11 января 2024 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций в четверг к окончанию основных торгов оставался в плюсе, по-прежнему реагируя главным образом на динамику рубля и корпоративные истории. Индекс Мосбиржи к 18:50 мск вырос на 0,52%, до 3181,25 пункта. Индекс РТС увеличился на 1,47%, до 1131,92 пункта.
Рубль на Мосбирже к вечеру прибавлял чуть более 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,60 руб, 97,15 руб и 12,32 руб соответственно. Российская валюта обновила максимумы с ноября к доллару и юаню, а также поднялась до очередного пика с декабря к евро. Минфин РФ в четверг при этом заявил, что впервые за полгода вернется к продажам валюты и золота по бюджетному правилу с 15 января по 6 февраля в ежедневном объеме 4,1 млрд руб.
Эмитенты
В лидерах роста к завершению сессии пребывали бумаги Северстали (+7,19%), котировки НЛМК (+6,76%), акции ММК (+5,76%), расписки X5 Retail Group (+5,05%), акции банка «Санкт-Петербург» (+3,70%), расписки Глобалтранса (+3,53%), обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+3,42%).
Бумаги Северстали подскочили до максимума с февраля 2022 года после заявлений главы компании о намерении совета директоров на ближайшем заседании рассмотреть вопрос о выплате дивидендов в рамках утвержденной дивидендной политики. Идея возвращения к дивидендам сталелитейных компаний в 2024 году может стать важным драйвером роста акций сектора и сегодня поддержала также акции НЛМК и ММК.
Кроме того, НЛМК в четверг сообщила о получении чистой прибыли по РСБУ за 9 месяцев 2023 года в размере 182,1 млрд руб при выручке 524,8 млрд руб. Компания при этом не предоставляла отчетность за 2022 год.
Акции банка «Санкт-Петербург» после нисходящей коррекции в предыдущие сессии вернулись к спекулятивному росту, очевидно, обеспеченному ожиданиями высоких итоговых дивидендов за 2023 год.
Котировки Глобалтранса в четверг ускорили рост и продвигались ближе к историческому максимуму 757 руб после сообщений в СМИ о возможном выкупе владельцем Северстали Мордашовым около 15% расписок компании. Фундаментально с одной стороны краткосрочно интерес к Глобалтрансу позитивен для расписок, но с другой фактическая покупка крупной доли подсанкционной Северсталью, среднесрочно увеличит риски для транспортной компании. Пока же Глобалтранс в 2023 году вошел в 5-ку лидеров роста акций индекса Мосбиржи и отчитался о скачке чистой прибыли в 1-м полугодии в 1,7 раза, до 20,903 млрд руб против 12,341 млрд руб годом ранее, выше прогнозов. Компания в конце августа также подтвердила планы по редомициляции с Кипра в СЭЗ Абу-Даби, что предполагает истечение заявленного срока в конце февраля.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги Роснефти (-3,49%), акции Магнита (-3,16%), котировки Qiwi (-2,06%), расписки РусАгро (-1,49%), бумаги ЛСР (-1,47%).
Акции Роснефти и Магнита в четверг торговались без дивидендов.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов в пределах 0,5%, которые развернулись после обновления локальных пиков в начале дня. В частности, индикатор S&P 500 поднимался до максимума с января 2022 года (4798 пунктов), после чего отступил от района сопротивления 4800 пунктов. Данные по потребительской инфляции в США за декабрь превысили прогнозы и показали ускорение роста цен с 3,1% до 3,4% г/г по основному показателю при замедлении базовой инфляции с 4% до 3,9% г/г. Статистика подчеркивает риски более продолжительного сохранения жесткой позиции ФРС и может привести в том числе к среднесрочному развороту в американских и других западных акциях. В пятницу данные также могут показать ускорение производственной инфляции в стране. Кроме того, в конце недели в США с результатов крупных банков стартует сезон квартальных отчетностей, при этом Citigroup уже предупредил о списании 880 млн долл из-за валютных операций.
Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Торги в Европе к вечеру проходили с понижением индекса Euro Stoxx 50 примерно на 0,5%, который развернулся вниз после публикации данных из США. Статистика на данный момент показывает сохранение инфляционных рисков и в самой еврозоне, которые в пятницу, вероятно, подтвердят окончательные оценки потребительских цен Франции и Испании за декабрь.
Нефтяной рынок: позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ ускорили рост и прибавляли около 3%, стремясь к сопротивлениям 79 долл и 74 долл соответственно. Поддержку ценам оказали новости о захвате нефтяного танкера Ираном в Красном море. В целом с начала текущего года котировки, однако, продолжают движение в широком диапазоне торгов, не решаясь на развитие роста, несмотря на напряженность в ближневосточном регионе и сокращения нефтедобычи ОПЕК+. В пятницу повлиять на динамику фьючерсов могут данные о внешнеторговом балансе и инфляции Китая. В целом статистика в последнее время указывает на слабость второй по величине экономики мира, ограничивая оптимизм в нефти.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в четверг со сдержанным пессимизмом отреагировали на превысившие ожидания данные по потребительской инфляции в США. Статистика, однако, призывает к осторожности и указывает на преждевременность расчета на скорое снижение процентных ставок как в США, так и в Европе, что может увести индексы от локальных пиков. Индикаторы Мосбиржи и РТС, тем временем, стремились к ближайшим сопротивлениям 3200 и 1135 пунктов соответственно, располагаясь у самых высоких с ноября значений. В четверг подтвердились надежды рынка на возможное возвращение к выплате дивидендов в сталелитейном секторе, но сегодняшний рост акций Северстали и других его представителей в моменте представляется чрезмерным.
События дня:
• потребительская и производственная инфляция Китая за декабрь (04.30 мск)
• торговый баланс Китая в декабре (06.00 мск)
• ВВП, промышленное производство, торговый баланс Великобритании в ноябре (10.00 мск)
• объем новых кредитов в Китае (13.00 мск)
• индекс цен производителей США в декабре (16.30 мск)
• индекс потребительских цен России в декабре (19.00 мск)
• квартальные результаты JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo, BlackRock, Citigroup, Bank of NY Mellon
Рубль на Мосбирже к вечеру прибавлял чуть более 0,5% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 88,60 руб, 97,15 руб и 12,32 руб соответственно. Российская валюта обновила максимумы с ноября к доллару и юаню, а также поднялась до очередного пика с декабря к евро. Минфин РФ в четверг при этом заявил, что впервые за полгода вернется к продажам валюты и золота по бюджетному правилу с 15 января по 6 февраля в ежедневном объеме 4,1 млрд руб.
Эмитенты
В лидерах роста к завершению сессии пребывали бумаги Северстали (+7,19%), котировки НЛМК (+6,76%), акции ММК (+5,76%), расписки X5 Retail Group (+5,05%), акции банка «Санкт-Петербург» (+3,70%), расписки Глобалтранса (+3,53%), обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+3,42%).
Бумаги Северстали подскочили до максимума с февраля 2022 года после заявлений главы компании о намерении совета директоров на ближайшем заседании рассмотреть вопрос о выплате дивидендов в рамках утвержденной дивидендной политики. Идея возвращения к дивидендам сталелитейных компаний в 2024 году может стать важным драйвером роста акций сектора и сегодня поддержала также акции НЛМК и ММК.
Кроме того, НЛМК в четверг сообщила о получении чистой прибыли по РСБУ за 9 месяцев 2023 года в размере 182,1 млрд руб при выручке 524,8 млрд руб. Компания при этом не предоставляла отчетность за 2022 год.
Акции банка «Санкт-Петербург» после нисходящей коррекции в предыдущие сессии вернулись к спекулятивному росту, очевидно, обеспеченному ожиданиями высоких итоговых дивидендов за 2023 год.
Котировки Глобалтранса в четверг ускорили рост и продвигались ближе к историческому максимуму 757 руб после сообщений в СМИ о возможном выкупе владельцем Северстали Мордашовым около 15% расписок компании. Фундаментально с одной стороны краткосрочно интерес к Глобалтрансу позитивен для расписок, но с другой фактическая покупка крупной доли подсанкционной Северсталью, среднесрочно увеличит риски для транспортной компании. Пока же Глобалтранс в 2023 году вошел в 5-ку лидеров роста акций индекса Мосбиржи и отчитался о скачке чистой прибыли в 1-м полугодии в 1,7 раза, до 20,903 млрд руб против 12,341 млрд руб годом ранее, выше прогнозов. Компания в конце августа также подтвердила планы по редомициляции с Кипра в СЭЗ Абу-Даби, что предполагает истечение заявленного срока в конце февраля.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали бумаги Роснефти (-3,49%), акции Магнита (-3,16%), котировки Qiwi (-2,06%), расписки РусАгро (-1,49%), бумаги ЛСР (-1,47%).
Акции Роснефти и Магнита в четверг торговались без дивидендов.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов в пределах 0,5%, которые развернулись после обновления локальных пиков в начале дня. В частности, индикатор S&P 500 поднимался до максимума с января 2022 года (4798 пунктов), после чего отступил от района сопротивления 4800 пунктов. Данные по потребительской инфляции в США за декабрь превысили прогнозы и показали ускорение роста цен с 3,1% до 3,4% г/г по основному показателю при замедлении базовой инфляции с 4% до 3,9% г/г. Статистика подчеркивает риски более продолжительного сохранения жесткой позиции ФРС и может привести в том числе к среднесрочному развороту в американских и других западных акциях. В пятницу данные также могут показать ускорение производственной инфляции в стране. Кроме того, в конце недели в США с результатов крупных банков стартует сезон квартальных отчетностей, при этом Citigroup уже предупредил о списании 880 млн долл из-за валютных операций.
Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Торги в Европе к вечеру проходили с понижением индекса Euro Stoxx 50 примерно на 0,5%, который развернулся вниз после публикации данных из США. Статистика на данный момент показывает сохранение инфляционных рисков и в самой еврозоне, которые в пятницу, вероятно, подтвердят окончательные оценки потребительских цен Франции и Испании за декабрь.
Нефтяной рынок: позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению сессии в РФ ускорили рост и прибавляли около 3%, стремясь к сопротивлениям 79 долл и 74 долл соответственно. Поддержку ценам оказали новости о захвате нефтяного танкера Ираном в Красном море. В целом с начала текущего года котировки, однако, продолжают движение в широком диапазоне торгов, не решаясь на развитие роста, несмотря на напряженность в ближневосточном регионе и сокращения нефтедобычи ОПЕК+. В пятницу повлиять на динамику фьючерсов могут данные о внешнеторговом балансе и инфляции Китая. В целом статистика в последнее время указывает на слабость второй по величине экономики мира, ограничивая оптимизм в нефти.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в четверг со сдержанным пессимизмом отреагировали на превысившие ожидания данные по потребительской инфляции в США. Статистика, однако, призывает к осторожности и указывает на преждевременность расчета на скорое снижение процентных ставок как в США, так и в Европе, что может увести индексы от локальных пиков. Индикаторы Мосбиржи и РТС, тем временем, стремились к ближайшим сопротивлениям 3200 и 1135 пунктов соответственно, располагаясь у самых высоких с ноября значений. В четверг подтвердились надежды рынка на возможное возвращение к выплате дивидендов в сталелитейном секторе, но сегодняшний рост акций Северстали и других его представителей в моменте представляется чрезмерным.
События дня:
• потребительская и производственная инфляция Китая за декабрь (04.30 мск)
• торговый баланс Китая в декабре (06.00 мск)
• ВВП, промышленное производство, торговый баланс Великобритании в ноябре (10.00 мск)
• объем новых кредитов в Китае (13.00 мск)
• индекс цен производителей США в декабре (16.30 мск)
• индекс потребительских цен России в декабре (19.00 мск)
• квартальные результаты JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo, BlackRock, Citigroup, Bank of NY Mellon
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба