1250 по ММВБ - дно или не дно?
Российский рынок по-прежнему находится в состоянии падения, в пятницу индекс ММВБ повторил минимумы осени 2011г., остановившись в диапазоне 1240-1250 руб. Этот уровень выступает серьезной технической поддержкой, и как мы видели именно отсюда начал формироваться локальный отскок наверх.
Что касается Запада, то там также пока в основном медвежьи настроения. Индекс S&P 500 в пятницу опустился ниже 1300п. и достиг своих среднесрочных целей. В ближайшее время (уже на этой неделе) мы увидим формирование полноценного отскока наверх, который не будет проигнорирован и нашим рынком.
Что касается европейской «кризисной» темы, то мы продолжаем слышать очень много громких слов от политиков. Как сообщил премьер министр Испании М. Рахой, отвечая на громкие заявления Ф. Олланда, власти его страны не намерены прибегать к финансовой помощи Евросоюза для выхода из экономического кризиса и стабилизации банковского сектора. Ну что ж, подождем... Только вот нужно отметить, что в стране наблюдается рецессия, и намедни Правительство Испании в очередной раз пересмотрело дефицит бюджета в сторону повышения.
Одним из наиболее ожидаемых событий прошлой недели стало размещение акций компании Facebook (по $38 за бумагу). На прошедшей сессии мы наблюдали первый день их обращения на открытом рынке. В моменте цена поднималась на 10% (до $42) и наиболее проворные инвесторы даже успели продать свои бумаги по этим уровням, однако к концу сессии котировки пошли вниз. По завершению дня мы наблюдали фактический возврат к цене размещения. Уйти ниже $38 не удалось лишь потому, что в первый день был огромный спрос со стороны тех, чьи заявки на покупку не были удовлетворены. К примеру, Facebook полностью отказали инвесторам из России, и тем пришлось покупать уже в режиме реальных торгов. Теперь предлагаю с большим интересом посмотреть за дальнейшим развитием ситуации. Да, вероятно некоторое время бумаги будут пользоваться спросом и многим удастся удачно зафиксировать прибыль, однако риск провала остается достаточно высоким. Здесь складывается уникальный случай, когда все инвесторы строго разделены на две группы: те, кто считают, что компания невероятно перспективная и стоит гораздо дороже своих денег, а также те, кто смотрят на Facebook, как на огромный пузырь наподобие доткомов 2000-х. Данный факт приведет к тому, что желающие купить - купят сразу, однако потом возникнет вопрос, кто же будет покупать дальше? Более того, есть и огромное количество желающих заработать и зашортить акции компании с p/e=100.
Что касается технического взгляда на текущее положение дел на российском рынке, то нельзя не отметить сумасшедшую перепроданность на дневных графиках ММВБ, RSI находится ниже 20п. На этой неделе мы скорее всего утрамбуем локальное дно, если конечно не сделали этого еще в пятницу, и начнем формировать полноценный отскок наверх. В области рядом с 1250п. по ММВБ проходит ключевая область поддержки и для ее прохождения, так или иначе, потребуется техническая коррекция к затянувшемуся падению. Ближайшее сопротивление расположено на уровне 1310-1320п.
Если же в среднесрочной перспективе все-таки рассматривать сценарий пробоя и закрепления ниже 1250п., то в этом случае однозначно рекомендуется фиксировать длинные позиции.
Внешний фон на данный момент складывается смешанный. Американские площадки после закрытия основной сессии в пятницу ощутимо снизились. Азиатские рынки сегодня торгуются преимущественно на положительной территории. Фьючерс на индекс SP500 с утра растет на 0,50%. Brent повышается на 0,65%. Все это дает основание предположить, что при сохранении текущего фона открытие торгов пройдет недалеко от уровней закрытия пятницы.
Сегодня ожидается следующая макростатистика:
08:30 мск - Япония - Индекс деловой активности, м/м - март Прогноз: N/A Предыдущее значение: -0,1%
12:30 мск - Германия - Минфин проведет аукцион по продаже 12-месячных векселей на сумму 3 млрд евро
13:15 мск - США - Президент ФРБ Атланты Дэннис Локхарт выступит с речью
15:00 мск - Бельгия - Минфин проведет аукцион по продаже 5, 10, и 14-летних облигаций на сумму 2-3 млрд евро
16:30 мск - США - Индекс экономической активности ФРБ Чикаго - апрель Прогноз: N/A Предыдущее значение: -0,29
СТАРТ ДНЯ: Полеты котировок продолжаются
Российский рынок начал день движением вверх. Голубые фишки в первые минуты дорожают в среднем на полпроцента. Фьючерсы на американские индексы в плюсе на 0,6%. Цены на нефть прибавляют около полу процента.
Индекс РТС +0,6%
Индекс ММВБ +0,6%
Российский рынок не стал отыгрывать пятничный негатив, а сразу открылся в плюсе. Спекулянты уже настроены на отскок, на активном закрытии коротких позиций рынок может вынести еще выше. Некоторые бумаги, как Сбербанк и ВТБ, прибавляют уже около процента. Хотя в течение дня еще будут продажи, и пройдет волна вниз по рынку. В целом, после такого ощутимого падения прошлой недели высока вероятность формирования коррекционного технического отскока. В то же время, сохраняется высокая волатильность.
Индекс ММВБ: Так все-таки дно на 1250? Да или нет?
Индекс ММВБ на прошлой торговой сессии снизился на 1,45%. К закрытию значение индекса составило 1269,18 пунктов.
После сильного провала вниз к круглой отметке 1250 пунктов наконец-то последовал отскок с выкупом этого падения. Но затем к вечеру пятницу рынок снова направился вниз. Майское обвальное падение продолжилось и на прошлой неделе. Индекс ММВБ потерял более 100 пунктов, преодолевая по пути все важные уровни.
Закончились массовые распродажи только на знаковом уровне 1250 - минимумах октября прошлого года. В итоге с начала мая снижение на 13%. Новой волной падения индекс не только протестировал октябрьскую поддержку на 1250, но и отработал нижнюю границу майского двухнедельного нисходящего канала. На отскоке ММВБ вернулся к предыдущему минимуму на 1280 и даже выше до 1290.
После такого ощутимого падения высока вероятность коррекционного движения. Но сегодня с открытия снова придется вниз. В течение дня, возможно, будет новый заход к минимумам на 1250. После этого будут предприниматься попытки сыграть в отскок. Ближайшими целями коррекции могут стать уровни на 1300 с возвратом к пробитому на той неделе двухмесячному нисходящему тренду, далее на 1320. Внизу поддержки, конечно же, на 1240-1250. Главное, на таком нервном рынке научиться управлять эмоциями. Ведь инвестора подстерегает множество психологических и эмоциональных ловушек.
Снижение американских фондовых рынков накануне еще не отыграно российскими игроками. После закрытия бирж в России индексы Штатов снова откатились назад. Фьючерсы на американские индексы в плюсе на полпроцента. Все это дает основания увидеть открытие движением вниз.
Ближайшие сопротивления - 1290, 1300, 1320
Ближайшие поддержки - 1250, 1240, 1200
Фьючерс на индекс РТС, RIM2
Фьючерс на индекс РТС на вечерней торговой сессии снизился на 0,98%. Текущее значение 127 010.
Новой волной падения фьючерс откатился к круглой отметке в 125000. От нее наконец-то были попытки организовать отскок. Цена оттолкнулась от линии поддержки трехнедельного нисходящего канала с начала мая и вернулась в район 130000. Затем по традиции прошел новый откат назад. Но сегодня с открытия отскок будет продолжен.
Ближайшие цели коррекции - пятничный локальный максимум на 131000, далее на 132000-133000, а уже затем будет недалеко и до линии сопротивления этого трехнедельного нисходящего канала, в котором RIM2 сейчас и находится, на 136000. В то же время отскок может пойти в форме «флага» и после этого мы можем увидеть новое падение.
Однако ниже 125000 с поддержками уже сложновато. Внизу в истории фьючерса их просто нет. Волатильность сейчас на рынках повышенная, поэтому на эмоциональных продажах в моменте могут преодолеваться все возможные уровни. Пробитие всех поддержек в последнее время становится уже «доброй» традицией для нашего рынка. В этой ситуации главное - научиться управлять эмоциями. Ведь инвестора подстерегает множество психологических и эмоциональных ловушек.
Внешний фон к открытию негативный: фьючерсы на американские индексы с утра в плюсе на 0,5%, азиатские рынки разнонаправлены, цены на нефть дорожают на полпроцента.
Ближайшие сопротивления - 131000, 133000, 135000, 136000
Ближайшие поддержки - 127000, 125000, 124000
Предыдущая страница
Следующая страница
http://bcs-express.ru/ Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба