Активируйте JavaScript для полноценного использования elitetrader.ru Проверьте настройки браузера.
«В мире волатильности творятся странные вещи» — кузен VIX по NASDAQ посылает зловещий сигнал » Элитный трейдер
Элитный трейдер
Искать автора

«В мире волатильности творятся странные вещи» — кузен VIX по NASDAQ посылает зловещий сигнал

10 ноября 2022 Zero Hedge
Резкие внутридневные падения Nasdaq VIX, подобные тем, которые мы наблюдали в последние дни, ранее были связаны с коррекциями самого Nasdaq 100. Странные вещи творятся в этом мире. Подразумеваемая волатильность S&P, зафиксированная VIX, выглядела низкой по сравнению с волатильностью кросс-активов, волатильностью в деньгах и реализованной волатильностью на протяжении большей части этого года. Это неожиданно, учитывая, что акции находятся в затяжном медвежьем рынке. Относительная дешевизна путов вне денег, возможно, является одним из объяснений, поскольку рынок считает, что пут ФРС приближается. Тем не менее, мы также наблюдаем аналогичные модели в версии VIX Nasdaq 100, VXN. Он также очень низок по сравнению с реализованной волатильностью, а также близок к 15-летним минимумам волатильности в деньгах.

«В мире волатильности творятся странные вещи» — кузен VIX по NASDAQ посылает зловещий сигнал


Вдобавок ко всему, в последние дни на VXN произошло несколько необычных ценовых движений. Произошла серия молниеносных внутридневных падений с таким же резким отскоком сразу после этого. Эти типы ходов очень редки, и они никогда не были такими большими, когда минимум достигает только 20% закрытия. Это потенциально тревожно. Предыдущие случаи, когда мы наблюдали подобное движение цены, часто отмечали коррекции на Nasdaq.



Волатильность акций американских индексов выглядит угрожающе низкой, но на такое редкое поведение волатильности Nasdaq стоит обратить внимание, как минимум оно указывает на дальнейшую нестабильность фондового рынка.