2 июня 2023 БКС Экспресс
Котировки на 16:45 МСК
Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2717 п. (-0,1%)
Индекс РТС: 1054 п. (-0,7%)
Валюта и сырье
USD/RUB: 81,1 (+0,5%)
EUR/RUB: 87,4 (+0,7%)
CNY/RUB: 11,445(+0,9%)
Нефть Brent: $76,2 (+2,5%)
Лидеры: Совкомфлот (+11,1%), ТГК-14 (+9,9%), ЕМС (+7,2%), ТМК (+6,1%)
Аутсайдеры: ЛУКОЙЛ (-5,5%), КАМАЗ (-2,9%), Мечел-ап (-2,1%), Магнит (-1,5%)
Коротко
Российский рынок во второй половине сессии смог сократить темпы снижения, которое обеспечено дивидендным гэпом в тяжеловесных акциях ЛУКОЙЛа. В целом же большинство акций торгуется в плюсе. Повышенным спросом на фоне подъема котировок нефти пользуются бумаги нефтегазового сектора. Вернулись покупатели в акции Сбербанка, ВТБ, МТС и Ростелекома.
В фокусе
К 16:45 МСК индекс МосБиржи теряет 0,1% и торгуется на уровне 2717 п.
По индексу МосБиржи среднесрочный тренд остается растущим. Что касается среднесрочных перспектив, то в случае повторного подъема выше 2740 п. откроется дорога в сторону следующих целей на 2805–2835 п.
На отраслевом уровне лидируют транспортный и телекоммуникационный сектора.
• Третью сессию подряд растут акции ДВМП. Каких-либо корпоративных новостей, объясняющих столь сильный рост, не появлялось. За бумагами последовали и акции НМТП.
• После паузы в четверг продолжили ралли акции Совкомфлота. Бумаги вообще не скорректировались после предыдущего импульса, а лишь сделали паузу в одну сессию. Вероятно, есть по-настоящему крупные покупатели, учитывая огромные обороты торгов. Назвать этот подъем исключительно спекулятивным, как это часто бывает во втором и третьем эшелонах, сложно. Сохранению высокого спроса способствуют сильные финансовые результаты компании за I квартал 2023 г., опубликованные в прошлую пятницу. Соответственно, есть и ожидания роста дивидендов по итогам года.
• Бумаги Ростелекома прибавляют более 2,5%. Ростелеком может создать собственный отдельный фонд, который будет заниматься венчурными инвестициями, сообщил старший вице-президент по информационным технологиям компании Кирилл Меньшов. Накануне премьер-министр России Михаил Мишустин сообщил, что правительство подготовит план действий, который поможет промышленным стартапам выходить на биржу, а также получать поддержку через венчурные фонды.
В уверенном плюсе торгуются финансовый, потребительский и электроэнергетический сектора.
• Акции Магнита просели после роста накануне. Индексный комитет Московской биржи сообщил о сохранении бумаг в составе базы расчета основных индексов. Вчерашний подъем можно воспринимать лишь в качестве локального отскока. Общая фундаментальная картина по акциям никак не улучшилась.
Из-за отсутствия отчетов, отказа от дивидендов и непонимания дальнейшей стратегии менеджмента инвестиционный кейс по бумагам Магнита сильно страдает. По акциям компании негативные ожидания, пока не появится ясность.
• Бумаги КАМАЗа корректируются после двух дней роста. В среду гендиректор компании сообщил, что эмитент «скорее всего» выплатит дивиденды за 2022 г.
• Акции Ленты держатся в плюсе. Совет директоров накануне рекомендовал не выплачивать дивиденды. В этом нет сюрприза — решение ожидаемо. Лента вообще не платит дивиденды, а с учетом не самой сильной динамики ее операционных и финансовых показателей в последние кварталы шансы на начало распределения прибыли в обозримом будущем минимальны. Драйверов для роста акций пока мало.
• После вчерашней просадки отскакивают бумаги ПИКа. Здесь совет директоров также решил не выплачивать дивиденды, пишет Интерфакс. Но в случае с компанией реакция участников все-таки была негативной, ведь ПИК имеет некоторую историю дивидендов, хотя в 2022 г. их не платил.
• После снижения перешли к росту акции ФСК-Россети. Компания выносит на ГОСА вопрос о проведении допэмиссии на 240 млрд новых акций. В счет бумаг предполагается внесение электросетевых активов в Новосибирской области, Крыму и других регионах. В случае размещения всей допэмиссии мы допускаем риски размытия для действующих акционеров ФСК-Россети в зависимости от оценки активов.
• Продолжают ралли привилегированные акции Россети Ленэнерго. Бумаги продолжают отыгрывать сильный отчет по РСБУ за I квартал. Исходя из полученной чистой прибыли, эмитент уже заработал около 8,47 руб. дивидендов, или 4,5%. И это при том, что еще не прошла отсечка за 2022 г., дивдоходность по которой составляет около 10%. Учитывая сильные финансовые результаты компании в новом году, есть шансы на динамичное закрытие дивидендного гэпа в течение 1–3 месяцев.
• Акции ВТБ резко сменили вектор и теперь растут на 4,5%. Банк раскрыл цену размещения в рамках второго этапа допэмиссии — 0,018225 руб. за бумагу, что на 15% ниже цены закрытия торгов четверга. Объем размещения составляет 9,3 трлн акций и соответствует привлечению 169,5 млрд руб.
• Растут бумаги Сбербанк-ао. Сильное техническое сопротивление лежит в широком диапазоне 274–286 руб. Локально акциям могут начать оказывать поддержку дополнительные притоки за счет поступления дивидендов на счета акционеров.
• В плюсе акции Московской биржи. Сегодня планируется опубликовать отчет об оборотах за май. Обычно цифры по объемам торгов оказывают нейтральное влияние на котировки акций биржи ввиду предсказуемости результатов и незначительного влияния одного месяца на общие финансовые результаты компании. Кроме того, сейчас для биржи основные доходы не комиссионные, а процентные.
Также Интерфакс сообщает, что сегодня пройдет повторное годовое собрание акционеров Мосбиржи в заочной форме.
Вернулся к уровням четверга нефтегазовый сектор. Спросом пользуются бумаги Татнефти, НОВАТЭКА, Транснефти.
• Бумаги ЛУКОЙЛа теряют около 5% после прохождения дивидендной отсечки по выплатам за 2022 г. Дивидендная доходность на закрытие вчерашнего дня — 7,7%.
• Акции Башнефти продолжают расти. Несколько сессий бумаги торговались на высоких оборотах и показывали опережающую динамику к рынку. Повод прежний — высокая дивдоходность за 2022 г., более 10%. Кроме того, к волатильности в акциях Башнефти подключилась масса внутридневных спекулянтов.
• Бумаги Газпрома вышли в плюс. Видим высокие риски сползания котировок на новые локальные минимумы. Ближайший ориентир и в то же время сильная поддержка — это отметка 150 руб.
Вблизи уровней четверга курсирует металлургический сектор.
• Бумаги Мечела торгуются разнонаправленно: обычки растут, префы ушли в минус. Совет директоров Мечела рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2022 г. Отказ от выплат — негативное событие для префов Мечела, для обыкновенных акций событие нейтрально или даже немного позитивно, так как средства остаются в компании.
На валютном рынке Московской биржи рубль несет потери к доллару и евро. Пара USD/RUB торгуется на уровне 81,1 руб. Пара EUR/RUB прибавляет 0,7% и курсирует на отметке 87,4 руб. Юань поднялся на 0,9%, до 11,44 руб.
Внешний фон сложился позитивный. Индекс крупнейших компаний Европы Stoxx Europe 50 курсирует в плюсе на 1,3%. Американские индексы торгуются выше уровней предыдущей сессии. На нефтяном рынке цена барреля марки Brent выросла на 2,5%, до $76,2.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку: выделите и Ctrl+Enter
Биржевые индексы
Индекс МосБиржи: 2717 п. (-0,1%)
Индекс РТС: 1054 п. (-0,7%)
Валюта и сырье
USD/RUB: 81,1 (+0,5%)
EUR/RUB: 87,4 (+0,7%)
CNY/RUB: 11,445(+0,9%)
Нефть Brent: $76,2 (+2,5%)
Лидеры: Совкомфлот (+11,1%), ТГК-14 (+9,9%), ЕМС (+7,2%), ТМК (+6,1%)
Аутсайдеры: ЛУКОЙЛ (-5,5%), КАМАЗ (-2,9%), Мечел-ап (-2,1%), Магнит (-1,5%)
Коротко
Российский рынок во второй половине сессии смог сократить темпы снижения, которое обеспечено дивидендным гэпом в тяжеловесных акциях ЛУКОЙЛа. В целом же большинство акций торгуется в плюсе. Повышенным спросом на фоне подъема котировок нефти пользуются бумаги нефтегазового сектора. Вернулись покупатели в акции Сбербанка, ВТБ, МТС и Ростелекома.
В фокусе
К 16:45 МСК индекс МосБиржи теряет 0,1% и торгуется на уровне 2717 п.
По индексу МосБиржи среднесрочный тренд остается растущим. Что касается среднесрочных перспектив, то в случае повторного подъема выше 2740 п. откроется дорога в сторону следующих целей на 2805–2835 п.
На отраслевом уровне лидируют транспортный и телекоммуникационный сектора.
• Третью сессию подряд растут акции ДВМП. Каких-либо корпоративных новостей, объясняющих столь сильный рост, не появлялось. За бумагами последовали и акции НМТП.
• После паузы в четверг продолжили ралли акции Совкомфлота. Бумаги вообще не скорректировались после предыдущего импульса, а лишь сделали паузу в одну сессию. Вероятно, есть по-настоящему крупные покупатели, учитывая огромные обороты торгов. Назвать этот подъем исключительно спекулятивным, как это часто бывает во втором и третьем эшелонах, сложно. Сохранению высокого спроса способствуют сильные финансовые результаты компании за I квартал 2023 г., опубликованные в прошлую пятницу. Соответственно, есть и ожидания роста дивидендов по итогам года.
• Бумаги Ростелекома прибавляют более 2,5%. Ростелеком может создать собственный отдельный фонд, который будет заниматься венчурными инвестициями, сообщил старший вице-президент по информационным технологиям компании Кирилл Меньшов. Накануне премьер-министр России Михаил Мишустин сообщил, что правительство подготовит план действий, который поможет промышленным стартапам выходить на биржу, а также получать поддержку через венчурные фонды.
В уверенном плюсе торгуются финансовый, потребительский и электроэнергетический сектора.
• Акции Магнита просели после роста накануне. Индексный комитет Московской биржи сообщил о сохранении бумаг в составе базы расчета основных индексов. Вчерашний подъем можно воспринимать лишь в качестве локального отскока. Общая фундаментальная картина по акциям никак не улучшилась.
Из-за отсутствия отчетов, отказа от дивидендов и непонимания дальнейшей стратегии менеджмента инвестиционный кейс по бумагам Магнита сильно страдает. По акциям компании негативные ожидания, пока не появится ясность.
• Бумаги КАМАЗа корректируются после двух дней роста. В среду гендиректор компании сообщил, что эмитент «скорее всего» выплатит дивиденды за 2022 г.
• Акции Ленты держатся в плюсе. Совет директоров накануне рекомендовал не выплачивать дивиденды. В этом нет сюрприза — решение ожидаемо. Лента вообще не платит дивиденды, а с учетом не самой сильной динамики ее операционных и финансовых показателей в последние кварталы шансы на начало распределения прибыли в обозримом будущем минимальны. Драйверов для роста акций пока мало.
• После вчерашней просадки отскакивают бумаги ПИКа. Здесь совет директоров также решил не выплачивать дивиденды, пишет Интерфакс. Но в случае с компанией реакция участников все-таки была негативной, ведь ПИК имеет некоторую историю дивидендов, хотя в 2022 г. их не платил.
• После снижения перешли к росту акции ФСК-Россети. Компания выносит на ГОСА вопрос о проведении допэмиссии на 240 млрд новых акций. В счет бумаг предполагается внесение электросетевых активов в Новосибирской области, Крыму и других регионах. В случае размещения всей допэмиссии мы допускаем риски размытия для действующих акционеров ФСК-Россети в зависимости от оценки активов.
• Продолжают ралли привилегированные акции Россети Ленэнерго. Бумаги продолжают отыгрывать сильный отчет по РСБУ за I квартал. Исходя из полученной чистой прибыли, эмитент уже заработал около 8,47 руб. дивидендов, или 4,5%. И это при том, что еще не прошла отсечка за 2022 г., дивдоходность по которой составляет около 10%. Учитывая сильные финансовые результаты компании в новом году, есть шансы на динамичное закрытие дивидендного гэпа в течение 1–3 месяцев.
• Акции ВТБ резко сменили вектор и теперь растут на 4,5%. Банк раскрыл цену размещения в рамках второго этапа допэмиссии — 0,018225 руб. за бумагу, что на 15% ниже цены закрытия торгов четверга. Объем размещения составляет 9,3 трлн акций и соответствует привлечению 169,5 млрд руб.
• Растут бумаги Сбербанк-ао. Сильное техническое сопротивление лежит в широком диапазоне 274–286 руб. Локально акциям могут начать оказывать поддержку дополнительные притоки за счет поступления дивидендов на счета акционеров.
• В плюсе акции Московской биржи. Сегодня планируется опубликовать отчет об оборотах за май. Обычно цифры по объемам торгов оказывают нейтральное влияние на котировки акций биржи ввиду предсказуемости результатов и незначительного влияния одного месяца на общие финансовые результаты компании. Кроме того, сейчас для биржи основные доходы не комиссионные, а процентные.
Также Интерфакс сообщает, что сегодня пройдет повторное годовое собрание акционеров Мосбиржи в заочной форме.
Вернулся к уровням четверга нефтегазовый сектор. Спросом пользуются бумаги Татнефти, НОВАТЭКА, Транснефти.
• Бумаги ЛУКОЙЛа теряют около 5% после прохождения дивидендной отсечки по выплатам за 2022 г. Дивидендная доходность на закрытие вчерашнего дня — 7,7%.
• Акции Башнефти продолжают расти. Несколько сессий бумаги торговались на высоких оборотах и показывали опережающую динамику к рынку. Повод прежний — высокая дивдоходность за 2022 г., более 10%. Кроме того, к волатильности в акциях Башнефти подключилась масса внутридневных спекулянтов.
• Бумаги Газпрома вышли в плюс. Видим высокие риски сползания котировок на новые локальные минимумы. Ближайший ориентир и в то же время сильная поддержка — это отметка 150 руб.
Вблизи уровней четверга курсирует металлургический сектор.
• Бумаги Мечела торгуются разнонаправленно: обычки растут, префы ушли в минус. Совет директоров Мечела рекомендовал не выплачивать дивиденды за 2022 г. Отказ от выплат — негативное событие для префов Мечела, для обыкновенных акций событие нейтрально или даже немного позитивно, так как средства остаются в компании.
На валютном рынке Московской биржи рубль несет потери к доллару и евро. Пара USD/RUB торгуется на уровне 81,1 руб. Пара EUR/RUB прибавляет 0,7% и курсирует на отметке 87,4 руб. Юань поднялся на 0,9%, до 11,44 руб.
Внешний фон сложился позитивный. Индекс крупнейших компаний Европы Stoxx Europe 50 курсирует в плюсе на 1,3%. Американские индексы торгуются выше уровней предыдущей сессии. На нефтяном рынке цена барреля марки Brent выросла на 2,5%, до $76,2.
http://bcs-express.ru/ (C)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку: выделите и Ctrl+Enter