Худшую неделю с июня 2012 года провел американский рынок, согласно динамике индекса SnP500. Собственно подобный результат по большому счету был обеспечен в четверг-пятницу. В последний день недели индекс просел более чем на 2%, закрывшись ниже своей 50-дневной скользящей средней впервые с октября.
Падение проходило на объемах существенно выше среднего, и с учетом того, что каких-то очевидных катализаторов к нему за исключением укрепления доллара против валют развивающихся стран не было, это сигнал негативный. Порядка 8,8 млрд. акций сменили своих владельцев против среднего на уровне 6,6 млрд.
Говоря об отдельных секторах, отметим, что наибольшие потери понесли индексы SnP Industrials (-3,11%) и SnP Materials (-2,73%), при этом в целом снижение показали все 10 соответствующих индексов.
Возвращаясь к техническим аспектам движения SnP500, отметим, что ранее индекс имел возможность повторить ноябрьский сценарий роста, с выходом к 1870 пунктам, но в четверг этот вариант потерял актуальность, а в пятницу обновление январских минимумов и пробой ряда поддержек открыли дорогу к 1760.
Говорить в текущей ситуации об ожидаемых действиях ФРС как причинах продаж стоит скорее в долгосрочном контексте. Аналитики уже после отчета по рынку труда за декабрь сформировали свое мнение относительно того, что по итогам заседания 28-29 января Фед пойдет на новый шаг по сокращению QE еще на $10 млрд. и в пятницу в отсутствии публикации макростатистики здесь ничего не изменилось.
Другое дело, что сложная ситуация на рынках развивающихся стран, где наблюдается серьезное снижение национальных валют против доллара, в совокупности с перегретыми рынками развитых стран указывают инвесторам верный путь к покупкам защитных активов, и в первую очередь собственно американских казначейских облигаций. Доходность 10-летних трежерис снижается последние три недели и подходит к отметке 2,7%, тогда как в начале года превышала 3%.
Проходящий сезон отчетов в США, как отмечалось ранее, имел довольно тревожные предпосылки в плане ожиданий компаний, и первые сравнения с консенсусом действительно настораживали. Но по мере его продвижения цифры выравнивались, однако традиционного явного позитива он не несет. По данным Reuters среди отчитавшихся из состава SnP500 64% превысили оценки по прибыли, что больше долгосрочного среднего в 63%, но меньше годового среднего в 67%. По выручке 70% превысили консенсус, против среднего 61%.
Несколько иные цифры у FactSet, но в целом тенденция подобная. Из 123 компаний, которые представили данные - 68% превысили оценки по прибыли. Годовое среднее находится на уровне 71%. Продажи оказались лучше ожиданий в 67% случае, тогда как за последние четыре квартала это показатель был на уровне 54%.
Сегодня сезон отчетов продолжит публикация финрезультатов самой дорогой компании - Apple, которая отчитается после закрытия, что на рынке отразится уже во вторник. До открытия свой отчет представит Caterpillar, чьи акции входят в индекс Dow Jones.
Индекс SnP500: Бычий тренд начинает ломаться
По итогам предыдущей сессии индекс SnP 500 понизился на 2,09%. Котировки остановились на уровне 1790,29 пунктов.
Еще в прошлый четверг мы писали о том, что удалось избежать паники, но как оказалось, дальнейший обвал был неотвратим. В прошлую пятницу американский рынок акций наконец-то начал по-настоящему падать. Индекс широкого рынка спустился ниже 1815, после чего распродажа лишь ускорились. Напомню, что ранее мы как раз выделяли уровень 1815 как реперную точку, которая отделяла нас от начала масштабного коррекционного сценария. Взгляд на ближайшую перспективу американского рынка полностью медвежий. Да, ранее быки уже много раз очень быстро полностью выкупали провалы схожие с пятничным и, скорее всего, попытку вернуться наверх мы еще увидим, однако в текущей ситуации я все же вижу очень небольшие шансы на полное восстановление up-тренда.
О непокоренных технических целях роста в районе 1870-1875 мы забываем до тех пор, пока котировки находятся ниже 1815. Именно уровень 1815 по SnP 500 сейчас выступает в качестве рубежа, отделяющего нас от возврата к тенденции роста. Ну а если говорить о целях снижения, то сегодня я не берусь называть конкретные уровни, так как если в пятницу за океаном все-таки началась долгожданная коррекция, то индексам еще падать и падать. К слову сказать, индекс страха VIX в пятницу подскочил на 31,7%, что лишь подтверждает резкий рост опасений по поводу дальнейших перспектив.
Что касается конкретных целей снижения, то в данный момент выделяю промежуточную зону торможения на 1730-1745. Если спустимся ниже этой области, то далее пойдем пробивать 1700.
В данный момент фьючерсный контракт на SnP 500 торгуется с повышением на 0,17% около отметки 1785.
Ближайшие уровни сопротивления: 1815 / 1850 / 1870-1875 / 1900-1905
Ближайшие уровни поддержки: 1785 / 1770 / 1745 / 1730
Падение проходило на объемах существенно выше среднего, и с учетом того, что каких-то очевидных катализаторов к нему за исключением укрепления доллара против валют развивающихся стран не было, это сигнал негативный. Порядка 8,8 млрд. акций сменили своих владельцев против среднего на уровне 6,6 млрд.
Говоря об отдельных секторах, отметим, что наибольшие потери понесли индексы SnP Industrials (-3,11%) и SnP Materials (-2,73%), при этом в целом снижение показали все 10 соответствующих индексов.
Возвращаясь к техническим аспектам движения SnP500, отметим, что ранее индекс имел возможность повторить ноябрьский сценарий роста, с выходом к 1870 пунктам, но в четверг этот вариант потерял актуальность, а в пятницу обновление январских минимумов и пробой ряда поддержек открыли дорогу к 1760.
Говорить в текущей ситуации об ожидаемых действиях ФРС как причинах продаж стоит скорее в долгосрочном контексте. Аналитики уже после отчета по рынку труда за декабрь сформировали свое мнение относительно того, что по итогам заседания 28-29 января Фед пойдет на новый шаг по сокращению QE еще на $10 млрд. и в пятницу в отсутствии публикации макростатистики здесь ничего не изменилось.
Другое дело, что сложная ситуация на рынках развивающихся стран, где наблюдается серьезное снижение национальных валют против доллара, в совокупности с перегретыми рынками развитых стран указывают инвесторам верный путь к покупкам защитных активов, и в первую очередь собственно американских казначейских облигаций. Доходность 10-летних трежерис снижается последние три недели и подходит к отметке 2,7%, тогда как в начале года превышала 3%.
Проходящий сезон отчетов в США, как отмечалось ранее, имел довольно тревожные предпосылки в плане ожиданий компаний, и первые сравнения с консенсусом действительно настораживали. Но по мере его продвижения цифры выравнивались, однако традиционного явного позитива он не несет. По данным Reuters среди отчитавшихся из состава SnP500 64% превысили оценки по прибыли, что больше долгосрочного среднего в 63%, но меньше годового среднего в 67%. По выручке 70% превысили консенсус, против среднего 61%.
Несколько иные цифры у FactSet, но в целом тенденция подобная. Из 123 компаний, которые представили данные - 68% превысили оценки по прибыли. Годовое среднее находится на уровне 71%. Продажи оказались лучше ожиданий в 67% случае, тогда как за последние четыре квартала это показатель был на уровне 54%.
Сегодня сезон отчетов продолжит публикация финрезультатов самой дорогой компании - Apple, которая отчитается после закрытия, что на рынке отразится уже во вторник. До открытия свой отчет представит Caterpillar, чьи акции входят в индекс Dow Jones.
Индекс SnP500: Бычий тренд начинает ломаться
По итогам предыдущей сессии индекс SnP 500 понизился на 2,09%. Котировки остановились на уровне 1790,29 пунктов.
Еще в прошлый четверг мы писали о том, что удалось избежать паники, но как оказалось, дальнейший обвал был неотвратим. В прошлую пятницу американский рынок акций наконец-то начал по-настоящему падать. Индекс широкого рынка спустился ниже 1815, после чего распродажа лишь ускорились. Напомню, что ранее мы как раз выделяли уровень 1815 как реперную точку, которая отделяла нас от начала масштабного коррекционного сценария. Взгляд на ближайшую перспективу американского рынка полностью медвежий. Да, ранее быки уже много раз очень быстро полностью выкупали провалы схожие с пятничным и, скорее всего, попытку вернуться наверх мы еще увидим, однако в текущей ситуации я все же вижу очень небольшие шансы на полное восстановление up-тренда.
О непокоренных технических целях роста в районе 1870-1875 мы забываем до тех пор, пока котировки находятся ниже 1815. Именно уровень 1815 по SnP 500 сейчас выступает в качестве рубежа, отделяющего нас от возврата к тенденции роста. Ну а если говорить о целях снижения, то сегодня я не берусь называть конкретные уровни, так как если в пятницу за океаном все-таки началась долгожданная коррекция, то индексам еще падать и падать. К слову сказать, индекс страха VIX в пятницу подскочил на 31,7%, что лишь подтверждает резкий рост опасений по поводу дальнейших перспектив.
Что касается конкретных целей снижения, то в данный момент выделяю промежуточную зону торможения на 1730-1745. Если спустимся ниже этой области, то далее пойдем пробивать 1700.
В данный момент фьючерсный контракт на SnP 500 торгуется с повышением на 0,17% около отметки 1785.
Ближайшие уровни сопротивления: 1815 / 1850 / 1870-1875 / 1900-1905
Ближайшие уровни поддержки: 1785 / 1770 / 1745 / 1730
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба