Deutsche Bank (DB) и Министерство юстиции США достигли соглашения по урегулированию штрафа за сделки по продаже ипотечных ценных бумаг банком во время финансового кризиса за $7.2 миллиарда. Начальная цена требования со стороны Министерство юстиции США составляла $14 миллиардов, таким образом, урегулирование представило банку почти 50% скидку. Соглашение, как ожидают, будет окончательно утверждено в начале января. Это — только одна из многих проблем, стоящих перед Deutsche Bank. Продолжаются расследования предполагаемой манипуляции обменными курсами валют, нарушений режима санкций с Ираном, участия в подозрительных транзакциях в России, манипулирования ценами на драгоценные металлы… Всего к банку предъявлено около 7000 исков. И Deutsche Bank не один такой нечестный. Если говорить о банках вообще, то в настоящих условиях словосочетание «честный банк» — это оксюморон, а миллиардные штрафы крупнейшим банкам за недобросовестность, обман и манипуляции — явление привычное.
Даже не удивляет, что после закрытия одного расследования и выплаты штрафа, банк попадается на чем-то другом… И так опять и опять. Удивляет другое — доверие к таким банкам со стороны клиентов. Но если разобраться, то ведь у рядовых клиентов нет другого выбора: за банками закон и общее финансовое устройство социума. А доверие — это своеобразное проявление «стокгольмского синдрома», или даже социального симбиоза, когда паразит считается выгодным организму.
Известно, что банки организуют сговоры и манипулируют ценами не поодиночке, а совместно. У них для этого есть все, и им это крайне выгодно. Манипуляции могут быть разными. Например, часто наблюдается задерживание информационного эффекта на товарно-сырьевых рынках. Или ярко выраженный программный трейдинг в последней дистрибуции. За декабрь большая часть сделок осуществлялась методом высокочастотного программного трейдинга. Средний объем сделок по акциям в декабре составил 7.56 млрд. акций в день, из них за день 4.31 млрд. акций в среднем торговались через программы высокочастотного трейдинга. Разумеется, что львиная доля и самые дорогие программы для трейдинга принадлежат крупным инвестиционным банкам. Они же, вместе с крупнейшими фондами, являются самыми большими держателями акций, и их интерес безболезненно выйти из покупок на ценовых максимумах, когда выигрывают все участники сговора, очевиден. Хрестоматийный пример того, как в 2008 году, в условиях разворачивающегося кризиса, аналитики и инвестиционные консультанты крупных банков советовали своим клиентам покупать и присваивали акциям рейтинги «Buy», когда сами активно их продавали… У банков есть все возможности и широкое поле для творчества в деле удовлетворения своих интересов в ценах на рынке ценных бумаг. Они — крупные игроки. Они и выигрывают, и проигрывают по-крупному. Это наполняет рынок ликвидностью и открывает возможности для других игроков рынка. Они должны соблюдать правила, инструкции и их действия регулируются административно. Однако, наличие широких возможностей у банков и крупных фондов совсем не ограничивает возможностей розничных трейдеров делать прибыль — играть и выигрывать. У частного трейдера есть масса преимуществ: нет начальника, нет согласований и совещаний, нет регулятора, нет «внешнего дурака» — только свой внутренний.
На рынке есть манипуляции, инвестиционная индустрия работает только на рост цен, корпорации тоже всемерно стремятся раскрутить цены акций на рост разными способами, в том числе и недобросовестными. Рынок — агрессивная среда, где деньги просто так не раздают, где можно совершить ошибку, где можно потерять свои деньги. Но тут все добровольно, значит свободно. Просто частному трейдеру нужно понимать, как устроена эта рыночная среда, понимать себя, справедливо оценивать свои возможности и рыночные препятствия, сформировать удобные для себя методы, ставить реальные, достижимые, конкретные цели и работать над собой — узнавать, анализировать, оценивать, думать и понимать…
http://2capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Даже не удивляет, что после закрытия одного расследования и выплаты штрафа, банк попадается на чем-то другом… И так опять и опять. Удивляет другое — доверие к таким банкам со стороны клиентов. Но если разобраться, то ведь у рядовых клиентов нет другого выбора: за банками закон и общее финансовое устройство социума. А доверие — это своеобразное проявление «стокгольмского синдрома», или даже социального симбиоза, когда паразит считается выгодным организму.
Известно, что банки организуют сговоры и манипулируют ценами не поодиночке, а совместно. У них для этого есть все, и им это крайне выгодно. Манипуляции могут быть разными. Например, часто наблюдается задерживание информационного эффекта на товарно-сырьевых рынках. Или ярко выраженный программный трейдинг в последней дистрибуции. За декабрь большая часть сделок осуществлялась методом высокочастотного программного трейдинга. Средний объем сделок по акциям в декабре составил 7.56 млрд. акций в день, из них за день 4.31 млрд. акций в среднем торговались через программы высокочастотного трейдинга. Разумеется, что львиная доля и самые дорогие программы для трейдинга принадлежат крупным инвестиционным банкам. Они же, вместе с крупнейшими фондами, являются самыми большими держателями акций, и их интерес безболезненно выйти из покупок на ценовых максимумах, когда выигрывают все участники сговора, очевиден. Хрестоматийный пример того, как в 2008 году, в условиях разворачивающегося кризиса, аналитики и инвестиционные консультанты крупных банков советовали своим клиентам покупать и присваивали акциям рейтинги «Buy», когда сами активно их продавали… У банков есть все возможности и широкое поле для творчества в деле удовлетворения своих интересов в ценах на рынке ценных бумаг. Они — крупные игроки. Они и выигрывают, и проигрывают по-крупному. Это наполняет рынок ликвидностью и открывает возможности для других игроков рынка. Они должны соблюдать правила, инструкции и их действия регулируются административно. Однако, наличие широких возможностей у банков и крупных фондов совсем не ограничивает возможностей розничных трейдеров делать прибыль — играть и выигрывать. У частного трейдера есть масса преимуществ: нет начальника, нет согласований и совещаний, нет регулятора, нет «внешнего дурака» — только свой внутренний.
На рынке есть манипуляции, инвестиционная индустрия работает только на рост цен, корпорации тоже всемерно стремятся раскрутить цены акций на рост разными способами, в том числе и недобросовестными. Рынок — агрессивная среда, где деньги просто так не раздают, где можно совершить ошибку, где можно потерять свои деньги. Но тут все добровольно, значит свободно. Просто частному трейдеру нужно понимать, как устроена эта рыночная среда, понимать себя, справедливо оценивать свои возможности и рыночные препятствия, сформировать удобные для себя методы, ставить реальные, достижимые, конкретные цели и работать над собой — узнавать, анализировать, оценивать, думать и понимать…
http://2capital.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter