22 июля 2014 БКС Экспресс Поляков Алексей
«С технической точки зрения, ситуация на российском рынке не внушает оптимизма, - комментирует Александр Соколов, ведущий персональный брокер ФГ БКС. – Накануне индексы РТС и ММВБ пробили свои ростовые тренды. Если мы не увидим позитивных новостей по Украине, индекс РТС в течение месяца-полутора может уйти к отметке 1100 пунктов. В целом, сейчас можно выбрать стратегию – шортить рынок на отскоках. Наиболее подходящие для этого бумаги – это акции банковского сектора и Газпрома».
Котировки на 14:45 мск
Индекс ММВБ: рост на 1,91% до 1411,09 пункта
Индекс РТС: рост на 2,74% до 1273,03 пункта
О ГЛАВНОМ: Российский рынок устал падать. После девяти дней снижения сегодня мы видим рост. Тем не менее, поводов для оптимизма пока мало. Инвесторы ждут решений по санкциям от глав МИД Евросоюза, встреча которых пройдет сегодня в Брюсселе.
В ДЕТАЛЯХ:
Позитивные факторы:
1. Европейские индексы растут
2. Позитивная динамика цен на нефть
3. Снижение градуса напряженности вокруг расследования катастрофы малайзийского боинга.
Негативные факторы:
1. Геополитическая нестабильность, угроза новых санкций
НА РЫНКАХ:
Сегодня российский рынок начал торговую сессию ростом, который в течение дня только набирал обороты. За последние девять торговых сессий индекс ММВБ потерял порядка 9%, и инвесторы решили делать точечные покупки подешевевших российских бумаг. Бычьи настроения отчасти были спровоцированы рядом сообщений, которые позволяют надеяться, что главная угроза минует российский рынок, то есть ЕС не примет санкции в отношении России.
Сегодня состоится заседание министров иностранных дел стран ЕС, которые договорились обсудить введение новых санкций против РФ, если Москва откажется сотрудничать в расследовании катастрофы. Однако за последние сутки накал страстей снизился: представителям Малайзии переданы «черные ящики», а ополченцы объявили об одностороннем прекращении огня вблизи места крушения, чтобы обеспечить безопасный доступ экспертов к месту катастрофы.
Напомним, вечером в понедельник Совет Безопасности ООН единогласно одобрил резолюцию по катастрофе самолета Malaysia Airlines над Украиной. Россия эту резолюцию поддержала. В резолюции Совбез ООН как раз призвал прекратить военные действия в зоне крушения самолета и обеспечить безопасный доступ международных экспертов на место падения Boeing.
Важным событием сегодняшнего дня, помимо встречи глав МИД стран ЕС, станет заседание Совбеза РФ под председательством президента Владимира Путина, на котором планируется обсудить комплекс вопросов, связанных с обеспечением суверенитета и территориальной целостности Российской Федерации.
Поддержку быкам сегодня обеспечивает и внешний фон. Европейские индексы подрастают, фьючерсы на индексы США тоже. Восстанавливаются после просадки к майским минимумам цены на нефть.
Тем не менее, текущий позитив может быстро сойти на нет, в зависимости от исхода сегодняшних встреч. С технической точки зрения, ситуация на российский рынок не внушает оптимизма. Об одной из стратегий в текущей ситуации можно узнать в нашем видеокомментарии.
Корпоративные события:
Временная смена настроений на российском рынке вывела в лидеры роста бумаги нефтегазового сектора (+2,36%), который накануне закончил день в аутсайдерах. Здесь лучше рынка торгуются бумаги Новатэка (+2,53%). Появились сообщения, что правительство до 1 сентября проработает вопрос о предоставлении независимым производителям права экспорта газа с новых месторождений Восточной Сибири и Дальнего Востока. Подскочили бумаги Башнефти (+7,81%), продемонстрировавшие накануне опережающую рынок негативную динамику. В авангарде сектора после дивидендной просадки акции Сургутнефтегаза и Татнефти.
Лучше рынка продолжают торговаться бумаги металлургического сектора. Отыгрывает вчерашнее падение НЛМК (+3,76%), продолжают расти бумаги ТМК (+2,07%).
Телекоммуникационный сектор, просевший накануне на 3,4%, сегодня в плюсе. Локомотивом здесь выступают бумаги МегаФона (+2,44%) и Ростелекома (+3,67%), а вот акции МТС (+0,57%) продолжают отставать от рынка.
Хуже рынка сегодня бумаги Мечела – перспектива погашения краткосрочной задолженности под залог Мечел-Майнинг недолго радовала покупателей.
Аэрофлот готовится к первому этапу приватизации и другие новости этого утра
Аэрофлот готовится к первому этапу приватизации. Авиаперевозчик выбирает инвестбанк для разработки предложений «возможного размещения пакета акций в размере от 7 до 10% уставного капитала», пишут Ведомости со ссылкой на сайт госзакупок. Речь идет о первом этапе приватизации Аэрофлота, после которого доля государства в капитале перевозчика сократится до 50% плюс 1акция. Для этого может быть проведена допэмиссия, говорится в техническом задании инвестбанку. Согласно плану приватизации, государство в лице Росимущества может сократить свою долю в Аэрофлоте с 51,17% до 50% плюс одна акций к 2016 г. Позже доля государства может сократиться еще более существенно, однако блокирующий пакет, позволяющий сохранить влияние на компанию, государство оставит за собой.
«Пока нет определенности, будут ли акции размещены на московской фондовой бирже или в виде депозитарных расписок, - комментируют аналитики Уралсиб Кэпитал. - В условиях замедления экономики и снижения потребительского спроса мы с осторожностью относимся к инвестициям в акции компании».
Газпром может потерять статус монополии. Президент РФ Владимир Путин поручил правительству проработать вопрос о возможности предоставления независимым производителям права экспорта газа с новых месторождений Восточной Сибири и Дальнего Востока, а также их участия в строительстве газотранспортной системы в регионе. Срок исполнения порученя – 1 сентября.
«Несмотря на то, что решения регуляторов по вынесенным на обсуждение вопросам пока не приняты, вышедшие новости могут оказать давление на настроения участников рынка в отношении акций Газпрома из-за опасений постепенного сокращения объема экспортной монополии и оказать определенную поддержку акциям Роснефти, считает Иван Хромушин, аналитик Газпромбанка. - Мы не ожидаем значительного эффекта на акции других производителей газа».
МТС может купить 49% сети салонов сотовой связи Связной. Сделка, как может быть закрыта в ближайшее время, сообщает Коммерсант со ссылкой на свои источники. Сумма возможной сделки и ее условия не называются, так же как и сумма, в которую может быть оценен весь Связной. Вместе с тем в МТС настаивают, что такая сделка не планируется. Владелец ГК Связной Максим Ноготков и гендиректор Связного Майкл Тач отказались от комментариев.
«Хотя приобретение может выглядеть логично с точки зрения стратегии, на данный момент слишком рано говорить о влиянии на котировки», уверены аналитики ФГ БКС.
РусГидро обменялась активами с ЕвроСибЭнерго. РусГидро выкупила 3,39% собственных акций у Евросибэнерго за 25% пакет акций Красноярской ГЭС. Приобретенный пакет акций государственная РусГидро намерена использовать на «финансирование инвестиционных потребностей», говорится в пресс-релизе компании. Источник Ведомостей сообщил, что эти акции могут быть проданы Роснефтегазу, чтобы уменьшить размер допэмиссии, проведение которой необходимо для финансирования проектов генератора.
«Приобретение пакета собственных акций с целью снижения объема возможной допэмиссии может быть рассмотрена в ключе заинтересованности компании в нивелировании эффекта размытия долей миноритариев и может оказать положительный эффект на рыночные котировки», - считает Александр Костюков, аналитик ИК «Велес Капитал».
Mail.ru столкнулась с блокировкой своих сервисов в Италии. Ряд ресурсов Mail.ru были заблокированы на территории Италии по решению суда. Причиной блокировки послужила жалоба киностудии Eyemoon Pictures, утверждающей, что на этих ресурсах незаконно размещен ее видео-контент.
«Mail.ru Group не получала уведомлений о незаконном размещении контента и в настоящее время устанавливает, на каком из её ресурсов размещен спорный контент, - комментируют аналитики Промсвязьбанка. - Произошедшее недоразумение иллюстрирует тот факт, что национальное законодательство некоторых стран не учитывает специфику работы интернет-компаний и не предусматривает четкой, прозрачной процедуры урегулирования подобных конфликтов, которые несут для компании определенные репутационные риски. Вместе с тем, существенного негативного влияния на операционные показатели Mail.ru произошедшее событие, по всей видимости, не окажет» .
РЫНКИ ЕВРОПЫ: Индексы растут перед решениями по новым санкциям к РФ, акции Credit Suisse обвалились на слабом отчете
Во вторник, 22 июля, европейские индексы растут после трех подряд дней падения: FTSE 100 (+0.76%), CAC 40 (+0.87%), DAX (+0.81%) (16:15 Мск). В фокусе рынка заседание министров иностранных дел ЕС на предмет новых санкций к РФ, а также блок американской статистики. Активно торгуются квартальные и полугодовые отчеты.
Сводный индекс крупнейших европейских компаний Stoxx Europe 600 прибавляет порядка 0.8% к середине торговой сессии вторника, отыгрывая тем самым часть потерь (1.5%) последних трех дней.
«Отскок на рынке акций вызван скорее техническими факторами, падение последних дней дает хорошие цены, чем и пользуются спекулянты в текущий момент, - пишет Кристиан Стокер, стратег UniCredit Bank AG. – Лучшим краткосрочным результатом встречи министров станет жесткая позиция без введения дополнительных санкций против России. Как бы то ни было, я думаю при неизменном фоне рынок акций вряд ли сможет удержаться на текущих уровнях, более глубокая консолидация явно не помешает».
В 17:30 по московскому времени состоится пресс-конференция по завершению встречи министров иностранных дел стран ЕС. Большинство европейских чиновников склоняются к дополнительному давлению на российские власти с целью выведения конфликта юго-востока Украины в дипломатическую плоскость. При этом широких отраслевых санкций требуют только радикально настроенные политики.
Кроме непосредственно политических новостей, в фокусе рынка на вторую половину дня будет блок американской статистики: индексы потребительских цен будут опубликованы в 16:30 (Мск).
Из отдельных историй сегодня активно торгуются корпоративные отчеты (квартальные и полугодовые). В частности, акции производителя микрочипов ARM Holdings подскочили на 5.2% на фоне роста прибыли во втором квартале до отметки 94.2 миллионов фунтов (прогноз: 91.5 фунтов).
Бумаги Credit Suisse, в свою очередь, теряют более 1.5%. Один из крупнейших швейцарских банков о чистых потерях в размере 700 миллионов франков по итогам минувшего квартала – максимальный убыток с 2008 года. Банку пришлось уплатить порядка $2.6 миллиардов для урегулирования претензий американских налоговиков. Кроме того, банк собирается полностью уйти с товарных рынков.
В числе лидеров вторника бумаги добывающих компаний. Boliden AB дорожает на 2.6%, Anglo American PLC растет на 2.7%. Последняя собралась полностью избавится от платиновых шахт к ЮАР, забастовки обходятся компании слишком дорого.
После роста днями ранее, сегодня в минусе почти на 4% акции Tesco. Эксперты Deutsche Bank понизили целевое значение цены акций компании, мотивировав свое решение слишком слабой конъюнктурой в отрасли, подчеркивая тот факт, что новому управляющему директору крупнейшей британской сети супермаркетов потребуется время, чтобы восстановить рост компании.
ADR российских компаний сегодня дружно дорожают, сдержанные заявления Путина и ожидание результатов встречи министров ИД ЕС дали повод для отскока наверх.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Котировки на 14:45 мск
Индекс ММВБ: рост на 1,91% до 1411,09 пункта
Индекс РТС: рост на 2,74% до 1273,03 пункта
О ГЛАВНОМ: Российский рынок устал падать. После девяти дней снижения сегодня мы видим рост. Тем не менее, поводов для оптимизма пока мало. Инвесторы ждут решений по санкциям от глав МИД Евросоюза, встреча которых пройдет сегодня в Брюсселе.
В ДЕТАЛЯХ:
Позитивные факторы:
1. Европейские индексы растут
2. Позитивная динамика цен на нефть
3. Снижение градуса напряженности вокруг расследования катастрофы малайзийского боинга.
Негативные факторы:
1. Геополитическая нестабильность, угроза новых санкций
НА РЫНКАХ:
Сегодня российский рынок начал торговую сессию ростом, который в течение дня только набирал обороты. За последние девять торговых сессий индекс ММВБ потерял порядка 9%, и инвесторы решили делать точечные покупки подешевевших российских бумаг. Бычьи настроения отчасти были спровоцированы рядом сообщений, которые позволяют надеяться, что главная угроза минует российский рынок, то есть ЕС не примет санкции в отношении России.
Сегодня состоится заседание министров иностранных дел стран ЕС, которые договорились обсудить введение новых санкций против РФ, если Москва откажется сотрудничать в расследовании катастрофы. Однако за последние сутки накал страстей снизился: представителям Малайзии переданы «черные ящики», а ополченцы объявили об одностороннем прекращении огня вблизи места крушения, чтобы обеспечить безопасный доступ экспертов к месту катастрофы.
Напомним, вечером в понедельник Совет Безопасности ООН единогласно одобрил резолюцию по катастрофе самолета Malaysia Airlines над Украиной. Россия эту резолюцию поддержала. В резолюции Совбез ООН как раз призвал прекратить военные действия в зоне крушения самолета и обеспечить безопасный доступ международных экспертов на место падения Boeing.
Важным событием сегодняшнего дня, помимо встречи глав МИД стран ЕС, станет заседание Совбеза РФ под председательством президента Владимира Путина, на котором планируется обсудить комплекс вопросов, связанных с обеспечением суверенитета и территориальной целостности Российской Федерации.
Поддержку быкам сегодня обеспечивает и внешний фон. Европейские индексы подрастают, фьючерсы на индексы США тоже. Восстанавливаются после просадки к майским минимумам цены на нефть.
Тем не менее, текущий позитив может быстро сойти на нет, в зависимости от исхода сегодняшних встреч. С технической точки зрения, ситуация на российский рынок не внушает оптимизма. Об одной из стратегий в текущей ситуации можно узнать в нашем видеокомментарии.
Корпоративные события:
Временная смена настроений на российском рынке вывела в лидеры роста бумаги нефтегазового сектора (+2,36%), который накануне закончил день в аутсайдерах. Здесь лучше рынка торгуются бумаги Новатэка (+2,53%). Появились сообщения, что правительство до 1 сентября проработает вопрос о предоставлении независимым производителям права экспорта газа с новых месторождений Восточной Сибири и Дальнего Востока. Подскочили бумаги Башнефти (+7,81%), продемонстрировавшие накануне опережающую рынок негативную динамику. В авангарде сектора после дивидендной просадки акции Сургутнефтегаза и Татнефти.
Лучше рынка продолжают торговаться бумаги металлургического сектора. Отыгрывает вчерашнее падение НЛМК (+3,76%), продолжают расти бумаги ТМК (+2,07%).
Телекоммуникационный сектор, просевший накануне на 3,4%, сегодня в плюсе. Локомотивом здесь выступают бумаги МегаФона (+2,44%) и Ростелекома (+3,67%), а вот акции МТС (+0,57%) продолжают отставать от рынка.
Хуже рынка сегодня бумаги Мечела – перспектива погашения краткосрочной задолженности под залог Мечел-Майнинг недолго радовала покупателей.
Аэрофлот готовится к первому этапу приватизации и другие новости этого утра
Аэрофлот готовится к первому этапу приватизации. Авиаперевозчик выбирает инвестбанк для разработки предложений «возможного размещения пакета акций в размере от 7 до 10% уставного капитала», пишут Ведомости со ссылкой на сайт госзакупок. Речь идет о первом этапе приватизации Аэрофлота, после которого доля государства в капитале перевозчика сократится до 50% плюс 1акция. Для этого может быть проведена допэмиссия, говорится в техническом задании инвестбанку. Согласно плану приватизации, государство в лице Росимущества может сократить свою долю в Аэрофлоте с 51,17% до 50% плюс одна акций к 2016 г. Позже доля государства может сократиться еще более существенно, однако блокирующий пакет, позволяющий сохранить влияние на компанию, государство оставит за собой.
«Пока нет определенности, будут ли акции размещены на московской фондовой бирже или в виде депозитарных расписок, - комментируют аналитики Уралсиб Кэпитал. - В условиях замедления экономики и снижения потребительского спроса мы с осторожностью относимся к инвестициям в акции компании».
Газпром может потерять статус монополии. Президент РФ Владимир Путин поручил правительству проработать вопрос о возможности предоставления независимым производителям права экспорта газа с новых месторождений Восточной Сибири и Дальнего Востока, а также их участия в строительстве газотранспортной системы в регионе. Срок исполнения порученя – 1 сентября.
«Несмотря на то, что решения регуляторов по вынесенным на обсуждение вопросам пока не приняты, вышедшие новости могут оказать давление на настроения участников рынка в отношении акций Газпрома из-за опасений постепенного сокращения объема экспортной монополии и оказать определенную поддержку акциям Роснефти, считает Иван Хромушин, аналитик Газпромбанка. - Мы не ожидаем значительного эффекта на акции других производителей газа».
МТС может купить 49% сети салонов сотовой связи Связной. Сделка, как может быть закрыта в ближайшее время, сообщает Коммерсант со ссылкой на свои источники. Сумма возможной сделки и ее условия не называются, так же как и сумма, в которую может быть оценен весь Связной. Вместе с тем в МТС настаивают, что такая сделка не планируется. Владелец ГК Связной Максим Ноготков и гендиректор Связного Майкл Тач отказались от комментариев.
«Хотя приобретение может выглядеть логично с точки зрения стратегии, на данный момент слишком рано говорить о влиянии на котировки», уверены аналитики ФГ БКС.
РусГидро обменялась активами с ЕвроСибЭнерго. РусГидро выкупила 3,39% собственных акций у Евросибэнерго за 25% пакет акций Красноярской ГЭС. Приобретенный пакет акций государственная РусГидро намерена использовать на «финансирование инвестиционных потребностей», говорится в пресс-релизе компании. Источник Ведомостей сообщил, что эти акции могут быть проданы Роснефтегазу, чтобы уменьшить размер допэмиссии, проведение которой необходимо для финансирования проектов генератора.
«Приобретение пакета собственных акций с целью снижения объема возможной допэмиссии может быть рассмотрена в ключе заинтересованности компании в нивелировании эффекта размытия долей миноритариев и может оказать положительный эффект на рыночные котировки», - считает Александр Костюков, аналитик ИК «Велес Капитал».
Mail.ru столкнулась с блокировкой своих сервисов в Италии. Ряд ресурсов Mail.ru были заблокированы на территории Италии по решению суда. Причиной блокировки послужила жалоба киностудии Eyemoon Pictures, утверждающей, что на этих ресурсах незаконно размещен ее видео-контент.
«Mail.ru Group не получала уведомлений о незаконном размещении контента и в настоящее время устанавливает, на каком из её ресурсов размещен спорный контент, - комментируют аналитики Промсвязьбанка. - Произошедшее недоразумение иллюстрирует тот факт, что национальное законодательство некоторых стран не учитывает специфику работы интернет-компаний и не предусматривает четкой, прозрачной процедуры урегулирования подобных конфликтов, которые несут для компании определенные репутационные риски. Вместе с тем, существенного негативного влияния на операционные показатели Mail.ru произошедшее событие, по всей видимости, не окажет» .
РЫНКИ ЕВРОПЫ: Индексы растут перед решениями по новым санкциям к РФ, акции Credit Suisse обвалились на слабом отчете
Во вторник, 22 июля, европейские индексы растут после трех подряд дней падения: FTSE 100 (+0.76%), CAC 40 (+0.87%), DAX (+0.81%) (16:15 Мск). В фокусе рынка заседание министров иностранных дел ЕС на предмет новых санкций к РФ, а также блок американской статистики. Активно торгуются квартальные и полугодовые отчеты.
Сводный индекс крупнейших европейских компаний Stoxx Europe 600 прибавляет порядка 0.8% к середине торговой сессии вторника, отыгрывая тем самым часть потерь (1.5%) последних трех дней.
«Отскок на рынке акций вызван скорее техническими факторами, падение последних дней дает хорошие цены, чем и пользуются спекулянты в текущий момент, - пишет Кристиан Стокер, стратег UniCredit Bank AG. – Лучшим краткосрочным результатом встречи министров станет жесткая позиция без введения дополнительных санкций против России. Как бы то ни было, я думаю при неизменном фоне рынок акций вряд ли сможет удержаться на текущих уровнях, более глубокая консолидация явно не помешает».
В 17:30 по московскому времени состоится пресс-конференция по завершению встречи министров иностранных дел стран ЕС. Большинство европейских чиновников склоняются к дополнительному давлению на российские власти с целью выведения конфликта юго-востока Украины в дипломатическую плоскость. При этом широких отраслевых санкций требуют только радикально настроенные политики.
Кроме непосредственно политических новостей, в фокусе рынка на вторую половину дня будет блок американской статистики: индексы потребительских цен будут опубликованы в 16:30 (Мск).
Из отдельных историй сегодня активно торгуются корпоративные отчеты (квартальные и полугодовые). В частности, акции производителя микрочипов ARM Holdings подскочили на 5.2% на фоне роста прибыли во втором квартале до отметки 94.2 миллионов фунтов (прогноз: 91.5 фунтов).
Бумаги Credit Suisse, в свою очередь, теряют более 1.5%. Один из крупнейших швейцарских банков о чистых потерях в размере 700 миллионов франков по итогам минувшего квартала – максимальный убыток с 2008 года. Банку пришлось уплатить порядка $2.6 миллиардов для урегулирования претензий американских налоговиков. Кроме того, банк собирается полностью уйти с товарных рынков.
В числе лидеров вторника бумаги добывающих компаний. Boliden AB дорожает на 2.6%, Anglo American PLC растет на 2.7%. Последняя собралась полностью избавится от платиновых шахт к ЮАР, забастовки обходятся компании слишком дорого.
После роста днями ранее, сегодня в минусе почти на 4% акции Tesco. Эксперты Deutsche Bank понизили целевое значение цены акций компании, мотивировав свое решение слишком слабой конъюнктурой в отрасли, подчеркивая тот факт, что новому управляющему директору крупнейшей британской сети супермаркетов потребуется время, чтобы восстановить рост компании.
ADR российских компаний сегодня дружно дорожают, сдержанные заявления Путина и ожидание результатов встречи министров ИД ЕС дали повод для отскока наверх.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter