Отложенный отчет по занятости в США, данные по инфляции CPI, а также розничные продажи будут в центре внимания на этой неделе.
Nike: у акций компании есть все шансы удивить своими доходами.
Micron: ралли, вызванное искусственным интеллектом, оставляет мало шансов на ошибку - любое разочарование может спровоцировать резкий откат, поскольку рынок переключится на более безопасную почву.
Основные индексы Уолл-стрит в пятницу снизились, причем S&P 500 и Nasdaq упали более чем на 1%, поскольку инвесторы продолжали выходить из технологических акций и переходить в другие сегменты рынка на фоне опасений по поводу "пузыря" ИИ.
За неделю S&P 500 снизился на 0,6%, в то время как технологический Nasdaq Composite потерял 1,6%. При этом Dow Jones показал рост, увеличившись на 1,1% за неделю. Малый индекс Russell 2000 прибавил 1,2% после того, как в четверг были достигнуты новые рекордные максимумы и максимумы закрытия.
Поскольку год подходит к концу, а праздники не за горами, инвесторы будут обращать пристальное внимание на отложенные экономические отчеты, которые будут опубликованы на этой неделе.
Во вторник выйдет отчет о занятости в США за ноябрь, а в четверг - ежемесячный индекс потребительских цен, за которым пристально следят для выявления инфляционных тенденций. А отчет о розничных продажах поможет получить более полное представление об экономическом росте.
Несмотря на то, что сезон отчетов практически завершен, несколько заметных компаний представят квартальные результаты на предстоящей неделе. Среди них - компания по производству микросхем памяти Micron, производитель спортивной одежды Nike, FedEx и строительный гигант Lennar.
Независимо от того, в каком направлении пойдет рынок, ниже я выделю одну акцию, которая, скорее всего, будет пользоваться спросом, и еще одну, которая может увидеть свежий спад. Помните, что мой таймфрейм рассчитан только на эту неделю, с понедельника, 15 декабря, по пятницу, 19 декабря.
Акции для покупки: Nike
На этой неделе Nike является наиболее привлекательным вариантом для покупки, поскольку публикация прибыли за второй квартал станет катализатором потенциального отскока. Аналитики ожидают, что после нескольких кварталов вялых результатов новый исполнительный директор Эллиотт Хилл начнет разворот к лучшему.
Участники рынка ожидают значительных колебаний в акциях Nike после публикации данных. Рынки опционов оценивают потенциальное движение на $6, или примерно +/-9%, в обе стороны после публикации отчетности.
Оптимизм Уолл-стрит ощутим, аналитики отмечают стратегию компании "Win Now" (агрессивный маркетинг и переоснащение оптовых каналов) как признаки разворота, хотя консенсус смягчает ожидания по прибыли на акцию в размере $0,37 (снижение на 53% по сравнению с прошлым годом) при выручке в $12,22 млрд.
Превышение этого показателя или даже стабильные рекомендации на фоне устойчивых потребительских расходов в сезон праздничных покупок могут вызвать ралли. В недавней записке RBC Capital ожидается стабилизация и рост продуктовой линейки до 2026 года, а возможным попутным ветром станет спрос, вызванный чемпионатом мира по футболу.
С учетом того, что 26 аналитиков склоняются к совету "покупать", а средний ценовой ориентир предполагает более чем 20%-ный потенциал роста, устойчивость Nike на рынке позволяет ей добиться роста, опережающего более широкие индексы.
После сложного года, отмеченного переизбытком товарных запасов и снижением спроса на одежду, акции Nike подешевели до $67,50, что значительно ниже средних исторических значений, предлагая редкую точку входа в циклический потребительский сектор, который внезапно вошел в моду.
Акции Nike торгуются с прогнозируемым коэффициентом P/E 26,9x, что очень много для циклических компаний, но благодаря дивидендной доходности в 2,43% и 24-летней серии повышения дивидендов инвесторы, получающие доход, могут счесть риск приемлемым в условиях, когда рынок ищет ротацию стоимости.
Акции для продажи: Micron
Акции Micron Technology стали одними из самых распродаваемых на прошлой неделе, поскольку отчет о прибыли рискует разочаровать инвесторов на фоне более широкого отката на рынке ИИ.
Согласно рынку опционов, трейдеры оценивают масштабные колебания в +/-10,8% после публикации отчета.
Micron планирует заработать $3,91 на акцию, что более чем в два раза превышает прибыль в размере $1,79 на акцию в прошлом году. Выручка, по прогнозам, вырастет на 47% в годовом исчислении до $12,8 млрд, благодаря продажам DRAM большой емкости и чипов нового поколения LPDDR5X.
Однако, учитывая, что рыночная стоимость акций компании выросла до $270 млрд, а аналитики уже предвкушают "суперцикл", любой прогноз, который не оправдает стратосферных ожиданий, может спровоцировать резкую распродажу, особенно если ротационные сделки накажут любителей высоких ставок. Риск фиксации прибыли в этом перегретом пространстве делает сокращение позиций целесообразным, пока отчет не усилил волатильность.
Волатильность цен на полупроводники памяти и переизбыток предложения в отрасли создают дополнительные проблемы для финансовых показателей Micron, а последние индикаторы указывают на ослабление спроса и конкурентного давления.
В пятницу акции MU закрылись на отметке $241,14, что чуть ниже рекордного максимума в $264,75. Несмотря на отличные финансовые показатели и долгосрочный рост, технические параметры предупреждают о наступлении периода охлаждения: 1-часовой график - это море сигналов "Продавать": RSI на уровне 37,3 (приближается к перепроданности), MACD отрицательный, а все краткосрочные скользящие средние мигают красным.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба