2 апреля 2019 БКС Экспресс
Индексы
Котировки на 18:50 МСК
Индекс МосБиржи: 2521 п. (+0,97%)
Индекс РТС: 1214 п. (+1,35%)
О главном
Открывшись вверх, российские индексы активно повышались на протяжении большей части торгов. Этому способствовала сверхпозитивная динамика мировых фондовых индикаторов и нефтяных цен. В итоге наши индексы закрылись недалеко от дневных вершин, прибавив 1-1,4%.
Позитивные факторы
- Рост цен на нефть
- Рост мировых фондовых рынков
Негативные факторы
- Риски усиление санкционного давления на Россию
В деталях
Сегодня российские фондовые индикаторы открылись вверх, после чего некоторое время активно повышались благодаря сверхпозитивному внешнему фону. Однако затем индекс РТС начал сдавать позиции. В то же время индекс МосБиржи продолжил поступательно расти, получая существенную поддержку со стороны валютного фактора, т. к. рубль после кратковременной коррекции возобновил снижение, переписав двухнедельные минимумы.
При этом на мировых рынках в понедельник усилились покупки рисковых активов. Этому способствовали позитивные данные по экономике Китая, вышедшие в воскресенье и сегодня ночью. Кроме того, на завершившемся в пятницу очередном раунде американо-китайских внешнеторговых переговоров был достигнут прогресс. В результате Китай продлил заморозку пошлин на импортные автомобили, а на текущей неделе Вашингтон посетит китайский вице-премьер.
Несмотря на это, российский рынок остается под некоторым давлением санкционных рисков, усилившихся после того, как в пятницу в американских СМИ появилась информации о вероятном введении второго пакета антироссийских мер, связанных с инцидентом в Солсбери. Первый раунд санкций, активизированный 27 августа, обязывал Россию предоставить доступ международным независимым наблюдателям к химическому оружию с целю неиспользования его в дальнейшем и доказать, что впредь якобы имевших место нарушений международного права в области химоружия не будет.
В ноябре прошлого года истекли 90 дней, отведенных на исполнение данных условий, и Госдепартамент США заявил, что они не были соблюдены, а, следовательно, санкционное давление должно быть усилено. Однако второй пакет антироссийских мер долго не вводился, в результате чего многие инвесторы посчитали, что американская сторона решила отложить его активизацию на неопределенный срок.
Несмотря на то, что озвученные в пятницу антироссийские меры не являются новыми, муссирование данной темы создает неблагоприятный фон для покупок российских активов, учитывая, что в ближайшее время американская сторона может запустить процедуру принятия санкционного законопроекта, обнародованного в феврале.
Кроме того, в пятницу американский спецпосланник по Венесуэле заявил, что российское присутствие в Венесуэле носит «исключительно пагубный» характер, и поэтому госсекретарю США был предложен ряд ответных действий против России, прежде всего санкционного характера.
Тем не менее, наш рынок вновь довольно быстро «забыл» про санкционные риски, не получив конкретного подтверждения серьезности антироссийских мер. Во второй половине сессии индекс РТС возобновил рост, переписав дневную вершину. Индекс МосБиржи на протяжении почти всех торгов поступательно двигался вверх, периодически обновляя двухмесячный максимум. В итоге российские фондовые индикаторы закрылись недалеко от дневных вершин в хорошем плюсе.
Нефть продолжает уверенно повышаться
В первой половине дня нефтяные цены поступательно росли, после чего перешли к консолидации. В конце российских торгов нефть обновила дневной максимум, откатившись к нашему закрытию, котировки Brent торговались около отметки $68,6, прибавляя 1,5%.
В пятницу закончил торговаться майский фьючерс на Brent и с понедельника самым ближайшим является июньский, который из-за существующей сейчас на рынке нефтяных фьючерсов бэквордации стоит примерно на 1,1% ниже майского.
Росту нефтяных цен способствует прогресс в переговорном процессе между США и Китаем по внешнеторговым проблемам, а также позитивная статистика по китайской экономике. Все это улучшает перспективы роста глобального спроса на нефть.
Мировые рынки акций охватила эйфория
Фьючерсы на индекс S&P 500 с самого открытия демонстрировали уверенный рост, лишь изредка в рамках коррекции умеренно откатываясь от очередной вершины. На нашем закрытии американские фондовые индикаторы прибавляли 0,8-0,95%.
Улучшение экономических показателей Китая, а также признаки того, что американо-китайские переговоры выходят на финальную стадию согласования всеобъемлющей торговой сделки, – все это способствовало всплеску спроса на глобальные рисковые активы.
На этом фоне европейские фондовые индикаторы также продемонстрировали активный подъем. В итоге индекс крупнейших компаний региона Stoxx Europe 600 закрылся вблизи нового дневного максимума, повысившись на 1,2%.
Корпоративный сектор
Лидерами роста сегодня стали акции Газпрома, поднявшиеся на 3,3%. Данной динамике способствовала в том числе информация о том, что компания в 2018 г. по РСБУ получила рекордную за всю историю прибыль в 0,93 трлн руб.
Благодаря заявлению главы Газпром энергохолдинга о том, что менеджмент будет рекомендовать направить на дивидендные выплаты входящих в него компаний 35% от чистой прибыли по РСБУ, активно повышались акции данных эмитентов: Мосэнерго +2,9%; ТГК-1 +2%; ОГК-2 +1,63%.
На фоне относительной слабости рубля продолжили расти бумаги многих экспортеров: Норникель +2%; Роснефть +1,87%; Сургутнефтегаз-п (отчет по РСБУ за 2018 г.) +1,76%; Сургутнефтегаз +1,73%; Башнефть ап +1,5%; Русал +1,23%; НЛМК +1,22%; Алроса +1%; Транснефть +0,85%.
Пользовались спросом акции основных представителей финансового сектора: ВТБ +1,54%; Сбербанк +1,53%; МосБиржа +1,14%; Сбербанк-п +1,07%.
Позитивную динамику продемонстрировали некоторые ритейлеры: Магнит +1,4%; X5 Retail +1,04%.
Кроме этого, существенно лучше рынка сегодня закрылись: En+ +1,85%; Русгидро +1,84%; Аэрофлот +1,54%; ПИК +1,5%.
Аутсайдерами понедельника стали акции ТМК, упавшие почти на 3%.
Капитализация Системы сократилась на 2,1% на фоне сообщения о скромных дивидендных выплатах за 2018 год.
Под давлением оказались акции угольных компаний: Мечел ао -1%; Распадская -0,5%; Мечел ап -0,44%.
Также значительно хуже рынка завершили сегодняшнюю сессию: Яндекс -2,2%; ЛСР -1,55%; Новатэк -1,4%; Русагро -1,33%; Татнефть ао -0,57%; М.Видео -0,5%; Polymetal -0,38%.
Котировки на 18:50 МСК
Индекс МосБиржи: 2521 п. (+0,97%)
Индекс РТС: 1214 п. (+1,35%)
О главном
Открывшись вверх, российские индексы активно повышались на протяжении большей части торгов. Этому способствовала сверхпозитивная динамика мировых фондовых индикаторов и нефтяных цен. В итоге наши индексы закрылись недалеко от дневных вершин, прибавив 1-1,4%.
Позитивные факторы
- Рост цен на нефть
- Рост мировых фондовых рынков
Негативные факторы
- Риски усиление санкционного давления на Россию
В деталях
Сегодня российские фондовые индикаторы открылись вверх, после чего некоторое время активно повышались благодаря сверхпозитивному внешнему фону. Однако затем индекс РТС начал сдавать позиции. В то же время индекс МосБиржи продолжил поступательно расти, получая существенную поддержку со стороны валютного фактора, т. к. рубль после кратковременной коррекции возобновил снижение, переписав двухнедельные минимумы.
При этом на мировых рынках в понедельник усилились покупки рисковых активов. Этому способствовали позитивные данные по экономике Китая, вышедшие в воскресенье и сегодня ночью. Кроме того, на завершившемся в пятницу очередном раунде американо-китайских внешнеторговых переговоров был достигнут прогресс. В результате Китай продлил заморозку пошлин на импортные автомобили, а на текущей неделе Вашингтон посетит китайский вице-премьер.
Несмотря на это, российский рынок остается под некоторым давлением санкционных рисков, усилившихся после того, как в пятницу в американских СМИ появилась информации о вероятном введении второго пакета антироссийских мер, связанных с инцидентом в Солсбери. Первый раунд санкций, активизированный 27 августа, обязывал Россию предоставить доступ международным независимым наблюдателям к химическому оружию с целю неиспользования его в дальнейшем и доказать, что впредь якобы имевших место нарушений международного права в области химоружия не будет.
В ноябре прошлого года истекли 90 дней, отведенных на исполнение данных условий, и Госдепартамент США заявил, что они не были соблюдены, а, следовательно, санкционное давление должно быть усилено. Однако второй пакет антироссийских мер долго не вводился, в результате чего многие инвесторы посчитали, что американская сторона решила отложить его активизацию на неопределенный срок.
Несмотря на то, что озвученные в пятницу антироссийские меры не являются новыми, муссирование данной темы создает неблагоприятный фон для покупок российских активов, учитывая, что в ближайшее время американская сторона может запустить процедуру принятия санкционного законопроекта, обнародованного в феврале.
Кроме того, в пятницу американский спецпосланник по Венесуэле заявил, что российское присутствие в Венесуэле носит «исключительно пагубный» характер, и поэтому госсекретарю США был предложен ряд ответных действий против России, прежде всего санкционного характера.
Тем не менее, наш рынок вновь довольно быстро «забыл» про санкционные риски, не получив конкретного подтверждения серьезности антироссийских мер. Во второй половине сессии индекс РТС возобновил рост, переписав дневную вершину. Индекс МосБиржи на протяжении почти всех торгов поступательно двигался вверх, периодически обновляя двухмесячный максимум. В итоге российские фондовые индикаторы закрылись недалеко от дневных вершин в хорошем плюсе.
Нефть продолжает уверенно повышаться
В первой половине дня нефтяные цены поступательно росли, после чего перешли к консолидации. В конце российских торгов нефть обновила дневной максимум, откатившись к нашему закрытию, котировки Brent торговались около отметки $68,6, прибавляя 1,5%.
В пятницу закончил торговаться майский фьючерс на Brent и с понедельника самым ближайшим является июньский, который из-за существующей сейчас на рынке нефтяных фьючерсов бэквордации стоит примерно на 1,1% ниже майского.
Росту нефтяных цен способствует прогресс в переговорном процессе между США и Китаем по внешнеторговым проблемам, а также позитивная статистика по китайской экономике. Все это улучшает перспективы роста глобального спроса на нефть.
Мировые рынки акций охватила эйфория
Фьючерсы на индекс S&P 500 с самого открытия демонстрировали уверенный рост, лишь изредка в рамках коррекции умеренно откатываясь от очередной вершины. На нашем закрытии американские фондовые индикаторы прибавляли 0,8-0,95%.
Улучшение экономических показателей Китая, а также признаки того, что американо-китайские переговоры выходят на финальную стадию согласования всеобъемлющей торговой сделки, – все это способствовало всплеску спроса на глобальные рисковые активы.
На этом фоне европейские фондовые индикаторы также продемонстрировали активный подъем. В итоге индекс крупнейших компаний региона Stoxx Europe 600 закрылся вблизи нового дневного максимума, повысившись на 1,2%.
Корпоративный сектор
Лидерами роста сегодня стали акции Газпрома, поднявшиеся на 3,3%. Данной динамике способствовала в том числе информация о том, что компания в 2018 г. по РСБУ получила рекордную за всю историю прибыль в 0,93 трлн руб.
Благодаря заявлению главы Газпром энергохолдинга о том, что менеджмент будет рекомендовать направить на дивидендные выплаты входящих в него компаний 35% от чистой прибыли по РСБУ, активно повышались акции данных эмитентов: Мосэнерго +2,9%; ТГК-1 +2%; ОГК-2 +1,63%.
На фоне относительной слабости рубля продолжили расти бумаги многих экспортеров: Норникель +2%; Роснефть +1,87%; Сургутнефтегаз-п (отчет по РСБУ за 2018 г.) +1,76%; Сургутнефтегаз +1,73%; Башнефть ап +1,5%; Русал +1,23%; НЛМК +1,22%; Алроса +1%; Транснефть +0,85%.
Пользовались спросом акции основных представителей финансового сектора: ВТБ +1,54%; Сбербанк +1,53%; МосБиржа +1,14%; Сбербанк-п +1,07%.
Позитивную динамику продемонстрировали некоторые ритейлеры: Магнит +1,4%; X5 Retail +1,04%.
Кроме этого, существенно лучше рынка сегодня закрылись: En+ +1,85%; Русгидро +1,84%; Аэрофлот +1,54%; ПИК +1,5%.
Аутсайдерами понедельника стали акции ТМК, упавшие почти на 3%.
Капитализация Системы сократилась на 2,1% на фоне сообщения о скромных дивидендных выплатах за 2018 год.
Под давлением оказались акции угольных компаний: Мечел ао -1%; Распадская -0,5%; Мечел ап -0,44%.
Также значительно хуже рынка завершили сегодняшнюю сессию: Яндекс -2,2%; ЛСР -1,55%; Новатэк -1,4%; Русагро -1,33%; Татнефть ао -0,57%; М.Видео -0,5%; Polymetal -0,38%.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба