21 июня 2012 БКС Экспресс | Лукойл | ОАО "Газпром" | Сбербанк (SBER) | ГМК НорНикель Поляков Алексей, Прокопкин Леонид, Немзоров Евгений, Карпунин Василий
Сбербанк: Играем на выходе из треугольникаПо предыдущей торговой рекомендации мы попробовали сыграть от шорта при формировании отскока от ближайшего сопротивления 83,7, однако быки во второй половине дня все-таки продавили этот уровень вверх. После этого рост в акциях Сбербанка продолжился и бумага достигла линии среднесрочного нисходящего тренда с середины марта, от которого немного откатилась назад. При этом, с начала месяца бумага довольно уверенно движется в рамках краткосрочного восходящего канала, и в данный момент находится у его нижней границы. Таким образом, торговый план логично строить на выходе из треугольника, образовавшегося из нижней границы краткосрочного канала и линии среднесрочного тренда.
Торговый план:
Краткосрочный 1: Шорт при пробое уровня 85,5 с целью на 84 и стопом выше 86
Краткосрочный 2: Лонг при закреплении выше 87,3 с ближайшей целью на 89, потенциалом на 91 и стопом ниже 86,7
Лукойл: Боковик расширился, стоит обезопасить имеющиеся лонги
Согласно последней торговой рекомендации мы ждали выхода из диапазона 1690 - 1725, и это произошло во второй половине торгов в пятницу. Бумага пробила вверх отметку 1725, где помимо статического уровня сопротивления проходила линия среднесрочного нисходящего тренда, после чего продолжила восходящее движение. Проблемы на этом пути встретились на уровне 1760, где располагается предыдущий локальный максимум, от этой отметки в данный момент мы наблюдаем некоторый откат вниз.
На этой неделе на российском рынке мы наблюдаем высокий уровень неопределенности, низкий объем торгов, нервозность и «пилящий» характер движения. Как правило, подобные явления говорят о вероятности скорого резкого движения, однако его направление пока определить невозможно. Технические индикаторы находятся в нейтральной зоне и не дают никаких сигналов. В этом свете логичным сейчас видится закрыть часть имеющегося лонга и перенести стоп «в безубыток», при уходе выше 1760 восстанавливаем длинную позицию. При этом, пробой вниз уровня 1690, по-прежнему будет являться хорошим сигналом на шорт.
Торговый план:
Краткосрочный 1: Закрываем часть имеющегося лонга и ставим стоп под 1725. При пробое 1760 восстанавливаем позицию
Краткосрочный 2: Шорт при пробое уровня 1690 с целью на 1600 и стопом выше 1725
Газпром: А на 165 дивидендный гэп еще сидит
После хорошего рывка вверх в конце прошлой неделе последние несколько дней Газпром больше консолидируется на текущих уровнях. При этом бумага все же медленно, но верно ползет вверх, по крупицам прибавляя в весе и чуть ли не каждый день обновляя июньские максимумы.
В итоге на волне роста цена добралась до верхней границы месячного восходящего клина на 159, сейчас проторговывает узкий диапазон 156-159. В ближайшее время может снова направиться вверх к верхней границе этого клина в район 160. Многое будет зависеть от реакции мировых рынков на итоги заседания ФРС. Рынки ждут активных действий от центробанка США на фоне эскалации кризиса в мировой экономике. В случае коррекционных продаж ближайшая поддержка - восходящий тренд с майских минимумов на 155-156.
Но в то же время Газпром совсем близко уже от большого дивидендного гэпа на 165, который остался в начале мая после закрытия реестра. Спекулянты рано или поздно постараются его закрыть, организовав общий заход к нему.
Торговый план: Держать длинные позиции со стопом на 155.
ГМК Норильский Никель: Ищем привлекательные уровни для открытия коротких позиций
В данный момент бумаги Норникеля торгуются около уровня 5335 руб., прибавляя 0,25%. В прошлой рекомендации мы советовали продолжать удерживать длинные позиции в акциях ГМК, так как признаков разворота и формирования очередного локального down-тренда обнаружено не было. Медленно, но верно котировки пришли к своей первой среднесрочной цели на 5250 руб. Около этого рубежа рекомендовалось начинать фиксировать спекулятивные длинные позиции. Также отмечалось, что потенциал восходящего движения предполагал рост вплоть до 5350 руб. - эту отметку удалось покорить вчера.
Одним из драйверов роста стали корпоративные новости. Совет директоров Норникеля на заседании 28 июня может рассмотреть возможность обратного выкупа 2% акций, а также вопрос об уменьшении уставного капитала компании через погашение 10% квазиказначейских акций. Инициатором этих предложений выступил основной акционер ГМК - компания «Интеррос». Очевидно, что выкуп акций - это позитивный момент для котировок, однако его объем не очень существенный, и оказать длительный положительный эффект данная новость вряд ли сможет.
На данный момент мнение о том, что спекулянтам стоит выходить из акций, сохраняется. Бумаги Норникеля подошли к верхней границе локального восходящего канала, здесь также проходит расчетное сопротивление 50%-ой коррекции к предыдущей волне падения. К тому же на некоторых таймфреймах котировки уже начинают ходить на грани перекупленности. Более того, ожидаю, что уже в следующем месяце общая ситуация на рынке скорее всего вновь ухудшится и избежать повторного падения вряд ли удастся.
В самой краткосрочной перспективе (не более полутора недель) шансы обновить локальные экстремумы все-таки еще остались. На фоне роста всего рынка бумаги ГМК также еще могут немного прибавить. Ключевое сопротивление расположено в районе 5450-5500 руб. Из этой области рекомендую открывать среднесрочные короткие позиции. Цель предполагаемого движения достаточно далекая - 5050 руб., то есть падение более чем на 7%. Тем не менее, долгосрочный потенциал снижения еще больше - это отметка 4850. Стоп-заявку располагаем чуть выше 200-дневной экспоненциальной скользящей средней, которая проходит сейчас чуть ниже 5600 руб.
Если же добраться до вышеназванных уровней в ближайшее время не удастся и волна снижения начнется уже с текущих уровней, то глядя на столь существенный потенциал падения, не поздно будет просто присоединиться к начавшемуся движению по рыночным ценам.
Торговый план: Закрываем длинные позиции около 5350
Среднесрочный план: Шорт 5450-5500, цель 5050, потенциал 4850, стоп 5610
Предыдущая страница
Следующая страница
http://bcs-express.ru/ Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией | При копировании ссылка обязательна | Нашли ошибку - выделить и нажать Ctrl+Enter | Жалоба