26 октября 2011 Открытие Кочетков Андрей
Рынки испытали коррекцию перед ключевым европейским саммитом. Однако новый день начинается ростом рискованных активов на ожиданиях программ количественного смягчения.
По итогам торгов 25 октября, Индекс ММВБ снизился на -1,39% до 1462,17, а RTS на -0,58% до 1500,05. Российские индексы подверглись коррекции, но смогли отвоевать важные уровни поддержки. Индекс ММВБ проваливался ниже 1460 отметки, а RTS ниже 1500 пунктов, но к закрытию падение было выкуплено и важные уровни устояли. «Голубые фишки», в целом, смотрелись лучше рынка, хотя по отдельным бумагам, включая банковский сектор, наблюдались мощные распродажи: «Газпром» -0,95%, «Роснефть» -0,64%, «ЛУКОЙЛ» -1,19%, ГМК «Норникель» -5,03%, «Северсталь» -0,48%, «Сбербанк» -2,61%, «ВТБ» -2,0%, «Русгидро» -0,8%, «ИРАО» -2,38%. Из прочих историй можно отметить: «Аптеки 36и6» +5,19%, привилегированные «Транснефть» +4,9%, «Ростелеком» +3,32%, а также «Соллерс» -5,28%, «7 Континент» -3,6%. Технически, удержание уровня поддержки 1460 указывает на достаточно устойчивые позиции «быков». Легкая коррекция на рынке была ожидаема, так как за две торговые сессии индексы показали сильный рост. Поэтому выход в сентябрьский диапазон был слишком резкий и требовал некоторой консолидации, чтобы инвесторы могли привыкнуть к текущим ценам. Таким образом, актуальным становится диапазон 1460-1530. С другой стороны, внешний фон может несколько ухудшиться, что заставит индексы пойти к более низким значениям, но даже повторное тестирование 1380 уровня на 4-х часовых и дневных графиках не отменит текущей растущей тенденции, а откат от этого уровня приведет лишь к усилению сигнала на покупку. Только пробой 1380 отметки способен резко изменить техническую картину в индексе ММВБ.
Американские индексы не смогли преодолеть негатив статистики, который оказался крайне неожиданным. Индекс потребительского доверия Conference Board обвалился до 39,8 с 45,4 в сентябре. К тому же корпоративные отчеты и прогнозы добавили негативных настроений. UPS отмечает снижение объемов международных пересылок, а также стагнацию на рынке США, 3M снизила прогноз прибыли. Негатива также добавило сообщение, что встреча министров финансов Евросоюза была отменена, хотя саммит лидеров состоится в любую погоду. Ближе к закрытию также появилась информация, что европейские чиновники предлагают частным держателям греческого долга списать до 60% их стоимости. В итоге, DJIA снизился на -1,74% до 11706,62, а SNP 500 на -2% до 1229,05 пункта. После закрытия торгов, компания Amazon сообщила о значительном падении прибыли в III квартале. Технически, закрытие ниже 1230 уровня индекса SNP 500 создает опасность дальнейшей коррекции вниз. Впрочем, еще накануне мы говорили о популярности идеи фиксации прибыли на уровнях 1250-1255. С другой стороны, инерция текущего движения вверх еще не исчерпана и может истощиться ближе к важному кластеру 1260-1275. Потенциал коррекции также заложен до уровня 1190 с последующей консолидацией. Значительное число компаний в США отчитывается лучше прогнозов, что снимает часть рисков, которые инвесторы закладывали на текущий сезон квартальных результатов. Данная коррекция и возможное повторное движение вниз лишь оздоровит рынок, который с начала октября показал чрезвычайно высокие темпы месячного роста, сравнимые с результатами в 1991 г.
На азиатских рынках преобладали продавцы, хотя снижение оказалось более скромным, чем в Нью-Йорке. Индекс MSCI Asia-Pacific терял всего -0,5% к середине торгов. Основное давление наблюдалось по бумагам экспортеров в Европу и США. С другой стороны, рост показали компании, добывающие золото. Акции Olympus Corp. выросли более чем на +7%, восстанавливаясь после скандала, который вдвое сократил капитализацию компании. За полтора часа до закрытия, японский Nikkei 225 почти не изменялся относительно уровня закрытия предыдущего дня, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с ростом на +0,62%.
Основной рост на рынке нефти наблюдается по контрактам WTI. Накануне WTI вышла в плюс относительно начала года, показав ралли третий день подряд. Спекулянты рассчитывают на количественные стимулы от ФРС и рост спроса на «черное золото». Впрочем, Brent также неудачно падала ниже $110 уровня, но к закрытию вернулась ближе к $111 за баррель. Спрэд между двумя индикативными контрактами сократился ниже $18 по сравнению с рекордными $26,9 в начале августа. Данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США можно назвать нейтральными. Согласно статистике Американского Института Нефти, на неделе, завершившейся 21 октября, коммерческие запасы нефти в США выросли на +2,71 млн. бар., запасы бензина увеличились на +0,15 млн. бар., а вот запасы дистиллятов упали на -1,82 млн. бар. К 9:20 мск, Brent +0,38% $111,34, WTI +0,27% $93,42 за баррель.
Накануне промышленные металлы находились под давлением. Впрочем, легкая коррекция была просто необходима, так как в начале недели на данном сырьевом секторе наблюдался реактивный взлет котировок (медь более +7% за торговую сессию). С другой стороны, спекулянты и инвесторы возвращаются в золото. Беспокойства за исход европейского саммита, а также страх перед обесцениванием денег в результате вероятных количественных программ в США и Европе обеспечивают возрождение интереса к защите желтого металла. Резервы SPDR Gold Trust увеличились на 10,6 тонн до 1244,16 тонн. Золото преодолело отметку в $1700, что резко усиливает сигналы на покупку. Накануне мы рекомендовали покупать кол-опционы со страйками 1750-1850, пока волатильность была низкой на утреннем отрезке торгов. На азиатской сессии интерес к золоту не пропал и котировки поднимались выше $1710 за унцию. Платина и палладий несколько отстали от желтого металла, а вот серебро вновь доказало свою волатильную природу, поднявшись за сессию выше $33 за унцию. К 9:20 мск, медь +2,37%, золото +0,84%, платина +0,29%, серебро +0,49%, никель +0,9%.
Валютный рынок демонстрирует полное спокойствие перед европейским саммитом. Фьючерс на индекс доллара незначительно изменяется и торгуется на уровне 76,33 пункта. Евро стабилен в основных парах. Лишь австралийский доллар слабеет к основным валютам, но с начала октября AUD укрепился к доллару США более чем на 10%, да и данные по инфляции оказались заметно слабее в III квартале, чем ожидалось. К 9:20 мск, EUR-JPY -0,01%, EUR-USD +0,06% $1,392.
Из ключевой статистики на текущий день можно выделить: в 14:00 индекс CBI изменения промышленных заказов в Великобритании за сентябрь, в 16:30 заказы на товары длительного пользования в США за сентябрь, в 18:00 продажи нового жилья в США, в 18:30 данные по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов в США от Минэнерго. Безусловно, главным событием дня станет саммит европейских лидеров. Вряд ли его результаты будут немедленно подвергнуты сомнению. Поэтому можно ожидать краткосрочной позитивной реакции рынков. Однако после этого могут начать поступать комментарии из частного сектора, которые заметно изменят восприятие итогов. Тем не менее, на предстоящий день можно ожидать легкого позитивного движения, или топтания вокруг уровней закрытия предыдущего дня. Внешний фон в утренние часы нейтрально-позитивный: медь в сильном плюсе, нефть растет, доллар стабилен а азиатские площадки в незначительном минусе. Фьючерс на SNP 500 прибавлял почти +0,5%.
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
По итогам торгов 25 октября, Индекс ММВБ снизился на -1,39% до 1462,17, а RTS на -0,58% до 1500,05. Российские индексы подверглись коррекции, но смогли отвоевать важные уровни поддержки. Индекс ММВБ проваливался ниже 1460 отметки, а RTS ниже 1500 пунктов, но к закрытию падение было выкуплено и важные уровни устояли. «Голубые фишки», в целом, смотрелись лучше рынка, хотя по отдельным бумагам, включая банковский сектор, наблюдались мощные распродажи: «Газпром» -0,95%, «Роснефть» -0,64%, «ЛУКОЙЛ» -1,19%, ГМК «Норникель» -5,03%, «Северсталь» -0,48%, «Сбербанк» -2,61%, «ВТБ» -2,0%, «Русгидро» -0,8%, «ИРАО» -2,38%. Из прочих историй можно отметить: «Аптеки 36и6» +5,19%, привилегированные «Транснефть» +4,9%, «Ростелеком» +3,32%, а также «Соллерс» -5,28%, «7 Континент» -3,6%. Технически, удержание уровня поддержки 1460 указывает на достаточно устойчивые позиции «быков». Легкая коррекция на рынке была ожидаема, так как за две торговые сессии индексы показали сильный рост. Поэтому выход в сентябрьский диапазон был слишком резкий и требовал некоторой консолидации, чтобы инвесторы могли привыкнуть к текущим ценам. Таким образом, актуальным становится диапазон 1460-1530. С другой стороны, внешний фон может несколько ухудшиться, что заставит индексы пойти к более низким значениям, но даже повторное тестирование 1380 уровня на 4-х часовых и дневных графиках не отменит текущей растущей тенденции, а откат от этого уровня приведет лишь к усилению сигнала на покупку. Только пробой 1380 отметки способен резко изменить техническую картину в индексе ММВБ.
Американские индексы не смогли преодолеть негатив статистики, который оказался крайне неожиданным. Индекс потребительского доверия Conference Board обвалился до 39,8 с 45,4 в сентябре. К тому же корпоративные отчеты и прогнозы добавили негативных настроений. UPS отмечает снижение объемов международных пересылок, а также стагнацию на рынке США, 3M снизила прогноз прибыли. Негатива также добавило сообщение, что встреча министров финансов Евросоюза была отменена, хотя саммит лидеров состоится в любую погоду. Ближе к закрытию также появилась информация, что европейские чиновники предлагают частным держателям греческого долга списать до 60% их стоимости. В итоге, DJIA снизился на -1,74% до 11706,62, а SNP 500 на -2% до 1229,05 пункта. После закрытия торгов, компания Amazon сообщила о значительном падении прибыли в III квартале. Технически, закрытие ниже 1230 уровня индекса SNP 500 создает опасность дальнейшей коррекции вниз. Впрочем, еще накануне мы говорили о популярности идеи фиксации прибыли на уровнях 1250-1255. С другой стороны, инерция текущего движения вверх еще не исчерпана и может истощиться ближе к важному кластеру 1260-1275. Потенциал коррекции также заложен до уровня 1190 с последующей консолидацией. Значительное число компаний в США отчитывается лучше прогнозов, что снимает часть рисков, которые инвесторы закладывали на текущий сезон квартальных результатов. Данная коррекция и возможное повторное движение вниз лишь оздоровит рынок, который с начала октября показал чрезвычайно высокие темпы месячного роста, сравнимые с результатами в 1991 г.
На азиатских рынках преобладали продавцы, хотя снижение оказалось более скромным, чем в Нью-Йорке. Индекс MSCI Asia-Pacific терял всего -0,5% к середине торгов. Основное давление наблюдалось по бумагам экспортеров в Европу и США. С другой стороны, рост показали компании, добывающие золото. Акции Olympus Corp. выросли более чем на +7%, восстанавливаясь после скандала, который вдвое сократил капитализацию компании. За полтора часа до закрытия, японский Nikkei 225 почти не изменялся относительно уровня закрытия предыдущего дня, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с ростом на +0,62%.
Основной рост на рынке нефти наблюдается по контрактам WTI. Накануне WTI вышла в плюс относительно начала года, показав ралли третий день подряд. Спекулянты рассчитывают на количественные стимулы от ФРС и рост спроса на «черное золото». Впрочем, Brent также неудачно падала ниже $110 уровня, но к закрытию вернулась ближе к $111 за баррель. Спрэд между двумя индикативными контрактами сократился ниже $18 по сравнению с рекордными $26,9 в начале августа. Данные по запасам нефти и нефтепродуктов в США можно назвать нейтральными. Согласно статистике Американского Института Нефти, на неделе, завершившейся 21 октября, коммерческие запасы нефти в США выросли на +2,71 млн. бар., запасы бензина увеличились на +0,15 млн. бар., а вот запасы дистиллятов упали на -1,82 млн. бар. К 9:20 мск, Brent +0,38% $111,34, WTI +0,27% $93,42 за баррель.
Накануне промышленные металлы находились под давлением. Впрочем, легкая коррекция была просто необходима, так как в начале недели на данном сырьевом секторе наблюдался реактивный взлет котировок (медь более +7% за торговую сессию). С другой стороны, спекулянты и инвесторы возвращаются в золото. Беспокойства за исход европейского саммита, а также страх перед обесцениванием денег в результате вероятных количественных программ в США и Европе обеспечивают возрождение интереса к защите желтого металла. Резервы SPDR Gold Trust увеличились на 10,6 тонн до 1244,16 тонн. Золото преодолело отметку в $1700, что резко усиливает сигналы на покупку. Накануне мы рекомендовали покупать кол-опционы со страйками 1750-1850, пока волатильность была низкой на утреннем отрезке торгов. На азиатской сессии интерес к золоту не пропал и котировки поднимались выше $1710 за унцию. Платина и палладий несколько отстали от желтого металла, а вот серебро вновь доказало свою волатильную природу, поднявшись за сессию выше $33 за унцию. К 9:20 мск, медь +2,37%, золото +0,84%, платина +0,29%, серебро +0,49%, никель +0,9%.
Валютный рынок демонстрирует полное спокойствие перед европейским саммитом. Фьючерс на индекс доллара незначительно изменяется и торгуется на уровне 76,33 пункта. Евро стабилен в основных парах. Лишь австралийский доллар слабеет к основным валютам, но с начала октября AUD укрепился к доллару США более чем на 10%, да и данные по инфляции оказались заметно слабее в III квартале, чем ожидалось. К 9:20 мск, EUR-JPY -0,01%, EUR-USD +0,06% $1,392.
Из ключевой статистики на текущий день можно выделить: в 14:00 индекс CBI изменения промышленных заказов в Великобритании за сентябрь, в 16:30 заказы на товары длительного пользования в США за сентябрь, в 18:00 продажи нового жилья в США, в 18:30 данные по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов в США от Минэнерго. Безусловно, главным событием дня станет саммит европейских лидеров. Вряд ли его результаты будут немедленно подвергнуты сомнению. Поэтому можно ожидать краткосрочной позитивной реакции рынков. Однако после этого могут начать поступать комментарии из частного сектора, которые заметно изменят восприятие итогов. Тем не менее, на предстоящий день можно ожидать легкого позитивного движения, или топтания вокруг уровней закрытия предыдущего дня. Внешний фон в утренние часы нейтрально-позитивный: медь в сильном плюсе, нефть растет, доллар стабилен а азиатские площадки в незначительном минусе. Фьючерс на SNP 500 прибавлял почти +0,5%.
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://open-broker.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter