31 октября 2012 Bloomberg Лаврентьев Максим
Факторы роста
1. Сегодня после двухдневного перерыва откроются американские биржи. Европейские индексы подросли на 0,7-0,8% за то время, пока в Нью-Йорке бушевал ураган. Скорее всего, Штаты попытаются их догнать, если к открытию американских торгов не появится дополнительного негатива.
2. Азия в 9:00 по Москве торгуется преимущественно в зеленой зоне. Индекс Nikkei 225 прибавляет почти 1,5%, гонконгский Hang Seng растет на 0,4%. Индекс материкового Китая Shanghai Composite снижается на 0,2% с небольшим. Тон азиатской сессии задает вчерашнее решение Банка Японии, который сохранил процентные ставки почти на нулевом уровне и увеличил программу стимулирования экономики.
3. Фьючерсы на российские индексы на вечерней сессии прибавили менее 0,1%.
4. Европейские индексы завершили вчера торги ростом. Германский DAX повысился на 1,1%, французский CAC 40 – на 1,5%, британский FTSE 100 – почти на 1%.
5. Сегодня следует ожидать спроса инвесторов на акции российских интернет-компаний, учитывая, сколько новостей вчера поступило от Mail.ru и Yandex. Кроме того, рынок наконец-то сможет отыграть изменения среди акционеров Vimpelcom.
- Стало известно, что совет директоров Mail.ru через две недели может обсудить вопрос о выплате специальных дивидендов за счет средств, вырученных от продажи пакета компании в Facebook. Аналитики полагают, что выплаты достигнут $1,5-1,7 на акцию, что предполагает дивидендную доходность на уровне 5%. Единственная причина, по которой компания может отказаться дивидендов, – это ее возможное наращивание доли в соцсети «ВКонтакте», в которой Mail.ru уже принадлежит 39,99%.
- Кроме того, топ-менеджеры Mail.ru представили вчера обновленную стратегию и рассказали о множестве новых проектов. Компания приступает к зарубежной экспансии, и самой громкой новостью в этой связи можно считать создание специального бренда для работы за пределами России – My.com. К выходу на новые рынки компания подготовила целый ряд обновлений для своих продуктов по всем пяти значимым направлениям: почта и портал, мессенджеры, поиск и е-коммерция, социальные сети, игры.
- Так, в ближайшем будущем ожидается запуск нового продукта – календаря, тесно связанного с почтой. Появится возможность совершать видеозвонки из почтового ящика пользователя на всех мобильных платформах. Отдельно стоит упомянуть о проекте ICQ WiFi Free, в рамках которого Mail.ru при участии «Таскома» развернет в Москве сеть из 500 бесплатных точек доступа Wi-Fi. Большая их часть заработает в кафе и ресторанах. С помощью этого проекта Mail.ru планирует популяризировать использование месенджеров.
- «Яндекс» опубликовал вчера хорошую квартальную отчетность по US GAAP. Выручка за год выросла на 41% до 7,27 млрд рублей, чистая прибыль увеличилась на 34% до 2,29 млрд рублей. Скорректированная EBITDA увеличилась на 47% до 3,44 млрд рублей, а скорректированная чистая прибыль – на 53% до 2,23 млрд. Согласно консенсус-прогнозу 2stocks, компания должна была увеличить первый из этих показателей на 43%, а второй – и вовсе лишь на 25%.
- Еще позавчера стало известно, что Altimo выкупает пакет префов Vimpelcom Ltd у украинца Виктора Пинчука, увеличивает голосующую долю до 47,85%. Но рынок отыграет новость лишь сегодня, после возобновления торгов на NYSE, где обращаются акции Vimpelcom. Похоже, близится победа российских олигархов в многолетнем конфликте с Telenor. Бесконечные противоречия между двумя основными акционерами компании снижали привлекательность ее акций. Если Vimpelcom перейдет под контроль Altimo, это как минимум заставит некоторых инвесторов задуматься о переоценке ее справедливой стоимости. Учитывая, что для получения контроля россиянам осталось докупить лишь 2,15% голосующих акций, скорее всего они попытаются это сделать.
6. Среди западных компаний хорошую квартальную отчетность вчера опубликовали Deutsche Bank, BP, ICBC, Eni, Fiat, Allian, Metro Group, US Steel, Ford. Швейцарский UBS хоть и разочаровал аналитиков, но подтвердил планы по резкому сокращению издержек и повышению рентабельности. Рынок сегодня может продолжить отыгрывать все эти новости. Как водится, поддержку в этом случае должны получить не только бумаги самих отчитавшихся компаний, но и их партнеров по бизнесу и ближайших конкурентов.
- Deutsche Bank AG, крупнейший банк Германии по объему активов, увеличил чистую прибыль на 3% до 747 млн евро. Аналитики, опрошенные Bloomberg, прогнозировали показатель на уровне 563,9 млн евро. Выручка увеличилась на 18% до 8,66 млрд евро.
- Чистая прибыль британской BP выросла за год на 7,7%, достигнув $5,43 млрд евро, прежде всего благодаря росту доходов от нефтепереработки. В этой связи компания решила увеличить квартальные дивиденды на 12,5% по сравнению с выплатами за апрель-июнь до 9 центов на акцию.
- Торгово-промышленный банк Китая (Industrial and Commercial Bank of China, ICBC), крупнейший по капитализации банк в мире, увеличил чистую прибыль на 15% благодаря росту кредитного портфеля и снижению отчислений в резерв. Показатель достиг 62,4 млрд юаней ($10 млрд), превысив ожидания аналитиков. Участники опроса Bloomberg ожидали чистой прибыли на уровне 60,7 млрд юаней.
- Крупнейшая нефтяная компания Италии Eni SpA увеличила чистую прибыль в третьем квартале более чем на 40%, добычу – на 16%. Скорректированная чистая прибыль от продолжающихся операций выросла на 3,1%, достигнув 1,78 млрд евро, а скорректированная операционная прибыль – на 2,2% до 4,36 млрд. Котировки ответили ростом в пределах 2%.
- Крупнейший банк Швейцарии UBS AG зафиксировал чистый убыток по итогам третьего квартала 2012 года из-за существенных списаний инвестиционно-банковского подразделения. Потери составили 2,17 млрд швейцарских франков ($2,3 млрд), или 0,58 франка на акцию, по сравнению с чистой прибылью в размере 1,02 млрд франков, или 0,27 франка на акцию, за аналогичный период 2011-го. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали чистую прибыль в размере 439 млн франков. При этом UBS официально объявил о планируемом сокращении 10 000 рабочих мест и о выходе из капиталозатратных торговых операций. Затраты на реструктуризацию запланированы в размере 3,3 млрд франков, но благодаря ей банк сможет экономить 5,4 млрд франков в год. Банк ожидает повышения рентабельности собственного капитала как минимум до 15% в 2015 году против ранее прогнозировавшихся 12-17%.
7. Telefonica Deutschland провела крупнейшее IPO в Европе в этом году, выручив 1,45 млрд евро. Обнадеживающий сигнал о самочувствии европейских рынков. Испанская Telefonica SA, вторая телекоммуникационная компания Европы по рыночной капитализации, вчера завершила IPO своего германского подразделения. Акции удалось разместить у верхней границы суженного накануне ценового диапазона – по цене 5,6 евро за штуку. Предварительная оценка бумаг составляла 5,25-6,5 евро, в пятницу она была ограничена диапазоном 5,5-6 евро, а в понедельник – еще более узкими рамками 5,5-5,6 евро. Тем не менее, сделку можно считать удачной, учитывая ее значительный объем и в целом непростую ситуацию на рынках в период размещения.
Факторы падения
1. В Штатах подсчитывают убытки и борются с последствиями Сэнди. Негатив для котировок компаний, которые пострадали от действия стихии. В частности это нефтеперерабатывающие заводы Штатов, авиационные и туристические компании, страховщики. Умеренно негативной реакции можно ожидать от бумаг сетей общественного питания, ритейлеров, представителей строительной индустрии.
2. Декабрьский фьючерс на Brent вчера подешевел на электронной товарной бирже ICE Futures Europe на 0,3% - до $109,08 за баррель. По состоянию на 9:00 по Москве фьючерс на Brent торгуется почти на уровне вчерашнего закрытия.
3. «Газпром» расширил инвестпрограмму и принял решение инвестировать в разработку Чаянды – давление на котировки, скорее всего, сегодня сохранится. Всего лишь на следующий день после разговора главы компании Алексея Миллера с президентом России Владимиром Путиным о реализации восточной газовой программы концерн принял окончательное инвестиционное решение по Чаяндинскому месторождению. Ввод в разработку газовых залежей намечен на 2017 год, нефтяных - на 2014 год, сообщила компания. По предварительной оценке, предполагаемые инвестиции в обустройство Чаяндинского месторождения и создание нового газопровода составят 430 и 770 млрд рублей соответственно. Также вчера концерн сообщил, что совет директоров планирует расширить инвестпрограмму этого года почти на 25% до 975 млрд рублей.
4. Сводный индекс доверия к экономике еврозоны упал в октябре до минимума за три года до 84,5 пункта – неудивительно, но неприятно. Даже в сентябре показатель был выше – на отметке 85,2. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали снижения показателя в этом месяце до 84,4 пункта с первоначально объявленных 85 пунктов.
5. Рост числа безработных в ФРГ в октябре вдвое превысил прогноз, уровень безработицы составил 6,9%, как и ожидалось. Количество безработных в Германии увеличилось в седьмой раз подряд, их ряды пополнило около 20 000 человек, хотя аналитики ожидали прироста показателя только на 10 000. Армия безработных достигла в ключевой стране еврозоны 2,94 млн человек. Германские компании не спешат наращивать темпы найма, поскольку спрос на их продукцию снижается на фоне долгового кризиса в еврозоне и замедления темпов роста экономик развивающихся стран.
6. Разочаровали рынок квартальные отчеты китайской нефтегазовой компании PetroChina, южнокорейской Korea Zinc
- PetroChina, крупнейшая корпорация Азии по рыночной капитализации, сократила чистую прибыль на 33% в годовом выражении. Показатель снизился до 24,9 млрд юаней ($4 млрд), или 0,14 юаня в расчете на акцию. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали его на уровне 27,3 млрд юаней.
- Korea Zinc, третий по величине в мире производитель рафинированного цинка, снизила чистую прибыль на 43,5%, в частности из-за падения стоимости металла на фоне замедления темпов мирового экономического роста. Показатель составил 102,9 млрд вон ($94,2 млн), при этом средний прогноз аналитиков был выше - 164,7 млрд вон.
http://www.bloomberg.com/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
1. Сегодня после двухдневного перерыва откроются американские биржи. Европейские индексы подросли на 0,7-0,8% за то время, пока в Нью-Йорке бушевал ураган. Скорее всего, Штаты попытаются их догнать, если к открытию американских торгов не появится дополнительного негатива.
2. Азия в 9:00 по Москве торгуется преимущественно в зеленой зоне. Индекс Nikkei 225 прибавляет почти 1,5%, гонконгский Hang Seng растет на 0,4%. Индекс материкового Китая Shanghai Composite снижается на 0,2% с небольшим. Тон азиатской сессии задает вчерашнее решение Банка Японии, который сохранил процентные ставки почти на нулевом уровне и увеличил программу стимулирования экономики.
3. Фьючерсы на российские индексы на вечерней сессии прибавили менее 0,1%.
4. Европейские индексы завершили вчера торги ростом. Германский DAX повысился на 1,1%, французский CAC 40 – на 1,5%, британский FTSE 100 – почти на 1%.
5. Сегодня следует ожидать спроса инвесторов на акции российских интернет-компаний, учитывая, сколько новостей вчера поступило от Mail.ru и Yandex. Кроме того, рынок наконец-то сможет отыграть изменения среди акционеров Vimpelcom.
- Стало известно, что совет директоров Mail.ru через две недели может обсудить вопрос о выплате специальных дивидендов за счет средств, вырученных от продажи пакета компании в Facebook. Аналитики полагают, что выплаты достигнут $1,5-1,7 на акцию, что предполагает дивидендную доходность на уровне 5%. Единственная причина, по которой компания может отказаться дивидендов, – это ее возможное наращивание доли в соцсети «ВКонтакте», в которой Mail.ru уже принадлежит 39,99%.
- Кроме того, топ-менеджеры Mail.ru представили вчера обновленную стратегию и рассказали о множестве новых проектов. Компания приступает к зарубежной экспансии, и самой громкой новостью в этой связи можно считать создание специального бренда для работы за пределами России – My.com. К выходу на новые рынки компания подготовила целый ряд обновлений для своих продуктов по всем пяти значимым направлениям: почта и портал, мессенджеры, поиск и е-коммерция, социальные сети, игры.
- Так, в ближайшем будущем ожидается запуск нового продукта – календаря, тесно связанного с почтой. Появится возможность совершать видеозвонки из почтового ящика пользователя на всех мобильных платформах. Отдельно стоит упомянуть о проекте ICQ WiFi Free, в рамках которого Mail.ru при участии «Таскома» развернет в Москве сеть из 500 бесплатных точек доступа Wi-Fi. Большая их часть заработает в кафе и ресторанах. С помощью этого проекта Mail.ru планирует популяризировать использование месенджеров.
- «Яндекс» опубликовал вчера хорошую квартальную отчетность по US GAAP. Выручка за год выросла на 41% до 7,27 млрд рублей, чистая прибыль увеличилась на 34% до 2,29 млрд рублей. Скорректированная EBITDA увеличилась на 47% до 3,44 млрд рублей, а скорректированная чистая прибыль – на 53% до 2,23 млрд. Согласно консенсус-прогнозу 2stocks, компания должна была увеличить первый из этих показателей на 43%, а второй – и вовсе лишь на 25%.
- Еще позавчера стало известно, что Altimo выкупает пакет префов Vimpelcom Ltd у украинца Виктора Пинчука, увеличивает голосующую долю до 47,85%. Но рынок отыграет новость лишь сегодня, после возобновления торгов на NYSE, где обращаются акции Vimpelcom. Похоже, близится победа российских олигархов в многолетнем конфликте с Telenor. Бесконечные противоречия между двумя основными акционерами компании снижали привлекательность ее акций. Если Vimpelcom перейдет под контроль Altimo, это как минимум заставит некоторых инвесторов задуматься о переоценке ее справедливой стоимости. Учитывая, что для получения контроля россиянам осталось докупить лишь 2,15% голосующих акций, скорее всего они попытаются это сделать.
6. Среди западных компаний хорошую квартальную отчетность вчера опубликовали Deutsche Bank, BP, ICBC, Eni, Fiat, Allian, Metro Group, US Steel, Ford. Швейцарский UBS хоть и разочаровал аналитиков, но подтвердил планы по резкому сокращению издержек и повышению рентабельности. Рынок сегодня может продолжить отыгрывать все эти новости. Как водится, поддержку в этом случае должны получить не только бумаги самих отчитавшихся компаний, но и их партнеров по бизнесу и ближайших конкурентов.
- Deutsche Bank AG, крупнейший банк Германии по объему активов, увеличил чистую прибыль на 3% до 747 млн евро. Аналитики, опрошенные Bloomberg, прогнозировали показатель на уровне 563,9 млн евро. Выручка увеличилась на 18% до 8,66 млрд евро.
- Чистая прибыль британской BP выросла за год на 7,7%, достигнув $5,43 млрд евро, прежде всего благодаря росту доходов от нефтепереработки. В этой связи компания решила увеличить квартальные дивиденды на 12,5% по сравнению с выплатами за апрель-июнь до 9 центов на акцию.
- Торгово-промышленный банк Китая (Industrial and Commercial Bank of China, ICBC), крупнейший по капитализации банк в мире, увеличил чистую прибыль на 15% благодаря росту кредитного портфеля и снижению отчислений в резерв. Показатель достиг 62,4 млрд юаней ($10 млрд), превысив ожидания аналитиков. Участники опроса Bloomberg ожидали чистой прибыли на уровне 60,7 млрд юаней.
- Крупнейшая нефтяная компания Италии Eni SpA увеличила чистую прибыль в третьем квартале более чем на 40%, добычу – на 16%. Скорректированная чистая прибыль от продолжающихся операций выросла на 3,1%, достигнув 1,78 млрд евро, а скорректированная операционная прибыль – на 2,2% до 4,36 млрд. Котировки ответили ростом в пределах 2%.
- Крупнейший банк Швейцарии UBS AG зафиксировал чистый убыток по итогам третьего квартала 2012 года из-за существенных списаний инвестиционно-банковского подразделения. Потери составили 2,17 млрд швейцарских франков ($2,3 млрд), или 0,58 франка на акцию, по сравнению с чистой прибылью в размере 1,02 млрд франков, или 0,27 франка на акцию, за аналогичный период 2011-го. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали чистую прибыль в размере 439 млн франков. При этом UBS официально объявил о планируемом сокращении 10 000 рабочих мест и о выходе из капиталозатратных торговых операций. Затраты на реструктуризацию запланированы в размере 3,3 млрд франков, но благодаря ей банк сможет экономить 5,4 млрд франков в год. Банк ожидает повышения рентабельности собственного капитала как минимум до 15% в 2015 году против ранее прогнозировавшихся 12-17%.
7. Telefonica Deutschland провела крупнейшее IPO в Европе в этом году, выручив 1,45 млрд евро. Обнадеживающий сигнал о самочувствии европейских рынков. Испанская Telefonica SA, вторая телекоммуникационная компания Европы по рыночной капитализации, вчера завершила IPO своего германского подразделения. Акции удалось разместить у верхней границы суженного накануне ценового диапазона – по цене 5,6 евро за штуку. Предварительная оценка бумаг составляла 5,25-6,5 евро, в пятницу она была ограничена диапазоном 5,5-6 евро, а в понедельник – еще более узкими рамками 5,5-5,6 евро. Тем не менее, сделку можно считать удачной, учитывая ее значительный объем и в целом непростую ситуацию на рынках в период размещения.
Факторы падения
1. В Штатах подсчитывают убытки и борются с последствиями Сэнди. Негатив для котировок компаний, которые пострадали от действия стихии. В частности это нефтеперерабатывающие заводы Штатов, авиационные и туристические компании, страховщики. Умеренно негативной реакции можно ожидать от бумаг сетей общественного питания, ритейлеров, представителей строительной индустрии.
2. Декабрьский фьючерс на Brent вчера подешевел на электронной товарной бирже ICE Futures Europe на 0,3% - до $109,08 за баррель. По состоянию на 9:00 по Москве фьючерс на Brent торгуется почти на уровне вчерашнего закрытия.
3. «Газпром» расширил инвестпрограмму и принял решение инвестировать в разработку Чаянды – давление на котировки, скорее всего, сегодня сохранится. Всего лишь на следующий день после разговора главы компании Алексея Миллера с президентом России Владимиром Путиным о реализации восточной газовой программы концерн принял окончательное инвестиционное решение по Чаяндинскому месторождению. Ввод в разработку газовых залежей намечен на 2017 год, нефтяных - на 2014 год, сообщила компания. По предварительной оценке, предполагаемые инвестиции в обустройство Чаяндинского месторождения и создание нового газопровода составят 430 и 770 млрд рублей соответственно. Также вчера концерн сообщил, что совет директоров планирует расширить инвестпрограмму этого года почти на 25% до 975 млрд рублей.
4. Сводный индекс доверия к экономике еврозоны упал в октябре до минимума за три года до 84,5 пункта – неудивительно, но неприятно. Даже в сентябре показатель был выше – на отметке 85,2. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали снижения показателя в этом месяце до 84,4 пункта с первоначально объявленных 85 пунктов.
5. Рост числа безработных в ФРГ в октябре вдвое превысил прогноз, уровень безработицы составил 6,9%, как и ожидалось. Количество безработных в Германии увеличилось в седьмой раз подряд, их ряды пополнило около 20 000 человек, хотя аналитики ожидали прироста показателя только на 10 000. Армия безработных достигла в ключевой стране еврозоны 2,94 млн человек. Германские компании не спешат наращивать темпы найма, поскольку спрос на их продукцию снижается на фоне долгового кризиса в еврозоне и замедления темпов роста экономик развивающихся стран.
6. Разочаровали рынок квартальные отчеты китайской нефтегазовой компании PetroChina, южнокорейской Korea Zinc
- PetroChina, крупнейшая корпорация Азии по рыночной капитализации, сократила чистую прибыль на 33% в годовом выражении. Показатель снизился до 24,9 млрд юаней ($4 млрд), или 0,14 юаня в расчете на акцию. Аналитики, опрошенные Bloomberg, ожидали его на уровне 27,3 млрд юаней.
- Korea Zinc, третий по величине в мире производитель рафинированного цинка, снизила чистую прибыль на 43,5%, в частности из-за падения стоимости металла на фоне замедления темпов мирового экономического роста. Показатель составил 102,9 млрд вон ($94,2 млн), при этом средний прогноз аналитиков был выше - 164,7 млрд вон.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://www.bloomberg.com/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter