20 февраля 2010
• Тренд
• Поддержка и сопротивление
• Волатильность
Вилы доктора Эндрюса эффективно помогают знающему трейдеру своей срединной линией (ML) и ее произвоными. Срединная линия демонстрирует свою значимость, когда рынок движется в пределах основного тела вил. Триггерная, а также предупреждающая линии внесут свой вклад только после того, как поток рынка пересечет границы основного тела.
Провести триггерную линию (TL) несложно; эта линия проходит через центральный якорь (P0) и точку P1 (верхняя триггерная линия [U-TL]) или точку P2 (нижняя триггерная линия [L-TL]) для наклоненных вверх вил (см. рисунок 1).
Всякий раз, когда происходит отказ (сокращение импульса), триггерная линия может использоваться для подтверждения изменения тренда.
При касании или пробое триггерные линии ведут себя так же, как срединные линии или их производные при таких же обстоятельствах, особенно когда дело касается тестирования, проникновения или масштабирования.
Правило и линия Хагопяна
Учитывая важность известного очень немногим Правила Хагопяна, мы повторим его здесь для пользы читателя, который, возможно, его не знает. Правило применяется, когда восходящий рынок приближается к значимой линии (наклонной, горизонтальной или криволинейной), но не достаточно сильно, чтобы протестировать ее (Пример: ML наклонных вил).
Правило гласит, что цена энергично разворачивается после приближения к ML на сильном противоходе. Затем она камнем падает к противоположной сильной линии (L-MLH и нижняя триггерная линия [L-TL], в нашем примере на рисунке 1). Ее обратный импульс обычно более силен, чем импульс предыдущего хода.
На сильном противоходе цена встретит ту же самую линию, которая дрейфовала рядом до разворота. В нашем примере этой линией является нижняя триггерная линия (L-TL), которая проведена через якорь (P0) и точку P2 наклонных вил (см. рисунок 1). Она представляет собой линию Хагопяна, которая говорит о завершении сетапа правила отказа цены.
Рисунок 1
Нижняя триггерная линия вил, показанных выше, естественно, конвертируется в линию Хагопяна при возникновении двойного отказа цены, вызванного сильным сопротивлением (TL-1). Относительно линии Хагопяна доктор Алан Эндрюс высказался ясно:
Когда цены разворачивают тренд прежде, чем была достигнута линия [в нашем примере ML], на которой была вероятность начала такого разворота, следует предпринять покупку или продажу, если цены пересекут линию [L-TL в нашем примере], которую они проходили перед разворотом.
Правило Хагопяна ясно проиллюстрировано на 5-минутном графике немецкого фьючерса Dax, показанном выше (см. рисунок 1). После двух отказов в зонах цены 5073 - 5070 (более низкие максимумы), цена камнем упала на мощном движении против тренда. Она масштабировала через линию Хагопяна (нижняя триггерная линия в нашем примере), а затем дважды повторно протестировала линию прежде, чем решила пойти по пути наименьшего сопротивления на нисходящем импульсе. Многочисленные, огромные бары вниз подтвердили это.
Канал, параллельный триггерной линии, может сигнализировать о завершении тренда
Всякий раз, когда триггерные линии располагаются вне области движения рынка, мы можем с успехом заменить их параллельными триггерными линиями.
Рисунок 2
График фьючерсов золота, показанный выше, с текущим абсолютным максимумом 8110, мог бы удивить трейдера …, Что же в нем такого особенного? Мы привели его потому, что хотели бы, чтобы трейдер подумал, какие инструменты будут наилучшими для "потенциальных" вил - триггерные линии или параллельные триггерные линии.
Рисунок 3
Теперь, на рисунке 3, мы провели вилы из графика рисунка 2, но с верхней добавленной линией. Можно ясно видеть, что внешняя триггерная линия располагается далеко от области движения рынка.
Рисунок 4
На вилах, показанных выше, на рисунке 4, мы провели не только верхнюю триггерную линию, как на рисунке 3, но также и параллельный триггерной линии наклонный канал, сформированный следующими компонентами:
• Верхняя граница - параллельная триггерная линия, проведенная от пересечения середины колебания P1-P2 со срединной линией
• Нижняя граница - параллельная триггерная линия, проведенная из точки вил P2
• Линия середины канала, делящая канал на две части
Можно со всей очевидностью заметить на рисунке 4, что поток рынка идет вверх вдоль нижней середины канала. Кажется, что последний бар цены начинает прорыв линии середины канала, имея основной целью верхнюю границу или, возможно, еще выше. Окончательная цель была бы верхней частью триггерной линии, в случае расширения тренда.
Рисунок 5
На вилах, показанных выше, в рисунке 5, мы провели не только параллельный триггерной линии наклонный канал (как на рисунке 4), но также и третью верхнюю предупреждающую линию вил (WL-3). Поток рынка продолжил подниматься от ключевых уровней 8110 до 8480.
Как мы и ожидали, рыночная цена уже достигла верхней границы канала параллельного, триггерной линии, и теперь поймана в ловушку под ней, несмотря на максимумы последних двух баров, которые почти достигли WL-3. Эта двойная остановка, на уровнях максимума и закрытия последних двух баров, сигнализирует об очень сильном и очень вероятном развороте.
Рисунок 6
Всегда безопаснее иметь дополнительное подтверждение сигналу. Мы смогли обнаружить прямоугольник (см. рисунок 6), который составил основу этого сильного трехмесячного тренда.
Мы можем заметить, что ключевой уровень 839.3 представляет свое шестое расширение, лишь на несколько пунктов отстоящее от текущего самого высокого максимума на 848.0. Наша уверенность значительно возросла и мы готовы к короткой сделке, если движение рынка развернется.
Рисунок 7
Как мы и ожидали, после появления небольшого доджи рынок внезапно обвалился (см. рисунок 7).
Рисунок 8
Даже двигаясь вниз, рынок слушается WL-1 и нижней границы канала (см. рисунок 8).
Канал, параллельный триггерной линии и его расширения - Проекция корректирующей волны
Рисунок 9
После того, как мощная нисходящая импульсная волна была остановлена на ключевом уровне 7917, мы провели параллельную триггерную линию (см. рисунок 9). Теперь мы ожидаем корректирующую волну, которая может быть зигзагом, флэтом или треугольным паттерном.
Мы выбрали зигзагообразный паттерн коррекции, учитывая мощный импульс вниз, который, вероятно, пойдет вдоль канала, параллельного триггерной линии, нижняя граница которого уже проведена.
Если мы вводим понятие "Что, если...", то мы должны также быть подготовлены ко флэту или треугольной коррекции; поэтому мы провели горизонтальные линии на ключевых уровнях 7917, 8025 и 8107.
Рисунок 10
Преимущество канала, параллельного триггерной линии, состоит в том, что он может быть построен только по двум противоположным точкам вместо четырех, обязательно необходимых для построения классического канала (см. рисунок 10). Таким образом, мы начали проводить возрастающий канал, общая форма которого еще не определена.
Если мы тщательно изучим начало корректирующего движения, показанного выше, то поймем, что пока у нас есть два выбора возможных графических формаций.
Первая из ожидаемых нами графических формаций направлена вверх, соответственно триггерной линии. Графически она ориентирована в направлении параллельного триггерного канала. Пока у нас уже есть две точки, на верхней и нижней параллельных триггерных линиях. Мы увидим, что смогут предложить нам последующие бары...
Вторая графическая формация - менее вероятная, принимающая форму плоского или сложного горизонтального паттерна … возможно, это прямоугольник. И снова, последнее слово скажут следующие бары...
Рисунок 11
Рынок ушел вниз, к нижней границе канала, параллельного триггерной линии (см. рисунок 11). Пока похоже, что растет вероятность ожидаемой нами графической формации, потому что у нее уже есть четыре точки. Кроме того, цена не только протестировала и ретестировала нижнюю границу, но и развернувшись, начала подниматься.
Во всяком случае, уровень 7917, самый низкий минимум рынка, еще не был затронут, а это означает, что вероятность появления прямоугольника в настоящий момент близка к нолю.
Рисунок 12
Как мы и ожидали, наклонный параллельный триггерный канал подтвержден углом 45° (см. рисунок 12). Канал четко установлен, имеет три касания нижней границы и семь касаний верхней границы.
Рынок, похоже, собирался развернуться, но затем на мгновение остановился на средней линии канала.
Рисунок 13
Как мы видим на предшествующем графике, поток рынка не только развернулся, но и это вышел из начального канала вниз (см. рисунок 13). Цена снизилась до 150%-ого расширения начального канала, до ключевого уровня 7830, всего в 30 пунктах от круглого числа 7800, которое в то же время является сильным старым уровнем минимума (P2).
Как Вы могли увидеть из предыдущих пояснений и приложенных графиков, канал, параллельный триггерным линиям, в комбинации с его расширениями по отношениям Фибоначчи, предоставляет профессиональному трейдеру реальное преимущество.
Dr. Mircea Dologa, MD, CTA
© eSignal
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба