КОТИРОВКИ НА 18:45 МСК:
Индекс РТС: снизился на 0.02% до 1925.56 пункта
Индекс ММВБ: снизился на 0.14% до 1681.66 пункта
О ГЛАВНОМ: Большую часть торговой сессии российский рынок торговался на положительной территории вопреки негативной динамике внешнего фона. Однако к завершению торгов здравй смысл восторжествовал
В ДЕТАЛЯХ:
Позитивные факторы:
1. Прогнозы Минфина по поводу рубля (А. Кудрин ожидает 24-26 руб за $ при высоких ценах на нефть)
2. Внутрикорпоративные факторы
Негативные факторы:
1. Очередной залп рейтинговых агентств по банкам Греции и Франции
2. Негативная динамика внешних фондовых и сырьевых рынков
3. Падение деловой активности в США
Большую часть торговой сессии российский рынок торговался на положительной территории. Такая динамика не соответствовала внешнему фону. Видимо, российские игроки не удовлетворились результатами вторника, а сегодня, увидев результаты американских площадок, решили догнать западных коллег, не обратив внимания на настойчиво краснеющие американские фьючерсы. Кроме того, сегодня день экспирации по ряду фьючерсных контрактов, и некоторые крупные игроки решили причесать рынок под свои позиции.
В это время на внешнем фоне маячил падающий евро. Накануне Еврогруппа не смогла прийти к какому-либо решению в вопросе помощи Греции. В самой Греции проходит суточная забастовка против ужесточения бюджетной политики, что придает греческим проблемам ещё и политический оттенок. Европейские площадки стали заметно терять после выхода данных по безработице (рост заявок в мае составил 19,6 тыс вместо прогнозируемых 6,5 тыс). Нефтяной рынок был придавлен ростом курса доллара и ожиданием данных о запасах США.
Тем не менее российские игроки гнали рынок вверх и в моменте показали темпы роста основных индексов более 1%. Такая устойчивость рынка к внешнему негативному воздействию вызывала подозрение у многих игроков, подозрения оказались оправданными. Однако с выходом американской статистики здравый смысл восторжествовал. Потребительская инфляция (0,2%) оказалась выше прогнозов (+0,1%), а индекс деловой активности Нью-Йорка (Empire Manufacturing) провалился в минусовую зону (-7,79 вместо ожидаемого повышения до 12 пунктов). Жару дал и Департамент энергетики, сообщив о снижении запасов нефти на 3,4 млн барр (прогноз –1,8 млн), запасы бензина выросли на 573 тыс барр (прогноз +1,05 млн).
По итогам торгов в аутсайдерах оказался нефтегазовый сектор (-0,32%), в лидерах снижения акции Транснефти (+2,1%) и Газпром нефти (-2,48%). В плюсе остались бумаги Татнефти (+1,37%), руководство которой пытается добиться снижения пошлин на вязкую нефть, и Сургутнефтегаза (+0,64%).
Лидеры банковского сектора Сбербанк и Банк ВТБ – без изменений, Сбербанк получил разрешение на размещение своих расписок на зарубежных площадках. Сектор металлургии отторговался как и рынок металлов, где цены на медь на момент закрытия российской сессии снизились на 0,11%, а золото (+0,5%) и серебро (+1%) подтвердили статус защитных активов. В результате снизились бумаги Северстали (-1,66%), а Полюс Золото (+1,58%) и Полиметалл (+3,01%) закрылись в плюсе.
Отдельные корпоративные новости поддерживали менее ликвидные секторы. Снова росла энергетика во главе с Интер РАО (+1,32%) и ФСК ЕЭС (+1,02%). Сектор химии будоражили новости о покупке Беларуськалия и официальном старте road show под IPO Фосагро. В результате Уралкалий +1,57%, Дорогобуж +2,9%. В машиностроении отличился АвтоВАЗ (+2,96%), поднявший цены на свои самые современные модели, и КАМАЗ (+1,02%).
С технической точки, российские индексы вплотную подошли к важным уровням (индекс ММВБ 1715-1720 пунктов, РТС – 1980-85 пунктов), в этом районе проходит бывшая годовая трендовая линия, а также ключевые 55- и 100-дневные СС. Сегодняшняя "устойчивость" не только вызывает подозрение, но и подтверждает, что рынок в руках спекулянтов. В случае улучшения конъюнктуры можно ожидать обновления недавних максимумов, но после этого наиболее вероятно снижение российских индикаторов. Пока не известно, будет ли это снижение коррекцией к майскому росту или мы увидим продолжение апрельского нисходящего тренда
ТРЕНД НЕДЕЛИ: Боковик закончился, началось ускорение
С прошлой среды рынок закончил торговаться в боковике и начал с большим трудом ускоряться, выйдя через верхнюю границу боковика. Отдельно стоит отметить, что наш рынок, как и в период падения, пытается проявлять самостоятельность и использует любую возможность, чтобы продолжить рост. Игроки продолжают верить в стимулирование и в то, что локальная американская техника говорит за отскок, а значит, можно продолжать покупать. Спекулятивно такие рассуждения вполне оправданы, и мы также на прошлой неделе рекомендовали присоединяться к общему направлению. Между тем, в результате выхода индекса ММВБ выше 1700 по технике потенциал легких уровней практически полностью себя исчерпал, и чтобы продолжать рост, нужны хорошие новости. Поэтому без появления в ближайшие дни позитива мы рекомендуем игрокам на повышение быть более аккуратными и действовать с оглядкой на недельную технику, а там позиции быков уже не столь очевидны.
Также стоит помнить, что приближается заседание ФРС, которое начнется в следующий вторник. Это заседание будет важным для рынков. Заканчивается программа QE2, и в это же время идет слабая статистика по экономике США. Также продолжается долговой кризис в Греции, рейтинг которой упал «ниже плинтуса» и все ждут дефолта. Законодатели в США продолжают торг за поднятие планки. Поэтому вопросов к текущему заседанию накопилось достаточно и просто пообещать рынкам призрачный рост во втором квартале будет маловато. Инвесторы ждут новых стимулов, хотя бы в виде обещаний.
По технике индекс ММВБ преодолел боковик через верхний диапазон 1670 и продолжил рост. На текущий момент рынок пытается тестировать уровень 1707. После достижения этого уровня сопротивление продавцов вновь может обостриться, так как спекулятивный отскок исчерпает себя. Поэтому рекомендуем принимать решение в моменте, основываясь на новостном фоне.
Индекс РТС: снизился на 0.02% до 1925.56 пункта
Индекс ММВБ: снизился на 0.14% до 1681.66 пункта
О ГЛАВНОМ: Большую часть торговой сессии российский рынок торговался на положительной территории вопреки негативной динамике внешнего фона. Однако к завершению торгов здравй смысл восторжествовал
В ДЕТАЛЯХ:
Позитивные факторы:
1. Прогнозы Минфина по поводу рубля (А. Кудрин ожидает 24-26 руб за $ при высоких ценах на нефть)
2. Внутрикорпоративные факторы
Негативные факторы:
1. Очередной залп рейтинговых агентств по банкам Греции и Франции
2. Негативная динамика внешних фондовых и сырьевых рынков
3. Падение деловой активности в США
Большую часть торговой сессии российский рынок торговался на положительной территории. Такая динамика не соответствовала внешнему фону. Видимо, российские игроки не удовлетворились результатами вторника, а сегодня, увидев результаты американских площадок, решили догнать западных коллег, не обратив внимания на настойчиво краснеющие американские фьючерсы. Кроме того, сегодня день экспирации по ряду фьючерсных контрактов, и некоторые крупные игроки решили причесать рынок под свои позиции.
В это время на внешнем фоне маячил падающий евро. Накануне Еврогруппа не смогла прийти к какому-либо решению в вопросе помощи Греции. В самой Греции проходит суточная забастовка против ужесточения бюджетной политики, что придает греческим проблемам ещё и политический оттенок. Европейские площадки стали заметно терять после выхода данных по безработице (рост заявок в мае составил 19,6 тыс вместо прогнозируемых 6,5 тыс). Нефтяной рынок был придавлен ростом курса доллара и ожиданием данных о запасах США.
Тем не менее российские игроки гнали рынок вверх и в моменте показали темпы роста основных индексов более 1%. Такая устойчивость рынка к внешнему негативному воздействию вызывала подозрение у многих игроков, подозрения оказались оправданными. Однако с выходом американской статистики здравый смысл восторжествовал. Потребительская инфляция (0,2%) оказалась выше прогнозов (+0,1%), а индекс деловой активности Нью-Йорка (Empire Manufacturing) провалился в минусовую зону (-7,79 вместо ожидаемого повышения до 12 пунктов). Жару дал и Департамент энергетики, сообщив о снижении запасов нефти на 3,4 млн барр (прогноз –1,8 млн), запасы бензина выросли на 573 тыс барр (прогноз +1,05 млн).
По итогам торгов в аутсайдерах оказался нефтегазовый сектор (-0,32%), в лидерах снижения акции Транснефти (+2,1%) и Газпром нефти (-2,48%). В плюсе остались бумаги Татнефти (+1,37%), руководство которой пытается добиться снижения пошлин на вязкую нефть, и Сургутнефтегаза (+0,64%).
Лидеры банковского сектора Сбербанк и Банк ВТБ – без изменений, Сбербанк получил разрешение на размещение своих расписок на зарубежных площадках. Сектор металлургии отторговался как и рынок металлов, где цены на медь на момент закрытия российской сессии снизились на 0,11%, а золото (+0,5%) и серебро (+1%) подтвердили статус защитных активов. В результате снизились бумаги Северстали (-1,66%), а Полюс Золото (+1,58%) и Полиметалл (+3,01%) закрылись в плюсе.
Отдельные корпоративные новости поддерживали менее ликвидные секторы. Снова росла энергетика во главе с Интер РАО (+1,32%) и ФСК ЕЭС (+1,02%). Сектор химии будоражили новости о покупке Беларуськалия и официальном старте road show под IPO Фосагро. В результате Уралкалий +1,57%, Дорогобуж +2,9%. В машиностроении отличился АвтоВАЗ (+2,96%), поднявший цены на свои самые современные модели, и КАМАЗ (+1,02%).
С технической точки, российские индексы вплотную подошли к важным уровням (индекс ММВБ 1715-1720 пунктов, РТС – 1980-85 пунктов), в этом районе проходит бывшая годовая трендовая линия, а также ключевые 55- и 100-дневные СС. Сегодняшняя "устойчивость" не только вызывает подозрение, но и подтверждает, что рынок в руках спекулянтов. В случае улучшения конъюнктуры можно ожидать обновления недавних максимумов, но после этого наиболее вероятно снижение российских индикаторов. Пока не известно, будет ли это снижение коррекцией к майскому росту или мы увидим продолжение апрельского нисходящего тренда
ТРЕНД НЕДЕЛИ: Боковик закончился, началось ускорение
С прошлой среды рынок закончил торговаться в боковике и начал с большим трудом ускоряться, выйдя через верхнюю границу боковика. Отдельно стоит отметить, что наш рынок, как и в период падения, пытается проявлять самостоятельность и использует любую возможность, чтобы продолжить рост. Игроки продолжают верить в стимулирование и в то, что локальная американская техника говорит за отскок, а значит, можно продолжать покупать. Спекулятивно такие рассуждения вполне оправданы, и мы также на прошлой неделе рекомендовали присоединяться к общему направлению. Между тем, в результате выхода индекса ММВБ выше 1700 по технике потенциал легких уровней практически полностью себя исчерпал, и чтобы продолжать рост, нужны хорошие новости. Поэтому без появления в ближайшие дни позитива мы рекомендуем игрокам на повышение быть более аккуратными и действовать с оглядкой на недельную технику, а там позиции быков уже не столь очевидны.
Также стоит помнить, что приближается заседание ФРС, которое начнется в следующий вторник. Это заседание будет важным для рынков. Заканчивается программа QE2, и в это же время идет слабая статистика по экономике США. Также продолжается долговой кризис в Греции, рейтинг которой упал «ниже плинтуса» и все ждут дефолта. Законодатели в США продолжают торг за поднятие планки. Поэтому вопросов к текущему заседанию накопилось достаточно и просто пообещать рынкам призрачный рост во втором квартале будет маловато. Инвесторы ждут новых стимулов, хотя бы в виде обещаний.
По технике индекс ММВБ преодолел боковик через верхний диапазон 1670 и продолжил рост. На текущий момент рынок пытается тестировать уровень 1707. После достижения этого уровня сопротивление продавцов вновь может обостриться, так как спекулятивный отскок исчерпает себя. Поэтому рекомендуем принимать решение в моменте, основываясь на новостном фоне.
http://bcs-express.ru/ Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба