29 сентября 2023 Велес Капитал Кожухова Елена
Российский рынок акций в пятницу к окончанию основных торгов не показывал единой динамики, отступив от внутридневных максимумов на фоне корпоративных и валютных факторов. Индекс Мосбиржи к 18.40 мск вырос на 0,66%, до 3128,6 пункта. Индекс РТС снизился на 0,45%, до 1006,49 пункта из-за падения рубля.
По итогам месяца индикатор Мосбиржи потерял около 2,8%, а долларовый индекс РТС упал на 4,2%. Индикаторы по ходу сентября протестировали психологически важные отметки 3000 и 1000 пунктов соответственно, которые, однако, стремились отвоевать впоследствии. Инвесторы в первый осенний месяц фиксировали прибыль по большинству акций, при этом лучше рынка в ожидании обновленной дивидендной стратегии чувствовали себя бумаги Мосбиржи. Из интересных корпоративных событий можно выделить возобновление торгов акциями Полиметалла после редомициляции: котировки, несмотря на оптимизм в самом начале сессии, не смогли развить восходящее движение ввиду сохранения неопределенности в отношении дивидендов.
Рубль на Мосбирже к вечеру ослабевал чуть более чем на 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 98 руб, 103,50 руб и 13,47 руб соответственно. Российская валюта после стабильности в сентябре в последний рабочий день ощутила локальную слабость на фоне обсуждения властями различных способов контроля за курсом.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+6,17% и +3,81%), бумаги Газпром нефти (+3,13%), котировки Детского мира (+2,65%), бумаги ЛСР (+2%), акции Полюса (+1,71%) и Селигдара (+1,62%).
Акции Сургутнефтегаза показывали динамику лучше рынка в течение большей части сессии без очевидных фундаментальных сигналов. Одной из причин интереса к привилегированным бумагам при этом могло стать ослабление рубля. Вечером же Сургутнефтегаз сообщил о получении чистой прибыли по РСБУ в 1-м полугодии в размере 846,56 млрд руб. За весь 2022 год компания заработала 60,7 млрд чистой прибыли и при этом не отказалась от выплаты дивидендов.
Бумаги Полюса и Селигдара в пятницу повышались без очевидных фундаментальных причин. Компании наряду с другими металлургами и экспортерами с 1 октября затронут гибкие пошлины на экспорт с привязкой к курсу доллара. Цены на золото при этом завершают сентябрь у минимумов с марта текущего года на фоне рисков еще более высоких процентных ставок в США.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции Новабев Групп (-6,25%), бумаги НМТП (-2,56%), котировки Черкизово (-2,43%), акции Русснефти (-2,26%), котировки ТГК-1 (-1,82%), акции Газпрома (-1,11%).
Акции Новабев Групп (бывшая Белуга) и Черкизово сегодня торговались без дивидендов за 1-е полугодие текущего года.
Акции Газпрома в пятницу оказались под понижательным давлением после сообщений об увеличении ставки НДПИ на газ с 1 августа 2024 года до конца 2026 года для изъятия дополнительных доходов компаний из-за индексации оптовых цен на газ.
Внешний фон: умеренно позитивный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с повышением трех основных индексов на 0,1-1% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Коррекционное восстановление с локальных минимумов поддерживали данные о замедлении роста базового ценового индекса потребления США в августе с 4,3% до 3,9% г/г и с 0,2% до 0,1% м/м: оптимистичный сигнал в контексте возможного смягчения позиции ФРС до конца текущего года. Чикагский индекс производственной активности в сентябре при этом упал с 48,7 до 44,1 пункта (прогнозировалось 47,6 пункта). В целом американский фондовый рынок завершает сентябрь снижением на 4,5% по индикатору S&P 500 и рискует развить нисходящую динамику из-за опасности замедления темпов роста национальной экономики.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру отступил от максимумов дня и прибавлял около 0,4%. Предварительные оценки потребительской инфляции еврозоны за сентябрь вслед за вчерашними данными по Германии принесли оптимистичные сигналы и показали замедление роста цен с 5,2% до 4,3% г/г (прогнозировалось 4,5%), оправдывая намерение ЕЦБ сделать паузу в повышении процентных ставок.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ теряли в пределах 1%, отступив от внутридневных пиков и не сумев вернуться к повышению в районе важных сопротивлений. Цены завершают месяц ростом примерно на 8% и 11,5% соответственно, который был обеспечен рисками дефицита на рынке в 4-м квартале текущего года. На следующей неделе состоится заседание мониторингового комитета ОПЕК+, при этом после временного запрета на экспорт нефтепродуктов из России инвесторы не исключают корректировки добычи нефти в сторону увеличения, что стало бы негативным для цен фактором.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в пятницу оставались в умеренно оптимистичных настроениях, но отступили от максимумов дня в преддверии завершения месяца и 3-го квартала. Октябрь принесет рынкам новые заседания ключевых центральных банков, а также сезон квартальных отчетностей, при этом среднесрочные риски в условиях экономической неопределенности остаются понижательными. Индексы Мосбиржи и РТС сегодня отступили от района целей восходящей коррекции 3150 и 1020 пунктов соответственно (средние полосы Боллинджера дневных графиков), что предупреждает об опасности возвращения к продажам после отскока от локальных пиков ранее в сентябре. Слабость в последний торговый день месяца показал и рубль, напоминая о том, что девальвационные тенденции еще не потеряли актуальность.
События дня:
· выходной день в Китае и Гонконге
· окончательные индексы производственной активности в странах Европы (10.15-11.30 мск) и США (16.45 мск) за сентябрь
· уровень безработицы еврозоны в августе (12.00 мск)
· индекс производственной активности США за сентябрь от ISM (17.00 мск)
· выступление главы ФРС Пауэлла (18.00 мск)
· выступления представителей ФРС (в течение дня)
По итогам месяца индикатор Мосбиржи потерял около 2,8%, а долларовый индекс РТС упал на 4,2%. Индикаторы по ходу сентября протестировали психологически важные отметки 3000 и 1000 пунктов соответственно, которые, однако, стремились отвоевать впоследствии. Инвесторы в первый осенний месяц фиксировали прибыль по большинству акций, при этом лучше рынка в ожидании обновленной дивидендной стратегии чувствовали себя бумаги Мосбиржи. Из интересных корпоративных событий можно выделить возобновление торгов акциями Полиметалла после редомициляции: котировки, несмотря на оптимизм в самом начале сессии, не смогли развить восходящее движение ввиду сохранения неопределенности в отношении дивидендов.
Рубль на Мосбирже к вечеру ослабевал чуть более чем на 1% к доллару, евро и юаню, располагаясь у 98 руб, 103,50 руб и 13,47 руб соответственно. Российская валюта после стабильности в сентябре в последний рабочий день ощутила локальную слабость на фоне обсуждения властями различных способов контроля за курсом.
Эмитенты
Наибольший рост к завершению сессии показывали привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза (+6,17% и +3,81%), бумаги Газпром нефти (+3,13%), котировки Детского мира (+2,65%), бумаги ЛСР (+2%), акции Полюса (+1,71%) и Селигдара (+1,62%).
Акции Сургутнефтегаза показывали динамику лучше рынка в течение большей части сессии без очевидных фундаментальных сигналов. Одной из причин интереса к привилегированным бумагам при этом могло стать ослабление рубля. Вечером же Сургутнефтегаз сообщил о получении чистой прибыли по РСБУ в 1-м полугодии в размере 846,56 млрд руб. За весь 2022 год компания заработала 60,7 млрд чистой прибыли и при этом не отказалась от выплаты дивидендов.
Бумаги Полюса и Селигдара в пятницу повышались без очевидных фундаментальных причин. Компании наряду с другими металлургами и экспортерами с 1 октября затронут гибкие пошлины на экспорт с привязкой к курсу доллара. Цены на золото при этом завершают сентябрь у минимумов с марта текущего года на фоне рисков еще более высоких процентных ставок в США.
В наибольшем минусе к завершению сессии пребывали акции Новабев Групп (-6,25%), бумаги НМТП (-2,56%), котировки Черкизово (-2,43%), акции Русснефти (-2,26%), котировки ТГК-1 (-1,82%), акции Газпрома (-1,11%).
Акции Новабев Групп (бывшая Белуга) и Черкизово сегодня торговались без дивидендов за 1-е полугодие текущего года.
Акции Газпрома в пятницу оказались под понижательным давлением после сообщений об увеличении ставки НДПИ на газ с 1 августа 2024 года до конца 2026 года для изъятия дополнительных доходов компаний из-за индексации оптовых цен на газ.
Внешний фон: умеренно позитивный
Биржи США: умеренно позитивный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с повышением трех основных индексов на 0,1-1% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Коррекционное восстановление с локальных минимумов поддерживали данные о замедлении роста базового ценового индекса потребления США в августе с 4,3% до 3,9% г/г и с 0,2% до 0,1% м/м: оптимистичный сигнал в контексте возможного смягчения позиции ФРС до конца текущего года. Чикагский индекс производственной активности в сентябре при этом упал с 48,7 до 44,1 пункта (прогнозировалось 47,6 пункта). В целом американский фондовый рынок завершает сентябрь снижением на 4,5% по индикатору S&P 500 и рискует развить нисходящую динамику из-за опасности замедления темпов роста национальной экономики.
Биржи Европы: умеренно позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к вечеру отступил от максимумов дня и прибавлял около 0,4%. Предварительные оценки потребительской инфляции еврозоны за сентябрь вслед за вчерашними данными по Германии принесли оптимистичные сигналы и показали замедление роста цен с 5,2% до 4,3% г/г (прогнозировалось 4,5%), оправдывая намерение ЕЦБ сделать паузу в повышении процентных ставок.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к завершению основной сессии в РФ теряли в пределах 1%, отступив от внутридневных пиков и не сумев вернуться к повышению в районе важных сопротивлений. Цены завершают месяц ростом примерно на 8% и 11,5% соответственно, который был обеспечен рисками дефицита на рынке в 4-м квартале текущего года. На следующей неделе состоится заседание мониторингового комитета ОПЕК+, при этом после временного запрета на экспорт нефтепродуктов из России инвесторы не исключают корректировки добычи нефти в сторону увеличения, что стало бы негативным для цен фактором.
Рынок завтра
Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки в пятницу оставались в умеренно оптимистичных настроениях, но отступили от максимумов дня в преддверии завершения месяца и 3-го квартала. Октябрь принесет рынкам новые заседания ключевых центральных банков, а также сезон квартальных отчетностей, при этом среднесрочные риски в условиях экономической неопределенности остаются понижательными. Индексы Мосбиржи и РТС сегодня отступили от района целей восходящей коррекции 3150 и 1020 пунктов соответственно (средние полосы Боллинджера дневных графиков), что предупреждает об опасности возвращения к продажам после отскока от локальных пиков ранее в сентябре. Слабость в последний торговый день месяца показал и рубль, напоминая о том, что девальвационные тенденции еще не потеряли актуальность.
События дня:
· выходной день в Китае и Гонконге
· окончательные индексы производственной активности в странах Европы (10.15-11.30 мск) и США (16.45 мск) за сентябрь
· уровень безработицы еврозоны в августе (12.00 мск)
· индекс производственной активности США за сентябрь от ISM (17.00 мск)
· выступление главы ФРС Пауэлла (18.00 мск)
· выступления представителей ФРС (в течение дня)
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба