Участники российского фондового рынка в четверг, 22 декабря, не проявляли высокой активности, хотя подросший индекс S&P 500 и поднявшиеся до 108 долл./барр. благодаря неожиданно сильному сокращению коммерческих запасов в США цены на нефть вполне позволяли переставить котировки российских бумаг немного выше. В Европе, кстати, тоже преобладал оптимизм: индексы региона в четверг заметно подрастали - понижение суверенных рейтингов Венгрии до BB+/B агентством S&P никого не расстроило. Но российские инвесторы 22 декабря предпочитали концентрироваться на негативе. Это было заметно и по реакции на порцию макроэкономической статистики из США: негатив от пересмотра американского ВВП в сторону понижения на 0,2 п.п. явно перевесил благоприятные данные о падении количества первичных обращений за пособием по безработице до минимума за последние 3,5 года. Своим излишне осторожным настроем российские игроки не дали развиться краткосрочной волне роста на рынке, хотя предпосылок для нее было вполне достаточно.
По итогам торговой сессии 22 декабря индекс ММВБ повысился на 0,06% - до 1385,66 пункта, РТС поднялся на 0,97% и достиг отметки 1395,97 пункта. Объем торгов акциями на ФБ ММВБ составил 38,56 млрд руб. Общий объем торгов на всех рынках РТС достиг 155,9 млрд руб., из них акциями в RTS Standard - 8,4 млрд руб.
В Moody's сомневаются в платежеспособности "Мечела"
Наиболее слабо в четверг на отечественном рынке смотрелась металлургическая отрасль. Отчасти это было связано с продолжающимся падением китайского фондового рынка, за которым инвесторы сектора пристально следят: индекс Shanghai Composite обновил 22 декабря минимум за последние 2,5 года. Кроме того, международное рейтинговое агентство Moody's изменило прогноз рейтинга группы "Мечел" со "стабильного" на "негативный" после достижения компанией договоренности с кредиторами о смягчении условий по ковенанту "чистый долг/EBITDA", чтобы уровень ее чистого долга к EBITDA на конец 2011г. не превышал 3,5x. Аналитики ставят под вопрос возможность выполнения "Мечелом" своих долговых обязательств и инвестпрограммы. Инвесторы отреагировали на эту новость продажами, в результате к концу дня обыкновенные бумаги "Мечела" подешевели на 0,37%, привилегированные - на 0,51%.
"Норникель" подкосили пессимистичные ожидания аналитиков Goldman Sachs
Среди наиболее ликвидных бумаг рынка аутсайдером стала ГМК "Норильский никель" - ее акции потеряли в цене 1,89% после решения аналитиков Goldman Sachs понизить целевую цену на 10%. В банке опасаются, что в 2012г. цены на никель не только не вырастут, но даже понизятся до 18250 долл./т. Присоединились к падению и остальные металлурги в лице "Северстали" (-1,07%), НЛМК (-2%), "Распадской" (-1,06%) и ТМК (-1,32%).
Инвесторы скупают "нефтянку" в надежде на продолжение роста цен на "черное золото"
Напротив, сильнее рынка держалась нефтегазовая отрасль, что было вполне логично на фоне нежелания участников сырьевого рынка корректировать цены на нефть с полуторанедельного максимума выше 108 долл./барр. по марке Brent. Коммерческие запасы сырой нефти в США на минувшей недели рухнули на 10,6 млн барр., достигнув минимума за последние годы, и эксперты ждут теперь продолжения роста цен на сырье до конца текущего года. На таком фоне подросли "Роснефть" (+0,31%), "Сургутнефтегаз" (+1,02%), "Татнефть" (+1,53%), "Газпром нефть" (+2,13%) и "Газпром" (+0,72%). Глава последнего Алексей Миллер порадовал инвесторов заявлением о том, что "новогодних подарков" для Украины не будет.
Будет странно, если в пятницу игроки начнут скупать бумаги
Поскольку хороший день для роста проспан, маловероятно возобновление активных покупок в последний день недели. Участники торгов проявляют осторожность, которая кажется излишней: многие продают бумаги из-за очередной волны митингов, однако последние протесты показали, что все проходит довольно мирно, и российский фондовый рынок не должен из-за этого страдать. Технически еще есть возможность порасти в пятницу, но только если настрой игроков изменится на положительный. А это вряд ли произойдет ввиду окончания предрождественской недели, по итогам которой крупные игроки завершают свои операции на российском рынке.
Что касается технической картины торгов, то она теперь выглядит неоднозначно. Поскольку индекс ММВБ провел весь день в районе минимумов (и даже ниже) предшествовавшей сессии, критическая перепроданность по индикатору Stochastic на часовом интервале еще даже не начала уходить. На дневном интервале тоже все еще в силе сигнал на покупку. В свете этого было бы технически оправданно увидеть пятничный поход вверх. Вот только крепкой веры в рост уже нет - унылый настрой четверга ее подорвал. К тому же близок уровень сопротивления 1400 пунктов (2), который с таким настроением с легкостью не пройти. Да и вообще, наверняка уже не удастся до конца года продемонстрировать хороший подъем: район 1425 пунктов (3) теперь представляется целевым. Если 23 декабря "медведи" вновь будут навязывать свой сценарий торгов, выкупать бумаги будет интересно на уровне поддержки 1360 пунктов (1), от которого котировки уверенно отскочили вверх в начале завершающейся недели.
Индекс РТС в четверг выглядел лучше своего рублевого коллеги, что было обусловлено ослаблением курса доллара по отношению к российской валюте. Эксперты считают, что банки, столкнувшиеся с дефицитом ликвидности, продают валюту, а значит, опережающий подъем долларового индекса РТС еще некоторое время продлится. Возможно, благодаря этому фактору еще удастся увидеть РТС до конца года на уровне сопротивления 1460 пунктов, где в настоящее время проходит линия среднесрочного восходящего тренда (2). В случае возобновление продаж относительно безопасно можно будет покупать на отметке 1350 пунктов (1).
Участников срочного рынка фактор ослабления доллара тоже касается, поскольку он дает возможность зарабатывать на росте фьючерса на индекс РТС, пока ММВБ стоит на месте. Кроме того, здесь имеется запас движения вверх в том числе и за счет сокращения бэквордации фьючерса на РТС к базовому активу - в четверг значение показателя немного снизилось и составило уже 1700 пунктов. В последние дни игрокам приходится трудно, поскольку котировки изменяются вблизи уровня сопротивления 137600 пунктов (2): тем, у кого "стоп-лоссы" выставлены близко, приходится терять деньги. Возможно, стоит определить для себя наиболее вероятный сценарий до окончания года и играть в этом направлении. С технической точки зрения рост к уровню 143000 пунктов (3) представляется более вероятным, чем падение к отметке 130000 пунктов (1).
Графики созданы при помощи программы Alor-Tick
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: накапливать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: накапливать
МТС: покупать
Норильский никель: держать
НК Роснефть: покупать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: покупать
Аналитический взгляд на пятницу
Первую половину торгов четверга. 22 декабря российский рынок провел в "боковике", однако затем "быки" устали держать позиции, и ММВБ скатился вниз почти на 20 пунктов. Аналитики отмечают, что российские акции остаются недооцененными, однако вряд ли это подтолкнет их к бурному росту до конца года. При этом, по мнению экспертов, ожидать сильного падения также не стоит - в предпраздничные дни рынок попробует подрасти.
Российские акции остаются недооцененными
"На этой неделе мы стали свидетелями бурного роста отдельных акций электроэнергетического сектора. Наибольшим спросом пользовались самые ликвидные бумаги: "Интер РАО", "РусГидро", ФСК и Холдинг МРСК, а также акции ОГК-3 и ТГК подконтрольных КЭС", - говорит аналитик УК "Альфа-Капитал" Никита Емельянов. На этой неделе в США выйдет приличный объем макроэкономической статистики, в том числе данные о состоянии рынка недвижимости и окончательное значение ВВП США за III квартал. Однако, полагает эксперт, активность на рынке будет падать в преддверии праздников.
"Отечественные акции пока остаются сильно недооцененными (в том числе и из-за возросших политических рисков). Тем не менее, это, к сожалению, не означает, что в ближайшее время мы увидим мощный рост на российском рынке", - подчеркнул эксперт.
Цель для ММВБ до конца года - 1500 пунктов
Старший трейдер департамента торговых операций УК "Максвелл Капитал Менеджмент" Михаил Молодов считает, что возникающий рост на российском рынке акций вряд ли можно расценивать как мини-ралли. "Рынок восстанавливается, однако это движение можно рассматривать как небольшой отскок после падения, которое наблюдалось на протяжении нескольких недель", - говорит он. Не стоит забывать, что американские и европейские рынки торгуются последнюю неделю перед праздниками, и на этом фоне рынки пытаются расти, а участники торгов стремятся зайти в короткие позиции.
Глобальных позитивных новостей, которые могли бы подтолкнуть фондовые рынки наверх, сейчас нет, считает эксперт. Размещения европейских облигаций проходят достаточно позитивно, доходности на аукционах уже не такие высокие. Также последние макроэкономические данные, выходящие в США и в некоторых странах Европы, свидетельствуют о том, что ситуация с экономическим ростом не такая уж негативная. В этом году максимальной целью для индекса ММВБ будет отметка 1500 пунктов, заключил М.Молодов.
Существенное падение до конца года маловероятно
На российском рынке последние дни торги проходят на небольших объемах, многие инвесторы уже отправились на новогодние каникулы, комментирует ситуацию аналитик УК "Райффайзен Капитал" Михаил Кузин. Мировые рынки отреагировали разнонаправленным движением на аукцион ЕЦБ. Мера, действительно, довольно неожиданная, так что некоторые инвесторы были озадачены последствиями предоставления такого объема ликвидности. При этом цена за баррель нефти марки Brent выросла уже до 109 долл., отыграв почти 7 долл. за неделю. Соответственно отреагировал на это и рубль - стоимость бивалютной корзины снизилась до 35,86 руб., доллар США сейчас стоит 31,53 руб. Эксперт полагает, что до конца года индекс ММВБ останется в диапазоне 1350 - 1450 пунктов. Ликвидность торгов будет оставаться низкой, при этом существенное падение маловероятно.
Второй эшелон может оказаться в центре внимания
Директор аналитического департамента ИГ "Алемар" Василий Конузин полагает, что на следующей неделе не исключено повышение интереса инвесторов к бумагам второго эшелона. Возможно, спрос придется на некоторые "фишки" энергетического сектора. По мнению эксперта, это позволит отечественному рынку к концу года вырасти до уровней 1450-1460 пунктов по индексу ММВБ.
Акции "Ростелекома" уйдут в государственную казну
Правительство РФ одобрило передачу государственной корпорацией "Агентство по страхованию вкладов" (АСВ ) в казну РФ 218 млн 600 тыс. акций ОАО "Ростелеком" на сумму 50,3 млрд руб. Об этом сообщил по итогам заседания президиума правительства заместитель министра экономического развития РФ Олег Савельев.
АСВ передает в казну по цене приобретения 218 млн 600 тыс. обыкновенных акций "Ростелекома". Бумаги передаются в счет уменьшения предоставленного государственной корпорации на осуществление мероприятий, предусмотренных федеральным законом "О дополнительных мерах для укрепления стабильности банковской системы в период до 31 декабря 2011г.", имущественного взноса РФ на сумму средств, затраченных агентством на их приобретение, - 50 млрд 278 млн руб.
Стоит отметить, что акции "Ростелекома" в четверг, 22 декабря, показали чудеса роста, поднявшись к концу торгов на 4,35% - до 147,98 руб.
Бурный рост начался в бумагах после объявления о передаче АСВ в казну РФ акций "Ростелекома". Рынок обрадовался этому факту, который венчает ключевой для отрасли связи год, когда произошла реорганизация сектора в виде консолидации МРК "Связьинвеста" на базе "Ростелекома". Нынешнее действие поставит точку в многолетней истории реформы "Связьинвеста".
Напомним, в начале декабря с.г. совет директоров АСВ одобрил передачу акций "Ростелекома" в казну РФ в счет уменьшения имущественного взноса России в имущество агентства на сумму 50,278 млрд руб. Данные акции были приобретены агентством в ходе санации инвестиционного банка "КИТ-Финанс".
АСВ получило пакет акций "Ростелекома" в результате проведения мероприятий по спасению от банкротства банка "КИТ Финанс". В марте 2010г. ОАО "КИТ Финанс Инвестиционный банк" завершило сделку по продаже 29,999% обыкновенных акций "Ростелекома" АСВ и 9,8% - Внешэкономбанку. АСВ заплатило за указанный пакет акций "Ростелекома" 50,278 млрд руб. Всего продаже подлежало 218 млн 600 тыс. обыкновенных акций "Ростелекома" по цене 230 руб. за акцию. Весной 2010г. АСВ передало свой пакет акций "Ростелекома" в управление Внешэкономбанку. Весной 2011г. в результате присоединения к "Ростелекому" семи межрегиональных компаний "Связьинвеста" и ОАО "Дагсвязьинформ" доля АСВ в объединенном "Ростелекоме" снизилась до 7,43% акций.
ОАО "Ростелеком" - национальная телекоммуникационная компания России. 1 апреля 2011г. к компании присоединились ОАО "Центртелеком", ОАО "СЗТ", ОАО "Волгателеком", ОАО "ЮТК", ОАО "Уралсвязьинформ", ОАО "Сибирьтелеком", ОАО "Дальсвязь" и ОАО "Дагсвязьинформ". В результате объединенная компания владеет магистральной сетью связи суммарной протяженностью около 500 тыс. км. Объединенная компания является собственником инфраструктуры доступа к 35 млн домохозяйств по всей территории РФ. Основным акционером ОАО "Ростелеком" является государство, которое через ОАО "Связьинвест", Агентство по страхованию вкладов и Внешэкономбанк контролирует 53,4% обыкновенных акций компании. Еще 2,27% обыкновенных акций и 28,8% привилегированных акций было выкуплено в ходе реорганизации в 2010г. и в настоящее время принадлежит дочерней компании ОАО "Ростелеком". Ценные бумаги "Ростелекома" торгуются на российских биржах РТС и ММВБ, а также в электронной системе внебиржевой торговли OTCQX.
Макростатистика порадовала инвесторов на рынках США
Фондовые торги в США 22 декабря открылись повышением ведущих индексов на фоне публикации макроэкономической статистики, которая продемонстрировала состояние рынка труда страны - важнейшего показателя темпов восстановления экономики. По данным Министерства труда США (US Department of Labor), число первичных обращений по безработице в стране за очередную отчетную неделю снизилось на 4 тыс. до 364 тыс. (самого низкого уровня, начиная с апреля 2008г.). Между тем аналитики ожидали, что этот показатель составит 378 тыс. требований.
В то же время окончательные данные по американскому ВВП оказались не столь обнадеживающими, хотя это не испортило настроения участникам рынка. Как сообщило Министерство торговли страны (US Department of Commerce), ВВП США в III квартале 2011г. по сравнению с предыдущим кварталом вырос на 1,8% в перерасчете на годовые темпы (annual rate), хотя аналитики ожидали роста показателя на 2,0%.
Отметим, что дальнейшее направление движения котировок может определить доклад Reuters и Мичиганского университета по окончательному значению индекса потребительского доверия в США в декабре 2011г. Аналитики ожидают, что окончательное значение индекса за декабрь составит 68 пунктов. Предварительные данные свидетельствовали о значении 67,7.
На фоне опубликованных макроэкономических новостей повышением котировок на открытии торгов отметились американские банки: бумаги Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs подорожали на 0,2%, 1,5% и 0,1% соответственно. Вверх на фоне роста цен на нефть устремились котировки компаний нефтегазового сектора (ExxonMobil, Chevron, ConocoPhillips), прибавившие от 0,2% до 0,5%. Отметим, что цены на нефтяные фьючерсы Light Sweet и Brent в четверг обновили свои максимумы за шесть торговых дней.
В сегменте корпоративных новостей внимание инвесторов обращено на Yahoo!, владельца одноименной поисковой системы. Ранее в четверг в прессе появились сообщения, что компания планирует избавиться от большей части своих акций в китайской интернет-компании Alibaba Group и продать долю в Yahoo Japan - совместном с компанией SoftBank предприятии. Сделка позволит Yahoo! вернуть часть денежных средств акционерам и даст возможность сосредоточиться на ключевой для компании сфере интернет-рекламы. На открытии торгов акции Yahoo!, входящие в расчетную базу индекса NASDAQ, подскочили в цене на 2,4%.
По состоянию на 18:34 мск индекс Dow Jones повысился на 19,98 пункта (+0,17%) - до 12127,72 пункта, индекс S&P - на 1,47 пункта (+0,12%) - до 1245,42 пункта, индекс NASDAQ - на 9,58 пункта (+0,38%) - до 2587,91 пункта
У фьючерса на РТС еще есть запас хода вверх
По итогам торгового дня в четверг, 22 декабря, фьючерс на индекс РТС закрылся на значении 137855 пунктов (+1,278%). Объем торгов составил 1,079 млн контрактов, или 93,169 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 898,476 тыс. контрактов.
В четверг курс доллара ослаб по отношению к российской валюте, что коснулось и участников срочного рынка, поскольку это дает возможность зарабатывать на росте фьючерса на индекс РТС, пока ММВБ стоит на месте. У фьючерса имеется запас движения вверх, в том числе и за счет сокращения бэквордации к базовому активу - в четверг значение показателя немного снизилось и составило уже 1700 пунктов.
По словам Алексея Матросова, руководителя аналитического отдела ГК Broco, в четверг в ходе торговой сессии настрой инвесторов в отношении индекса РТС был нейтральным. Макроэкономические данные из ЕС практически не оказали влияния на фондовые рынки. С открытием американских торгов активность инвесторов выросла. Статданные, опубликованные 22 декабря в США, оказались лучше средних рыночных прогнозов. Так, заявки на особия по безработице снизились до минимального уровня с апреля 2008г., а настроение потребителей улучшилось. Однако темпы роста ВВП США в III квартале были пересмотрены в сторону понижения. Товарные рынки торговались с небольшим повышением вследствие стабильности на фондовых биржах. На рынке России лидером стал нефтегазовый сектор.
Контракт на обыкновенные акции Сбербанка закрылся на значении 8081 руб. (-0,358%). Объем торгов составил 734,761 тыс. контракт, или 5,964 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 844,212 тыс. контрактов.
Фьючерс на акции "Газпрома" закрылся на значении 17323 руб. (+0,639%). Объем торгов составил 213,314 тыс. контрактов, или 3,678 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 343,940 тыс. контрактов.
По итогам торгового дня контракт на акции ЛУКОЙЛа закрылся на значении 16522 руб. (-0,091%). Объем торгов составил 49,246 тыс. контрактов, или 814,132 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 102,248 тыс. контрактов.
Контракт на акции ВТБ закрылся на значении 6130 руб. (-0,616%). Объем торгов составил 36,234 контракта, или 222 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 188,600 тыс. контрактов.
Фьючерс на акции ГМК "Норильский никель" закрылся на значении 48404 руб. (-1,476%). Объем торгов составил 7,413 тыс. контрактов, или 360,584 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 17,424 тыс. контракта.
По итогам торгового дня контракт на акции "Роснефти" закрылся на значении 21457 руб. (+0,252%). Объем торгов составил 10,158 тыс. контрактов, или 216,303 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 19,390 тыс. контрактов.
http://top.rbc.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
По итогам торговой сессии 22 декабря индекс ММВБ повысился на 0,06% - до 1385,66 пункта, РТС поднялся на 0,97% и достиг отметки 1395,97 пункта. Объем торгов акциями на ФБ ММВБ составил 38,56 млрд руб. Общий объем торгов на всех рынках РТС достиг 155,9 млрд руб., из них акциями в RTS Standard - 8,4 млрд руб.
В Moody's сомневаются в платежеспособности "Мечела"
Наиболее слабо в четверг на отечественном рынке смотрелась металлургическая отрасль. Отчасти это было связано с продолжающимся падением китайского фондового рынка, за которым инвесторы сектора пристально следят: индекс Shanghai Composite обновил 22 декабря минимум за последние 2,5 года. Кроме того, международное рейтинговое агентство Moody's изменило прогноз рейтинга группы "Мечел" со "стабильного" на "негативный" после достижения компанией договоренности с кредиторами о смягчении условий по ковенанту "чистый долг/EBITDA", чтобы уровень ее чистого долга к EBITDA на конец 2011г. не превышал 3,5x. Аналитики ставят под вопрос возможность выполнения "Мечелом" своих долговых обязательств и инвестпрограммы. Инвесторы отреагировали на эту новость продажами, в результате к концу дня обыкновенные бумаги "Мечела" подешевели на 0,37%, привилегированные - на 0,51%.
"Норникель" подкосили пессимистичные ожидания аналитиков Goldman Sachs
Среди наиболее ликвидных бумаг рынка аутсайдером стала ГМК "Норильский никель" - ее акции потеряли в цене 1,89% после решения аналитиков Goldman Sachs понизить целевую цену на 10%. В банке опасаются, что в 2012г. цены на никель не только не вырастут, но даже понизятся до 18250 долл./т. Присоединились к падению и остальные металлурги в лице "Северстали" (-1,07%), НЛМК (-2%), "Распадской" (-1,06%) и ТМК (-1,32%).
Инвесторы скупают "нефтянку" в надежде на продолжение роста цен на "черное золото"
Напротив, сильнее рынка держалась нефтегазовая отрасль, что было вполне логично на фоне нежелания участников сырьевого рынка корректировать цены на нефть с полуторанедельного максимума выше 108 долл./барр. по марке Brent. Коммерческие запасы сырой нефти в США на минувшей недели рухнули на 10,6 млн барр., достигнув минимума за последние годы, и эксперты ждут теперь продолжения роста цен на сырье до конца текущего года. На таком фоне подросли "Роснефть" (+0,31%), "Сургутнефтегаз" (+1,02%), "Татнефть" (+1,53%), "Газпром нефть" (+2,13%) и "Газпром" (+0,72%). Глава последнего Алексей Миллер порадовал инвесторов заявлением о том, что "новогодних подарков" для Украины не будет.
Будет странно, если в пятницу игроки начнут скупать бумаги
Поскольку хороший день для роста проспан, маловероятно возобновление активных покупок в последний день недели. Участники торгов проявляют осторожность, которая кажется излишней: многие продают бумаги из-за очередной волны митингов, однако последние протесты показали, что все проходит довольно мирно, и российский фондовый рынок не должен из-за этого страдать. Технически еще есть возможность порасти в пятницу, но только если настрой игроков изменится на положительный. А это вряд ли произойдет ввиду окончания предрождественской недели, по итогам которой крупные игроки завершают свои операции на российском рынке.
Что касается технической картины торгов, то она теперь выглядит неоднозначно. Поскольку индекс ММВБ провел весь день в районе минимумов (и даже ниже) предшествовавшей сессии, критическая перепроданность по индикатору Stochastic на часовом интервале еще даже не начала уходить. На дневном интервале тоже все еще в силе сигнал на покупку. В свете этого было бы технически оправданно увидеть пятничный поход вверх. Вот только крепкой веры в рост уже нет - унылый настрой четверга ее подорвал. К тому же близок уровень сопротивления 1400 пунктов (2), который с таким настроением с легкостью не пройти. Да и вообще, наверняка уже не удастся до конца года продемонстрировать хороший подъем: район 1425 пунктов (3) теперь представляется целевым. Если 23 декабря "медведи" вновь будут навязывать свой сценарий торгов, выкупать бумаги будет интересно на уровне поддержки 1360 пунктов (1), от которого котировки уверенно отскочили вверх в начале завершающейся недели.
Индекс РТС в четверг выглядел лучше своего рублевого коллеги, что было обусловлено ослаблением курса доллара по отношению к российской валюте. Эксперты считают, что банки, столкнувшиеся с дефицитом ликвидности, продают валюту, а значит, опережающий подъем долларового индекса РТС еще некоторое время продлится. Возможно, благодаря этому фактору еще удастся увидеть РТС до конца года на уровне сопротивления 1460 пунктов, где в настоящее время проходит линия среднесрочного восходящего тренда (2). В случае возобновление продаж относительно безопасно можно будет покупать на отметке 1350 пунктов (1).
Участников срочного рынка фактор ослабления доллара тоже касается, поскольку он дает возможность зарабатывать на росте фьючерса на индекс РТС, пока ММВБ стоит на месте. Кроме того, здесь имеется запас движения вверх в том числе и за счет сокращения бэквордации фьючерса на РТС к базовому активу - в четверг значение показателя немного снизилось и составило уже 1700 пунктов. В последние дни игрокам приходится трудно, поскольку котировки изменяются вблизи уровня сопротивления 137600 пунктов (2): тем, у кого "стоп-лоссы" выставлены близко, приходится терять деньги. Возможно, стоит определить для себя наиболее вероятный сценарий до окончания года и играть в этом направлении. С технической точки зрения рост к уровню 143000 пунктов (3) представляется более вероятным, чем падение к отметке 130000 пунктов (1).
Графики созданы при помощи программы Alor-Tick
Аналитики дают следующие рекомендации по акциям ведущих российских компаний:
Банк ВТБ: накапливать
Газпром: накапливать
ЛУКОЙЛ: накапливать
МТС: покупать
Норильский никель: держать
НК Роснефть: покупать
Сбербанк России: покупать
Сургутнефтегаз: покупать
Аналитический взгляд на пятницу
Первую половину торгов четверга. 22 декабря российский рынок провел в "боковике", однако затем "быки" устали держать позиции, и ММВБ скатился вниз почти на 20 пунктов. Аналитики отмечают, что российские акции остаются недооцененными, однако вряд ли это подтолкнет их к бурному росту до конца года. При этом, по мнению экспертов, ожидать сильного падения также не стоит - в предпраздничные дни рынок попробует подрасти.
Российские акции остаются недооцененными
"На этой неделе мы стали свидетелями бурного роста отдельных акций электроэнергетического сектора. Наибольшим спросом пользовались самые ликвидные бумаги: "Интер РАО", "РусГидро", ФСК и Холдинг МРСК, а также акции ОГК-3 и ТГК подконтрольных КЭС", - говорит аналитик УК "Альфа-Капитал" Никита Емельянов. На этой неделе в США выйдет приличный объем макроэкономической статистики, в том числе данные о состоянии рынка недвижимости и окончательное значение ВВП США за III квартал. Однако, полагает эксперт, активность на рынке будет падать в преддверии праздников.
"Отечественные акции пока остаются сильно недооцененными (в том числе и из-за возросших политических рисков). Тем не менее, это, к сожалению, не означает, что в ближайшее время мы увидим мощный рост на российском рынке", - подчеркнул эксперт.
Цель для ММВБ до конца года - 1500 пунктов
Старший трейдер департамента торговых операций УК "Максвелл Капитал Менеджмент" Михаил Молодов считает, что возникающий рост на российском рынке акций вряд ли можно расценивать как мини-ралли. "Рынок восстанавливается, однако это движение можно рассматривать как небольшой отскок после падения, которое наблюдалось на протяжении нескольких недель", - говорит он. Не стоит забывать, что американские и европейские рынки торгуются последнюю неделю перед праздниками, и на этом фоне рынки пытаются расти, а участники торгов стремятся зайти в короткие позиции.
Глобальных позитивных новостей, которые могли бы подтолкнуть фондовые рынки наверх, сейчас нет, считает эксперт. Размещения европейских облигаций проходят достаточно позитивно, доходности на аукционах уже не такие высокие. Также последние макроэкономические данные, выходящие в США и в некоторых странах Европы, свидетельствуют о том, что ситуация с экономическим ростом не такая уж негативная. В этом году максимальной целью для индекса ММВБ будет отметка 1500 пунктов, заключил М.Молодов.
Существенное падение до конца года маловероятно
На российском рынке последние дни торги проходят на небольших объемах, многие инвесторы уже отправились на новогодние каникулы, комментирует ситуацию аналитик УК "Райффайзен Капитал" Михаил Кузин. Мировые рынки отреагировали разнонаправленным движением на аукцион ЕЦБ. Мера, действительно, довольно неожиданная, так что некоторые инвесторы были озадачены последствиями предоставления такого объема ликвидности. При этом цена за баррель нефти марки Brent выросла уже до 109 долл., отыграв почти 7 долл. за неделю. Соответственно отреагировал на это и рубль - стоимость бивалютной корзины снизилась до 35,86 руб., доллар США сейчас стоит 31,53 руб. Эксперт полагает, что до конца года индекс ММВБ останется в диапазоне 1350 - 1450 пунктов. Ликвидность торгов будет оставаться низкой, при этом существенное падение маловероятно.
Второй эшелон может оказаться в центре внимания
Директор аналитического департамента ИГ "Алемар" Василий Конузин полагает, что на следующей неделе не исключено повышение интереса инвесторов к бумагам второго эшелона. Возможно, спрос придется на некоторые "фишки" энергетического сектора. По мнению эксперта, это позволит отечественному рынку к концу года вырасти до уровней 1450-1460 пунктов по индексу ММВБ.
Акции "Ростелекома" уйдут в государственную казну
Правительство РФ одобрило передачу государственной корпорацией "Агентство по страхованию вкладов" (АСВ ) в казну РФ 218 млн 600 тыс. акций ОАО "Ростелеком" на сумму 50,3 млрд руб. Об этом сообщил по итогам заседания президиума правительства заместитель министра экономического развития РФ Олег Савельев.
АСВ передает в казну по цене приобретения 218 млн 600 тыс. обыкновенных акций "Ростелекома". Бумаги передаются в счет уменьшения предоставленного государственной корпорации на осуществление мероприятий, предусмотренных федеральным законом "О дополнительных мерах для укрепления стабильности банковской системы в период до 31 декабря 2011г.", имущественного взноса РФ на сумму средств, затраченных агентством на их приобретение, - 50 млрд 278 млн руб.
Стоит отметить, что акции "Ростелекома" в четверг, 22 декабря, показали чудеса роста, поднявшись к концу торгов на 4,35% - до 147,98 руб.
Бурный рост начался в бумагах после объявления о передаче АСВ в казну РФ акций "Ростелекома". Рынок обрадовался этому факту, который венчает ключевой для отрасли связи год, когда произошла реорганизация сектора в виде консолидации МРК "Связьинвеста" на базе "Ростелекома". Нынешнее действие поставит точку в многолетней истории реформы "Связьинвеста".
Напомним, в начале декабря с.г. совет директоров АСВ одобрил передачу акций "Ростелекома" в казну РФ в счет уменьшения имущественного взноса России в имущество агентства на сумму 50,278 млрд руб. Данные акции были приобретены агентством в ходе санации инвестиционного банка "КИТ-Финанс".
АСВ получило пакет акций "Ростелекома" в результате проведения мероприятий по спасению от банкротства банка "КИТ Финанс". В марте 2010г. ОАО "КИТ Финанс Инвестиционный банк" завершило сделку по продаже 29,999% обыкновенных акций "Ростелекома" АСВ и 9,8% - Внешэкономбанку. АСВ заплатило за указанный пакет акций "Ростелекома" 50,278 млрд руб. Всего продаже подлежало 218 млн 600 тыс. обыкновенных акций "Ростелекома" по цене 230 руб. за акцию. Весной 2010г. АСВ передало свой пакет акций "Ростелекома" в управление Внешэкономбанку. Весной 2011г. в результате присоединения к "Ростелекому" семи межрегиональных компаний "Связьинвеста" и ОАО "Дагсвязьинформ" доля АСВ в объединенном "Ростелекоме" снизилась до 7,43% акций.
ОАО "Ростелеком" - национальная телекоммуникационная компания России. 1 апреля 2011г. к компании присоединились ОАО "Центртелеком", ОАО "СЗТ", ОАО "Волгателеком", ОАО "ЮТК", ОАО "Уралсвязьинформ", ОАО "Сибирьтелеком", ОАО "Дальсвязь" и ОАО "Дагсвязьинформ". В результате объединенная компания владеет магистральной сетью связи суммарной протяженностью около 500 тыс. км. Объединенная компания является собственником инфраструктуры доступа к 35 млн домохозяйств по всей территории РФ. Основным акционером ОАО "Ростелеком" является государство, которое через ОАО "Связьинвест", Агентство по страхованию вкладов и Внешэкономбанк контролирует 53,4% обыкновенных акций компании. Еще 2,27% обыкновенных акций и 28,8% привилегированных акций было выкуплено в ходе реорганизации в 2010г. и в настоящее время принадлежит дочерней компании ОАО "Ростелеком". Ценные бумаги "Ростелекома" торгуются на российских биржах РТС и ММВБ, а также в электронной системе внебиржевой торговли OTCQX.
Макростатистика порадовала инвесторов на рынках США
Фондовые торги в США 22 декабря открылись повышением ведущих индексов на фоне публикации макроэкономической статистики, которая продемонстрировала состояние рынка труда страны - важнейшего показателя темпов восстановления экономики. По данным Министерства труда США (US Department of Labor), число первичных обращений по безработице в стране за очередную отчетную неделю снизилось на 4 тыс. до 364 тыс. (самого низкого уровня, начиная с апреля 2008г.). Между тем аналитики ожидали, что этот показатель составит 378 тыс. требований.
В то же время окончательные данные по американскому ВВП оказались не столь обнадеживающими, хотя это не испортило настроения участникам рынка. Как сообщило Министерство торговли страны (US Department of Commerce), ВВП США в III квартале 2011г. по сравнению с предыдущим кварталом вырос на 1,8% в перерасчете на годовые темпы (annual rate), хотя аналитики ожидали роста показателя на 2,0%.
Отметим, что дальнейшее направление движения котировок может определить доклад Reuters и Мичиганского университета по окончательному значению индекса потребительского доверия в США в декабре 2011г. Аналитики ожидают, что окончательное значение индекса за декабрь составит 68 пунктов. Предварительные данные свидетельствовали о значении 67,7.
На фоне опубликованных макроэкономических новостей повышением котировок на открытии торгов отметились американские банки: бумаги Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs подорожали на 0,2%, 1,5% и 0,1% соответственно. Вверх на фоне роста цен на нефть устремились котировки компаний нефтегазового сектора (ExxonMobil, Chevron, ConocoPhillips), прибавившие от 0,2% до 0,5%. Отметим, что цены на нефтяные фьючерсы Light Sweet и Brent в четверг обновили свои максимумы за шесть торговых дней.
В сегменте корпоративных новостей внимание инвесторов обращено на Yahoo!, владельца одноименной поисковой системы. Ранее в четверг в прессе появились сообщения, что компания планирует избавиться от большей части своих акций в китайской интернет-компании Alibaba Group и продать долю в Yahoo Japan - совместном с компанией SoftBank предприятии. Сделка позволит Yahoo! вернуть часть денежных средств акционерам и даст возможность сосредоточиться на ключевой для компании сфере интернет-рекламы. На открытии торгов акции Yahoo!, входящие в расчетную базу индекса NASDAQ, подскочили в цене на 2,4%.
По состоянию на 18:34 мск индекс Dow Jones повысился на 19,98 пункта (+0,17%) - до 12127,72 пункта, индекс S&P - на 1,47 пункта (+0,12%) - до 1245,42 пункта, индекс NASDAQ - на 9,58 пункта (+0,38%) - до 2587,91 пункта
У фьючерса на РТС еще есть запас хода вверх
По итогам торгового дня в четверг, 22 декабря, фьючерс на индекс РТС закрылся на значении 137855 пунктов (+1,278%). Объем торгов составил 1,079 млн контрактов, или 93,169 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 898,476 тыс. контрактов.
В четверг курс доллара ослаб по отношению к российской валюте, что коснулось и участников срочного рынка, поскольку это дает возможность зарабатывать на росте фьючерса на индекс РТС, пока ММВБ стоит на месте. У фьючерса имеется запас движения вверх, в том числе и за счет сокращения бэквордации к базовому активу - в четверг значение показателя немного снизилось и составило уже 1700 пунктов.
По словам Алексея Матросова, руководителя аналитического отдела ГК Broco, в четверг в ходе торговой сессии настрой инвесторов в отношении индекса РТС был нейтральным. Макроэкономические данные из ЕС практически не оказали влияния на фондовые рынки. С открытием американских торгов активность инвесторов выросла. Статданные, опубликованные 22 декабря в США, оказались лучше средних рыночных прогнозов. Так, заявки на особия по безработице снизились до минимального уровня с апреля 2008г., а настроение потребителей улучшилось. Однако темпы роста ВВП США в III квартале были пересмотрены в сторону понижения. Товарные рынки торговались с небольшим повышением вследствие стабильности на фондовых биржах. На рынке России лидером стал нефтегазовый сектор.
Контракт на обыкновенные акции Сбербанка закрылся на значении 8081 руб. (-0,358%). Объем торгов составил 734,761 тыс. контракт, или 5,964 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 844,212 тыс. контрактов.
Фьючерс на акции "Газпрома" закрылся на значении 17323 руб. (+0,639%). Объем торгов составил 213,314 тыс. контрактов, или 3,678 млрд руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 343,940 тыс. контрактов.
По итогам торгового дня контракт на акции ЛУКОЙЛа закрылся на значении 16522 руб. (-0,091%). Объем торгов составил 49,246 тыс. контрактов, или 814,132 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 102,248 тыс. контрактов.
Контракт на акции ВТБ закрылся на значении 6130 руб. (-0,616%). Объем торгов составил 36,234 контракта, или 222 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 188,600 тыс. контрактов.
Фьючерс на акции ГМК "Норильский никель" закрылся на значении 48404 руб. (-1,476%). Объем торгов составил 7,413 тыс. контрактов, или 360,584 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 17,424 тыс. контракта.
По итогам торгового дня контракт на акции "Роснефти" закрылся на значении 21457 руб. (+0,252%). Объем торгов составил 10,158 тыс. контрактов, или 216,303 млн руб. Количество открытых позиций по итогам сессии достигло 19,390 тыс. контрактов.
/Компиляция. 22 декабря. Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://top.rbc.ru/ (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter