21 марта 2012 Инфина Иванищев Александр
Итоги торгов: во вторник российский рынок акций открылся нейтрально на противоречивом внешнем фоне, однако после короткого коррекционного всплеска начал снижаться широким фронтом
Во вторник российский рынок акций открылся нейтрально на противоречивом внешнем фоне, однако после короткого коррекционного всплеска начал снижаться широким фронтом. На 18:45 МСК индекс ММВБ опустился на 1,75% (1558,6 п.), индекс РТС – на 1,71% (1693 п.); индекс акций второго эшелона РТС-2 - на 0,73% (1890,6 п.). Активность на рынке также спала. Объем торгов на ММВБ составил 49,3 млрд. рублей.
Все отраслевые индексы торговались в течение дня на минорной ноте, однако к окончанию основной сессии бумагам нефтехимического сектора удалось выйти в слабый плюс (+0,15). Наиболее активно шли продажи в машиностроительном (-1,95%) секторе на волне не вдохновляющих финансовых отчетов и в нефтегазовом (-2,21%) секторе.
Большинство индексных бумаг (ММВБ) закрылись в негативной зоне. Абсолютными лидерами падения стали бумаги МРСК Холдинга (-6,47%) и Сургутнефтегаза (-4,16%).
Гораздо лучше рынка выглядели бумаги Уралкалия (+2,32%), в которых инвесторы отыгрывают хороший финансовый отчет по РСБУ за 2011 г., а также акции Русгидро (+1,23%). Возле нейтральной линии закрылся Ростелеком (+0,09%).
Валютный рынок: парламент Греции одобрил новое соглашение с ЕС и МВФ
$ - Американский доллар в первой половине вторника получил импульс к росту на усилившихся опасениях по поводу торможения китайской экономики. Индекс доллара показал дневной максимум на 79,84 п., но к закрытию снизился до 79,59 п. Поводом для продаж доллара послужил слабый февральский отчет по началу строительства новых домов в США. В среду индекс доллара торгуется на 79,42 п., т.е. ниже уровня МА60 (79,69 п.). По отношению к азиатским валютам доллар вчера укрепился с 117,07 до 116,7 (ADXY), в т.ч. к иене до 83,7 п. и юаню - до 6,327 п.
€ - Парламент Греции одобрил новое соглашение с ЕС и МВФ. Евро укрепляется к доллару пятую сессию подряд в ходе технической коррекции, и в среду в Азии пара торгуется на 1,326 п. Пара евро-иена достигла пятимесячного максимума 111,0 п. Евро также укрепляется к юаню (8,39 п.).
Рынок акций: европейские рынки акций закрылись умеренным снижением основных индексов
США – Во вторник торговая сессия на американском рынке завершилась на отрицательной территории. Поводом для этого послужили негативная динамика сырьевых рынков и опасения о перспективах роста мировой экономики. Статистика по рынку жилья в США в целом была благоприятной, однако закладка новых домов сократилась на 1,1% м/м. В отраслевом срезе наиболее сильное снижением продемонстрировали нефтегазовые компании (-1,53%), строительство и производство основных материалов (-1,39%); вырос банковский сектор (+0,77%) и ритейл (+0,41%). Среди голубых фишек в лидерах роста BofA (+2,94%), Cisco (+2,14%); в аутсайдерах – Caterpillar (-2,61%), United Technologies (-1,61%), Alcoa (-1,51%). По итогам торгов Dow Jones просел на 0,52%, S&P500 – на 0,30%, NASDAQ – на 0,14%. Индекс волатильности VIX вырос до 15,58 п. Сегодня утром фьючерсы на американские индексы торгуются в плюсе.
Европа – Европейские рынки акций закрылись умеренным снижением основных индексов в связи с растущими опасениями долговых проблем других стран еврозоны: FTSE100 (-1,17%), CAC40 (-1,32%), DAX (-1,39%).
Азия – Торговая сессия в Азии проходила в красной зоне на фоне новостей о сокращении спроса на металлы со стороны КНР и замедления роста ее экономики. На 09:00 МСК Nikkei снизился на 0,51%, Hang Seng – на 0,40%, Kospi – на 0,67%, Shanghai Composite – на 0,48%
Товарные рынки: 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB снизился на 1,2%. Энергоносители подешевели на 1%, базовые металлы – на 1,8%, драгоценные – на 1,4%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index прибавил 0,6%.
Нефть – По оценкам Американского института нефти, на прошлой неделе запасы сырой нефти и бензина в США снизились на 1,4 млн. баррелей, запасы дистиллятов выросли на 0,6 млн. Фьючерсный контракт на нефть сорта light sweet подешевел на 2,3% до $105,6 за баррель, контракт на нефть сорта brent – на 1,3% до $124,1. Индекс акций нефтяных компаний просел на 1,7%.
Драгоценные металлы – В среду утром спотовая цена на золото опустилась до $1653 за тройскую унцию, цена серебра – до $32,1. Индекс акций золотодобывающих компаний подрос 0,4%.
Базовые металлы – 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен. В наибольшей степени подешевел контракт на свинец (-4,3%), в наименьшей – на олово (-0,7%), контракт на никель в цене не изменился
Перспектива: за три торговых сессии, прошедших после экспирации срочных контрактов, наш рынок потерял около 4,7% (индекс ММВБ)
Вчерашняя попытка утреннего отскока индекса ММВБ, так и не достигшего уровня ОВР-20 (1597 п.), подтвердила текущую слабость быков. За три торговых сессии, прошедших после экспирации срочных контрактов, наш рынок потерял около 4,7% (индекс ММВБ). Перелом трехмесячного восходящего тренда состоялся. Гэп от 11 марта закрыт. Индекс ММВБ снизился к уровням локальных максимумов прошлой осени.
Однако в ходе вчерашнего падения давление продаж стало заметно ослабевать. Индикатор нетто-объема недельных позиций по индексу ММВБ (OBV-5) снизился к нулевой отметке, что свидетельствует о практическом завершении фиксации краткосрочных спекулятивных позиций. Уровень нулевой доходности недельных позиций после вчерашнего падения сравнялся с текущим значением индекса (ОВР-5=1558,65 п.). Из такого положения возможности спекулянтов для игры вверх или вниз равновероятны.
В целом рыночная ситуация пока не дает специальных поводов для углубления коррекции, а без роста объемов продаж сходу пройти следующий рубеж обороны быков – среднесрочную балансовую цену ОВР-60 (1552,46 п.) вряд ли удастся, хотя подобные попытки полностью исключить нельзя, но только не сегодня. К тому же у наших быков в запасе имеется эшелонированная оборона в районе 1500-1520 пп., где сходятся уровни длинных скользящих средних (МА60 и МА200).
Наиболее вероятно, что рынок готов искать повод для отскока наверх с тем, чтобы краткосрочные спекулянты смогли вновь войти в long. Утренний внешний фон вполне располагает к этому.
Индекс S&P500 на вчерашних торгах остался выше уровня недельной балансовой цены (ОВР-5=1398,8 п.). Аналогично нефтяной фьючерс brent после вчерашнего тестирования уровня ОВР-5 ($124,12) сегодня торгуется в зоне положительной доходности по недельным позициям. Таким образом, о падении столь значимых рыночных индикаторов, каковыми для нас являются индекс широкого рынка и нефть, пока речь не идет – это всего лишь консолидация.
В более дальней перспективе коррекция может возобновиться, но сильного падения мы не ждем, так же как и быстрого возвращения к восходящей динамике. Полагаем, что в ближайшие 1,5-2 месяца на рынке установится относительная пауза, в ходе которой будут осмыслены фундаментальные итоги 1 квартала и сформирована повестка предстоящих в мае саммитов G8 и G20. Фактически в 1 квартале рынки доигрывали основные темы, оставленные в наследство ушедшим 2011 годом.
Новые темы, которые станут ключевыми для 2012 года, могут быть озвучены в ближайшие недели. Возможные кандидаты в top list: замедление азиатских экономик (и главное, Китая), ожидания более скорого повышения ставки ФРС на фоне оздоровления американской экономики, реструктуризация португальского долга и др. Так что внимательно следим за новостными лентами и заявлениями официальных лиц!
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter
Во вторник российский рынок акций открылся нейтрально на противоречивом внешнем фоне, однако после короткого коррекционного всплеска начал снижаться широким фронтом. На 18:45 МСК индекс ММВБ опустился на 1,75% (1558,6 п.), индекс РТС – на 1,71% (1693 п.); индекс акций второго эшелона РТС-2 - на 0,73% (1890,6 п.). Активность на рынке также спала. Объем торгов на ММВБ составил 49,3 млрд. рублей.
Все отраслевые индексы торговались в течение дня на минорной ноте, однако к окончанию основной сессии бумагам нефтехимического сектора удалось выйти в слабый плюс (+0,15). Наиболее активно шли продажи в машиностроительном (-1,95%) секторе на волне не вдохновляющих финансовых отчетов и в нефтегазовом (-2,21%) секторе.
Большинство индексных бумаг (ММВБ) закрылись в негативной зоне. Абсолютными лидерами падения стали бумаги МРСК Холдинга (-6,47%) и Сургутнефтегаза (-4,16%).
Гораздо лучше рынка выглядели бумаги Уралкалия (+2,32%), в которых инвесторы отыгрывают хороший финансовый отчет по РСБУ за 2011 г., а также акции Русгидро (+1,23%). Возле нейтральной линии закрылся Ростелеком (+0,09%).
Валютный рынок: парламент Греции одобрил новое соглашение с ЕС и МВФ
$ - Американский доллар в первой половине вторника получил импульс к росту на усилившихся опасениях по поводу торможения китайской экономики. Индекс доллара показал дневной максимум на 79,84 п., но к закрытию снизился до 79,59 п. Поводом для продаж доллара послужил слабый февральский отчет по началу строительства новых домов в США. В среду индекс доллара торгуется на 79,42 п., т.е. ниже уровня МА60 (79,69 п.). По отношению к азиатским валютам доллар вчера укрепился с 117,07 до 116,7 (ADXY), в т.ч. к иене до 83,7 п. и юаню - до 6,327 п.
€ - Парламент Греции одобрил новое соглашение с ЕС и МВФ. Евро укрепляется к доллару пятую сессию подряд в ходе технической коррекции, и в среду в Азии пара торгуется на 1,326 п. Пара евро-иена достигла пятимесячного максимума 111,0 п. Евро также укрепляется к юаню (8,39 п.).
Рынок акций: европейские рынки акций закрылись умеренным снижением основных индексов
США – Во вторник торговая сессия на американском рынке завершилась на отрицательной территории. Поводом для этого послужили негативная динамика сырьевых рынков и опасения о перспективах роста мировой экономики. Статистика по рынку жилья в США в целом была благоприятной, однако закладка новых домов сократилась на 1,1% м/м. В отраслевом срезе наиболее сильное снижением продемонстрировали нефтегазовые компании (-1,53%), строительство и производство основных материалов (-1,39%); вырос банковский сектор (+0,77%) и ритейл (+0,41%). Среди голубых фишек в лидерах роста BofA (+2,94%), Cisco (+2,14%); в аутсайдерах – Caterpillar (-2,61%), United Technologies (-1,61%), Alcoa (-1,51%). По итогам торгов Dow Jones просел на 0,52%, S&P500 – на 0,30%, NASDAQ – на 0,14%. Индекс волатильности VIX вырос до 15,58 п. Сегодня утром фьючерсы на американские индексы торгуются в плюсе.
Европа – Европейские рынки акций закрылись умеренным снижением основных индексов в связи с растущими опасениями долговых проблем других стран еврозоны: FTSE100 (-1,17%), CAC40 (-1,32%), DAX (-1,39%).
Азия – Торговая сессия в Азии проходила в красной зоне на фоне новостей о сокращении спроса на металлы со стороны КНР и замедления роста ее экономики. На 09:00 МСК Nikkei снизился на 0,51%, Hang Seng – на 0,40%, Kospi – на 0,67%, Shanghai Composite – на 0,48%
Товарные рынки: 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен
Товарные индексы – Индекс товарных рынков CRB снизился на 1,2%. Энергоносители подешевели на 1%, базовые металлы – на 1,8%, драгоценные – на 1,4%. Индекс стоимости фрахта Baltic Dry Index прибавил 0,6%.
Нефть – По оценкам Американского института нефти, на прошлой неделе запасы сырой нефти и бензина в США снизились на 1,4 млн. баррелей, запасы дистиллятов выросли на 0,6 млн. Фьючерсный контракт на нефть сорта light sweet подешевел на 2,3% до $105,6 за баррель, контракт на нефть сорта brent – на 1,3% до $124,1. Индекс акций нефтяных компаний просел на 1,7%.
Драгоценные металлы – В среду утром спотовая цена на золото опустилась до $1653 за тройскую унцию, цена серебра – до $32,1. Индекс акций золотодобывающих компаний подрос 0,4%.
Базовые металлы – 3m-фьючерсы на базовые металлы завершили день понижением цен. В наибольшей степени подешевел контракт на свинец (-4,3%), в наименьшей – на олово (-0,7%), контракт на никель в цене не изменился
Перспектива: за три торговых сессии, прошедших после экспирации срочных контрактов, наш рынок потерял около 4,7% (индекс ММВБ)
Вчерашняя попытка утреннего отскока индекса ММВБ, так и не достигшего уровня ОВР-20 (1597 п.), подтвердила текущую слабость быков. За три торговых сессии, прошедших после экспирации срочных контрактов, наш рынок потерял около 4,7% (индекс ММВБ). Перелом трехмесячного восходящего тренда состоялся. Гэп от 11 марта закрыт. Индекс ММВБ снизился к уровням локальных максимумов прошлой осени.
Однако в ходе вчерашнего падения давление продаж стало заметно ослабевать. Индикатор нетто-объема недельных позиций по индексу ММВБ (OBV-5) снизился к нулевой отметке, что свидетельствует о практическом завершении фиксации краткосрочных спекулятивных позиций. Уровень нулевой доходности недельных позиций после вчерашнего падения сравнялся с текущим значением индекса (ОВР-5=1558,65 п.). Из такого положения возможности спекулянтов для игры вверх или вниз равновероятны.
В целом рыночная ситуация пока не дает специальных поводов для углубления коррекции, а без роста объемов продаж сходу пройти следующий рубеж обороны быков – среднесрочную балансовую цену ОВР-60 (1552,46 п.) вряд ли удастся, хотя подобные попытки полностью исключить нельзя, но только не сегодня. К тому же у наших быков в запасе имеется эшелонированная оборона в районе 1500-1520 пп., где сходятся уровни длинных скользящих средних (МА60 и МА200).
Наиболее вероятно, что рынок готов искать повод для отскока наверх с тем, чтобы краткосрочные спекулянты смогли вновь войти в long. Утренний внешний фон вполне располагает к этому.
Индекс S&P500 на вчерашних торгах остался выше уровня недельной балансовой цены (ОВР-5=1398,8 п.). Аналогично нефтяной фьючерс brent после вчерашнего тестирования уровня ОВР-5 ($124,12) сегодня торгуется в зоне положительной доходности по недельным позициям. Таким образом, о падении столь значимых рыночных индикаторов, каковыми для нас являются индекс широкого рынка и нефть, пока речь не идет – это всего лишь консолидация.
В более дальней перспективе коррекция может возобновиться, но сильного падения мы не ждем, так же как и быстрого возвращения к восходящей динамике. Полагаем, что в ближайшие 1,5-2 месяца на рынке установится относительная пауза, в ходе которой будут осмыслены фундаментальные итоги 1 квартала и сформирована повестка предстоящих в мае саммитов G8 и G20. Фактически в 1 квартале рынки доигрывали основные темы, оставленные в наследство ушедшим 2011 годом.
Новые темы, которые станут ключевыми для 2012 года, могут быть озвучены в ближайшие недели. Возможные кандидаты в top list: замедление азиатских экономик (и главное, Китая), ожидания более скорого повышения ставки ФРС на фоне оздоровления американской экономики, реструктуризация португальского долга и др. Так что внимательно следим за новостными лентами и заявлениями официальных лиц!
/Элитный Трейдер, ELITETRADER.RU/
http://elitetrader.ru/uploads/posts/2011-07/1311023804_infina.jpg (C) Источник
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
При копировании ссылка обязательна Нашли ошибку: выделить и нажать Ctrl+Enter