20 декабря 2024 Велес Капитал Кожухова Елена
Внешний фон утром пятницы можно назвать умеренно негативным. Цены на нефть остаются под нисходящим давлением после снижения накануне, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно пессимистичны. В РФ ждут подведения итогов последнего в этом году заседания центробанка и еще одного повышения ключевой ставки.
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США накануне после попыток роста в начале дня завершились преимущественным снижением трех основных индексов в пределах 0,1%. При этом в символический плюс удалось выйти Dow Jones Industrial Average. Пересмотренные данные четверга показали рост ВВП США в 3-м квартале с 3% до 3,1% к/к (прогнозировалось +2,8%), подчеркивая устойчивость крупнейшей в мире экономики. Слабым местом США, в то же время, остается производственный сектор: индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в декабре упал с -5,5 до -16,4 пункта (прогнозировалось +2,9 пункта).
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, подчеркивая риски развития нисходящей коррекции. В пятницу предпочитаемый ФРС инфляции – базовый ценовой индекс потребления - может показать её ускорение в ноябре с 2,8% до 2,9% г/г, подтверждая оправданность ужесточения позиции центробанка.
Торги в Европе накануне завершились падением индекса Euro Stoxx 50 на 1,6%, который завершил день ниже поддержки 4890 пунктов на фоне сохранения общего пессимизма в регионе и продаж в США в среду. Сегодня в Европе будут ждать сигналов по производственной инфляции Германии, а также потребительской инфляции в США.
На торгах в Азии с утра преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 снизился на 0,2%. Опубликованные сегодня данные показали ускорение потребительской инфляции в Японии в ноябре с 2,3% до 2,7% г/г (ожидалось +2,6%), но центробанк страны в целом выразил отсутствие спешки в повышении процентной ставки. Австралийский ASX 200 упал на 1,2%. Китайские индексы преимущественно теряют в пределах 1%. Процентная ставка для первоклассных заемщиков КНР в пятницу была ожидаемо сохранена на отметке 3,1%. Гонконгский Hang Seng растет на 0,2%, завершая неделю немногим выше отметки 19 750 пунктов.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром падают менее чем на 0,5% после снижения в пределах 1% накануне, когда цены в очередной раз отступили от района сопротивлений 74 долл и 71 долл соответственно. Участники продолжают оценивать общеэкономические факторы, такие как динамику доллара, который в четверг продолжил укрепление, и пока не получают веских поводов для оптимизма в отношении перспектив спроса на нефть в 2025 году.
События дня:
розничные продажи Великобритании в ноябре (10.00 мск)
индекс цен производителей Германии в ноябре (10.00 мск)
решение ЦБ РФ по ключевой ставке (13.30 мск) и пресс-конференция регулятора (15.00 мск)
базовый ценовой индекс потребления, личные доходы и расходы США в ноябре (16.30 мск)
окончательный индекс потребительского доверия и инфляционных ожиданий Университета Мичиган за декабрь (18.00 мск)
квартальные результаты Carnival
День инвестора МТС
вступают в силу новые санкции США против газового сектора РФ (в частности, Газпром банка)
акции SFI последний день торгуются с дивидендами
Роснефть рассмотрит вопрос об актуализации стратегии до 2030 г
Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии изменились разнонаправленно. Рублевый индикатор вырос на 0,3%, хотя и отступил от района сопротивления 2460 пунктов. Долларовый РТС снизился на 0,3%, отскочив от 760 пунктов в том числе на фоне более сильного доллара.
Рубль к юаню на Мосбирже накануне на закрытии торгов укрепился на 1%, до 14 руб, после достижения по ходу сессии очередного минимума с начала декабря 14,25 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 103,42 руб и 107,95 руб соответственно (против 102,77 руб и 108,50 руб днем ранее), отразив ослабление рубля к американской валюте.
В начале торгового дня российский фондовый рынок может не решиться на сильные колебания и будет ждать подведения итогов заседания ЦБ РФ, который вполне вероятно повысит ключевую ставку с 21% до 23%. Умеренно оптимистичным для настроений сценарием при этом стали бы намеки регулятора на потенциальное завершение цикла ужесточения политики, ожидания чего при прочих равных могут спровоцировать возобновление покупок акций как на «широком рынке», так и с конкретными фундаментальными идеями, например, под выплату итоговых годовых дивидендов. Ситуация в РФ в ближайшие месяцы, однако, скорее всего останется непростой, а для уверенного роста рынку понадобится в том числе значимый позитив со стороны геополитики.
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США накануне после попыток роста в начале дня завершились преимущественным снижением трех основных индексов в пределах 0,1%. При этом в символический плюс удалось выйти Dow Jones Industrial Average. Пересмотренные данные четверга показали рост ВВП США в 3-м квартале с 3% до 3,1% к/к (прогнозировалось +2,8%), подчеркивая устойчивость крупнейшей в мире экономики. Слабым местом США, в то же время, остается производственный сектор: индекс производственной активности ФРБ Филадельфии в декабре упал с -5,5 до -16,4 пункта (прогнозировалось +2,9 пункта).
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром теряют около 0,1%, подчеркивая риски развития нисходящей коррекции. В пятницу предпочитаемый ФРС инфляции – базовый ценовой индекс потребления - может показать её ускорение в ноябре с 2,8% до 2,9% г/г, подтверждая оправданность ужесточения позиции центробанка.
Торги в Европе накануне завершились падением индекса Euro Stoxx 50 на 1,6%, который завершил день ниже поддержки 4890 пунктов на фоне сохранения общего пессимизма в регионе и продаж в США в среду. Сегодня в Европе будут ждать сигналов по производственной инфляции Германии, а также потребительской инфляции в США.
На торгах в Азии с утра преобладает негативная динамика. Японский Nikkei 225 снизился на 0,2%. Опубликованные сегодня данные показали ускорение потребительской инфляции в Японии в ноябре с 2,3% до 2,7% г/г (ожидалось +2,6%), но центробанк страны в целом выразил отсутствие спешки в повышении процентной ставки. Австралийский ASX 200 упал на 1,2%. Китайские индексы преимущественно теряют в пределах 1%. Процентная ставка для первоклассных заемщиков КНР в пятницу была ожидаемо сохранена на отметке 3,1%. Гонконгский Hang Seng растет на 0,2%, завершая неделю немногим выше отметки 19 750 пунктов.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром падают менее чем на 0,5% после снижения в пределах 1% накануне, когда цены в очередной раз отступили от района сопротивлений 74 долл и 71 долл соответственно. Участники продолжают оценивать общеэкономические факторы, такие как динамику доллара, который в четверг продолжил укрепление, и пока не получают веских поводов для оптимизма в отношении перспектив спроса на нефть в 2025 году.
События дня:
розничные продажи Великобритании в ноябре (10.00 мск)
индекс цен производителей Германии в ноябре (10.00 мск)
решение ЦБ РФ по ключевой ставке (13.30 мск) и пресс-конференция регулятора (15.00 мск)
базовый ценовой индекс потребления, личные доходы и расходы США в ноябре (16.30 мск)
окончательный индекс потребительского доверия и инфляционных ожиданий Университета Мичиган за декабрь (18.00 мск)
квартальные результаты Carnival
День инвестора МТС
вступают в силу новые санкции США против газового сектора РФ (в частности, Газпром банка)
акции SFI последний день торгуются с дивидендами
Роснефть рассмотрит вопрос об актуализации стратегии до 2030 г
Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС накануне по итогам основной сессии изменились разнонаправленно. Рублевый индикатор вырос на 0,3%, хотя и отступил от района сопротивления 2460 пунктов. Долларовый РТС снизился на 0,3%, отскочив от 760 пунктов в том числе на фоне более сильного доллара.
Рубль к юаню на Мосбирже накануне на закрытии торгов укрепился на 1%, до 14 руб, после достижения по ходу сессии очередного минимума с начала декабря 14,25 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ при этом составили 103,42 руб и 107,95 руб соответственно (против 102,77 руб и 108,50 руб днем ранее), отразив ослабление рубля к американской валюте.
В начале торгового дня российский фондовый рынок может не решиться на сильные колебания и будет ждать подведения итогов заседания ЦБ РФ, который вполне вероятно повысит ключевую ставку с 21% до 23%. Умеренно оптимистичным для настроений сценарием при этом стали бы намеки регулятора на потенциальное завершение цикла ужесточения политики, ожидания чего при прочих равных могут спровоцировать возобновление покупок акций как на «широком рынке», так и с конкретными фундаментальными идеями, например, под выплату итоговых годовых дивидендов. Ситуация в РФ в ближайшие месяцы, однако, скорее всего останется непростой, а для уверенного роста рынку понадобится в том числе значимый позитив со стороны геополитики.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба