23 ноября 2012 Инфина Иванищев Александр
На европейских и азиатских площадках вчера продолжилась покупка риска на ожиданиях разрешения греческой проблемы. На российском рынке акций несмотря на ограниченную ликвидность и слабое отрицательное закрытие участники воздержались от продаж и остались при своих позициях, подтвердив тем самым лояльное отношение к риску.
Утром индекс ММВБ предпринял вторую попытку заскока за уровень 1410 п. Этого хватило для того, чтобы развернуть наверх индикатор тренда (parabolic) по индексу ММВБ. Аналогичные индикаторы у долларовых индексов (РТС и MSCI-Ru) развернулись наверх несколькими днями раньше. Таким образом, технические сигналы указывают на начало зарождения новой восходящей тенденции. Насколько долгой и результативной может она оказаться?
В ходе прошедшего двухмесячного снижения долларовые индексы потеряли 15-16%. Рублевый индекс ММВБ снизился почти на 12%. Таким образом, в рамках банального технического отскока (50-60%-я коррекция) индекс РТС может вернуться, как минимум, в зону 1480-1500 п., а индекс ММВБ – в зону 1450-1470 п. Примерно на тех же уровнях сейчас располагаются и ключевые уровни сопротивления – МА60 и МА200. Поскольку технический отскок, по определению, скоротечен, то пробой этих принципиальных уровней станет актуальной темой уже в ближайшие дни. Не трудно догадаться, что у этого движения помимо чисто технических факторов может оказаться и сильная фундаментальная составляющая (предоставление помощи Греции или Испании, выход из фискального тупика в США). Таким образом, при благоприятном стечении обстоятельств начавшийся технический отскок получит дополнительный импульс, который позволит по эстафете сломать полуторагодичный нисходящий тренд в индексах ММВБ и РТС. Это долгожданное событие может произойти еще до конца текузего года (новогоднее ралли). Но и это еще не все.
Декабрьский рост может получить продолжение и в 1 квартале 2013 г. Столь оптимистичное предположение следует из анализа динамики денежного потока по индексу ММВБ на длительном временном интервале 2005-2012 гг. (OBV на рис. 1). Не трудно заметить, что российский рынок акций стоит сейчас на пороге новой циклической волны. Для консервативных инвесторов текущий момент – редкий пример того, когда можно купить, забыть и вспомнить о своих торговых позициях что-нибудь после сочинской Олимпиады. По опыту прошлых циклов бычья фаза, как правило, имеет продолжительность от 1,5 до 2,5 лет, т.е. в первом приближении консервативным инвесторам можно ориентироваться на инвестиционный горизонт до середины 2014 г.
На западных площадках после 4-дневного роста сегодня возможна передышка. Наша торговая сессия пройдет, скорее всего, по вчерашнему сценарию – консолидация на малых оборотах, не исключена легкая фиксация по краткосрочным позициям. Уровни поддержки – в районе 1390 п., сопротивления – 1410 и 1425 п.
Итоги торгов: российский рынок акций во второй половине дня перешел в красную на фиксации прибыли
Открывшись в зеленой зоне, российский рынок акций, во второй половине дня перешел в красную на фиксации прибыли. В ходе основных торгов индекс ММВБ упал на 0,22% до 1402,64 п., индекс РТС снизился на 0,03% и составил 1420,52 п. Общий объем торгов на фондовой бирже ММВБ-РТС составил 367,260 млрд. руб.
Среди «голубых фишек» лидерами роста стали, в частности, привилегированные акции Татнефти (+1,13%), обыкновенные Аэрофлота (+0,93%), Мосэнерго (+0,8%), АвтоВАЗа (+0,71%). Снижались акции Роснефти (-2,5%), Иркутскэнерго (-1,94%), Газпром нефти (-0,75%), «префы» Сбербанка (-0,65%) и АвтоВАЗа (-0,65%).
Рынок акций: ведущие фондовые площадки Европы завершили день ростом
США – Фондовые торги не проводились в связи с празднованием дня Благодарения. Фьючерсы на американские индексы сегодня утром прибавляют порядка 0,30%.
Европа – Ведущие фондовые площадки завершили день ростом на фоне ожиданий разрешения греческой проблемы, хорошего размещения испанских бондов и некоторой стабилизации ситуации на Ближнем Востоке: FTSE100 вырос на 0,68%, DAX – на 0,84%, CAC40 – на 0,60%.
Азия – Азиатские фондовые площадки сегодня растут, чему способствует благоприятный внешний фон. По состоянию на 09:40 мск Nikkei растет на 1,56%, Hang Seng – на 0,33%, Kospi – на 0,52%, Shanghai Composite – на 0,82%.
Валютный рынок: слухи о предстоящем выделении Греции пакета финансовой помощи уже в ближайший понедельник поддержали активную покупку европейской валюты
$ – В условиях пониженной ликвидности по случаю празднования в США дня Благодарения индекс доллара опустился с 80,93 до 80,70 п.
€/$ – Слухи о предстоящем выделении Греции пакета финансовой помощи уже в ближайший понедельник поддержали активную покупку европейской валюты. Пара евро/доллар выросла с 1,2829 до 1,2884, причем в течение дня был показан локальный максимум 1,29. Поддержку евро оказали также вчерашние позитивные отчеты по европейским индексам PMI. На азиатской сессии в пятницу пара продолжает балансировать на уровне МА60 (1,2889).
€/¥ – Евро укрепился к японской иене с 105,86 до 106,26, что является максимальным значением с начала мая.
¥/$ – Ослабление иены к доллару потеряло темп после того, как пара уперлась в границу годового тренда на 82,9 п. Пара стабилизируется в диапазоне 82,25-82,84 около уровня 82,5.
Товарные рынки: в пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1730
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB не изменился. Энергоносители подорожали на 0,4%, базовые металлы – на 0,1%, драгоценные – на 0,2%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index вырос на 1%.
Нефть – Фьючерсный контракт на нефть сорта brent подешевел на 0,3% до $110,6. Индекс акций нефтяных компаний увеличился на 0,5%.
Драгоценные металлы – В пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1730 за тройскую унцию, цена серебра сохранилась на уровне $33,3. Индекс акций золотодобывающих компаний вырос на 1,4%.
Базовые металлы – 3-m фьючерсы на базовые металлы завершили день повышением цен за исключением никеля, контракт на который подешевел на 0,8%. В наибольшей степени подорожали контракты на алюминий и свинец (+0,7%), в наименьшей – на олово (+0,2%).
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Утром индекс ММВБ предпринял вторую попытку заскока за уровень 1410 п. Этого хватило для того, чтобы развернуть наверх индикатор тренда (parabolic) по индексу ММВБ. Аналогичные индикаторы у долларовых индексов (РТС и MSCI-Ru) развернулись наверх несколькими днями раньше. Таким образом, технические сигналы указывают на начало зарождения новой восходящей тенденции. Насколько долгой и результативной может она оказаться?
В ходе прошедшего двухмесячного снижения долларовые индексы потеряли 15-16%. Рублевый индекс ММВБ снизился почти на 12%. Таким образом, в рамках банального технического отскока (50-60%-я коррекция) индекс РТС может вернуться, как минимум, в зону 1480-1500 п., а индекс ММВБ – в зону 1450-1470 п. Примерно на тех же уровнях сейчас располагаются и ключевые уровни сопротивления – МА60 и МА200. Поскольку технический отскок, по определению, скоротечен, то пробой этих принципиальных уровней станет актуальной темой уже в ближайшие дни. Не трудно догадаться, что у этого движения помимо чисто технических факторов может оказаться и сильная фундаментальная составляющая (предоставление помощи Греции или Испании, выход из фискального тупика в США). Таким образом, при благоприятном стечении обстоятельств начавшийся технический отскок получит дополнительный импульс, который позволит по эстафете сломать полуторагодичный нисходящий тренд в индексах ММВБ и РТС. Это долгожданное событие может произойти еще до конца текузего года (новогоднее ралли). Но и это еще не все.
Декабрьский рост может получить продолжение и в 1 квартале 2013 г. Столь оптимистичное предположение следует из анализа динамики денежного потока по индексу ММВБ на длительном временном интервале 2005-2012 гг. (OBV на рис. 1). Не трудно заметить, что российский рынок акций стоит сейчас на пороге новой циклической волны. Для консервативных инвесторов текущий момент – редкий пример того, когда можно купить, забыть и вспомнить о своих торговых позициях что-нибудь после сочинской Олимпиады. По опыту прошлых циклов бычья фаза, как правило, имеет продолжительность от 1,5 до 2,5 лет, т.е. в первом приближении консервативным инвесторам можно ориентироваться на инвестиционный горизонт до середины 2014 г.
На западных площадках после 4-дневного роста сегодня возможна передышка. Наша торговая сессия пройдет, скорее всего, по вчерашнему сценарию – консолидация на малых оборотах, не исключена легкая фиксация по краткосрочным позициям. Уровни поддержки – в районе 1390 п., сопротивления – 1410 и 1425 п.
Итоги торгов: российский рынок акций во второй половине дня перешел в красную на фиксации прибыли
Открывшись в зеленой зоне, российский рынок акций, во второй половине дня перешел в красную на фиксации прибыли. В ходе основных торгов индекс ММВБ упал на 0,22% до 1402,64 п., индекс РТС снизился на 0,03% и составил 1420,52 п. Общий объем торгов на фондовой бирже ММВБ-РТС составил 367,260 млрд. руб.
Среди «голубых фишек» лидерами роста стали, в частности, привилегированные акции Татнефти (+1,13%), обыкновенные Аэрофлота (+0,93%), Мосэнерго (+0,8%), АвтоВАЗа (+0,71%). Снижались акции Роснефти (-2,5%), Иркутскэнерго (-1,94%), Газпром нефти (-0,75%), «префы» Сбербанка (-0,65%) и АвтоВАЗа (-0,65%).
Рынок акций: ведущие фондовые площадки Европы завершили день ростом
США – Фондовые торги не проводились в связи с празднованием дня Благодарения. Фьючерсы на американские индексы сегодня утром прибавляют порядка 0,30%.
Европа – Ведущие фондовые площадки завершили день ростом на фоне ожиданий разрешения греческой проблемы, хорошего размещения испанских бондов и некоторой стабилизации ситуации на Ближнем Востоке: FTSE100 вырос на 0,68%, DAX – на 0,84%, CAC40 – на 0,60%.
Азия – Азиатские фондовые площадки сегодня растут, чему способствует благоприятный внешний фон. По состоянию на 09:40 мск Nikkei растет на 1,56%, Hang Seng – на 0,33%, Kospi – на 0,52%, Shanghai Composite – на 0,82%.
Валютный рынок: слухи о предстоящем выделении Греции пакета финансовой помощи уже в ближайший понедельник поддержали активную покупку европейской валюты
$ – В условиях пониженной ликвидности по случаю празднования в США дня Благодарения индекс доллара опустился с 80,93 до 80,70 п.
€/$ – Слухи о предстоящем выделении Греции пакета финансовой помощи уже в ближайший понедельник поддержали активную покупку европейской валюты. Пара евро/доллар выросла с 1,2829 до 1,2884, причем в течение дня был показан локальный максимум 1,29. Поддержку евро оказали также вчерашние позитивные отчеты по европейским индексам PMI. На азиатской сессии в пятницу пара продолжает балансировать на уровне МА60 (1,2889).
€/¥ – Евро укрепился к японской иене с 105,86 до 106,26, что является максимальным значением с начала мая.
¥/$ – Ослабление иены к доллару потеряло темп после того, как пара уперлась в границу годового тренда на 82,9 п. Пара стабилизируется в диапазоне 82,25-82,84 около уровня 82,5.
Товарные рынки: в пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1730
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB не изменился. Энергоносители подорожали на 0,4%, базовые металлы – на 0,1%, драгоценные – на 0,2%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index вырос на 1%.
Нефть – Фьючерсный контракт на нефть сорта brent подешевел на 0,3% до $110,6. Индекс акций нефтяных компаний увеличился на 0,5%.
Драгоценные металлы – В пятницу утром спот-цена золота опустилась до $1730 за тройскую унцию, цена серебра сохранилась на уровне $33,3. Индекс акций золотодобывающих компаний вырос на 1,4%.
Базовые металлы – 3-m фьючерсы на базовые металлы завершили день повышением цен за исключением никеля, контракт на который подешевел на 0,8%. В наибольшей степени подорожали контракты на алюминий и свинец (+0,7%), в наименьшей – на олово (+0,2%).
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу