22 февраля 2009 Альпари
Прошла ещё одна тяжёлая неделя для европейской валюты. Улучшение для евро началось в четверг, и в пятницу на фоне закрытия коротких позиций курс EURUSD вырос до $1,2884. Но что заставило участников рынка так резко изменить своё отношение к американскому доллару? Есть мнение, что падение доллара было спровоцировано слухами о национализации двух крупных банков Citigroup и Bank of America.
Рис.1 МА каналы
Вариант с национализацией рассматривают на апрель месяц после публикации балансов за 1 квартал 2009 года.
В понедельник рынок открылся по евро снижением. По основным валютам и кроссам c йеной были зафиксированы гэпы. Утром я снижение кроссов по йене связал с опубликованным слабым отчёт по ВВП Японии за 4 квартал 2008 года и позже добавился скандал с Министром финансов Шиочи Накагава, который после G7 попался на камеры журналистов в состоянии алкогольного опьянения (а может быть и на самом деле находился под действием таблеток).
На европейской сессии курс EURUSD снизился до $1.2727 и пара до вторника ушла в боковое движение. Во второй половине дня активность на рынке была низкая, так как в США отмечали «День Президента» и финансовые рынки были закрыты. Курс EURUSD закрылся в понедельник на $1.2796.
Во вторник снижение продолжилось. На торгах в Азии медведи разнесли быков и установили новый суточный минимум $1,2637. Называют две причины снижения EURUSD. Первая, это падение на разговорах о том, что финансовая ситуация в Европе в ближайшее время может резко ухудшиться. Вторая, это срабатывание стопов ниже $1,2730.
С открытия европейской сессии медведи продавили курс EURUSD до $1,2601, где встретили хороший спрос со стороны быков. Снижение европейской валюты до указанного уровня связывают с опубликованным пресс-релизом Moody's, который поставил под сомнение надежность банков Восточной Европы, а также указал на негативные последствия для европейских банков, инвестировавших в проблемные регионы.
Рис.2 Кросс - курсы
Вполне убедительно, но евробыки после публикации данных по ZEW на время нашли в себе силы остановить падение.
Немецкий индекс экономических ожиданий ZEW в феврале неожиданно вырос до -5,8 против -31 в январе, а индекс текущих условий составил в феврале -86,2. Трейдеры обратили внимание на ожидания, так как с текущим положением дел уже все знакомы.
На данных ZEW курс EURUSD поднялся до $1,2672, но Moody's настолько запугал банки снижением рейтингов, что евро продавали по всему рынку. На американской сессии цена снизилась до $1,2562. Снижение пары проходило в диапазоне МА линий D3-D4.
В среду до открытия американской сессии рынок флэтовал. Удар на себя взял британский фунт, поэтому падение EURUSD из-за поддержки кроссов ограничилось уровнем $1,2557. Европа открылась ростом, но медведи знали, что к чему и пытались нащупать стопы быков. Но ни до $1,2557 стопов не было, ни до $1,2521 их не нашлось. При достижении минимума $1,2521 прослеживались и позитивные моменты для EURUSD, это покупки евро в кроссах.
На фоне ухудшающихся условий в Еврозоне, медведи каждый день отгоняли быков к более низким уровням, но линия D3 и D4 не пускали их ниже и торги проходили в рамках канала.
В четверг утром на азиатской сессии курс EURUSD откатился к линии LB и c открытия европейской сессии скользнул к линии U3 на $1.2759.
Рис.3 Уровни Фибо
Рыночные эксперты рост евро связывают с заявлениями госпожи Меркель, которая сказала, что правительство Германии примет участие в программе Международного валютного фонда по оказанию поддержки другим странам, но Жозе Мануэль Баррозу нивелировал слова Меркель.
Глава Еврокомиссии Жозе Мануэль Баррозу, также выступавший в четверг в ходе пресс-конференции, заявил о том, что рассуждения в отношении пакетов мер по спасению экономики, необходимых для целых стран, нецелесообразны. Баррозу добавил, что ни одна страна, кроме Венгрии и Латвии, не обратилась к ЕС с просьбой о помощи.
Давление на доллар также оказали данные по США. Цены производителей в США выросли в январе на 0,8%, рост индекс опережающих экономических показателей США стал максимальным с декабря 2006.
Цена на нефть на фоне данных по запасам выросла до $40 за баррель. По данным Управления энергетической информации (EIA) запасы нефти в США упали на прошлой неделе на 0,2 млн. баррелей. Запасы нефти на терминале Кушинг, который является точкой поставки нефти по контрактам, торгующимся на NYMEX, остались на рекордно высоком уровне 34,9 млн. баррелей.
Натолкнувшись на офера EURUSD скорректировался до $1,2658, чему способствовало и снижение основных европейских фондовых индексов. Причиной закрытия коротких позиций по евро мог стать отчёт по индексу деловой активности в Филадельфии.
Рис.4 Временные эллипсы
Индекс деловой активности в производственной сфере ФРС-Филадельфия в феврале составил -41,3 против -24,3 в январе. Прогнозировалось, что индекс в феврале составит -25,0.
В пятницу европейская валюта возвращается к 1,2571 и огонёк в глазах быков начал угасать. Я очень внимательно следил за фунтом, который после публикации данных по розничным продажам в Британии начал быстро восстанавливать ранее понесённые потери и мне уже не внушал доверие прогноз, который оставался на графике. В сессионном обзоре я написал: «…Это снижение вписывается в красный сценарий, а пока цена находится выше красной линии, евробыки могут вернуть свои потери. Сегодня пятница и мне кажется, что для этого дня и новостей, которые будут сегодня опубликованы, выбрал слишком мягкий сценарий. Он флэтовый и как-то не вписывается в модель. Чтобы на следующей недели продолжить ралли, быкам необходимо сегодня переписать 1,2759. Снижение EURUSD ниже линии D3 не рассматриваю. Должны остаться выше 1,2512…»
Курс EURUSD на американской сессии под воздействием ударов, которые посыпались на доллар по всему спектру рынка, пробил европейский максимум в области $1,2646 и улетел на $1,2884. В начале обзора я сказал, что резкий рост привязывают к слухам о национализации двух банков Citigroup и Bank of America. Есть стратеги, которые говорят, что это произошло на тонком рынке при срабатывании защитных стопов.
Максимум $1,2759 переписали, а значит, появились новые сигналы для коррекции вверх. Минимум на $1,2330 можно на время отложить. Переходим к графическому анализу.
Рис.5 Анализ времени
Рис. 1 –. В пятницу курс EURUSD вырос до $1,2884 и ближе к закрытию дня цена откатилась на $1,2825. Быкам удалось пробить линию U4 и проверить на прочность линию сопротивления. Рассмотрим два свинга 1,2512-1,2759 и 1,2759-1,2556. Первый свинг и третий по равности были на уровне 1,2802. Курс EURUSD вырос до 1,2884, что соответствует 132,7%. Значимый уровень находится на 161,8% - 1,2954. Какой вывод? Если первые два свинга считать за 1 и 2 волну, то можно предположить, что 3 свинг может быть расширенным до 1,618. Но до 1,2954 нужен рост с открытия рынка. Если евробыки откажутся идти на 1,2954 на азиатской сессии, то в этом случае переходим к плану «Б» (медвежий сценарий). В пятницу я сказал, что чтобы продолжить ралли надо переписать 1,2759. Быки это сделали, поэтому они сейчас не должны пускать медведей ниже 1,2700. Смотрите рисунок 1, там всё наглядно.
Рис. 3 – Думал, что придется менять прогноз в эти выходные. Но нет, оставляю ещё на одну неделю, т.к. в пятницу курс EURUSD достиг 1,2884 и на дневном графике сформировалась разворотная модель. Предлагаю также рассмотреть вариант с треугольником из рисунка 6.
Рис. 4 – На это графике наложил два регрессионных канала. Верхняя граница одного лежит в области 1,3500, второго в районе 1,2950. Нужно пробить сейчас 1,2950.
Рис. 5 – Медведи пробили линию поддержки и достигли расчётной зоны для движения вниз. Это значит, что при достижении прогнозной зоны выполнены все условия для отката. Шансы у быков есть, но при прохождении 1,2700, быки потеряют право на продолжение ралли. Цели по откату зона от 1,3150 до 1,3500.
Рис. 6 – К этому графику добавил новый сценарий. В настоящее время, учитывая проблемы с банками в Еврозоне, треугольник очень актуальный. К 1,2330 нет желания идти.
Рис.6 Астрологические события
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Рис.1 МА каналы
Вариант с национализацией рассматривают на апрель месяц после публикации балансов за 1 квартал 2009 года.
В понедельник рынок открылся по евро снижением. По основным валютам и кроссам c йеной были зафиксированы гэпы. Утром я снижение кроссов по йене связал с опубликованным слабым отчёт по ВВП Японии за 4 квартал 2008 года и позже добавился скандал с Министром финансов Шиочи Накагава, который после G7 попался на камеры журналистов в состоянии алкогольного опьянения (а может быть и на самом деле находился под действием таблеток).
На европейской сессии курс EURUSD снизился до $1.2727 и пара до вторника ушла в боковое движение. Во второй половине дня активность на рынке была низкая, так как в США отмечали «День Президента» и финансовые рынки были закрыты. Курс EURUSD закрылся в понедельник на $1.2796.
Во вторник снижение продолжилось. На торгах в Азии медведи разнесли быков и установили новый суточный минимум $1,2637. Называют две причины снижения EURUSD. Первая, это падение на разговорах о том, что финансовая ситуация в Европе в ближайшее время может резко ухудшиться. Вторая, это срабатывание стопов ниже $1,2730.
С открытия европейской сессии медведи продавили курс EURUSD до $1,2601, где встретили хороший спрос со стороны быков. Снижение европейской валюты до указанного уровня связывают с опубликованным пресс-релизом Moody's, который поставил под сомнение надежность банков Восточной Европы, а также указал на негативные последствия для европейских банков, инвестировавших в проблемные регионы.
Рис.2 Кросс - курсы
Вполне убедительно, но евробыки после публикации данных по ZEW на время нашли в себе силы остановить падение.
Немецкий индекс экономических ожиданий ZEW в феврале неожиданно вырос до -5,8 против -31 в январе, а индекс текущих условий составил в феврале -86,2. Трейдеры обратили внимание на ожидания, так как с текущим положением дел уже все знакомы.
На данных ZEW курс EURUSD поднялся до $1,2672, но Moody's настолько запугал банки снижением рейтингов, что евро продавали по всему рынку. На американской сессии цена снизилась до $1,2562. Снижение пары проходило в диапазоне МА линий D3-D4.
В среду до открытия американской сессии рынок флэтовал. Удар на себя взял британский фунт, поэтому падение EURUSD из-за поддержки кроссов ограничилось уровнем $1,2557. Европа открылась ростом, но медведи знали, что к чему и пытались нащупать стопы быков. Но ни до $1,2557 стопов не было, ни до $1,2521 их не нашлось. При достижении минимума $1,2521 прослеживались и позитивные моменты для EURUSD, это покупки евро в кроссах.
На фоне ухудшающихся условий в Еврозоне, медведи каждый день отгоняли быков к более низким уровням, но линия D3 и D4 не пускали их ниже и торги проходили в рамках канала.
В четверг утром на азиатской сессии курс EURUSD откатился к линии LB и c открытия европейской сессии скользнул к линии U3 на $1.2759.
Рис.3 Уровни Фибо
Рыночные эксперты рост евро связывают с заявлениями госпожи Меркель, которая сказала, что правительство Германии примет участие в программе Международного валютного фонда по оказанию поддержки другим странам, но Жозе Мануэль Баррозу нивелировал слова Меркель.
Глава Еврокомиссии Жозе Мануэль Баррозу, также выступавший в четверг в ходе пресс-конференции, заявил о том, что рассуждения в отношении пакетов мер по спасению экономики, необходимых для целых стран, нецелесообразны. Баррозу добавил, что ни одна страна, кроме Венгрии и Латвии, не обратилась к ЕС с просьбой о помощи.
Давление на доллар также оказали данные по США. Цены производителей в США выросли в январе на 0,8%, рост индекс опережающих экономических показателей США стал максимальным с декабря 2006.
Цена на нефть на фоне данных по запасам выросла до $40 за баррель. По данным Управления энергетической информации (EIA) запасы нефти в США упали на прошлой неделе на 0,2 млн. баррелей. Запасы нефти на терминале Кушинг, который является точкой поставки нефти по контрактам, торгующимся на NYMEX, остались на рекордно высоком уровне 34,9 млн. баррелей.
Натолкнувшись на офера EURUSD скорректировался до $1,2658, чему способствовало и снижение основных европейских фондовых индексов. Причиной закрытия коротких позиций по евро мог стать отчёт по индексу деловой активности в Филадельфии.
Рис.4 Временные эллипсы
Индекс деловой активности в производственной сфере ФРС-Филадельфия в феврале составил -41,3 против -24,3 в январе. Прогнозировалось, что индекс в феврале составит -25,0.
В пятницу европейская валюта возвращается к 1,2571 и огонёк в глазах быков начал угасать. Я очень внимательно следил за фунтом, который после публикации данных по розничным продажам в Британии начал быстро восстанавливать ранее понесённые потери и мне уже не внушал доверие прогноз, который оставался на графике. В сессионном обзоре я написал: «…Это снижение вписывается в красный сценарий, а пока цена находится выше красной линии, евробыки могут вернуть свои потери. Сегодня пятница и мне кажется, что для этого дня и новостей, которые будут сегодня опубликованы, выбрал слишком мягкий сценарий. Он флэтовый и как-то не вписывается в модель. Чтобы на следующей недели продолжить ралли, быкам необходимо сегодня переписать 1,2759. Снижение EURUSD ниже линии D3 не рассматриваю. Должны остаться выше 1,2512…»
Курс EURUSD на американской сессии под воздействием ударов, которые посыпались на доллар по всему спектру рынка, пробил европейский максимум в области $1,2646 и улетел на $1,2884. В начале обзора я сказал, что резкий рост привязывают к слухам о национализации двух банков Citigroup и Bank of America. Есть стратеги, которые говорят, что это произошло на тонком рынке при срабатывании защитных стопов.
Максимум $1,2759 переписали, а значит, появились новые сигналы для коррекции вверх. Минимум на $1,2330 можно на время отложить. Переходим к графическому анализу.
Рис.5 Анализ времени
Рис. 1 –. В пятницу курс EURUSD вырос до $1,2884 и ближе к закрытию дня цена откатилась на $1,2825. Быкам удалось пробить линию U4 и проверить на прочность линию сопротивления. Рассмотрим два свинга 1,2512-1,2759 и 1,2759-1,2556. Первый свинг и третий по равности были на уровне 1,2802. Курс EURUSD вырос до 1,2884, что соответствует 132,7%. Значимый уровень находится на 161,8% - 1,2954. Какой вывод? Если первые два свинга считать за 1 и 2 волну, то можно предположить, что 3 свинг может быть расширенным до 1,618. Но до 1,2954 нужен рост с открытия рынка. Если евробыки откажутся идти на 1,2954 на азиатской сессии, то в этом случае переходим к плану «Б» (медвежий сценарий). В пятницу я сказал, что чтобы продолжить ралли надо переписать 1,2759. Быки это сделали, поэтому они сейчас не должны пускать медведей ниже 1,2700. Смотрите рисунок 1, там всё наглядно.
Рис. 3 – Думал, что придется менять прогноз в эти выходные. Но нет, оставляю ещё на одну неделю, т.к. в пятницу курс EURUSD достиг 1,2884 и на дневном графике сформировалась разворотная модель. Предлагаю также рассмотреть вариант с треугольником из рисунка 6.
Рис. 4 – На это графике наложил два регрессионных канала. Верхняя граница одного лежит в области 1,3500, второго в районе 1,2950. Нужно пробить сейчас 1,2950.
Рис. 5 – Медведи пробили линию поддержки и достигли расчётной зоны для движения вниз. Это значит, что при достижении прогнозной зоны выполнены все условия для отката. Шансы у быков есть, но при прохождении 1,2700, быки потеряют право на продолжение ралли. Цели по откату зона от 1,3150 до 1,3500.
Рис. 6 – К этому графику добавил новый сценарий. В настоящее время, учитывая проблемы с банками в Еврозоне, треугольник очень актуальный. К 1,2330 нет желания идти.
Рис.6 Астрологические события
https://alpari.com/ru (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу