новый собственник — неопределенность для стандартов корпоративного управления и стратегии развития компании.

• New! ИКС 5 опубликовал операционные результаты за II квартал Важность: высокая

ИКС 5 опубликовал ожидаемо хорошие операционные результаты за II квартал 2025 г. Выручка увеличилась на 21,6% г/г при росте в 13,9% сопоставимых продаж и расширении торговых площадей на 9%. Сопоставимые продажи росли как на фоне увеличения среднего чека (+12%), так и трафика в магазинах (+1,5%). Хорошее повышение выручки наблюдалось в крупнейшем для компании формате Пятерочка (+19%) и в самом быстрорастущем дискаунтере Чижик (+83%).

• New! Эталон планирует провести автоконвертацию расписок Важность: высокая

Компания Эталон планирует провести автоконвертацию расписок ГДР ETALON GROUP PLC (US29760G1031) на обыкновенные акции МКПАО «Эталон Груп» (1-01-17142-A/RU000A10C1L6).

• New! МТС Банк привлек 4 млрд рублей в результате SPO Важность: средняя

МТС Банк сообщил о привлечении приблизительно 4 млрд руб. в ходе размещения обыкновенных акций дополнительного выпуска (SPO), состоявшегося в пятницу, 11 июля.

Учитывая, что цена размещения на 20% выше вчерашней цены закрытия, вероятно, подавляющую часть допэмиссии выкупит МТС, основной акционер банка.

• New! Банк России зарегистрировал дополнительный выпуск акций ВК Технологий Важность: средняя

Банк России 11 июля 2025 г. принял решение о государственной регистрации дополнительного выпуска и регистрации проспекта обыкновенных акций ПАО «ВК Технологии».

Акции будут размещаться путем открытой подписки, отмечается на сайте ЦБ.

• New! ЕС одобрил 18-й пакет антироссийских санкций Важность: высокая

Страны Евросоюза одобрили 18-й пакет санкций против России. Под них попадут, в частности, НПЗ Роснефти в Индии и газопроводы «Северный поток».

Также в списке окажутся 105 танкеров, которые, по мнению ЕС, являются частью российского теневого флота. Новые ограничения включают и снижение потолка цен на нефть из РФ.

Более того, Евросоюз уже начал работу над 19-м пакетом санкций против РФ.

• New! Инфляционные ожидания населения в июле остались на уровне 13% Важность: высокая

Инфляционные ожидания россиян в июле остались на уровне прошлого месяца — 13%, следует из оперативной справки по результатам опроса, проведенного для Банка России.

В мае этот показатель достигал 13,4%. Максимум 2025 г. был зафиксирован в январе и составил 14%.

• New! Инфляция в России возобновила снижение Важность: высокая

В России с 8 по 14 июля рост потребительских цен замедлился до 0,02% с 0,79% в предыдущий недельный период, свидетельствуют данные Росстата.

Годовая инфляция (в сумме за 12 месяцев) к 14 июля уменьшилась до 9,34% с отметки 9,45%, зафиксированной неделей ранее.

С начала года к 14 июля потребительские цены выросли на 4,61%, с начала месяца — на 0,81%.

• New! Госдума приняла закон о компенсации по ИИС-3 при банкротстве брокера Важность: высокая

Госдума приняла сразу во втором и третьем чтениях закон о создании системы возмещения стоимости ценных бумаг на индивидуальных инвестиционных счетах (ИИС-3) граждан в случае банкротства брокера.

Законопроект предусматривает создание механизма компенсирования стоимости имущества, учитываемого на ИИС-3, открываемых с 1 января 2024 г. Максимальная сумма выплат составит 1,4 млн руб. на гражданина.

• New! ЦБ уточнил критерии для получения статуса квала Важность: средняя

Банк России уточнил критерии для получения статуса квалифицированного инвестора.

Так, размер дохода как самостоятельного критерия должен составлять не менее 12 млн руб. в год за последние два года. В комбинации с другими критериями, такими как усложненные тестирования, образование и ученая степень, требование снижается до 6 млн руб. При этом не учитывается полученный от продажи недвижимости доход.

• New! Госдума приняла закон о внедрении цифрового рубля Важность: средняя

Госдума приняла закон, согласно которому с 1 сентября 2026 г. в России начнется поэтапное внедрение цифрового рубля.

В частности, согласно законопроекту, с 1 сентября следующего года начнется постепенное подключение банков к платформе цифрового рубля. Сначала норма будет действовать для системно значимых кредитных организаций.

• New! Госдума разрешила биржам лишать нарушителей правил доступа к торгам Важность: средняя

Госдума приняла сразу во втором и третьем чтениях закон, согласно которому организаторы торгов на товарных и финансовых рынках получат право воздействовать на участников и эмитентов.

Так, в случае нарушения ими правил или непредставления необходимых документов биржи смогут выносить предупреждение, накладывать штрафы или прекращать доступ к торгам.

• New! Отчет ОПЕК. Прогноз спроса на 2025 и 2026 сохранен Важность: средняя

ОПЕК сохранила прогноз по росту спроса на нефть в мире в 2025 и 2026 гг. Мировой спрос на нефть в 2025 г. может вырасти на 1,3 млн баррелей в сутки (б/с), такой же прирост ожидается и в 2026 г.

В абсолютном значении спрос на нефть в мире в 2025 г. может составить 105,13 млн б/с, а в 2026 г. — 106,42 млн б/с. С остальными прогнозами картеля можно ознакомиться по ссылке.

• New! ЦБ вводит новые правила на рынке IPO Важность: средняя

Банк России определил перспективы регулирования рынка первичных размещений акций после публичного обсуждения своих инициатив. Предлагаемые меры будут способствовать формированию лучших практик и повышению качества IPO