11 мая 2009 Forex Club
USD
Стресс-тесты уже позади, а их эхо еще некоторое время будет раздаваться на рынке. Самое важное событие пятницы (отчет по рынку труда) отошло на второй план, когда на сцену вышел министр финансов США Гайтнер. Валюты итак ободрились, получив более позитивные данные по числу занятых, чем прогнозировалось, а вот сообщения Минфина вызвали всеобщее ощущение счастья. Дело в том, что в пятницу стало известно, что отделение General Motors GMAC (оказавшись одним из слабейших банков по результатам страсс-тестирования) получит помощь от правительства США. Гайтнер пообещал предоставить "достаточный капитал" для GMAC, если частным образом компании не получится это сделать. Учитывая, что рынок до сих пор боится банкротства крупных банков, такие новости только ободрили трейдеров и вызвали очередной всплеск аппетитов на риск.
Возвращаясь же к экономической картине, остановимся на американском рынке труда. Темпы снижения занятости в США замедлились в прошлом месяце (-536 тыс), что может означать, что хотя экономика по-прежнему находится в состоянии рецессии, признаки стабилизации уже кое-где проклевываются. И все же, несмотря на то, что снижение было минимальным за 6 месяцев, большая часть роста произошла из-за временного найма в госсекторе в преддверии переписи населения в следующем году. Очередное снижение уровня занятости на полмиллиона и дальнейший рост ставки б/р до 25-летнего максимума стали трезвым напоминанием о том, что любой путь к росту будет тернистым. Тем более, учитывая временный характер появившихся рабочих мест и пересмотр в худшую сторону показателей за два предыдущих месяца на 66 тысяч.
Тот факт, что население США продолжает терять рабочие места, а, следовательно, источник доходов, наводит нас на мысль, что главный релиз текущей недели (отчет по розничным продажам) может оказаться не таким уж позитивным. Тем не менее, надежда на восстановление показателя все же остается, учитывая недавнее укрепление потребительского доверия, и сообщения о росте продаж со стороны сетей розничных магазинов. Сегодняшний день обещает быть довольно скучным, учитывая отсутствие фундаментальных релизов. Интерес рынка может вызвать лишь сегодняшнее ночное выступление Бернанке по поводу стресс-тестов. Если его комментарии не будут выходить за рамки недавнего позитивного настроя в отношении результатов, это может вызвать очередной всплеск аппетитов на риск, тем самым подрывая позиции доллара.
EUR
Евро только выиграл от относительно позитивного американского отчета по занятости и комментариев Гайтнера. Помимо этого, поддержку валюте оказали и данные по состоянию немецкой экономики. В марте экспортные поставки Германии неожиданно выросли впервые за полгода, вновь подтвердив, что крупнейшая европейская экономика начинает нащупывать дно. Экспортные продажи, скорректированные с учетом продолжительности рабочего дня и сезонных колебаний, выросли на 0,7% м/м. Напомним, что помимо этого объем немецких производственных заказов в марте неожиданно увеличился впервые за 7 месяцев, индекс делового доверия восстановился в прошлом месяце от 26-летнего минимума, а настроения инвесторов стали более оптимистичными. все это предполагает, что сильнейшая рецессия со времен Второй мировой войны сбавляет обороты. Отдельный отчет также показал, что в марте объем промышленного производства в крупнейшей европейской экономике в месячном исчислении остался во флэте, тем самым дав надежду на то, что затянувшийся уже на целый год спад в секторе промышленности страны, возможно, подошел к концу.
В общем, на текущий момент мы наблюдаем всплеск оптимизма в отношении евро, особенно после того, как ЕЦБ все же удивил рынки более решительными действиями, чем предполагалось. Текущая неделя принесет новые откровения в отношении европейской экономики, так как мы, наконец, увидим данные по ВВП за первый квартал. Сегодняшний день принесет данные по промышленному производству Франции и Италии. Если и здесь мы получим долю оптимизма, это только подкрепит позиции евро, подорванные за последнее время.
GBP
Фунт не преминул воспользоваться слабостью доллара и пошел вверх, несмотря на то, что экономические данные не дали четкого направления движения. В апреле индекс цен британских производителей на выходе показал минимальные темпы прироста за 5 лет, в то время как цены на входе упали максимально почти за 7 лет в условиях снижения цен на топливо (-8,2% м/м). Подешевевший газ (-17,5% м/м) с избытком компенсировал рост цен на сырую нефть (+5,1% м/м). Индекс PPI на выходе вырос на 1,2% г/г после прироста на 2,0% в марте, это стало минимальным приростом с апреля 2004 г. (хотя и превзошло прогнозы аналитиков +0.8%).
Учитывая недавние действия Банка Англии по расширению программы количественного смягчения, рынок теперь активно начнет искать причины такого решения. Тот факт, что до последнего момента мы получали лишь позитивные показатели, свидетельствующие о признаках стабилизации внутри экономики, только усложняет ситуацию. На текущей неделе мы получим ежеквартальный Инфляционный отчет от Банка Англии, который, возможно, все же прольет свет на взгляды и суждения ЦБ.
JPY
Фондовые индексы Азии перешли на отрицательную территорию после сообщений о том, что потери Toyota в этом году достигнут $5,50 млрд. на упавшем внутреннем и внешнем спросе. Это в два раза хуже первоначальных оценок, только подтверждая, что ситуация во второй по размерам экономике мира продолжает ухудшаться. Тем не менее, на японскую валюту влияние продолжают оказывать исключительно аппетиты на риск, который на текущий момент на подъеме, заставляя Йену падать против основных соперников, не сдаваясь, пожалуй, лишь против доллара.
USDJPY
Цены движутся к уровню сопротивления 98.60. Если им удастся его преодолеть, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 98.90/99.00. Однако трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) достаточно уверенно устремлен вниз. Это позволяет говорить о возможности того, что указанный уровень пройден не будет и, оттолкнувшись от него, цены возобновят нисходящее движение. Осцилляторы (SS в зоне перепроданности) развернулись вверх. На часовом графике (рис.2) OsMA направлена вверх (к тому же по ней сформировалась бычья дивергенция), тем самым, подтверждая предположение о вероятности прорыва сопротивления 98.60 и продолжения роста цен. Вверх устремлен и SS.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, ситуацию стоит охарактеризовать как неопределенную и рекомендовать воздержаться от совершения сделок до ее прояснения. Возможность покупок с близким стоп -лоссом рассматривать только после подтверждения прорыва уровня 98.60.
Support: 98.35, 98.00, 97.75, 97.50, 97.00, 96.30, 96.00/95.90, 95.30, 95.00/94.90, 94.10/00, 93.60/50, 93.20/00, 92.80/75, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70.
Resistance: 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00, 100.50, 101.00, 101.40/50, 101.70, 102.00/10, 102.60, 102.90, 103.60, 104.00, 104.50/60, 105.00, 105.30.
USDCHF
После достаточно активного падения, цены вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном уровнями 1.1030 - 1.1060. В настоящий момент они приблизились к верхней его границе. Если она будет преодолена, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.1100/20. Но на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA уверенно устремлен вниз. Поэтому, вполне возможно, что из консолидации цены выйдут с прорывом нижней границы диапазона и продолжат падение. На часовом графике (рис.4) OsMA, SS и RSI направлены вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва верхней границы диапазона и дальнейшего роста.
В свете сказанного, на мой взгляд, стоит дождаться прояснения ситуации. Позиции с близким стоп-лоссом открывать в направлении прорыва после выхода цен из указанного диапазона.
Support: 1.1010/00, 1.0935, 1.0900, 1.0860/50, 1.0800, 1.0760, 1.0730, 1.0700, 1.0650, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490.
Resistance: 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450, 1.1490/1.1500, 1.1550/60, 1.1590/1.1600, 1.1650/70, 1.1700, 1.1740/60, 1.1800, 1.1840, 1.1900.
EURUSD
Цены вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном 1.3620 - 1.3665. В настоящий момент они движутся к нижней его границе. Если она будет преодолена, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.3560. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность. Вниз развернулись и оба осциллятора (SS в зоне перекупленности). На часовом графике (рис.6) ситуация складывается аналогичным образом. OsMA, SS и RSI устремлены вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва нижней границы игрового диапазона и продолжения нисходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, стоит дождаться выхода цен за пределы диапазона и только после этого рассматривать возможность открытия позиций с близким стоп-лоссом в направлении выхода. Продажи целесообразны после прорыва отметки 1.3620.
Support: 1.3630, 1.3600, 1.3560, 1.3500, 1.3460/50, 1.3400, 1.3370, 1.3340, 1.3300, 1.3260/50, 1.3200, 1.3160/50, 1.3100/1.3090, 1.3070, 1.3040, 1.3000/1.2990, 1.2950, 1.2920/10, 1.2880.
Resistance: 1.3680, 1.3700, 1.3740/30, 1.3780, 1.3800, 1.3830/40, 1.3860, 1.3900, 1.3960, 1.4000, 1.4030, 1.4070, 1.4100, 1.4140, 1.4200.
GBPUSD
Цены тестируют уровень поддержки 1.5200. Если он будет преодолен, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.5150 и, далее, 1.5100. О возможности такого исхода позволяет говорить то, что и трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) приобретает нисходящую направленность. Вниз в зоне перекупленности развернулся и осциллятор SS. На часовом графике (рис.8) OsMA уверенно устремлена вниз, тем самым, подтверждая предположение о вероятности прорыва указанного уровня поддержки и дальнейшего падения. RSI развернулся вверх, в том же направлении наметил разворот и SS. Поэтому не стоит полностью исключать вероятность возврата цен к отметке 1.5250.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня поддержки 1.5200 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.5200, 1.5150, 1.5100, 1.5070, 1.5040, 1.5000, 1.4970/60, 1.4900/1.4890, 1.4850/40, 1.4800, 1.4760/50, 1.4700, 1.4660/50, 1.4600, 1.4560/50, 1.4500, 1.4470, 1.4440.
Resistance: 1.5260, 1.5300, 1.5400, 1.5430, 1.5500, 1.5600/20, 1.5660, 1.5700, 1.5770, 1.5800, 1.5900, 1.5960, 1.6000, 1.6100, 1.6170.
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Стресс-тесты уже позади, а их эхо еще некоторое время будет раздаваться на рынке. Самое важное событие пятницы (отчет по рынку труда) отошло на второй план, когда на сцену вышел министр финансов США Гайтнер. Валюты итак ободрились, получив более позитивные данные по числу занятых, чем прогнозировалось, а вот сообщения Минфина вызвали всеобщее ощущение счастья. Дело в том, что в пятницу стало известно, что отделение General Motors GMAC (оказавшись одним из слабейших банков по результатам страсс-тестирования) получит помощь от правительства США. Гайтнер пообещал предоставить "достаточный капитал" для GMAC, если частным образом компании не получится это сделать. Учитывая, что рынок до сих пор боится банкротства крупных банков, такие новости только ободрили трейдеров и вызвали очередной всплеск аппетитов на риск.
Возвращаясь же к экономической картине, остановимся на американском рынке труда. Темпы снижения занятости в США замедлились в прошлом месяце (-536 тыс), что может означать, что хотя экономика по-прежнему находится в состоянии рецессии, признаки стабилизации уже кое-где проклевываются. И все же, несмотря на то, что снижение было минимальным за 6 месяцев, большая часть роста произошла из-за временного найма в госсекторе в преддверии переписи населения в следующем году. Очередное снижение уровня занятости на полмиллиона и дальнейший рост ставки б/р до 25-летнего максимума стали трезвым напоминанием о том, что любой путь к росту будет тернистым. Тем более, учитывая временный характер появившихся рабочих мест и пересмотр в худшую сторону показателей за два предыдущих месяца на 66 тысяч.
Тот факт, что население США продолжает терять рабочие места, а, следовательно, источник доходов, наводит нас на мысль, что главный релиз текущей недели (отчет по розничным продажам) может оказаться не таким уж позитивным. Тем не менее, надежда на восстановление показателя все же остается, учитывая недавнее укрепление потребительского доверия, и сообщения о росте продаж со стороны сетей розничных магазинов. Сегодняшний день обещает быть довольно скучным, учитывая отсутствие фундаментальных релизов. Интерес рынка может вызвать лишь сегодняшнее ночное выступление Бернанке по поводу стресс-тестов. Если его комментарии не будут выходить за рамки недавнего позитивного настроя в отношении результатов, это может вызвать очередной всплеск аппетитов на риск, тем самым подрывая позиции доллара.
EUR
Евро только выиграл от относительно позитивного американского отчета по занятости и комментариев Гайтнера. Помимо этого, поддержку валюте оказали и данные по состоянию немецкой экономики. В марте экспортные поставки Германии неожиданно выросли впервые за полгода, вновь подтвердив, что крупнейшая европейская экономика начинает нащупывать дно. Экспортные продажи, скорректированные с учетом продолжительности рабочего дня и сезонных колебаний, выросли на 0,7% м/м. Напомним, что помимо этого объем немецких производственных заказов в марте неожиданно увеличился впервые за 7 месяцев, индекс делового доверия восстановился в прошлом месяце от 26-летнего минимума, а настроения инвесторов стали более оптимистичными. все это предполагает, что сильнейшая рецессия со времен Второй мировой войны сбавляет обороты. Отдельный отчет также показал, что в марте объем промышленного производства в крупнейшей европейской экономике в месячном исчислении остался во флэте, тем самым дав надежду на то, что затянувшийся уже на целый год спад в секторе промышленности страны, возможно, подошел к концу.
В общем, на текущий момент мы наблюдаем всплеск оптимизма в отношении евро, особенно после того, как ЕЦБ все же удивил рынки более решительными действиями, чем предполагалось. Текущая неделя принесет новые откровения в отношении европейской экономики, так как мы, наконец, увидим данные по ВВП за первый квартал. Сегодняшний день принесет данные по промышленному производству Франции и Италии. Если и здесь мы получим долю оптимизма, это только подкрепит позиции евро, подорванные за последнее время.
GBP
Фунт не преминул воспользоваться слабостью доллара и пошел вверх, несмотря на то, что экономические данные не дали четкого направления движения. В апреле индекс цен британских производителей на выходе показал минимальные темпы прироста за 5 лет, в то время как цены на входе упали максимально почти за 7 лет в условиях снижения цен на топливо (-8,2% м/м). Подешевевший газ (-17,5% м/м) с избытком компенсировал рост цен на сырую нефть (+5,1% м/м). Индекс PPI на выходе вырос на 1,2% г/г после прироста на 2,0% в марте, это стало минимальным приростом с апреля 2004 г. (хотя и превзошло прогнозы аналитиков +0.8%).
Учитывая недавние действия Банка Англии по расширению программы количественного смягчения, рынок теперь активно начнет искать причины такого решения. Тот факт, что до последнего момента мы получали лишь позитивные показатели, свидетельствующие о признаках стабилизации внутри экономики, только усложняет ситуацию. На текущей неделе мы получим ежеквартальный Инфляционный отчет от Банка Англии, который, возможно, все же прольет свет на взгляды и суждения ЦБ.
JPY
Фондовые индексы Азии перешли на отрицательную территорию после сообщений о том, что потери Toyota в этом году достигнут $5,50 млрд. на упавшем внутреннем и внешнем спросе. Это в два раза хуже первоначальных оценок, только подтверждая, что ситуация во второй по размерам экономике мира продолжает ухудшаться. Тем не менее, на японскую валюту влияние продолжают оказывать исключительно аппетиты на риск, который на текущий момент на подъеме, заставляя Йену падать против основных соперников, не сдаваясь, пожалуй, лишь против доллара.
USDJPY
Цены движутся к уровню сопротивления 98.60. Если им удастся его преодолеть, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 98.90/99.00. Однако трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.1) достаточно уверенно устремлен вниз. Это позволяет говорить о возможности того, что указанный уровень пройден не будет и, оттолкнувшись от него, цены возобновят нисходящее движение. Осцилляторы (SS в зоне перепроданности) развернулись вверх. На часовом графике (рис.2) OsMA направлена вверх (к тому же по ней сформировалась бычья дивергенция), тем самым, подтверждая предположение о вероятности прорыва сопротивления 98.60 и продолжения роста цен. Вверх устремлен и SS.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, ситуацию стоит охарактеризовать как неопределенную и рекомендовать воздержаться от совершения сделок до ее прояснения. Возможность покупок с близким стоп -лоссом рассматривать только после подтверждения прорыва уровня 98.60.
Support: 98.35, 98.00, 97.75, 97.50, 97.00, 96.30, 96.00/95.90, 95.30, 95.00/94.90, 94.10/00, 93.60/50, 93.20/00, 92.80/75, 92.40, 92.00, 91.55, 91.00, 90.70.
Resistance: 98.60, 98.90/99.00, 99.40/60, 100.00, 100.50, 101.00, 101.40/50, 101.70, 102.00/10, 102.60, 102.90, 103.60, 104.00, 104.50/60, 105.00, 105.30.
 |
 |
| рис. 1 | рис.2. |
USDCHF
После достаточно активного падения, цены вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном уровнями 1.1030 - 1.1060. В настоящий момент они приблизились к верхней его границе. Если она будет преодолена, продолжится подъем, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.1100/20. Но на 4-х часовом графике (рис.3) трендовый индикатор OsMA уверенно устремлен вниз. Поэтому, вполне возможно, что из консолидации цены выйдут с прорывом нижней границы диапазона и продолжат падение. На часовом графике (рис.4) OsMA, SS и RSI направлены вверх, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва верхней границы диапазона и дальнейшего роста.
В свете сказанного, на мой взгляд, стоит дождаться прояснения ситуации. Позиции с близким стоп-лоссом открывать в направлении прорыва после выхода цен из указанного диапазона.
Support: 1.1010/00, 1.0935, 1.0900, 1.0860/50, 1.0800, 1.0760, 1.0730, 1.0700, 1.0650, 1.0615/00, 1.0550, 1.0500/1.0490.
Resistance: 1.1050/60, 1.1100/20, 1.1150, 1.1200/15, 1.1270, 1.1320, 1.1375, 1.1400, 1.1450, 1.1490/1.1500, 1.1550/60, 1.1590/1.1600, 1.1650/70, 1.1700, 1.1740/60, 1.1800, 1.1840, 1.1900.
 |
 |
| рис. 3 | рис.4. |
EURUSD
Цены вошли в фазу консолидации в диапазоне, ограниченном 1.3620 - 1.3665. В настоящий момент они движутся к нижней его границе. Если она будет преодолена, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.3560. Вероятность такого исхода позволяет предположить то, что на 4-х часовом графике (рис.5) трендовый индикатор OsMA приобретает нисходящую направленность. Вниз развернулись и оба осциллятора (SS в зоне перекупленности). На часовом графике (рис.6) ситуация складывается аналогичным образом. OsMA, SS и RSI устремлены вниз, тем самым, подтверждая предположение о возможности прорыва нижней границы игрового диапазона и продолжения нисходящего движения.
Тем не менее, на мой взгляд, стоит дождаться выхода цен за пределы диапазона и только после этого рассматривать возможность открытия позиций с близким стоп-лоссом в направлении выхода. Продажи целесообразны после прорыва отметки 1.3620.
Support: 1.3630, 1.3600, 1.3560, 1.3500, 1.3460/50, 1.3400, 1.3370, 1.3340, 1.3300, 1.3260/50, 1.3200, 1.3160/50, 1.3100/1.3090, 1.3070, 1.3040, 1.3000/1.2990, 1.2950, 1.2920/10, 1.2880.
Resistance: 1.3680, 1.3700, 1.3740/30, 1.3780, 1.3800, 1.3830/40, 1.3860, 1.3900, 1.3960, 1.4000, 1.4030, 1.4070, 1.4100, 1.4140, 1.4200.
 |
 |
| рис. 5 | рис.6. |
GBPUSD
Цены тестируют уровень поддержки 1.5200. Если он будет преодолен, продолжится падение, первичной целью которого, скорее всего, станет отметка 1.5150 и, далее, 1.5100. О возможности такого исхода позволяет говорить то, что и трендовый индикатор OsMA на 4-х часовом графике (рис.7) приобретает нисходящую направленность. Вниз в зоне перекупленности развернулся и осциллятор SS. На часовом графике (рис.8) OsMA уверенно устремлена вниз, тем самым, подтверждая предположение о вероятности прорыва указанного уровня поддержки и дальнейшего падения. RSI развернулся вверх, в том же направлении наметил разворот и SS. Поэтому не стоит полностью исключать вероятность возврата цен к отметке 1.5250.
Учитывая сказанное, на мой взгляд, стоит дождаться подтверждения прорыва ценами уровня поддержки 1.5200 и только после этого рассматривать возможность открытия позиций на продажу с близким стоп-лоссом.
Support: 1.5200, 1.5150, 1.5100, 1.5070, 1.5040, 1.5000, 1.4970/60, 1.4900/1.4890, 1.4850/40, 1.4800, 1.4760/50, 1.4700, 1.4660/50, 1.4600, 1.4560/50, 1.4500, 1.4470, 1.4440.
Resistance: 1.5260, 1.5300, 1.5400, 1.5430, 1.5500, 1.5600/20, 1.5660, 1.5700, 1.5770, 1.5800, 1.5900, 1.5960, 1.6000, 1.6100, 1.6170.
 |
 |
| рис. 7 | рис.8. |
http://www.fxclub.org/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу