В целом, рынок продолжает выглядеть по-медвежьи, однако в SOL постепенно начинает набираться все больше шортов — Funding Rates стали отрицательными, OI резко пошёл вверх, Futures CVD сильно вниз. Также Солана в целом падает сильнее рынка. Даже при сохранении нисходящего тренда с точки зрения маркетмейкера было бы логично сделать шорт-сквиз перед продолжением падения.
▫️Кроме того, BTC хоть и снижается, но не в режиме panic sale. И закрепление ниже $94к пока не состоялось (именно закрепление). Не исключено, что уровень 94к ещё даст бой. Как, например, было со $100к, куда цена несколько раз возвращалась после, казалось бы, полноценного пробоя.
▫️Также в BTC пока не было отскока по теореме Байеса, хотя его вероятность на 4ч уже очень велика.
➡️ Соответственно, даже при сохранении нисходящего тренда удерживать шортовые позиции дальше становится все менее рационально с точки зрения risk-reward. Лучше зайти снова после отскока (если условия будут способствовать), когда шортовый OI сдуется.
❕Кстати, не все осознают, что шорт начинает приносить все меньше прибыли при долгом падении цены относительно заново открытого шорта ниже. Допустим, у вас был шорт в SOL, открытый на $200. Если вы закрыли его на уровне $150, там же открыли новый шорт на ту же сумму, и снова закрыли его по $130, вы получили больше прибыли, чем если бы держали свой первый шорт от $200 до $130. Просто потому, что каждый 1 доллар снижения цены относительно $200 даёт вам +0.5%, а относительно $150 +0.75%.
◽️ Или можно рассмотреть эту же модель относительно токенов: за цену $200 вы получите меньше токенов в долг, чтобы продать по рынку (шорт), чем за цену $150, при условии, что в обоих случаях вы используете одинаковую сумму обеспечения позиции.
➡️ Поэтому мы лучше перейдем снова в шорт, если увидим, что большой нисходящий тренд продолжается. Но пока побудем вне позиций.
✅ Цена $130.95 для тейка была выбрана не просто так. $130 в SOL — психологический уровень. Тут нет каких-то мощных ордер блоков (они только с $95 по $113), однако именно в зоне $130 очень часто закачивались прошлые нисходящие движения (еще с 2024 года). Поэтому тут многие поставят тейки и лимитки на покупку. Наш тейк ставился чуть выше $130, так как многие могли поставить тоже выше «на всякий случай». То есть, задача была комфортно закрыть позицию, не пытаясь поймать самый минимум. Это позволяет не нервничать, наблюдая, как цена приближается к тейку в страхе, что она до него не дойдет. В данном случае тейк сработал с хорошим запасом — когда цена к нему приближалась, было понятно, что есть еще много времени, чтобы дать котировкам опустить к нужным значениям. Старые подписчики в курсе, что автор любит торговать консервативно, без лишнего риска.
✔️ Также цена SOL могла коснуться $130 коротким ликвидационным «проколом» даже при удержании биткоином зоны вокруг $94к, просто за счет слабости Соланы (этого не произошло — падало относительно равномерно). Теперь «прокол» может случиться уже до ≈$120, как это часто бывало в 2024, но мы его ловить от текущих цен не будем из-за плохого risk-reward.
Шорт-сквиз в SOL, о котором мы писали в прошлом материале, состоялся.
➡️ Во многие альты набилось так много шортов, что маркетмейкерам очень просто их ликвидировать, подбросив цену вверх спотовыми покупками. На ликвидациях они продают те токены, которыми обеспечили достижение уровня ликвидаций, и таким образом зарабатывают на разнице курса (делается всё автоматически, люди могут в этом даже не участвовать).
➡️ SOL от минимума прибавила ≈5%. И это на фоне красных фьючерсов на американские индексы. То есть, единственной причиной роста является отбор денег маркетмейкером у плечевых шортистов. Причем имя этого маркетмейкера (из книги Neuromancer) многим из вас известно.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба