6 июля 2018 БКС Экспресс | АФК Система
Что произошло
АФК «Система», публичная российская диверсифицированная холдинговая компания, объявила о продаже 28,63% акций ПАО «МТС-Банк», входящего в топ-50 российских банков, компании Mobile TeleSystems B.V., 100%-ной дочерней компании ПАО «МТС», крупнейшего российского телекоммуникационного оператора и провайдера цифровых услуг.
Сумма сделки составила 8,27 млрд руб., говорится в сообщении на сайте АФК.
Что это значит
В результате сделки доля прямого владения АФК «Система» в капитале МТС Банка уменьшилась до 43,24%, а доля владения МТС увеличилась с 26,61% до 55,24%.
Сделка закрепляет успех начавшегося в 2011 г. партнерства МТС и МТС Банка по продвижению платежных цифровых продуктов, выпуску кредитных карт и выдаче POS-кредитов. За это время МТС Банк нарастил клиентскую базу, оптимизировал ИТ-системы и бизнес-процессы, а также был в достаточной степени докапитализирован, что позволило банку в 2017 г. выйти на стабильную прибыльность. Приобретение контрольного пакета в Банке позволит МТС расширить портфель цифровых продуктов и индивидуальных предложений для клиентов на быстрорастущем рынке финтеха.
Всеволод Розанов, управляющий партнер АФК «Система» и председатель Совета директоров МТС Банка, прокомментировал это событие следующим образом:
«Увеличение доли МТС до контрольной ускорит развитие МТС Банка и позволит АФК «Система» монетизировать свои инвестиции в банковский сектор. Сделка усилит МТС как провайдера цифровых услуг и позитивно скажется на основном бизнесе телекоммуникационного оператора за счет более глубокого проникновения услуг передачи данных и роста лояльности клиентов в результате роста пользования финансовыми услугами.
В то же время МТС Банк, используя розничную сеть и присутствие МТС в онлайн-каналах, продолжит цифровую трансформацию и сможет предложить клиентам по-настоящему омниканальный сервис».
Комментарий Карпунина Василия, БКС Брокер:
«Мы считаем, что новость в первую очередь позитивна для акций Системы. Компания получает 8,27 млрд руб., которые ей так необходимы для поставленных целей по снижению избыточной долговой нагрузки. Реакция участников рынка в этих бумагах может быть положительной. Согласно заявлениям руководства компании, приоритетом является сокращение уровня корпоративного долга с 227 млрд руб. до 160-190 млрд руб к концу 2018 г, и ниже 150 млрд руб. к концу второго квартала 2019 г. На 31 марта 2018 г. общий долг на уровне корпоративного центра составил 212,4 млрд руб.
Сумма в 8,27 млрд руб. сопоставима с текущей стоимостью 9,5% всей АФК Системы.
А вот влияние сделки на акции МТС, скорее всего, будет ограниченным, но в целом сложно назвать это позитивом для телеоператора, учитывая достаточно высокую цену сделки. Сегодня, 6 июля, эти акции откроются с гэпом вниз из-за закрытия реестра под дивиденды. на одну акцию будет выплачено 23,4 руб. Допускаю, что время публикации новости (после закрытия торгов перед див. гэпом) было выбрано не случайно».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
АФК «Система», публичная российская диверсифицированная холдинговая компания, объявила о продаже 28,63% акций ПАО «МТС-Банк», входящего в топ-50 российских банков, компании Mobile TeleSystems B.V., 100%-ной дочерней компании ПАО «МТС», крупнейшего российского телекоммуникационного оператора и провайдера цифровых услуг.
Сумма сделки составила 8,27 млрд руб., говорится в сообщении на сайте АФК.
Что это значит
В результате сделки доля прямого владения АФК «Система» в капитале МТС Банка уменьшилась до 43,24%, а доля владения МТС увеличилась с 26,61% до 55,24%.
Сделка закрепляет успех начавшегося в 2011 г. партнерства МТС и МТС Банка по продвижению платежных цифровых продуктов, выпуску кредитных карт и выдаче POS-кредитов. За это время МТС Банк нарастил клиентскую базу, оптимизировал ИТ-системы и бизнес-процессы, а также был в достаточной степени докапитализирован, что позволило банку в 2017 г. выйти на стабильную прибыльность. Приобретение контрольного пакета в Банке позволит МТС расширить портфель цифровых продуктов и индивидуальных предложений для клиентов на быстрорастущем рынке финтеха.
Всеволод Розанов, управляющий партнер АФК «Система» и председатель Совета директоров МТС Банка, прокомментировал это событие следующим образом:
«Увеличение доли МТС до контрольной ускорит развитие МТС Банка и позволит АФК «Система» монетизировать свои инвестиции в банковский сектор. Сделка усилит МТС как провайдера цифровых услуг и позитивно скажется на основном бизнесе телекоммуникационного оператора за счет более глубокого проникновения услуг передачи данных и роста лояльности клиентов в результате роста пользования финансовыми услугами.
В то же время МТС Банк, используя розничную сеть и присутствие МТС в онлайн-каналах, продолжит цифровую трансформацию и сможет предложить клиентам по-настоящему омниканальный сервис».
Комментарий Карпунина Василия, БКС Брокер:
«Мы считаем, что новость в первую очередь позитивна для акций Системы. Компания получает 8,27 млрд руб., которые ей так необходимы для поставленных целей по снижению избыточной долговой нагрузки. Реакция участников рынка в этих бумагах может быть положительной. Согласно заявлениям руководства компании, приоритетом является сокращение уровня корпоративного долга с 227 млрд руб. до 160-190 млрд руб к концу 2018 г, и ниже 150 млрд руб. к концу второго квартала 2019 г. На 31 марта 2018 г. общий долг на уровне корпоративного центра составил 212,4 млрд руб.
Сумма в 8,27 млрд руб. сопоставима с текущей стоимостью 9,5% всей АФК Системы.
А вот влияние сделки на акции МТС, скорее всего, будет ограниченным, но в целом сложно назвать это позитивом для телеоператора, учитывая достаточно высокую цену сделки. Сегодня, 6 июля, эти акции откроются с гэпом вниз из-за закрытия реестра под дивиденды. на одну акцию будет выплачено 23,4 руб. Допускаю, что время публикации новости (после закрытия торгов перед див. гэпом) было выбрано не случайно».
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter