25 ноября 2009 Архив
Обзор рынка золота
Не знаю, что и сказать, пока не вижу, чтобы мои намерения совпадали с намерением рынка. Жаль. Если сегодня во второй половине дня не начнут коррекционное снижение, то тогда не знаю, что и думать. А что туту впрочем, думать, продолжится восходящее движение к 1200$, а потом и к 1300$ и так до бесконечности. Если подобные настроения сохраняться, т за 2 – 3 дня на пустом рынке металл можно будет высоко загнать, даже 1200$ могут не заметить. Страх и неуверенность, и приток спекулятивных денег на рынок загоняют золото все выше.
Вчерашний слабый ВВП, в котором оказались пересмотрены в сторону ухудшения такие ключевые компоненты, как конечные продажи не привел к усилению доллара США, как валюты-убежища, правда, привел к новой волне интереса в американских казначейских обязательствах, даже в долгосрочных.
По итогам вторника декабрьский контракт на золото вырос на 1.4$ от 1164,4 до 1165,8, причем рост продолжается на приличных объемах, что не позволяет рассчитывать на изменение тренда.
Помимо макроэкономических данных, которые способствуют покупкам золота, в частности, данные о более слабом, нежели предполагалось ранее росте ВВП США в 3 квартале, с пересмотром ключевых компонентов отчета, неоднозначных сигналом от региональных индексов деловой активности в США, на котировки золота влияют специфические причины.
Ночью появилось сообщение, которое пока выглядит, как слух, что Индия намеревается продолжить покупки золота, предлагаемого МВФ, правда сами представители МВФ отказались комментировать это сообщение. Напомним, что несколько недель назад Индия купила 200 тонн золота МВФ, что привело к резкому витку роста котировок на рынке золота, так как заставило подозревать, что центральные банки превращаются и нетто продавцов золота, которыми они являлись на протяжении последних 10 лет в нетто покупателей.
Дополнительный оптимизм быкам по золоту придают заявления руководителей крупных золотодобытчиков, таких, как Newmont и Barrick, о том, что, несмотря на увеличение добычи золота в 2009 году, эта тенденция по наращиванию объемов добычи золота не сохраниться, так как за последние годы практически не было обнаружено новых крупных месторождений драгоценного металла.
Американская валюта продолжает дешеветь. По итогам вторника индекс доллара DXY удерживался выше поддержки 75,00, а пара EUR/US D торговалась ниже 1.5000, однако сегодня мы видим, что давление на доллар продолжается, во всяком случае, с утра, что, конечно же, способствует дополнительному росту цен на золото. На текущий момент пара EUR/USD торгуется по 1.5025. Не исключено, что рынок пытается продавить наверх сопротивление консолидации на отметке 1.4970. Вряд ли стоит сомневаться, что золото ответит также ростом цен, причем еще более значительным, так как в последнее время металл дорожает не только относительно USD, но и относительно остальных валют и активов.
В последние дни вновь разошлись цены золота и нефти. Опять нефть отстает, так как данные по запасам нефтепродуктов в США показывают рост запасов, более того, нефть значительно сложнее хранить, нежели золото, поэтому золото – непререкаемый лидер.
На текущий момент золото на споте торгуется по 1178,37, а декабрьский фьючерс на золото растет на 8$, торгуясь по 1177. Хай был зафиксирован на отметке 1180,00$.
Что это – последний рывок роста перед большими выходными или продолжение тренда. Похоже, что наши рассуждения о том, что золото спешило вырасти до 1200$ к сроку экспирации опциона, а затем спешить будет уже некуда, оказались плодом фантазии. Впрочем, сегодня вечером рынок это либо опровергнет, либо подтверждение.
Помимо прочего сегодня состоится переход с ноябрьских на следующие контракты, а также будет опубликовано много значимых макроэкономических данных, в частности ВВП Великобритании (2 оценка), индекс заказов на товары длительного пользования в США, а также индикаторы потребительских доходов и расходов. Сюда же добавиться Мичиганский индекс потребительских настроений, продажи домов на первичном рынке, первичные заявки на пособие по безработице и традиционные для среды данные по запасам нефтепродуктов в США. Вот такой букет, так как завтра в США уже выходной день.
Сегодня мы рекомендуем продолжать проявлять осторожность по причине переломности момента и большого количества макроэкономических данных.
Еще раз повторяю, что наши ожидания коррекции основаны лишь на том, что металл перекуплен: цены растут с конца октября и прибавили уже порядка 150 долларов практически без коррекции. Это может быть дополнено окончанием торговли декабрьскими контрактами и длинными выходными в США, в остальном же фундаментальный фонд свидетельствует о дальнейшем росте цен.
Торговые идеи.
На дневном графике мы вчера получили сигнал того, что движение наверх продолжится, не было ни малейшего намека на коррекцию. Пока всерьез заходить в золото по дневному графику мы не будем. По-прежнему располагается ордера на продажу металла непосредственно под 1200$.
Внутри дня покупайте от своих технических поддержек непременно со стопами и продавайте от своих технических сопротивлений. Могу предложить покупку от 1155,5$ с рисками за 1150$. И продажу от 1185$ с рисками за 1190$ или усреднением от 1195 – 1198$ с рисками соответственно за 1200$.
Обзор рынка серебра
Серебро сейчас проявляет меньшую резвость, нежели золото, что является подтверждением особой роли золота и слабым интересом к сырьевым товарам в физической форме. Событийный фон дополнительно влияет на золото. Серебро оно сейчас является явно ведомым и вместе с мелью пока не способно покинуть сложившийся диапазон. Серебро продолжает торговаться вокруг отметки 18,50$, ограниченное сверху сопротивлением восходящего канала.
Подробно расписывать фундаментальные факторы мы не будем, традиционно прочитаете их в документах, посвященных золоту и меди.
В целом вчерашние данные для рынка меди, как металла, отчасти зависящего от реального потребления, оказались негативными. По итогам дня декабрьский фьючерс на серебро снизился на 13 центов от 18,58$ до 18,45$. При этом мартовский фьючерс потерял 20 уже центов и на закрытии торгов на COMEX находился на отметке 18,49$. На рынке по-прежнему сохраняется бэквардация между спотом и фьючерсным рынком, что отражает низкие ожидания по процентным ставкам, а также высокий спрос на наличное серебро.
Мы ожидаем сегодня волатильных торгов по тем же причинам, что и по другим металлам. Однако в итоге мы по-прежнему настроены на снижение цен в ближайшие дни.
Еще раз отметим, что сегодняшние данные по заказам на товары длительного пользования, потребительским расходам и продажам домов являются важным для рынка серебра, как ведомого промышленными металлами.
Торговые идеи.
Умные и терпеливые буду ждать коррекции, более выгодных цен и оттуда будут покупать. Менее терпеливые должны дождаться итогов сегодняшнего дня. Мы надеемся на то, что сформируется сигнал, на выход из сложившегося за последние 5 дней диапазона. Для этого нужно закрытие либо выше 18,60$, либо ниже 18,45$.
Можно пробовать шорты из-под 19,00$, при этом следить за поведением меди и золота.
Внутри дня можно пробовать покупать от 118,47 - 8,50 с рисками за 18,33 – вчерашний минимум и продавать от 19,00 с рисками за 19,20
Обзор рынка меди
Происходящее на рынке промышленных металлов говорит нам о том, что шуршание на товарных рынках и падение доллара США на валютном рынке никоим образом не связано думами относительно перспектив американской экономики. Всех будоражит золото и дешевый доллар, на фоне низких процентных ставок ФРС.
Наличный рынок меди мертв, все взгляды направлены лишь на Китай. Однако пока не поступит сигнала о восстановлении со стороны США, вряд ли мы увидим дополнительный сильный драйв в меди. Но если все-таки восстановление в экономике США действительно есть, то оно станет базисом и для восстановления Европы и тогда наличной меди явно не хватит и этот металл станет даже более выгодной инвестицией, чем золото.
Пока же медь торгуется в пределах 310,00 центов за фунт, сегодня, правда, пытается вырасти, посмотрим, чем закончится дело по итогам среды, произойти может многое Во вторник декабрьский фьючерс на медь закончил день с понижением на 1,65 цента свалившись от 313,00 до 311,35.
Макроэкономические данные, опубликованные вчера можно оценить для рынка меди, как нейтрально-негативные.
С утра сегодня поступили цифры по производству медных окатышей в Японии. Их производство в октябре выросло седьмой месяц подряд и оказалось на 2,7% выше, чем в сентябре. Это хороший сигнал, однако, запасы металла на основных биржах продолжают расти – это признак слабости.
Сегодня медь пока прирастет в цене, ведомая дешевеющим долларом США и золотом, которое тестирует все новые максимумы. Несмотря на негативные сигналы с фондового рынка США вчера на закрытии сегодня мы здесь видим пока рост, что тоже поддерживает цену на медь.
Пара EUR/USD достигла уже отметки 1.5100, сегодня, возможно, мы получим ответ, будет ли продавлен наверх этот уровень или этот рост есть реакция на прорыв опционного барьера на 1.5020. Индекс доллара достиг минимальной в текущем году отметки 74,47, разумеется, интерес будет представлять положение котировок на закрытии дня относительно уровня 75,00.
Декабрьский контракт на медь на COMEX на данный момент прибавляет чуть более 1% или 1,8 цента, торгуясь по 314,45.
Впереди масса макроэкономической статистики, которая, несомненно, представляет интерес для игроков на рынке меди. Важны и потребительские расходы и показатели заказов на товары длительного пользования и тем более продажи новых домов. Из этого будет складываться внешний фон для рынка, потом еще поступят данные по запасам энергоносителей. Если они все сложатся в одном направлении, то это может привести на тонком предпраздничном рынке, как к сваливанию под 310,00, так и к прорыву выше 315,00 по итогам дня.
Торговые идеи.
Итоги вторника нам ничего не дали, кроме пока что понимания, что рынок сам ни в чем не уверен, и расти пока не готов. Давайте подождем итогов сегодняшнего дня. Об этом выше. Коридор 301 – 315, прорыв за его пределы краткосрочный сигнал.
Внутри дня до выхода американских новостей торговать опасно, рекомендую открывать позиции либо при однозначной трактовке данных, публикуемых в 16:30, либо после 18,30, когда выйдет весь блок данных.
Не знаю, что и сказать, пока не вижу, чтобы мои намерения совпадали с намерением рынка. Жаль. Если сегодня во второй половине дня не начнут коррекционное снижение, то тогда не знаю, что и думать. А что туту впрочем, думать, продолжится восходящее движение к 1200$, а потом и к 1300$ и так до бесконечности. Если подобные настроения сохраняться, т за 2 – 3 дня на пустом рынке металл можно будет высоко загнать, даже 1200$ могут не заметить. Страх и неуверенность, и приток спекулятивных денег на рынок загоняют золото все выше.
Вчерашний слабый ВВП, в котором оказались пересмотрены в сторону ухудшения такие ключевые компоненты, как конечные продажи не привел к усилению доллара США, как валюты-убежища, правда, привел к новой волне интереса в американских казначейских обязательствах, даже в долгосрочных.
По итогам вторника декабрьский контракт на золото вырос на 1.4$ от 1164,4 до 1165,8, причем рост продолжается на приличных объемах, что не позволяет рассчитывать на изменение тренда.
Помимо макроэкономических данных, которые способствуют покупкам золота, в частности, данные о более слабом, нежели предполагалось ранее росте ВВП США в 3 квартале, с пересмотром ключевых компонентов отчета, неоднозначных сигналом от региональных индексов деловой активности в США, на котировки золота влияют специфические причины.
Ночью появилось сообщение, которое пока выглядит, как слух, что Индия намеревается продолжить покупки золота, предлагаемого МВФ, правда сами представители МВФ отказались комментировать это сообщение. Напомним, что несколько недель назад Индия купила 200 тонн золота МВФ, что привело к резкому витку роста котировок на рынке золота, так как заставило подозревать, что центральные банки превращаются и нетто продавцов золота, которыми они являлись на протяжении последних 10 лет в нетто покупателей.
Дополнительный оптимизм быкам по золоту придают заявления руководителей крупных золотодобытчиков, таких, как Newmont и Barrick, о том, что, несмотря на увеличение добычи золота в 2009 году, эта тенденция по наращиванию объемов добычи золота не сохраниться, так как за последние годы практически не было обнаружено новых крупных месторождений драгоценного металла.
Американская валюта продолжает дешеветь. По итогам вторника индекс доллара DXY удерживался выше поддержки 75,00, а пара EUR/US D торговалась ниже 1.5000, однако сегодня мы видим, что давление на доллар продолжается, во всяком случае, с утра, что, конечно же, способствует дополнительному росту цен на золото. На текущий момент пара EUR/USD торгуется по 1.5025. Не исключено, что рынок пытается продавить наверх сопротивление консолидации на отметке 1.4970. Вряд ли стоит сомневаться, что золото ответит также ростом цен, причем еще более значительным, так как в последнее время металл дорожает не только относительно USD, но и относительно остальных валют и активов.
В последние дни вновь разошлись цены золота и нефти. Опять нефть отстает, так как данные по запасам нефтепродуктов в США показывают рост запасов, более того, нефть значительно сложнее хранить, нежели золото, поэтому золото – непререкаемый лидер.
На текущий момент золото на споте торгуется по 1178,37, а декабрьский фьючерс на золото растет на 8$, торгуясь по 1177. Хай был зафиксирован на отметке 1180,00$.
Что это – последний рывок роста перед большими выходными или продолжение тренда. Похоже, что наши рассуждения о том, что золото спешило вырасти до 1200$ к сроку экспирации опциона, а затем спешить будет уже некуда, оказались плодом фантазии. Впрочем, сегодня вечером рынок это либо опровергнет, либо подтверждение.
Помимо прочего сегодня состоится переход с ноябрьских на следующие контракты, а также будет опубликовано много значимых макроэкономических данных, в частности ВВП Великобритании (2 оценка), индекс заказов на товары длительного пользования в США, а также индикаторы потребительских доходов и расходов. Сюда же добавиться Мичиганский индекс потребительских настроений, продажи домов на первичном рынке, первичные заявки на пособие по безработице и традиционные для среды данные по запасам нефтепродуктов в США. Вот такой букет, так как завтра в США уже выходной день.
Сегодня мы рекомендуем продолжать проявлять осторожность по причине переломности момента и большого количества макроэкономических данных.
Еще раз повторяю, что наши ожидания коррекции основаны лишь на том, что металл перекуплен: цены растут с конца октября и прибавили уже порядка 150 долларов практически без коррекции. Это может быть дополнено окончанием торговли декабрьскими контрактами и длинными выходными в США, в остальном же фундаментальный фонд свидетельствует о дальнейшем росте цен.
Торговые идеи.
На дневном графике мы вчера получили сигнал того, что движение наверх продолжится, не было ни малейшего намека на коррекцию. Пока всерьез заходить в золото по дневному графику мы не будем. По-прежнему располагается ордера на продажу металла непосредственно под 1200$.
Внутри дня покупайте от своих технических поддержек непременно со стопами и продавайте от своих технических сопротивлений. Могу предложить покупку от 1155,5$ с рисками за 1150$. И продажу от 1185$ с рисками за 1190$ или усреднением от 1195 – 1198$ с рисками соответственно за 1200$.
Обзор рынка серебра
Серебро сейчас проявляет меньшую резвость, нежели золото, что является подтверждением особой роли золота и слабым интересом к сырьевым товарам в физической форме. Событийный фон дополнительно влияет на золото. Серебро оно сейчас является явно ведомым и вместе с мелью пока не способно покинуть сложившийся диапазон. Серебро продолжает торговаться вокруг отметки 18,50$, ограниченное сверху сопротивлением восходящего канала.
Подробно расписывать фундаментальные факторы мы не будем, традиционно прочитаете их в документах, посвященных золоту и меди.
В целом вчерашние данные для рынка меди, как металла, отчасти зависящего от реального потребления, оказались негативными. По итогам дня декабрьский фьючерс на серебро снизился на 13 центов от 18,58$ до 18,45$. При этом мартовский фьючерс потерял 20 уже центов и на закрытии торгов на COMEX находился на отметке 18,49$. На рынке по-прежнему сохраняется бэквардация между спотом и фьючерсным рынком, что отражает низкие ожидания по процентным ставкам, а также высокий спрос на наличное серебро.
Мы ожидаем сегодня волатильных торгов по тем же причинам, что и по другим металлам. Однако в итоге мы по-прежнему настроены на снижение цен в ближайшие дни.
Еще раз отметим, что сегодняшние данные по заказам на товары длительного пользования, потребительским расходам и продажам домов являются важным для рынка серебра, как ведомого промышленными металлами.
Торговые идеи.
Умные и терпеливые буду ждать коррекции, более выгодных цен и оттуда будут покупать. Менее терпеливые должны дождаться итогов сегодняшнего дня. Мы надеемся на то, что сформируется сигнал, на выход из сложившегося за последние 5 дней диапазона. Для этого нужно закрытие либо выше 18,60$, либо ниже 18,45$.
Можно пробовать шорты из-под 19,00$, при этом следить за поведением меди и золота.
Внутри дня можно пробовать покупать от 118,47 - 8,50 с рисками за 18,33 – вчерашний минимум и продавать от 19,00 с рисками за 19,20
Обзор рынка меди
Происходящее на рынке промышленных металлов говорит нам о том, что шуршание на товарных рынках и падение доллара США на валютном рынке никоим образом не связано думами относительно перспектив американской экономики. Всех будоражит золото и дешевый доллар, на фоне низких процентных ставок ФРС.
Наличный рынок меди мертв, все взгляды направлены лишь на Китай. Однако пока не поступит сигнала о восстановлении со стороны США, вряд ли мы увидим дополнительный сильный драйв в меди. Но если все-таки восстановление в экономике США действительно есть, то оно станет базисом и для восстановления Европы и тогда наличной меди явно не хватит и этот металл станет даже более выгодной инвестицией, чем золото.
Пока же медь торгуется в пределах 310,00 центов за фунт, сегодня, правда, пытается вырасти, посмотрим, чем закончится дело по итогам среды, произойти может многое Во вторник декабрьский фьючерс на медь закончил день с понижением на 1,65 цента свалившись от 313,00 до 311,35.
Макроэкономические данные, опубликованные вчера можно оценить для рынка меди, как нейтрально-негативные.
С утра сегодня поступили цифры по производству медных окатышей в Японии. Их производство в октябре выросло седьмой месяц подряд и оказалось на 2,7% выше, чем в сентябре. Это хороший сигнал, однако, запасы металла на основных биржах продолжают расти – это признак слабости.
Сегодня медь пока прирастет в цене, ведомая дешевеющим долларом США и золотом, которое тестирует все новые максимумы. Несмотря на негативные сигналы с фондового рынка США вчера на закрытии сегодня мы здесь видим пока рост, что тоже поддерживает цену на медь.
Пара EUR/USD достигла уже отметки 1.5100, сегодня, возможно, мы получим ответ, будет ли продавлен наверх этот уровень или этот рост есть реакция на прорыв опционного барьера на 1.5020. Индекс доллара достиг минимальной в текущем году отметки 74,47, разумеется, интерес будет представлять положение котировок на закрытии дня относительно уровня 75,00.
Декабрьский контракт на медь на COMEX на данный момент прибавляет чуть более 1% или 1,8 цента, торгуясь по 314,45.
Впереди масса макроэкономической статистики, которая, несомненно, представляет интерес для игроков на рынке меди. Важны и потребительские расходы и показатели заказов на товары длительного пользования и тем более продажи новых домов. Из этого будет складываться внешний фон для рынка, потом еще поступят данные по запасам энергоносителей. Если они все сложатся в одном направлении, то это может привести на тонком предпраздничном рынке, как к сваливанию под 310,00, так и к прорыву выше 315,00 по итогам дня.
Торговые идеи.
Итоги вторника нам ничего не дали, кроме пока что понимания, что рынок сам ни в чем не уверен, и расти пока не готов. Давайте подождем итогов сегодняшнего дня. Об этом выше. Коридор 301 – 315, прорыв за его пределы краткосрочный сигнал.
Внутри дня до выхода американских новостей торговать опасно, рекомендую открывать позиции либо при однозначной трактовке данных, публикуемых в 16:30, либо после 18,30, когда выйдет весь блок данных.
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба