7 декабря 2009 Архив
Обзор рынка золота
Bновь здравствуйте, начинаем нашу неделю, а лучше бы и не надо. Все ближе новогодние праздники, шампанского уже первая партия закуплена. Обычно, надо сказать до нового года она не доживает. В 20-чилсах делается набег на магазины для покупки второй партии, судьба которой не отличается от судьбы первой, а вот у шампанского купленного буквально накануне уже есть высокие шансы дождить до последнего удара курантов. Трейдерской братии уже пора идти на покой, так как похоже, что новых вершин от золота в этом году мы уже не дождемся. Так и хватит уже, сколько же можно. Хотя рынок сейчас так динамичен, что у многих руки сами так и тянутся к компьютерной мышке.
Не зря после достижения 1200$ объемы на рынке золота упали и стали увеличиваться только в четверг 3 декабря, когда рынок золота снизился впервые за 4 дня. То есть, похоже, что объемы стали подрастать именно на падении цены. Более того недельные объемы также резко снизились, несмотря на то, что рынок 3 дня из пяти достигал новых исторических максимумов. Другими словами этот рост не был поддержан трейдерской активностью, однако пока оттока денег с рынка нет – объем открытого интереса стабилен, во всяком случае на COMEX, другие же биржи в частности MCX рапортуют о падении открытого интереса на треть.
По итогам пятницы февральский контракт на золото обвалился на 39$ от отметки 1208,70 $ до 1169,5 после завершения пита цены упали еще до 1162,4$, таки образом потери составили 46$ или 3,8%. Подлинный обвал на рынке золота начался после выхода данных по занятости в США. Описывать отчет подробно не буду, скажу только, что он оказался очень хорошим, поразительно сильным, более того, данные по рабочим местам за прошлые два месяца были ощутимо пересмотрены в сторону улучшения. Золото без лишних сомнений пошло вниз в отличие от промышленных металлов и причина здесь вполне понятна, если посмотреть на происходящее на валютном рынке и рынке финансовых фьючерсов, в частности стоит отметить резкое понижательное давление на цены на рынке американского казначейского долга. На валютном рынке доллар резко усилил свои позиции особенно против евро. Пара EUR/USD по итогам дня потеряла более 2 фигур, достигнув отметки на закрытии 1.4850. Индекс доллара против корзины валют подскочил от 74.82 до 75.80, что является необычным ходом для этого инструмента, чаще он менее волатилен.
Но вернемся к продажа на рынке золота. Другого объяснения этому явлению кроме как резкое возникновение опасений по поводу относительно скорого увеличения ставок ФРС, я не нахожу. При этом данные по заработной плате, содержащиеся в отчете показывают, что пока до инфляции по заработной плате очень далеко, то есть заработная плата продолжает расти очень низкими темпами, обещая низкие потребительские доходы. В результате золото пострадало сильнее других товарных инструментов, так как оно является защитным инструментом и в меньшей степени зависит от экономического процветания страны в отличие от нефти или меди, например. Повышение ставок может сильно ударить по его позициям, что мы собственно говоря и видели.
В целом получается, что со стороны экономического восстановления и соответственно повышения ставок негатив для золота был получен, а позитив со стороны инфляции пока нет. Золото считается наиболее популярным инструментом хеджирования от инфляции.
Сегодня с утра золото продолжает свое снижение, и февральский фьючерс дешевеет уже на 15 долларов и торгуется по 1145,7$ за унцию. Впрочем, сегодня это не удивительно. Понедельник отыгрывает идеи пятницы. Это было понятно и по недельному графику. Начало недели должно было быть негативным. Однако я пока не намерена становиться медведем по золоту. Думается, что уже на текущих уровнях есть желающие покупать. Чем ближе мы будем приближаться к отметке 1100$, тем желающих будет становиться больше, так как вряд ли лишь относительно сильный отчет по рынку труда обеспечит уверенную поддержку американской валюте, впрочем, как и другим валютам. Впереди еще инфляция от закачанных в экономику денег и изъятие денежных стимулов, которые наверняка ударят в поддых мировую экономику.
Сегодня из событий стоит обратить внимание лишь на выступление Бернанке в 20:00 мск.
Торговые идеи.
На дне мы умеем полка уверенный шорт в область 1130$. В этой же области будет искать первые возможности для покупок. Разумеется, будем смотреть итоги дня. Закрытие ниже отметки 1129,00$ заставит нас отказаться от идеи покупок на этом уровне, и покупки тогда будем откладывать до 1105$. Дневное закрытие выше 1135,00 станет для меня сигналом на покупку.
Внутри дня критической поддержкой будет являться область 1129 – 1139. Широко, согласна, но что делать. Я буду здесь искать точки для первых покупок. Можно взять середину, например 1135,00$. Риски ставим за 1125$. Если 10$ для вас на стопы много, тогда ищите точки ближе 1125,00. Например, планируйте покупки от 1130$ или ждите отскока и формирования локального дневного минимума.
Обзор рынка серебра
С реакцией рынка серебра на данные по занятости в пятницу я тоже не угадала – каюсь. Кто бы мог подумать, что перспектива увеличения ставки всех так напугает и перевесит ожидания того, что начнет расти спрос на физический металл – серебро. Этот факт еще раз говорит о том, что бешеная восходящая динамика сейчас была вызвана исключительно спекулятивными покупками, да еще на заемные деньги, которые могут взять и подорожать, а значит их надо вернуть, пока не поздно.
Правда потери серебра оказались меньше. Принадлежность отчасти к промышленным металлам оказалась поддержкой для белого металла. Наиболее ликвидный мартовский фьючерс на серебро в пятницу свалился от 18,83 до 18,54 в пите, а затем к закрытию на GLOBEX просел еще до 18,53, то есть потери за день на 30 центов или 1,58%. Недельная свеча имела яркий разворотный характер, что обещало падение цены в начале этой недели, что мы и видим.
На предыдущей неделе на рынке серебра необходимо отметить и сокращение открытого интереса и сокращение объемов.
Новостей пока никаких, кроме выступления Бернанке, может быть отчасти могут быть интересны показатели промышленных заказов в Германии и данные по разрешения на строительство из Канады.
Торговые идеи.
На дневном таймфрейме будем отслеживать сегодняшние итоги торгов. Нас интересует прекратиться падение или нет и на каких уровнях. Интересными для покупок (а мы пока намереваемся покупать) будут уровни в районе 17,70 и 17,80. Отскок от этой области будет сигналом на покупку. Если их проходим, то дальше будет 17,50$. Покупки от 16,90 и 17,00 сочту за счастье.
Внутри дня первой поддержки на 17,95 мы достигли. Хотите, покупайте сейчас, но более сильная поддержка располагается по моему мнению в пределах 17,50$. Если покупаете сейчас, то стопы ставьте небольшие – за 17,90 и покупайте в область 18,50 – 18.70. Покупки от 17,40 – 17,50 потребуют стопов за 17,20 и профит хоть в район максимумов предыдущее недели. Если нет, то 18,50 также ваши.
Обзор рынка меди
Медные контракты в конце недели чувствовали себя вполне нейтрально в ожидании данных по занятости в США. Объемы торгов в последние 4 дня также понизились, здесь поведение рынка меди не отличалось от поведения рынков золота и серебра. На этом рынке в результате выхода сильных данных можно было отметить максимальные терзания торговцев, которые разрывались между покупками металла в ожидании экономического роста, а также фиксациями длинных позиций в ожидания скорого ужесточения денежных условий.
В результате в течение большей части дня в пятницу медь с поставкой в марте торговалась в пределах 322,00 – 323,00, затем после выхода данных цены вымыли наверх, протестировав годовой максимум на 327,40, а затем обвалились под 320,00, правда в 12:00 мск медь торговалась по 320,60. По итогам недели поддержка на 320,00 преодолена не была. По итогам же питовой сессии контракт вообще завершил день на 323,75, то есть выше, чем на открытии.
Медь все-таки выглядела сильнее золота, тем более что фондовые индексы, совсем незначительно подвергшиеся распродаже оказались для нее неплохой поддержкой. Впрочем, медь еще вполне может показать себя. Это волатильный инструмент с жесткими обвалами и взлетами рынка. Пока, пожалуй, можно объективно говорить лишь о том, что хорошим поводом для покупок по-прежнему выглядит район 300,00. Но для этого, правда, надо сначала опуститься ниже поддержки 320,00 и 310,00.
Сегодня медь получила определенную подпитку из Китая. Там завершилась ежегодная трехдневная экономическая конференция, посвященная вопросам политики и экономики в наступающем 2010 году. По сообщению агентства печати Xinhua 2010 году денежная политика в Китае остается по-прежнему либеральной. Налоговая политика также должна способствовать росту. Это расходится с заявлениями некоторых чиновников, которые отмечали, что экономика страны перегревается и чтобы не допустить создания пузыря рост экономики Китая нужно охладить.
По сообщению федерального таможенного управления России, страна экспортировала 409 200 тонн меди в январе – октябре 2009 года, что в 2,7 раза больше, чем год назад. Думается, что медь была импортирована именно в Китай.
Филиппинская горная корпорация Бенгуета (BC.PH) в пятницу сообщила, что подписало соглашение о совместном предприятии с дочкой китайской Корпорации MinMetals, для совместного развития и управления ее медно-золотым проектом Kingking в южной части Филиппин.
Замбия наращивает усилия, чтобы отойти от первичного медного производства и очитки меди, а переместиться в категорию стран, производящих полуфабрикаты и готовые изделия из меди в ближайшие несколько лет.
Сегодня медь продолжает торговаться с понижением третий день подряд. Металл уже достиг первой поддержки в пределах 315,00. Вряд ли сегодня что-то помешает технической торговле, хотя слабые данные по заказам в обрабатывающей промышленности Германии могут быть негативным сигналом, хотя слабым. Обратите внимание еще на показатели разрешений на строительство в Канаде. Сейчас мартовский контракт торгуется по 317.95, что на 3 цента ниже, чем на открытии недели.
Торговые идеи.
У меди еще есть некоторый потенциал к снижению, поэтому на дневном таймфрейме решение будем принимать по итогам дня. Ожидаемые 315,00 уже почти достигнуты, немного не дотянули. Значимым будет закрытие дня относительно района 314,00 – 315,00. Если мы увидим отсюда отскок, то это будет сигналом на покупку. Снижение же под 313,00 открывает потенциал для снижения к 308,50 и возможность покупок оттуда.
Внутри дня поддержка располагается на 313,50. Отскок отсюда будет поводом для покупок со стопами за 310,00 и целями в пределах 320 – 325,00. Далее поддержка располагается на 310.00 и 303,00.
Виктория Веллинг
Bновь здравствуйте, начинаем нашу неделю, а лучше бы и не надо. Все ближе новогодние праздники, шампанского уже первая партия закуплена. Обычно, надо сказать до нового года она не доживает. В 20-чилсах делается набег на магазины для покупки второй партии, судьба которой не отличается от судьбы первой, а вот у шампанского купленного буквально накануне уже есть высокие шансы дождить до последнего удара курантов. Трейдерской братии уже пора идти на покой, так как похоже, что новых вершин от золота в этом году мы уже не дождемся. Так и хватит уже, сколько же можно. Хотя рынок сейчас так динамичен, что у многих руки сами так и тянутся к компьютерной мышке.
Не зря после достижения 1200$ объемы на рынке золота упали и стали увеличиваться только в четверг 3 декабря, когда рынок золота снизился впервые за 4 дня. То есть, похоже, что объемы стали подрастать именно на падении цены. Более того недельные объемы также резко снизились, несмотря на то, что рынок 3 дня из пяти достигал новых исторических максимумов. Другими словами этот рост не был поддержан трейдерской активностью, однако пока оттока денег с рынка нет – объем открытого интереса стабилен, во всяком случае на COMEX, другие же биржи в частности MCX рапортуют о падении открытого интереса на треть.
По итогам пятницы февральский контракт на золото обвалился на 39$ от отметки 1208,70 $ до 1169,5 после завершения пита цены упали еще до 1162,4$, таки образом потери составили 46$ или 3,8%. Подлинный обвал на рынке золота начался после выхода данных по занятости в США. Описывать отчет подробно не буду, скажу только, что он оказался очень хорошим, поразительно сильным, более того, данные по рабочим местам за прошлые два месяца были ощутимо пересмотрены в сторону улучшения. Золото без лишних сомнений пошло вниз в отличие от промышленных металлов и причина здесь вполне понятна, если посмотреть на происходящее на валютном рынке и рынке финансовых фьючерсов, в частности стоит отметить резкое понижательное давление на цены на рынке американского казначейского долга. На валютном рынке доллар резко усилил свои позиции особенно против евро. Пара EUR/USD по итогам дня потеряла более 2 фигур, достигнув отметки на закрытии 1.4850. Индекс доллара против корзины валют подскочил от 74.82 до 75.80, что является необычным ходом для этого инструмента, чаще он менее волатилен.
Но вернемся к продажа на рынке золота. Другого объяснения этому явлению кроме как резкое возникновение опасений по поводу относительно скорого увеличения ставок ФРС, я не нахожу. При этом данные по заработной плате, содержащиеся в отчете показывают, что пока до инфляции по заработной плате очень далеко, то есть заработная плата продолжает расти очень низкими темпами, обещая низкие потребительские доходы. В результате золото пострадало сильнее других товарных инструментов, так как оно является защитным инструментом и в меньшей степени зависит от экономического процветания страны в отличие от нефти или меди, например. Повышение ставок может сильно ударить по его позициям, что мы собственно говоря и видели.
В целом получается, что со стороны экономического восстановления и соответственно повышения ставок негатив для золота был получен, а позитив со стороны инфляции пока нет. Золото считается наиболее популярным инструментом хеджирования от инфляции.
Сегодня с утра золото продолжает свое снижение, и февральский фьючерс дешевеет уже на 15 долларов и торгуется по 1145,7$ за унцию. Впрочем, сегодня это не удивительно. Понедельник отыгрывает идеи пятницы. Это было понятно и по недельному графику. Начало недели должно было быть негативным. Однако я пока не намерена становиться медведем по золоту. Думается, что уже на текущих уровнях есть желающие покупать. Чем ближе мы будем приближаться к отметке 1100$, тем желающих будет становиться больше, так как вряд ли лишь относительно сильный отчет по рынку труда обеспечит уверенную поддержку американской валюте, впрочем, как и другим валютам. Впереди еще инфляция от закачанных в экономику денег и изъятие денежных стимулов, которые наверняка ударят в поддых мировую экономику.
Сегодня из событий стоит обратить внимание лишь на выступление Бернанке в 20:00 мск.
Торговые идеи.
На дне мы умеем полка уверенный шорт в область 1130$. В этой же области будет искать первые возможности для покупок. Разумеется, будем смотреть итоги дня. Закрытие ниже отметки 1129,00$ заставит нас отказаться от идеи покупок на этом уровне, и покупки тогда будем откладывать до 1105$. Дневное закрытие выше 1135,00 станет для меня сигналом на покупку.
Внутри дня критической поддержкой будет являться область 1129 – 1139. Широко, согласна, но что делать. Я буду здесь искать точки для первых покупок. Можно взять середину, например 1135,00$. Риски ставим за 1125$. Если 10$ для вас на стопы много, тогда ищите точки ближе 1125,00. Например, планируйте покупки от 1130$ или ждите отскока и формирования локального дневного минимума.
Обзор рынка серебра
С реакцией рынка серебра на данные по занятости в пятницу я тоже не угадала – каюсь. Кто бы мог подумать, что перспектива увеличения ставки всех так напугает и перевесит ожидания того, что начнет расти спрос на физический металл – серебро. Этот факт еще раз говорит о том, что бешеная восходящая динамика сейчас была вызвана исключительно спекулятивными покупками, да еще на заемные деньги, которые могут взять и подорожать, а значит их надо вернуть, пока не поздно.
Правда потери серебра оказались меньше. Принадлежность отчасти к промышленным металлам оказалась поддержкой для белого металла. Наиболее ликвидный мартовский фьючерс на серебро в пятницу свалился от 18,83 до 18,54 в пите, а затем к закрытию на GLOBEX просел еще до 18,53, то есть потери за день на 30 центов или 1,58%. Недельная свеча имела яркий разворотный характер, что обещало падение цены в начале этой недели, что мы и видим.
На предыдущей неделе на рынке серебра необходимо отметить и сокращение открытого интереса и сокращение объемов.
Новостей пока никаких, кроме выступления Бернанке, может быть отчасти могут быть интересны показатели промышленных заказов в Германии и данные по разрешения на строительство из Канады.
Торговые идеи.
На дневном таймфрейме будем отслеживать сегодняшние итоги торгов. Нас интересует прекратиться падение или нет и на каких уровнях. Интересными для покупок (а мы пока намереваемся покупать) будут уровни в районе 17,70 и 17,80. Отскок от этой области будет сигналом на покупку. Если их проходим, то дальше будет 17,50$. Покупки от 16,90 и 17,00 сочту за счастье.
Внутри дня первой поддержки на 17,95 мы достигли. Хотите, покупайте сейчас, но более сильная поддержка располагается по моему мнению в пределах 17,50$. Если покупаете сейчас, то стопы ставьте небольшие – за 17,90 и покупайте в область 18,50 – 18.70. Покупки от 17,40 – 17,50 потребуют стопов за 17,20 и профит хоть в район максимумов предыдущее недели. Если нет, то 18,50 также ваши.
Обзор рынка меди
Медные контракты в конце недели чувствовали себя вполне нейтрально в ожидании данных по занятости в США. Объемы торгов в последние 4 дня также понизились, здесь поведение рынка меди не отличалось от поведения рынков золота и серебра. На этом рынке в результате выхода сильных данных можно было отметить максимальные терзания торговцев, которые разрывались между покупками металла в ожидании экономического роста, а также фиксациями длинных позиций в ожидания скорого ужесточения денежных условий.
В результате в течение большей части дня в пятницу медь с поставкой в марте торговалась в пределах 322,00 – 323,00, затем после выхода данных цены вымыли наверх, протестировав годовой максимум на 327,40, а затем обвалились под 320,00, правда в 12:00 мск медь торговалась по 320,60. По итогам недели поддержка на 320,00 преодолена не была. По итогам же питовой сессии контракт вообще завершил день на 323,75, то есть выше, чем на открытии.
Медь все-таки выглядела сильнее золота, тем более что фондовые индексы, совсем незначительно подвергшиеся распродаже оказались для нее неплохой поддержкой. Впрочем, медь еще вполне может показать себя. Это волатильный инструмент с жесткими обвалами и взлетами рынка. Пока, пожалуй, можно объективно говорить лишь о том, что хорошим поводом для покупок по-прежнему выглядит район 300,00. Но для этого, правда, надо сначала опуститься ниже поддержки 320,00 и 310,00.
Сегодня медь получила определенную подпитку из Китая. Там завершилась ежегодная трехдневная экономическая конференция, посвященная вопросам политики и экономики в наступающем 2010 году. По сообщению агентства печати Xinhua 2010 году денежная политика в Китае остается по-прежнему либеральной. Налоговая политика также должна способствовать росту. Это расходится с заявлениями некоторых чиновников, которые отмечали, что экономика страны перегревается и чтобы не допустить создания пузыря рост экономики Китая нужно охладить.
По сообщению федерального таможенного управления России, страна экспортировала 409 200 тонн меди в январе – октябре 2009 года, что в 2,7 раза больше, чем год назад. Думается, что медь была импортирована именно в Китай.
Филиппинская горная корпорация Бенгуета (BC.PH) в пятницу сообщила, что подписало соглашение о совместном предприятии с дочкой китайской Корпорации MinMetals, для совместного развития и управления ее медно-золотым проектом Kingking в южной части Филиппин.
Замбия наращивает усилия, чтобы отойти от первичного медного производства и очитки меди, а переместиться в категорию стран, производящих полуфабрикаты и готовые изделия из меди в ближайшие несколько лет.
Сегодня медь продолжает торговаться с понижением третий день подряд. Металл уже достиг первой поддержки в пределах 315,00. Вряд ли сегодня что-то помешает технической торговле, хотя слабые данные по заказам в обрабатывающей промышленности Германии могут быть негативным сигналом, хотя слабым. Обратите внимание еще на показатели разрешений на строительство в Канаде. Сейчас мартовский контракт торгуется по 317.95, что на 3 цента ниже, чем на открытии недели.
Торговые идеи.
У меди еще есть некоторый потенциал к снижению, поэтому на дневном таймфрейме решение будем принимать по итогам дня. Ожидаемые 315,00 уже почти достигнуты, немного не дотянули. Значимым будет закрытие дня относительно района 314,00 – 315,00. Если мы увидим отсюда отскок, то это будет сигналом на покупку. Снижение же под 313,00 открывает потенциал для снижения к 308,50 и возможность покупок оттуда.
Внутри дня поддержка располагается на 313,50. Отскок отсюда будет поводом для покупок со стопами за 310,00 и целями в пределах 320 – 325,00. Далее поддержка располагается на 310.00 и 303,00.
Виктория Веллинг
/templates/new/dleimages/no_icon.gif Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба