10 января 2022 Открытие Исаков Виталий
Первое и самое главное, что нужно понимать про личные финансы – пока вы не можете найти свою фамилию в списке Форбс, ваша норма сбережений будет оказывать гораздо большее влияние на будущее финансовое благополучие, чем доходность, полученная от инвестиций.
Поэтому, лучшая привычка, которую следует сформировать – регулярно откладывать часть своего ежемесячного дохода. Мы рекомендуем сберегать как минимум 10%. Если же вы имеете высокие доходы, то норма сбережений в 30-50% от дохода поможет достичь финансовых целей гораздо быстрее. Не поддавайтесь желанию тратить все деньги, повышая и повышая свой уровень жизни. В конце концов, нет большей роскоши, чем финансовая независимость.
Следующее важное решение – куда вкладывать сбережения. Разные инструменты подходят для разных целей, но самая первая цель у большинства сберегателей должна быть одна – формирование «финансовой подушки безопасности». Это сумма денег, способная покрыть расходы семьи на несколько месяцев (в идеале – год). Она нужна, чтобы в случае непредвиденных жизненных обстоятельств не приходилось залезать в долги или избавляться от долгосрочных инвестиций в неудачный момент. Такие сбережения следует формировать максимально консервативно – в расходно-пополняемом депозите или на счете типа «копилка».
После того, как «подушка безопасности» сформирована, можно рассматривать вложения в более рискованные активы. Для достижения среднесрочных финансовых целей хорошо подходит инвестирование на рынке облигаций. Несмотря на то, что этот инструмент, в отличие от банковского депозита, может колебаться в цене, в том числе и снижаться, долгосрочная историческая доходность облигаций как правило опережает банковские вклады. На горизонте 2-3 лет качественно сформированный портфель облигаций практически не может дать отрицательный результат. При этом вложения в облигации можно сделать очень эффективными с налоговой точки зрения, если делать их в формате открытого или биржевого паевого инвестиционного фонда (ПИФ). В этом случае налогами не будут облагаться получаемые купоны (их фонд будет реинвестировать), а владея фондом более 3-х лет, можно также воспользоваться инвестиционным налоговым вычетом и не платить НДФЛ с 3 млн рублей прибыли за каждый год.
Возможное завершение цикла повышения ставок Банком России в наступившем году позволяет рассчитывать на рынке облигаций не только на купонный доход, но и на рост курсовой стоимости. Мы полагаем, что вложения в бумаги надежных эмитентов имеют потенциал к двузначным цифрам доходности по итогам 2022 года.
Наконец, для самых долгосрочных вложений лучше всего подходит рынок акций. При этом на коротких промежутках времени стоимость акций может сильно колебаться, в том числе и снижаться без объективных фундаментальных причин. На длинных же горизонтах она практически неизбежно растет вслед за ростом корпоративных выручек, прибылей, дивидендов. Именно вложения в акции имеют самую высокую ожидаемую доходность для тех, чей инвестиционный горизонт составляет десятки лет. В этом классе активов также имеет смысл воспользоваться налоговыми льготами и профессиональным управлением ПИФ.
Российский рынок акций, на наш взгляд, сохраняет крайне высокий уровень привлекательности с одной из самых высоких дивидендных доходностей в мире. Мы убеждены, что вложения в российские акции в следующие 3-5 лет могут принести от 10-15% годовых в консервативном сценарии, до 20-30% годовых и выше в сценарии благоприятном.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу
Поэтому, лучшая привычка, которую следует сформировать – регулярно откладывать часть своего ежемесячного дохода. Мы рекомендуем сберегать как минимум 10%. Если же вы имеете высокие доходы, то норма сбережений в 30-50% от дохода поможет достичь финансовых целей гораздо быстрее. Не поддавайтесь желанию тратить все деньги, повышая и повышая свой уровень жизни. В конце концов, нет большей роскоши, чем финансовая независимость.
Следующее важное решение – куда вкладывать сбережения. Разные инструменты подходят для разных целей, но самая первая цель у большинства сберегателей должна быть одна – формирование «финансовой подушки безопасности». Это сумма денег, способная покрыть расходы семьи на несколько месяцев (в идеале – год). Она нужна, чтобы в случае непредвиденных жизненных обстоятельств не приходилось залезать в долги или избавляться от долгосрочных инвестиций в неудачный момент. Такие сбережения следует формировать максимально консервативно – в расходно-пополняемом депозите или на счете типа «копилка».
После того, как «подушка безопасности» сформирована, можно рассматривать вложения в более рискованные активы. Для достижения среднесрочных финансовых целей хорошо подходит инвестирование на рынке облигаций. Несмотря на то, что этот инструмент, в отличие от банковского депозита, может колебаться в цене, в том числе и снижаться, долгосрочная историческая доходность облигаций как правило опережает банковские вклады. На горизонте 2-3 лет качественно сформированный портфель облигаций практически не может дать отрицательный результат. При этом вложения в облигации можно сделать очень эффективными с налоговой точки зрения, если делать их в формате открытого или биржевого паевого инвестиционного фонда (ПИФ). В этом случае налогами не будут облагаться получаемые купоны (их фонд будет реинвестировать), а владея фондом более 3-х лет, можно также воспользоваться инвестиционным налоговым вычетом и не платить НДФЛ с 3 млн рублей прибыли за каждый год.
Возможное завершение цикла повышения ставок Банком России в наступившем году позволяет рассчитывать на рынке облигаций не только на купонный доход, но и на рост курсовой стоимости. Мы полагаем, что вложения в бумаги надежных эмитентов имеют потенциал к двузначным цифрам доходности по итогам 2022 года.
Наконец, для самых долгосрочных вложений лучше всего подходит рынок акций. При этом на коротких промежутках времени стоимость акций может сильно колебаться, в том числе и снижаться без объективных фундаментальных причин. На длинных же горизонтах она практически неизбежно растет вслед за ростом корпоративных выручек, прибылей, дивидендов. Именно вложения в акции имеют самую высокую ожидаемую доходность для тех, чей инвестиционный горизонт составляет десятки лет. В этом классе активов также имеет смысл воспользоваться налоговыми льготами и профессиональным управлением ПИФ.
Российский рынок акций, на наш взгляд, сохраняет крайне высокий уровень привлекательности с одной из самых высоких дивидендных доходностей в мире. Мы убеждены, что вложения в российские акции в следующие 3-5 лет могут принести от 10-15% годовых в консервативном сценарии, до 20-30% годовых и выше в сценарии благоприятном.
http://open-broker.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Отправить жалобу