1 июля 2013 ИК Русс-инвест Беденков Дмитрий
В пятницу 28 июня на российском фондовом рынке наблюдался умеренный рост. Поддержку рынку оказала позитивная конъюнктура товарных рынков. Цены на нефть несмотря на рост запасов в США остались стабильны, а котировки металлов в большинстве продолжили рост.
По итогам дня Индексы РТС прибавил 1 п.п., а индекс ММВБ подрос на 1,4%. Торговые обороты в пятницу незначительно выросли. Так, биржевые обороты по акциям, входящим в расчет индекса ММВБ, составили 27,3 млрд руб. против 24,7 млрд руб. накануне. Среди отраслевых фондовых индексов в лидерах роста оказались сектора машиностроения и телекоммуникации. Хуже рынка выглядел банковский сектор. Индекс акций «второго эшелона» показал динамику хуже базового индекса: индекс менее ликвидных акций РТС-2 прибавил 0,4%. Отраслевой индекс РТС – Нефти и газа прибавил 1,36% по итогам дня, индекс РТС – Потребительские товары и розничная торговля подрос на 1,03%, Индекс РТС – Электроэнергетика снизился на 0,18%, Индекс РТС – Металлы и добыча прибавил 0,21%, Индекс РТС – Финансы снизился на 0,9%, Индекс РТС-Промышленность вырос на 1,54%, а Индекс РТС-Телекоммуникации прибавил 1,58%. Индекс волатильности РТС по итогам дня снизился на 3,73%, что отразило ослабление негативных ожиданий рыночных участников.
По итогам дня в лидерах роста оказались бумаги ДВМП, прибавившие около 11%. Хорошим отскоком вверх отметились котировки акций МРСК Сибири. Рост на 5% продемонстрировали акции Татнефти. Продолжился рост котировок акций Магнита: после провала двумя неделями ранее до уровня ниже 7 тыс. руб. за акцию котировки бумаг компании в пятницу тестировали новые максимумы. В аутсайдерах дня оказались бумаги Росбанка, потерявшие около 12%. Коррекцией вниз отметились бумаги КАМАЗА: после опережающего роста за последнюю неделю почти на 30% участники рынка решили зафиксировать прибыль. Из ликвидных акций падением на 3,8% отметились котировки акций Башнефти.
Индикатор страха на мировых рынках не изменился: индекс волатильности опционов VIX остался на уровне 16,86. Пара евро/доллар незначительно снизилась с 1,3042 долл. до 1,3015 долл. за евро. Пара иена/долл. продолжила рост с 98,33 иен до 99,14 иен за долл. Российский рубль в основных валютных парах показал укрепление. Так, значение пары рубль/евро по итогам дня снизилось с 42,74 руб. до 42,72 руб. за евро, а курс рубля к доллару США ослаб с 32,77 руб. до 32,4 руб. за доллар.
На рынке металлов наблюдалось разнонаправленное движение котировок. Так, котировки фьючерсов на никель снизились на 1%,меди прибавили 0,1%, платины выросли на 0,3%, палладия прибавили 2,1%, золота выросли на 2,8%, серебра взлетели на 6,3%. Цена нефти смеси марки Brent по итогам дня снизилась в пределах 0,5% и закрылась на уровне чуть ниже 102,2 долл. за барр
Макроэкономическая статистика была разнонаправленной. Большая порция статистики вышла по японской экономике. Уровень безработицы остался в мае на уровне 4,1% хотя прогнозировалось его снижение до 4,0%.
Годовые темпы снижения промышленного производства уменьшились в мае до 1% против 3,4% в апреле и оказались лучше прогнозного значения в 2,4%.
Улучшилась статистика по розничным продажам. Так, годовые темпы роста продаж в мае составили 0,8% против снижения показателя на 0,2% в апреле.
Европейская статистика была скудной. Темпы потребительской инфляции в Германии в июне выросли до 1,8% в годовом выражении против 1,5% в мае
Статистика по экономике США оказалась разнонаправленной. Индекс доверия потребителей Мичиганского университета показал рост показателя до 84,1 , что является максимальным значением с 2008г. В то же время индекс PMI Чикаго резко упал в июне до 51,6 против 58,7 в мае, что отражает стабилизацию промышленной активности в регионе.
Взгляд на рынок и инвестиционные идеи
На динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленных корпоративных новостей и отсутствии внутренних инвестиционных идей
Среднесрочными целевыми уровнями в случае возобновления движения вверх можно назвать 1450 пунктов по индексу ММВБ и 1480 пунктов по индексу РТС. Индекс ММВБ тестирует уровни поддержки в диапазоне 1270-1280 пунктов. На сколько на рынке будет реализована техническая фигура «Двойное дон» будет известно в ближайшую неделю. Дальнейшее движение будет зависеть от реакции рынков на макроэкономическую статистику, состоянии факторов риска, корпоративного новостного фона, развития ситуации по европейским кредитным проблемам
С учетом неопределенного внешнего и внутреннего новостного фона для среднесрочного движения вверх на российском фондовом рынке нужны дополнительные поддерживающие факторы
http://www.russ-invest.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
По итогам дня Индексы РТС прибавил 1 п.п., а индекс ММВБ подрос на 1,4%. Торговые обороты в пятницу незначительно выросли. Так, биржевые обороты по акциям, входящим в расчет индекса ММВБ, составили 27,3 млрд руб. против 24,7 млрд руб. накануне. Среди отраслевых фондовых индексов в лидерах роста оказались сектора машиностроения и телекоммуникации. Хуже рынка выглядел банковский сектор. Индекс акций «второго эшелона» показал динамику хуже базового индекса: индекс менее ликвидных акций РТС-2 прибавил 0,4%. Отраслевой индекс РТС – Нефти и газа прибавил 1,36% по итогам дня, индекс РТС – Потребительские товары и розничная торговля подрос на 1,03%, Индекс РТС – Электроэнергетика снизился на 0,18%, Индекс РТС – Металлы и добыча прибавил 0,21%, Индекс РТС – Финансы снизился на 0,9%, Индекс РТС-Промышленность вырос на 1,54%, а Индекс РТС-Телекоммуникации прибавил 1,58%. Индекс волатильности РТС по итогам дня снизился на 3,73%, что отразило ослабление негативных ожиданий рыночных участников.
По итогам дня в лидерах роста оказались бумаги ДВМП, прибавившие около 11%. Хорошим отскоком вверх отметились котировки акций МРСК Сибири. Рост на 5% продемонстрировали акции Татнефти. Продолжился рост котировок акций Магнита: после провала двумя неделями ранее до уровня ниже 7 тыс. руб. за акцию котировки бумаг компании в пятницу тестировали новые максимумы. В аутсайдерах дня оказались бумаги Росбанка, потерявшие около 12%. Коррекцией вниз отметились бумаги КАМАЗА: после опережающего роста за последнюю неделю почти на 30% участники рынка решили зафиксировать прибыль. Из ликвидных акций падением на 3,8% отметились котировки акций Башнефти.
Индикатор страха на мировых рынках не изменился: индекс волатильности опционов VIX остался на уровне 16,86. Пара евро/доллар незначительно снизилась с 1,3042 долл. до 1,3015 долл. за евро. Пара иена/долл. продолжила рост с 98,33 иен до 99,14 иен за долл. Российский рубль в основных валютных парах показал укрепление. Так, значение пары рубль/евро по итогам дня снизилось с 42,74 руб. до 42,72 руб. за евро, а курс рубля к доллару США ослаб с 32,77 руб. до 32,4 руб. за доллар.
На рынке металлов наблюдалось разнонаправленное движение котировок. Так, котировки фьючерсов на никель снизились на 1%,меди прибавили 0,1%, платины выросли на 0,3%, палладия прибавили 2,1%, золота выросли на 2,8%, серебра взлетели на 6,3%. Цена нефти смеси марки Brent по итогам дня снизилась в пределах 0,5% и закрылась на уровне чуть ниже 102,2 долл. за барр
Макроэкономическая статистика была разнонаправленной. Большая порция статистики вышла по японской экономике. Уровень безработицы остался в мае на уровне 4,1% хотя прогнозировалось его снижение до 4,0%.
Годовые темпы снижения промышленного производства уменьшились в мае до 1% против 3,4% в апреле и оказались лучше прогнозного значения в 2,4%.
Улучшилась статистика по розничным продажам. Так, годовые темпы роста продаж в мае составили 0,8% против снижения показателя на 0,2% в апреле.
Европейская статистика была скудной. Темпы потребительской инфляции в Германии в июне выросли до 1,8% в годовом выражении против 1,5% в мае
Статистика по экономике США оказалась разнонаправленной. Индекс доверия потребителей Мичиганского университета показал рост показателя до 84,1 , что является максимальным значением с 2008г. В то же время индекс PMI Чикаго резко упал в июне до 51,6 против 58,7 в мае, что отражает стабилизацию промышленной активности в регионе.
Взгляд на рынок и инвестиционные идеи
На динамику российского фондового рынка в среднесрочной перспективе продолжает оказывать влияние усиление внешних факторов риска, разнонаправленных корпоративных новостей и отсутствии внутренних инвестиционных идей
Среднесрочными целевыми уровнями в случае возобновления движения вверх можно назвать 1450 пунктов по индексу ММВБ и 1480 пунктов по индексу РТС. Индекс ММВБ тестирует уровни поддержки в диапазоне 1270-1280 пунктов. На сколько на рынке будет реализована техническая фигура «Двойное дон» будет известно в ближайшую неделю. Дальнейшее движение будет зависеть от реакции рынков на макроэкономическую статистику, состоянии факторов риска, корпоративного новостного фона, развития ситуации по европейским кредитным проблемам
С учетом неопределенного внешнего и внутреннего новостного фона для среднесрочного движения вверх на российском фондовом рынке нужны дополнительные поддерживающие факторы
http://www.russ-invest.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу