15 февраля 2009
Внутредневные тренды на рынке форекс зачастую проявляются когда торги сдвигаются из одного регионального центра в другой. Историческое тестирование поможет нам вскрыть несколько многообещающих паттернов движения цены для фьючерсов на евро.
Идентификация краткосрочных трендов при открытии и закрытии любого рынка – один из лучших способов поймать ценовое движение. На фондовом рынке зачастую тенденция дня проявляется в первый час торговли, и вход в направлении утреннего пробоя представляет собой отличную тактику торговли. Однако валютный рынок имеет другую специфику, так как торговля на нем не прекращается с воскресенья по пятницу. Объем торгов и волатильность могут вырасти в любой момент, поскольку торговля на рынке происходит в разных временных зонах, и примерно треть трейдеров спит практически в любой момент торговли. Отследить финансовые потоки и не пропустить сильное трендовое движение или важную новость почти невозможно. Как же валютные трейдеры могут идти в ногу с рынком, торговля на котором осуществляется 24 часа в сутки?
Чтобы обнаружить, когда та или иная валютная пара имеет тенденцию к формированию тренда в течение дня, необходимо проанализировать временные периоды. Данная стратегия основана на исторических трендах для часовых баров по фьючерсам на европейскую валюту (ЕС). Не удивительно, что значительные движения на рынке происходят в момент, когда торги в одном из региональных центров (Азия, Европа, США) заканчиваются, и открывается рынок в другом региональном центре. Знание исторических паттернов может сэкономить ваше время, вместо того, чтобы анализировать рынок весь день, вы можете сконцентрироваться на этих переходных периодах, торговля в которых предлагает наилучшую вероятность успеха.
Прорываемся сквозь временные зоны
Хотя с технической точки зрения многие фондовые и сырьевые рынки работают около 24 часов в день, ликвидность имеет тенденцию к резкому снижению во время ночных сессий. Большинство ценовых движений ограничено дневной сессией, которая начинается в 8:20 утра по восточному поясному времени ЕТ (-5 часов от Гринвича) и заканчивается в 16:15 ЕТ, в зависимости от рынка. Однако валютные торги иногда бывают более активными во время, когда в США ночь, однако европейские и азиатские трейдеры торгуют. Таким образом, графики валютных пар в течение дня могут быть зыбчатыми, боковыми. Торги на рынке форекс открываются в 18:00 ЕТ в воскресенье, когда открываются торги в Сиднее, Австралии, ежедневно в 17:00 на них имеет мест перерыв, закрытие торгов происходит в 17:00 в пятницу.
В таблице на рисунке 1 приведены данные по наиболее значимым событиям типичного 24-часового дня на форексе, начиная с 17:00 ЕТ – времени закрытия торгов в Нью-Йорке. Таблица неполная, так как в нее не включены данные по публикации европейских и азиатских экономических репортов. Евро и доллар США наиболее активны во время рабочего дня в Европе и США. Наиболее оживленный период для евро с 3:00 до 15:00 ЕТ, поскольку немецкий индекс DAX открывается в 3:00 ЕТ, а торги по евро фьючерсам на Чикагской товарной бирже завершаются в 15:00. Однако фьючерсы на евро достаточно интенсивно торгуются также во время, когда открыт азиатский рынок с 18:00 до 02:00 ЕТ, поскольку на их котировки влияет движение пары евро/японская иена.
Рисунок 1
Исторические паттерны.
В таблице на рисунке 2 приведены данные по среднему движению в пунктах (тиках) фьючерсов на евро в разных временных зонах и для разных периодов удерживания контрактов с 1 июня 2004 года по 31 марта 2007 года. Положительные значения указывают на движения вверх и потенциальный сигнал для открытия длинной позиции, негативные значения указывают на движения вниз и потенциальный сигнал для открытия короткой позиции.
Рисунок 2
В последние три года около 18:00 ЕТ наблюдалась тенденция к продаже фьючерсов на евро. Это время соответствует открытию торгов в Сиднее. Однако после 21:00 ЕТ евро фьючерсы имели тенденцию к росту, после открытия всех азиатских рынков. Восходящий тренд длится в течение нескольких часов и завершается около полуночи по нью-йоркскому времени, когда начинается новый день. Хотя в эти часы движения на рынке не сильные, эти начальные паттерны – слабость при открытии и бычье движение, следующее за этим, трудно игнорировать.
Азиатская сессия традиционно считается самой медленной из трех региональных сессий (азиатской, европейской и американской). На таблице на рисунке 2 мы видим, что все средние движения, начиная с 23:00 до 02:00 (полдень – 15:00 в Токио) меньше 2 пунктов. Рынок имеет тенденцию к продажам с 5:00 до 7:00, когда проснувшиеся рано утром американские участники торгов торгуют одновременно с европейцами и краткосрочные денежные потоки идут из Европы в США для краткосрочных спекуляций перед публикацией американских экономических новостей, таких как данные по рынку труда ВВП и инфляции в США. Наконец, в 11:00 ЕТ евро имеет тенденцию к укреплению против доллара, это время совпадает с закрытием рынков в Европе.
В таблице 2 также ясно видны несколько периодов, когда движения больше 3 пунктов. Такие движения представляют хороший потенциал для получения прибыли, несмотря на проскальзывания и комиссии. Наша система основана на торговле в 4 наиболее активных периода, которые мы видим в таблицах. Евро в среднем падает на 3.06 пунктов с 18:00 до 21:00 ЕТ, вырастает на 4.16 пунктов с 21:00 ЕТ до полночи, падает на 3.15 пунктов в следующие два часа и вырастает на 3.3 пункта с 11:00 до 15:00 ЕТ.
Рисунок 3
Правила системы.
Работая по системе, мы торгуем в 4 дневных промежутках, основываясь на движениях, обозначенных в таблице 1. Для увеличения средней прибыли на сделку используются лимит-ордеры. Сделки имеют место не каждый день. Для каждой сделки используется стоп-лосс равный 300 долларам на контракт (24 пункта). Если стоп не срабатывает, то сделка закрывается через 2-4 часа. Каждое правило является самостоятельным и по нему можно торговать отдельно. Вы также можете объединить все правила в единую систему. На рисунке 4 показаны итоги торговли по комбинированной стратегии для каждого отдельного правила. Торговые правила указаны в хронологическом порядке.
1) В 18:00 ЕТ – время открытия торгов в Сиднее, открываем короткую позицию на следующем баре по лимит-цене закрытия предыдущего дня в 17:00 +4 пункта. Выход в 18:00.
2) В 21:00 ЕТ, открываем дленную позицию на следующей свече по лимит-цене на уровне закрытия предыдущего бара. Выход в 00:00.
3) В 5:00 ЕТ открываем короткую позицию на следующем баре по лимит-цене закрытия предыдущего бара +3 пункта. Выход в 7:00.
4) В 11:00 ЕТ, открываем длинную позицию на следующем баре по лимит цене закрытия предыдущего бара -2 пункта. Выход в 15:00.
Все сделки закрываются по стоп-лоссу в 300 долларов (24 пункта).
На рисунке 4 показан 60-минутный график июньского контракта на евро (ЕСМ7) с 18:00 ЕТ 29 марта по 17:00 30 марта. За этот период сработали все 4 торговых правила. По каждому сигналу была получена прибыль, поскольку евро отлично следовал внутредневным паттернам. В 18:00 система установила селл-лимит ордер, который был заполнен по цене 1.3375. Евро упал в цене, и сделка была закрыта три часа спустя по цене 1.3366 – прибыль составила 9 пунктов (112.50 долларов). В следующий раз мы покупали евро по лимиту от цены закрытия в 21:00 (1.3366), и вышли через три часа спустя с прибылью 15 пунктов (187.50 долларов).
Вскоре после 5:00 была открыта короткая позиция по лимиту на три пункта выше закрытия бара (1.3357), позиция была закрыта в 7:00 (1.3345) – с прибылью 12 пунктов (150 долларов). Наконец, фьючерсы на евро восстановились около 11:00 и система сгенерировала сделку на 2 пункта ниже уровня закрытия бара 11:00 (1.3350), позиция была закрыта 4 часа спустя (1.3396) – с прибылью 4 пункта или 575 долларов. Четвертая сделка была очень важной, поскольку она поймала сильное движение конца месяца и квартала.
Рисунок 4
Итоги тестирования.
Мы протестировали систему на исторических данных по часовым барам для периода с 1 июня 2004 года до 31 марта 2007 года. Комиссионные и проскальзывания составили 25 долларов на сделку, они включены в итоги тестирования. На рисунке 5 приведены итоги тестирования для каждого правила, все правила были прибыльными. Вы можете модифицировать систему в соответствии с вашим графиком работы. Однако самая лучшая сделка приходится на 11:00 ЕТ – когда закрываются торги в Европе. Многие трейдеры пропускают это время. Покупка фьючерсов в 11:00 и удерживание позиции до 15:00 ЕТ, дало 42 % всей прибыли (17.187.50 долларов), средняя сделка составила 26.90 долларов. Однако для этого сигнала характерна самая большая просадка - $4,712.50. Только 50 % сделок были прибыльными.
Рисунок 5
Хотя третье правило – продажа в 5:00 и закрытие позиции в 7:00 не было столь прибыльным – для него характерна самая небольшая просадка 2.950, а также вторая по объему средняя прибыль 23.50 долларов, и самый большой фактор прибыли 1.35. Первое и второе правило дали более слабые результаты.
Дальнейшие исследования.
Мы также изучили часовые движения по швейцарскому франку (SF) и нашли подобные паттерны, протестировав их на исторических данных. Конечно, другие валюты ведут себя по другому в течение дня, однако вы можете применить к ним тот же самый подход. Наконец, анализ рынков в разные временные периоды может дать нам дополнительные торговые возможности. Однако все рынки меняются со временем, поэтому важно периодически проводить апдейт исторического исследования.
EasyLanguage Code
Setup on a 60 minute chart of the @EC symbol.
If Time=1700 Then Sell Short next Bar at C + 4 points
Limit;
If Time=2100 Then Buy to Cover This Bar on Close;
If Time=2100 Then Buy Next Bar at C-0 points Limit;
If Time=0000 Then Sell This Bar on Close;
If Time=0500 Then Sell Short Next Bar at C + 3 points
Limit;
If Time=0700 Then Buy to Cover This Bar on Close;
If Time=1100 Then Buy Next Bar at C-2 point Limit;
If Time=1500 Then Sell This Bar on Close;
Setstopcontract;
SetStopLoss (300);
© CURRENCY TRADER, DAVID BEAN
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Идентификация краткосрочных трендов при открытии и закрытии любого рынка – один из лучших способов поймать ценовое движение. На фондовом рынке зачастую тенденция дня проявляется в первый час торговли, и вход в направлении утреннего пробоя представляет собой отличную тактику торговли. Однако валютный рынок имеет другую специфику, так как торговля на нем не прекращается с воскресенья по пятницу. Объем торгов и волатильность могут вырасти в любой момент, поскольку торговля на рынке происходит в разных временных зонах, и примерно треть трейдеров спит практически в любой момент торговли. Отследить финансовые потоки и не пропустить сильное трендовое движение или важную новость почти невозможно. Как же валютные трейдеры могут идти в ногу с рынком, торговля на котором осуществляется 24 часа в сутки?
Чтобы обнаружить, когда та или иная валютная пара имеет тенденцию к формированию тренда в течение дня, необходимо проанализировать временные периоды. Данная стратегия основана на исторических трендах для часовых баров по фьючерсам на европейскую валюту (ЕС). Не удивительно, что значительные движения на рынке происходят в момент, когда торги в одном из региональных центров (Азия, Европа, США) заканчиваются, и открывается рынок в другом региональном центре. Знание исторических паттернов может сэкономить ваше время, вместо того, чтобы анализировать рынок весь день, вы можете сконцентрироваться на этих переходных периодах, торговля в которых предлагает наилучшую вероятность успеха.
Прорываемся сквозь временные зоны
Хотя с технической точки зрения многие фондовые и сырьевые рынки работают около 24 часов в день, ликвидность имеет тенденцию к резкому снижению во время ночных сессий. Большинство ценовых движений ограничено дневной сессией, которая начинается в 8:20 утра по восточному поясному времени ЕТ (-5 часов от Гринвича) и заканчивается в 16:15 ЕТ, в зависимости от рынка. Однако валютные торги иногда бывают более активными во время, когда в США ночь, однако европейские и азиатские трейдеры торгуют. Таким образом, графики валютных пар в течение дня могут быть зыбчатыми, боковыми. Торги на рынке форекс открываются в 18:00 ЕТ в воскресенье, когда открываются торги в Сиднее, Австралии, ежедневно в 17:00 на них имеет мест перерыв, закрытие торгов происходит в 17:00 в пятницу.
В таблице на рисунке 1 приведены данные по наиболее значимым событиям типичного 24-часового дня на форексе, начиная с 17:00 ЕТ – времени закрытия торгов в Нью-Йорке. Таблица неполная, так как в нее не включены данные по публикации европейских и азиатских экономических репортов. Евро и доллар США наиболее активны во время рабочего дня в Европе и США. Наиболее оживленный период для евро с 3:00 до 15:00 ЕТ, поскольку немецкий индекс DAX открывается в 3:00 ЕТ, а торги по евро фьючерсам на Чикагской товарной бирже завершаются в 15:00. Однако фьючерсы на евро достаточно интенсивно торгуются также во время, когда открыт азиатский рынок с 18:00 до 02:00 ЕТ, поскольку на их котировки влияет движение пары евро/японская иена.
Рисунок 1
Исторические паттерны.
В таблице на рисунке 2 приведены данные по среднему движению в пунктах (тиках) фьючерсов на евро в разных временных зонах и для разных периодов удерживания контрактов с 1 июня 2004 года по 31 марта 2007 года. Положительные значения указывают на движения вверх и потенциальный сигнал для открытия длинной позиции, негативные значения указывают на движения вниз и потенциальный сигнал для открытия короткой позиции.
Рисунок 2
В последние три года около 18:00 ЕТ наблюдалась тенденция к продаже фьючерсов на евро. Это время соответствует открытию торгов в Сиднее. Однако после 21:00 ЕТ евро фьючерсы имели тенденцию к росту, после открытия всех азиатских рынков. Восходящий тренд длится в течение нескольких часов и завершается около полуночи по нью-йоркскому времени, когда начинается новый день. Хотя в эти часы движения на рынке не сильные, эти начальные паттерны – слабость при открытии и бычье движение, следующее за этим, трудно игнорировать.
Азиатская сессия традиционно считается самой медленной из трех региональных сессий (азиатской, европейской и американской). На таблице на рисунке 2 мы видим, что все средние движения, начиная с 23:00 до 02:00 (полдень – 15:00 в Токио) меньше 2 пунктов. Рынок имеет тенденцию к продажам с 5:00 до 7:00, когда проснувшиеся рано утром американские участники торгов торгуют одновременно с европейцами и краткосрочные денежные потоки идут из Европы в США для краткосрочных спекуляций перед публикацией американских экономических новостей, таких как данные по рынку труда ВВП и инфляции в США. Наконец, в 11:00 ЕТ евро имеет тенденцию к укреплению против доллара, это время совпадает с закрытием рынков в Европе.
В таблице 2 также ясно видны несколько периодов, когда движения больше 3 пунктов. Такие движения представляют хороший потенциал для получения прибыли, несмотря на проскальзывания и комиссии. Наша система основана на торговле в 4 наиболее активных периода, которые мы видим в таблицах. Евро в среднем падает на 3.06 пунктов с 18:00 до 21:00 ЕТ, вырастает на 4.16 пунктов с 21:00 ЕТ до полночи, падает на 3.15 пунктов в следующие два часа и вырастает на 3.3 пункта с 11:00 до 15:00 ЕТ.
Рисунок 3
Правила системы.
Работая по системе, мы торгуем в 4 дневных промежутках, основываясь на движениях, обозначенных в таблице 1. Для увеличения средней прибыли на сделку используются лимит-ордеры. Сделки имеют место не каждый день. Для каждой сделки используется стоп-лосс равный 300 долларам на контракт (24 пункта). Если стоп не срабатывает, то сделка закрывается через 2-4 часа. Каждое правило является самостоятельным и по нему можно торговать отдельно. Вы также можете объединить все правила в единую систему. На рисунке 4 показаны итоги торговли по комбинированной стратегии для каждого отдельного правила. Торговые правила указаны в хронологическом порядке.
1) В 18:00 ЕТ – время открытия торгов в Сиднее, открываем короткую позицию на следующем баре по лимит-цене закрытия предыдущего дня в 17:00 +4 пункта. Выход в 18:00.
2) В 21:00 ЕТ, открываем дленную позицию на следующей свече по лимит-цене на уровне закрытия предыдущего бара. Выход в 00:00.
3) В 5:00 ЕТ открываем короткую позицию на следующем баре по лимит-цене закрытия предыдущего бара +3 пункта. Выход в 7:00.
4) В 11:00 ЕТ, открываем длинную позицию на следующем баре по лимит цене закрытия предыдущего бара -2 пункта. Выход в 15:00.
Все сделки закрываются по стоп-лоссу в 300 долларов (24 пункта).
На рисунке 4 показан 60-минутный график июньского контракта на евро (ЕСМ7) с 18:00 ЕТ 29 марта по 17:00 30 марта. За этот период сработали все 4 торговых правила. По каждому сигналу была получена прибыль, поскольку евро отлично следовал внутредневным паттернам. В 18:00 система установила селл-лимит ордер, который был заполнен по цене 1.3375. Евро упал в цене, и сделка была закрыта три часа спустя по цене 1.3366 – прибыль составила 9 пунктов (112.50 долларов). В следующий раз мы покупали евро по лимиту от цены закрытия в 21:00 (1.3366), и вышли через три часа спустя с прибылью 15 пунктов (187.50 долларов).
Вскоре после 5:00 была открыта короткая позиция по лимиту на три пункта выше закрытия бара (1.3357), позиция была закрыта в 7:00 (1.3345) – с прибылью 12 пунктов (150 долларов). Наконец, фьючерсы на евро восстановились около 11:00 и система сгенерировала сделку на 2 пункта ниже уровня закрытия бара 11:00 (1.3350), позиция была закрыта 4 часа спустя (1.3396) – с прибылью 4 пункта или 575 долларов. Четвертая сделка была очень важной, поскольку она поймала сильное движение конца месяца и квартала.
Рисунок 4
Итоги тестирования.
Мы протестировали систему на исторических данных по часовым барам для периода с 1 июня 2004 года до 31 марта 2007 года. Комиссионные и проскальзывания составили 25 долларов на сделку, они включены в итоги тестирования. На рисунке 5 приведены итоги тестирования для каждого правила, все правила были прибыльными. Вы можете модифицировать систему в соответствии с вашим графиком работы. Однако самая лучшая сделка приходится на 11:00 ЕТ – когда закрываются торги в Европе. Многие трейдеры пропускают это время. Покупка фьючерсов в 11:00 и удерживание позиции до 15:00 ЕТ, дало 42 % всей прибыли (17.187.50 долларов), средняя сделка составила 26.90 долларов. Однако для этого сигнала характерна самая большая просадка - $4,712.50. Только 50 % сделок были прибыльными.
Рисунок 5
Хотя третье правило – продажа в 5:00 и закрытие позиции в 7:00 не было столь прибыльным – для него характерна самая небольшая просадка 2.950, а также вторая по объему средняя прибыль 23.50 долларов, и самый большой фактор прибыли 1.35. Первое и второе правило дали более слабые результаты.
Дальнейшие исследования.
Мы также изучили часовые движения по швейцарскому франку (SF) и нашли подобные паттерны, протестировав их на исторических данных. Конечно, другие валюты ведут себя по другому в течение дня, однако вы можете применить к ним тот же самый подход. Наконец, анализ рынков в разные временные периоды может дать нам дополнительные торговые возможности. Однако все рынки меняются со временем, поэтому важно периодически проводить апдейт исторического исследования.
EasyLanguage Code
Setup on a 60 minute chart of the @EC symbol.
If Time=1700 Then Sell Short next Bar at C + 4 points
Limit;
If Time=2100 Then Buy to Cover This Bar on Close;
If Time=2100 Then Buy Next Bar at C-0 points Limit;
If Time=0000 Then Sell This Bar on Close;
If Time=0500 Then Sell Short Next Bar at C + 3 points
Limit;
If Time=0700 Then Buy to Cover This Bar on Close;
If Time=1100 Then Buy Next Bar at C-2 point Limit;
If Time=1500 Then Sell This Bar on Close;
Setstopcontract;
SetStopLoss (300);
© CURRENCY TRADER, DAVID BEAN
(C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter