18 ноября 2011 Инфина Иванищев Александр
Итоги торгов: нисходящая динамика цен на нефть увела рынки глубоко в минус
После нейтрального открытия торгов нисходящая динамика цен на нефть увела рынки глубоко в минус, однако перед однародованием статистики в США игроки решили сократить потери. Хорошие данные поддержали рынок, и индексы завершили день небольшим снижением: ММВБ (-0,5%, 1475,3 п.), РТС (-0,5%, 1512,7 п.), индекс акций второго эшелона РТС2 (-1,1%, 1711,8 п.). Активность игроков была высокой: объем торгов по акциям, входящим в индекс ММВБ, составил 82 млрд. рублей.
Основные отраслевые индексы не были единодушны: потребительский (+1,1%), химический (+1%), производственный (-1,3%), энергетический (-1,4%).
В индексных акциях абсолютным лидером роста стали бумаги Транснефти прив. (+12,5%), также вырос Норникель (+3,4%).
Наибольшее снижение продемонстрировали акции Мечела (-4,9%), НЛМК (-3,5%), Газпронефти (-3,2%), ФСК (-2,7%).
Валютный рынок: ослабление евро к доллару приостановилось
$ - Картина двух последних дней по индексу доллара не меняется, и на утренних торгах в Азии индекс DXY продолжает дрейфовать в диапазоне 78,0/78,5 п.
€/$ - Ослабление евро к доллару приостановилось. Пара третий день консолидируется около среднего уровня 1,347.
¥ - Снижение на мировых рынках акций в четверг и отрицательная динамика азиатских рынков в пятницу привели к усилению спроса на защитную иену до 76,87 п. в паре с долларом.
元- Юань завершает неделю небольшим откатом к 6,353 относительно вчерашнего закрытия (6,3515).
Рынок акций: нисходящая динамика американских индексов в четверг была обусловлена европейскими проблемами
США – Нисходящая динамика американских индексов в четверг была обусловлена европейскими проблемами, где стоимость размещения испанских долгов снова выросла. Макроэкономическая статистика вышла хорошей, однако не смогла оказать заметного влияния на ход торгов. Все секторы снизились. Наиболее сильно упали бумаги автомобилестроителей (-3,570%). В индексных бумагах закрылись в слабом плюсе Wal Mart (+0,088%) и Verizon (+0,191%); в аутсайдерах – Alcoa (-3,511%) и JP Morgan (-3,176%). По итогам торгов индекс Dow Jones упал на 1,13%, S&P500 – на 1,68%, NASDAQ - на 1,96%. Индекс волатильности VIX вырос на 2,98%. Американские фьючерсы утром прибавляют больше 0,5%.
Европа – Европейские фондовые индексы завершили торговую сессию внушительными потерями: FTSE100 (-1,56%), CAC40 (-1,78%), DAX (-1,07%).
Азия – Фондовые площадки Азии сегодня утром снижаются. На 09:10 МСК Nikkei снизился на 1,27%, Hang Seng – на 1,81%, Kospi - на 2,22%, Shanghai Composite – на 1,42%.
Товарные рынки: 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB снизился на 2,5%. Энергоносители подешевели на 2,3%, базовые металлы – на 3,1%, драгоценные металлы – на 2,3%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index подрос на 0,7%.
Нефть – Фьючерсный контракт на нефть сорта light sweet подешевел на 3,7% до $98,8 за баррель, контракт на нефть сорта brent подешевел на 3,3% до $108,2. Индекс акций нефтяных компаний снизился на 1,8%.
Драгоценные металлы – В пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1725 за тройскую унцию, цена серебра – до $31,5. Индекс акций золотодобывающих компаний упал на 3,6%.
Базовые металлы – 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен за исключением никеля, контракт на который подорожал на 0,1%. В наибольшей степени подешевели контракты на алюминий (-2,9%) и медь (-2,5%), в наименьшей – на свинец (-0,8%).
Перспектива: четвертый день подряд на нашем рынке идет игра практически с нулевым результатом
Четвертый день подряд на нашем рынке идет игра практически с нулевым результатом. Доходность портфелей среднесрочных и долгосрочных инвесторов в среднем близка к нулю. Индекс ММВБ «топчется» около уровней соответствующих балансовых цен по этим позициям, зато на первое место выходит краткосрочный спекулятивный интерес. Горизонт торговли и волатильность все более концентрируется на интрадейных операциях, одновременно растет зависимость от внешних обстоятельств и новостей. В теории это продолжается до тех пор, пока какая-нибудь из случайных флуктуаций не окажется той самой критической песчинкой, вызывающей лавину.
По этой причине комментировать рынок, находящийся в предкритическом состоянии, – занятие довольно неблагодарное. Всех интересуют всего лишь два вопроса – куда и когда. Усилившаяся раскачка индекса ММВБ говорит о том, что рынок уже изготовился к прыжку. До вчерашнего дня шансы на выход вверх казались более предпочтительными, но рынок, как известно, умеет обманывать, особенно, на первой попытке.
Утренний фон в пятницу не располагает к покупкам. Полагаем, что в случае пробоя вниз движение может оказаться кратковременным. В любом случае в ближайшие дни следует следить, прежде всего, за торговыми оборотами. Где денег окажется больше, туда и пойдем.
В роли аттрактора по индексу ММВБ сейчас выступает уровень ~1475 п. Текущее среднеквадратичное отклонение индекса составляет примерно 75 п. Таким образом, подтверждением начала нового движения можно будет считать выход индекса ММВБ из облака случайных колебаний в диапазоне 1400/1550 п.
Ключевые уровни по индексу ММВБ на сегодня: ОВР-5 (1482,6 п.), ОВР-20 (1480 п.), ОВР-60 (1470 п.), МА60 (1455 п.) и 1398 п. (50%-ная коррекция). Портфель краткосрочных спекулянтов переполнен короткими позициями (индикатор OBV-5 на рис.1) и требует постоянной подпитки за счет новых порций негатива. В их отсутствии спекулянты вынуждены будут начать прикрывать short`ы. Аналогичная ситуация складывается и на рынке нефтяного фьючерса brent (рис.2).
Рынки ждут решений от суперкомиссии США. Срок истекает 23 ноября. Работа суперкомиссии окутана туманом, ее результаты пока не известны, и есть опасения, что консенсус по поводу бюджетной политики США не будет найден. Экономика в очередной раз приносится в жертву политическим и корпоративным интересам. Вчерашний поход несогласных на Нью-Йоркскую биржу можно расценивать как неприкрытый акт давления администрации на «жирных котов» Wall Street.
В ожидании новостей из США информационное пространство заполняют «горячие» европейские новости, умело тиражируемые СМИ. Чем ближе 23 ноября, тем европейские страхи и риски становятся все сильнее, хотя следует признать, что рынки акций в отличие от долговых рынков до вчерашнего дня оставались относительно стабильны. Не забудем, эта неделя, несмотря на растущее напряжение, тем не менее, принесла ни мало обнадеживающей макроэкономической статистики из США, которая осталась не отыгранной в полной мере рынками
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
После нейтрального открытия торгов нисходящая динамика цен на нефть увела рынки глубоко в минус, однако перед однародованием статистики в США игроки решили сократить потери. Хорошие данные поддержали рынок, и индексы завершили день небольшим снижением: ММВБ (-0,5%, 1475,3 п.), РТС (-0,5%, 1512,7 п.), индекс акций второго эшелона РТС2 (-1,1%, 1711,8 п.). Активность игроков была высокой: объем торгов по акциям, входящим в индекс ММВБ, составил 82 млрд. рублей.
Основные отраслевые индексы не были единодушны: потребительский (+1,1%), химический (+1%), производственный (-1,3%), энергетический (-1,4%).
В индексных акциях абсолютным лидером роста стали бумаги Транснефти прив. (+12,5%), также вырос Норникель (+3,4%).
Наибольшее снижение продемонстрировали акции Мечела (-4,9%), НЛМК (-3,5%), Газпронефти (-3,2%), ФСК (-2,7%).
Валютный рынок: ослабление евро к доллару приостановилось
$ - Картина двух последних дней по индексу доллара не меняется, и на утренних торгах в Азии индекс DXY продолжает дрейфовать в диапазоне 78,0/78,5 п.
€/$ - Ослабление евро к доллару приостановилось. Пара третий день консолидируется около среднего уровня 1,347.
¥ - Снижение на мировых рынках акций в четверг и отрицательная динамика азиатских рынков в пятницу привели к усилению спроса на защитную иену до 76,87 п. в паре с долларом.
元- Юань завершает неделю небольшим откатом к 6,353 относительно вчерашнего закрытия (6,3515).
Рынок акций: нисходящая динамика американских индексов в четверг была обусловлена европейскими проблемами
США – Нисходящая динамика американских индексов в четверг была обусловлена европейскими проблемами, где стоимость размещения испанских долгов снова выросла. Макроэкономическая статистика вышла хорошей, однако не смогла оказать заметного влияния на ход торгов. Все секторы снизились. Наиболее сильно упали бумаги автомобилестроителей (-3,570%). В индексных бумагах закрылись в слабом плюсе Wal Mart (+0,088%) и Verizon (+0,191%); в аутсайдерах – Alcoa (-3,511%) и JP Morgan (-3,176%). По итогам торгов индекс Dow Jones упал на 1,13%, S&P500 – на 1,68%, NASDAQ - на 1,96%. Индекс волатильности VIX вырос на 2,98%. Американские фьючерсы утром прибавляют больше 0,5%.
Европа – Европейские фондовые индексы завершили торговую сессию внушительными потерями: FTSE100 (-1,56%), CAC40 (-1,78%), DAX (-1,07%).
Азия – Фондовые площадки Азии сегодня утром снижаются. На 09:10 МСК Nikkei снизился на 1,27%, Hang Seng – на 1,81%, Kospi - на 2,22%, Shanghai Composite – на 1,42%.
Товарные рынки: 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB снизился на 2,5%. Энергоносители подешевели на 2,3%, базовые металлы – на 3,1%, драгоценные металлы – на 2,3%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index подрос на 0,7%.
Нефть – Фьючерсный контракт на нефть сорта light sweet подешевел на 3,7% до $98,8 за баррель, контракт на нефть сорта brent подешевел на 3,3% до $108,2. Индекс акций нефтяных компаний снизился на 1,8%.
Драгоценные металлы – В пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1725 за тройскую унцию, цена серебра – до $31,5. Индекс акций золотодобывающих компаний упал на 3,6%.
Базовые металлы – 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен за исключением никеля, контракт на который подорожал на 0,1%. В наибольшей степени подешевели контракты на алюминий (-2,9%) и медь (-2,5%), в наименьшей – на свинец (-0,8%).
Перспектива: четвертый день подряд на нашем рынке идет игра практически с нулевым результатом
Четвертый день подряд на нашем рынке идет игра практически с нулевым результатом. Доходность портфелей среднесрочных и долгосрочных инвесторов в среднем близка к нулю. Индекс ММВБ «топчется» около уровней соответствующих балансовых цен по этим позициям, зато на первое место выходит краткосрочный спекулятивный интерес. Горизонт торговли и волатильность все более концентрируется на интрадейных операциях, одновременно растет зависимость от внешних обстоятельств и новостей. В теории это продолжается до тех пор, пока какая-нибудь из случайных флуктуаций не окажется той самой критической песчинкой, вызывающей лавину.
По этой причине комментировать рынок, находящийся в предкритическом состоянии, – занятие довольно неблагодарное. Всех интересуют всего лишь два вопроса – куда и когда. Усилившаяся раскачка индекса ММВБ говорит о том, что рынок уже изготовился к прыжку. До вчерашнего дня шансы на выход вверх казались более предпочтительными, но рынок, как известно, умеет обманывать, особенно, на первой попытке.
Утренний фон в пятницу не располагает к покупкам. Полагаем, что в случае пробоя вниз движение может оказаться кратковременным. В любом случае в ближайшие дни следует следить, прежде всего, за торговыми оборотами. Где денег окажется больше, туда и пойдем.
В роли аттрактора по индексу ММВБ сейчас выступает уровень ~1475 п. Текущее среднеквадратичное отклонение индекса составляет примерно 75 п. Таким образом, подтверждением начала нового движения можно будет считать выход индекса ММВБ из облака случайных колебаний в диапазоне 1400/1550 п.
Ключевые уровни по индексу ММВБ на сегодня: ОВР-5 (1482,6 п.), ОВР-20 (1480 п.), ОВР-60 (1470 п.), МА60 (1455 п.) и 1398 п. (50%-ная коррекция). Портфель краткосрочных спекулянтов переполнен короткими позициями (индикатор OBV-5 на рис.1) и требует постоянной подпитки за счет новых порций негатива. В их отсутствии спекулянты вынуждены будут начать прикрывать short`ы. Аналогичная ситуация складывается и на рынке нефтяного фьючерса brent (рис.2).
Рынки ждут решений от суперкомиссии США. Срок истекает 23 ноября. Работа суперкомиссии окутана туманом, ее результаты пока не известны, и есть опасения, что консенсус по поводу бюджетной политики США не будет найден. Экономика в очередной раз приносится в жертву политическим и корпоративным интересам. Вчерашний поход несогласных на Нью-Йоркскую биржу можно расценивать как неприкрытый акт давления администрации на «жирных котов» Wall Street.
В ожидании новостей из США информационное пространство заполняют «горячие» европейские новости, умело тиражируемые СМИ. Чем ближе 23 ноября, тем европейские страхи и риски становятся все сильнее, хотя следует признать, что рынки акций в отличие от долговых рынков до вчерашнего дня оставались относительно стабильны. Не забудем, эта неделя, несмотря на растущее напряжение, тем не менее, принесла ни мало обнадеживающей макроэкономической статистики из США, которая осталась не отыгранной в полной мере рынками
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter