Акции Morgan Stanly начали торги четверга в США ростом на 2,5% после публикации отчета, но постепенно котировки скорректировались к вчерашним уровням.
В очередной раз банку удается превзойти прогнозы аналитиков:
• Выручка $14,8 млрд (+ 25,9% к прошлому году) – выше прогноза $13,93 млрд
• EPS $1,98 (+36,4% к прошлому году) – выше прогноза $1,69
Основное
• Чистая прибыль $3,7 млрд (+36,4% к прошлому году)
• Балансовая стоимость на акцию (+7,7% к прошлому году)
• Выкуплено акций на сумму $3,6 млрд за III квартал
• Рекордные чистые новые активы в размере $135 млрд в Wealth Management
• Успешная интеграция E*TRADE и Eaton Vance способствовала росту чистых новых клиентских активов на $400 млрд, в результате чего совокупные активы клиентов достигли $6,2 трлн
Подробнее
Доходы от инвестиционно-банковской деятельности выросли на 67% по сравнению с прошлым годом. Были зафиксированы рекордные доходы от консультационных услуг, ввиду роста числа завершенных сделок слияния и поглощения.
Доходы от андеррайтинга акций выросли по сравнению с прошлым годом в основном за счет IPO.
Чистая выручка по акциям выросла на 24% по сравнению с прошлым годом, отражая более высокие результаты по всем продуктам, по причине роста привлечения клиентов, особенно из Азии.
Чистая выручка от операций с фиксированным доходом снизилась на 16% по сравнению с прошлым годом.
Резерв на покрытие кредитных убытков снизился по сравнению с прошлым годом по кредитам, предназначенным для инвестирования, в результате улучшения макроэкономической ситуации.
Рентабельность до налогообложения в сегменте Wealth Management составила 25,8%.
Результаты отражают рекордные доходы от управления активами и продолжающийся рост банковского кредитования.
Результаты управления инвестициями отражают рост доходов от управления активами на основе комиссионных на сумму $1,5 трлн.
Технический анализ
Гэп вверх, сформировавшийся на премаркете, начал быстро заполняться после открытия основной сессии торгов, несмотря на хорошие результаты по отчетности Morgan Stanly. Акции находятся выше уровня 100-периодной скользящей средней, что указывает на сохранение растущего тренда. При этом она выступает поддержкой в ближайшие дни. По индексу относительной силы (RSI) происходит подъем к срединной линии.
Несмотря на то, что банковский сектор в целом сейчас выглядит несколько перекуплено, в октябре аналитик Jefferies поднял целевую цену с $108 до $119 по акциям MS.
Консенсус-прогноз от Refinitiv составляет $108,8. По прогнозам отраслевых аналитиков, ожидается спад результатов по выручке и прибыли со следующего квартала, и результаты снова станут привлекательными только с 2024г.
Для инвестиций на средне-долгосрочный период текущие уровни выглядят несколько завышенными.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
В очередной раз банку удается превзойти прогнозы аналитиков:
• Выручка $14,8 млрд (+ 25,9% к прошлому году) – выше прогноза $13,93 млрд
• EPS $1,98 (+36,4% к прошлому году) – выше прогноза $1,69
Основное
• Чистая прибыль $3,7 млрд (+36,4% к прошлому году)
• Балансовая стоимость на акцию (+7,7% к прошлому году)
• Выкуплено акций на сумму $3,6 млрд за III квартал
• Рекордные чистые новые активы в размере $135 млрд в Wealth Management
• Успешная интеграция E*TRADE и Eaton Vance способствовала росту чистых новых клиентских активов на $400 млрд, в результате чего совокупные активы клиентов достигли $6,2 трлн
Подробнее
Доходы от инвестиционно-банковской деятельности выросли на 67% по сравнению с прошлым годом. Были зафиксированы рекордные доходы от консультационных услуг, ввиду роста числа завершенных сделок слияния и поглощения.
Доходы от андеррайтинга акций выросли по сравнению с прошлым годом в основном за счет IPO.
Чистая выручка по акциям выросла на 24% по сравнению с прошлым годом, отражая более высокие результаты по всем продуктам, по причине роста привлечения клиентов, особенно из Азии.
Чистая выручка от операций с фиксированным доходом снизилась на 16% по сравнению с прошлым годом.
Резерв на покрытие кредитных убытков снизился по сравнению с прошлым годом по кредитам, предназначенным для инвестирования, в результате улучшения макроэкономической ситуации.
Рентабельность до налогообложения в сегменте Wealth Management составила 25,8%.
Результаты отражают рекордные доходы от управления активами и продолжающийся рост банковского кредитования.
Результаты управления инвестициями отражают рост доходов от управления активами на основе комиссионных на сумму $1,5 трлн.
Технический анализ
Гэп вверх, сформировавшийся на премаркете, начал быстро заполняться после открытия основной сессии торгов, несмотря на хорошие результаты по отчетности Morgan Stanly. Акции находятся выше уровня 100-периодной скользящей средней, что указывает на сохранение растущего тренда. При этом она выступает поддержкой в ближайшие дни. По индексу относительной силы (RSI) происходит подъем к срединной линии.
Несмотря на то, что банковский сектор в целом сейчас выглядит несколько перекуплено, в октябре аналитик Jefferies поднял целевую цену с $108 до $119 по акциям MS.
Консенсус-прогноз от Refinitiv составляет $108,8. По прогнозам отраслевых аналитиков, ожидается спад результатов по выручке и прибыли со следующего квартала, и результаты снова станут привлекательными только с 2024г.
Для инвестиций на средне-долгосрочный период текущие уровни выглядят несколько завышенными.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter