Российский рынок акций к окончанию основных торгов не показывал единой динамики, находясь под влиянием геополитических надежд и валютного фактора. Индекс Мосбиржи к 18.40 мск вырос на 0,68%, до 2921,05 пункта. Индекс РТС снизился на 0,28%, до 1117,56 пункта, испытывая давление со стороны рубля.
Рубль к юаню на Мосбирже вечером ускорил нисходящее движение и ослабевал на 1,6%, до 11,58 руб, опустившись до минимума с апреля текущего года. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 82,33 руб и 96,51 руб соответственно (против 81,55 руб и 95,47 руб в предыдущий рабочий день), отразив снижение рубля к обеим валютам. На Форекс доллар и евро при этом превысили 83 руб и 97 руб соответственно, обновив пики с апреля и марта. Российская валюта теряла позиции перед пятничным заседанием ЦБ РФ по ставке.
Эмитенты
В наибольшем плюсе к завершению сессии пребывали котировки ЮГК (+3,3%), привилегированные акции Сургутнефтегаза (+2,7%), бумаги Полюса (+2,3%), обыкновенные и привилегированные акции Мечела (+2,33% и +1,13%), котировки ГМК «Норильский никель» (+2,1%), бумаги Аэрофлота (+1,64%), акции Селигдара (+1,34%).
Акции ЮГК, Полюса и Селигдара получали поддержку от очередного исторического максимума цен на золото, которые достигли 3685,7 долл/унц в ожидании скорого снижения процентной ставки ФРС и сохранения мировой экономической неопределенности. В частности, окончательное решение по незаконности торговых пошлин Трампа может вернуть давление на доллар и усилить спрос на золото в качестве универсального защитного актива так же как цикл смягчения монетарной политики ФРС наряду с геополитической и экономической неопределенностью в разных частях света. Дополнительное положительное влияние на рублевое золото при этом оказывает ослабление российской валюты, а ближайшей целью движения котировок на Мосбирже может стать исторический максимум 10 000 руб за один грамм. Целями роста долларового золота могут выступать следующие психологически важные уровни 3700 долл и 3800 долл. Способствовать нисходящей коррекции драгоценного металла при этом могло бы сохранение жесткого тона ФРС наряду с уходом из котировок глобальных экономических и геополитических рисков.
Привилегированные акции Сургутнефтегаза пользовались спросом в условиях новых многомесячных минимумов рубля против доллара.
Акции Аэрофлота росли на фоне новостей о сохранении прогноза по прибыли компании в 2025 году на уровне прошлого года и возможной выплате годовых дивидендов при достижении целевых показателей. Аэрофлот также получил согласование Правкомиссии об одобрении сделки по приобретению 49% компании Аэромар – крупнейшей в России компании по поставке бортового питания. В рамках сделки будет консолидировано 100% акций Аэромар.
Бумаги Мечела росли на ожиданиях снижения ключевой ставки ЦБ РФ в эту пятницу и уменьшения долговой нагрузки на компанию. Кроме того, глава Минэнерго РФ сегодня заявил, что подкомиссия рассмотрела меры индивидуальной поддержки для более чем 40 угольных предприятий.
В наибольшем минусе к завершению сессии находились бумаги М. Видео (-3,15%), привилегированные и обыкновенные акции Татнефти (-1,4% и -1,2%), котировки ТМК (-1,93%), обыкновенные акции Ростелекома (-1,1%).
М. Видео сегодня проводит совет директоров, на котором обсуждается смена формата допэмиссии с закрытой на открытую.
Акции Татнефти оставались под нисходящим давлением после публикации в конце августа финансовых результатов за 1-е полугодие 2025 года по МСФО, согласно которым чистая прибыль компании упала в 2,8 раза, до 54,21 млрд руб, а выручка снизилась на 5,7%, до 878,14 млрд руб.
Внешний фон: умеренно позитивный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги в США к завершению основной сессии в РФ проходили с повышением трех основных индексов в пределах 0,8% во главе с высокотехнологичным Nasdaq, который достиг очередного рекордного максимума. Apple во вторник при этом готовится представить новые модели iPhone. Рынок на этой неделе ждет данных по потребительской и производственной инфляции США за август (в четверг и среду соответственно), которые могут показать её ускорение и привести к ужесточению тона ФРС на сентябрьском заседании. Тем не менее среди инвесторов в целом все еще преобладают оптимистичные ожидания в отношении перспектив американской экономики и снижения процентной ставки в этом месяце.
Биржи Европы: позитивный настрой. Торги в Европе к завершению сессии проходили с повышением индекса Euro Stoxx 50 на 0,9%, который ускорил рост на фоне покупок в США, но в целом продолжал колебания в узком диапазоне торгов в ожидании более значимых драйверов движения. Голосование по вотуму недоверия правительству Франции в понедельник при этом может усилить политическую неопределенность в регионе.
Нефтяной рынок: умеренно позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent к завершению основной сессии в РФ отступили от её максимумов и прибавляли около 1%. В начале новой недели участники отыгрывали риски введения новых энергетических санкций против РФ, а также замедление темпов наращивания нефтедобычи ОПЕК+ в октябре до 137 тыс барр/день с 555 тыс барр/день и 411 тыс барр/день в предыдущие два месяца. В понедельник при этом ОПЕК+ опубликовала планы по компенсации перепроизводства нефти до июля 2026 года в размере 4,779 млн барр/день, из которых на Россию придется 311 тыс барр/день недосокращенной добычи (компенсация будет проходить по декабрь текущего года включительно).
Рынок завтра
Общий настрой: На западных фондовых площадках в понедельник преобладали сдержанные покупки, которые были обеспечены надеждами на стабилизацию ситуации в мировой экономике в том числе благодаря смягчению монетарных условий. Индексы Мосбиржи и РТС к завершению сессии не показали единой динамики и остались недалеко от отметок 2910 пунктов и 1125 пунктов соответственно, которые им не удалось преодолеть по итогам прошлой недели. Поддерживающим российский рынок фактором остаются надежды на переговоры Путина и Трампа в ближайшие дни и последующее смягчение тона США в том числе в отношении потенциальных санкций. ЕС же готовится представить 19-й пакет ограничений до 12 сентября, при этом санкции могут затронуть прежде всего энергетические компании и банки в том числе из стран Центральной Азии. Геополитическая неопределенность по-прежнему лишает российский рынок импульса к масштабному росту.
События дня:
заседание Постоянного комитета Всекитайского Собрания Народных Представителей
ежемесячный обзор Минэнерго США по нефтяному рынку (19.00 мск)
акционеры Яндекса рассмотрят вопрос дивидендов за 1-е полугодие 2025 г
финансовые результаты Сбербанка за 8 мес 2025 г по РСБУ
совет директоров Мосбиржи рассмотрит вопрос о Программе долгосрочной мотивации, основанной на акциях эмитента
Apple представит новые модели iPhone и других устройств
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба